rexpert3.0

Transcription

1 미래에셋개인연금글로벌그레이트컨슈머증권전환형자투자신탁 1 호 ( 주식 )

2 한눈에보는펀드운용성과 미래에셋개인연금글로벌그레이트컨슈머증권전환형자투자신탁 1 호 ( 주식 ) 이보고서는자본시장법에따라 미래에셋개인연금글로벌그레이트컨슈머증권전환형자투자신탁 1 호 ( 주식 ) 의자산운용사인미래에셋자산운용이작성하였으며신탁업자인국민은행의확인을받아투자매매 / 중개업자를통해투자자에게제공합니다. 가입하신펀드는모자형구조의펀드로써, 이자산운용보고서에서의자산구성현황, 보유종목, 보수및비용등의정보는가입한 미래에셋개인연금글로벌그레이트컨슈머증권전환형자투자신탁 1 호 ( 주식 ) 이투자하고있는비율에따라안분한결과를보여드리고있습니다. 내펀드수익률! ( 단위 : %, %p) 펀드 비교시점 최근 3 개월 최근 1 년 ~ ~ 설정일 펀드 (-2.14) (-1.09) ( 비교지수대비성과 ) 비교지수 ( 벤치마크 ) * 위투자실적은과거실적을나타낼뿐운용실적을보장하는것은아닙니다. * 위펀드의투자실적은펀드의종류형별로수익률이달라질수있으므로자세한사항은운용상세보고를참조하시기바랍니다. 전체보유증권및유동성자산 * 전체보유자산 ( 주식, 채권, 단기대출및예금등 ) 의상위주요종목리스트입니다. 펀드매니저의한마디! 펀드매니저 : 송진용 ( 단위 : 백만원, %) 집합투자증권 집합투자증권 기타 주식 종목 순자산 비중 ISHARES U.S. MEDICAL DEVICES ISHARES GLOBAL HEALTHCARE ET 기타자산 PFIZER INC / 헬스산업 펀드의성과는상승했으나, 상승폭은비교지수보다작았습니다. 연초통신, 유틸리티, 필수소비재등배당관련주, 2 월이후는에너지와소재업종등성장을추구하는동펀드의포트폴리오에서투자비중이크지않은종목들이오른것이성과괴리의주요이유였습니다. 향후전세계적인저성장기조가지속되고있는만큼성장에대한희소성은점점더중요해지고있는상황입니다. 따라서여전히성장하는산업에서견고한비즈니스모델에기반한종목접근이유효하다고판단합니다. 다만불확실한매크로변수에따른순환매가기존의포트폴리오전략과다른점은현재포트폴리오운영상의어려운점입니다. 지속적으로투자전략을유지하는가운데밸류에이션관점에서저평가된투자종목으로교체를계속해서실시할계획입니다. 집합투자증권 ISHARES U.S. HEALTHCARE PROV 자산운용보고서확인방법안내 이자산운용보고서의내용은펀드전체에관한내용입니다. 투자자의계좌별수익률정보확인및고객정보의변경은펀드를가입하신판매회사지점에연락하시거나판매회사의홈페이지를통하여확인하시기바랍니다. 미래에셋자산운용고객센터 ( ) 미래에셋자산운용홈페이지 접속 투자상품 펀드상품찾기 펀드명입력 펀드정보 금융투자협회전자공시서비스 접속 ( 상단 ) 전체메뉴 펀드공시 보고서선택 자산운용보고서선택 펀드명입력 조회 자본시장과금융투자업에관한법률시행령제 92 조 ( 자산운용보고서 ) 에서정한바에따라이메일로자산운용보고서를받아보실수있습니다. 자산운용보고서는 3 개월마다정기적으로고객님께발송해드리고있으며, 이메일수령신청을통해더욱편리하게자산운용보고서를관리하실수있습니다. 전환신청은가입하신판매회사에서변경하실수있습니다. 이자산운용보고서는 ' 자본시장과금융투자업에관한법률제 88 조 ( 자산운용보고서의교부 )' 에서정한바에따라 미래에셋자산운용 ( 주 ) 이작성했으며, 투자자가가입한펀드의지난 3 개월간의운용및변동사항에대한결과를요약한것입니다.

3 운용경과및운용계획미래에셋개인연금글로벌그레이트컨슈머증권전환형자투자신탁 1 호 ( 주식 ) 펀드개요 이투자신탁은소득세법및조세특례제한법등관련법령에의하여수익자의노후생활을대비하기위한자금마련을목적으로하는개인연금저축투자신탁으로서국내외주식에투자하는 ' 미래에셋글로벌그레이트컨슈머증권모투자신탁 ( 주식 )' 에 90% 이상투자하여이자수익등의투자수익을추구합니다. 운용경과및시장동향 지난분기글로벌주식시장은상승했습니다. 3월의상승분이연초로부터의하락폭을대부분만회하는데기여했는데, 미국연준이 3월 FOMC에서글로벌경제및금융시장환경에서비롯되는경기하방위험을언급하며금리인상을보류했을뿐만아니라연중인상예상횟수를두차례로낮추었던것이위험자산에대한투자자들의심리를개선시켰던결정적인계기로작용하였습니다. ECB 부양책이기대치를상회했던것과더불어 (WTI 기준 ) 국제유가가 40$ 이상까지상승하는등원자재가격과함께높은변동성없이안정된상승을보였다는점역시증시반등에긍정적으로기여하였습니다. 운용성과 펀드의성과는상승했으나, 상승폭은비교지수보다작았습니다. 연초통신, 유틸리티, 필수소비재등배당관련주, 2 월이후는에너지와소재업종등성장을추구하 는동펀드의포트폴리오에서투자비중이크지않은종목들이오른것이성과괴리의주요이유였습니다. 운용계획 다운사이드요인들이시장에여전히잔존하고있는가운데기대수익이높지않은것으로판단, 리스크관리에주력해야할것으로보입니다. 미래에대한투자자들의확신이약한상황에서미래성장가치대비현재현금흐름이중시되는경향이나타나고있습니다. 이러한관점에서당펀드의투자전략및스 타일과현재시장환경이부합되지않는국면이단기적으로나타나고있습니다. 그럼에도불구하고전세계적인저성장기조가지속되고있는만큼성장에대한희소성은점점더중요해지고있는상황입니다. 따라서여전히성장하는산업에서견 고한비즈니스모델에기반한종목접근이유효하다고판단합니다. 다만불확실한매크로변수에따른순환매가기존의포트폴리오전략과다른점은현재포트폴리 오운영상의어려운점입니다. 지속적으로투자전략을유지하는가운데밸류에이션관점에서저평가된투자종목으로교체를계속해서실시할계획입니다. 미래에셋자산운용보고서 03

4 1. 공지사항 - 수시공시에대한사항은금융투자협회전자공시 ( 펀드공시 / 수시공시를참조하시기바랍니다. - 고객님이가입하신펀드는 자본시장과금융투자업에관한법률 ( 현행법률 ) 의적용을받습니다. 2. 펀드의개요 기본정보 펀드의설정일, 운용기간, 위험등급, 펀드의특징등펀드의기본사항입니다. 펀드 금융투자협회펀드코드 최초설정일 운용기간 미래에셋개인연금글로벌그레이트컨슈머증권전환형자투자신탁 1 호 ( 주식 ) AL ~ 위험등급 1 등급 ( 매우높은위험 ) 펀드의종류 보고서작성기간 투자신탁 / 주식형 / 추가형 / 개방형 / 모자형 2016 년 01 월 10 일 ~ 2016 년 04 월 09 일 존속기간이상품은추가형상품으로종료일이없습니다. 자산운용사일반사무관리회사펀드재산보관회사 ( 신탁업자 ) 판매회사상품의특징 미래에셋자산운용 미래에셋펀드서비스 국민은행 당사홈페이지에서확인하실수있습니다. ( 이투자신탁은소득세법및조세특례제한법등관련법령에의하여수익자의노후생활을대비하기위한자금마련을목적으로하는개인연금저축투자신탁으로서국내외주식에투자하는 ' 미래에셋글로벌그레이트컨슈머증권모투자신탁 ( 주식 )' 에 90% 이상투자하여이자수익등의투자수익을추구합니다. 재산현황 펀드재산현황 당기말과전기말간의펀드순자산총액과펀드기준가격의추이입니다. 미래에셋개인연금글로벌그레이트컨슈머증권전환형자투자신탁 1호 ( 주식 ) ( 단위 : 백만원, 원, %) 항목 전기말 당기말 증감률 자산총액 (A) 22,600 22, 부채총액 (B) 순자산총액 (C=A-B) 22,500 22, 기준가격 자산총액 : 펀드운용자금총액입니다. 부채총액 : 펀드에서발생한비용의총액입니다. 순자산 : ' 자산 - 부채 ' 로서순수한펀드자금총액입니다. 기준가격 : 투자자가집합투자증권을입금 ( 매입 ), 출금 ( 환매 ) 하는경우또는분배금 ( 상환금포함 ) 수령시에적용되는가격으로펀드의순자산총액을발행된수익증권총좌수로나눈가격 을말합니다. 펀드의구성 자펀드인이펀드가투자하고있는각각의모펀드투자비중입니다. 0% 10% 20% 30% 40% 50% 60% 70% 80% 90% 100% 미래에셋글로벌그레이트컨슈머증권모투자신탁 ( 주식 ) : % 투자비중은자펀드가보유한각각의모펀드좌수를기준으로산출됩니다. 따라서보고서작성시점의실제재산을기준으로한투자비중과는다소차이가있을수있습니다. 미래에셋자산운용보고서 04

5 3. 수익률현황 기간수익률 각기간의비교지수대비펀드수익률입니다. 비교지수 : MSCI AC World Index <MSCI 지수 : 모건스탠리의자회사 MSCI (Morgan Stanley Capital International) 가작성하여발표 > 국내외주식으로구성하여지수화한상기지수는전세계주식에투자하는이투자신탁의성과비교를위해비교지수로선택되었습니다. ( 단위 : %, %p) 펀드 비교시점 최근 3 개월최근 6 개월최근 9 개월최근 1 년최근 2 년최근 3 년최근 5 년 ~ ~ ~ ~ ~ ~ ~ 설정일 미래에셋개인연금글로벌그레이트컨슈머증권전환형자투자신탁1 호 ( 주식 ) ( 비교지수대비성과 ) 0.11 (-2.14) (-0.67) (-3.59) (-1.09) 5.57 (-2.49) 비교지수 ( 벤치마크 ) 위투자실적은과거실적을나타낼뿐미래의운용실적을보장하는것은아닙니다. 4. 자산현황 자산별투자비중 전 기 당 기 선물, 스왑거래의경우비중에서생략됩니다. 선물, 스왑거래의경우비중에서생략됩니다. 업종별투자비중 국가별투자비중 일반산업금융소비재 ( 생필품 ) 헬스산업 IT 소비재 ( 비생필품 ) 2.37% 5.52% 14.41% 19.59% 22.82% 35.29% 위업종구분은한국거래소 /GICS(Global Industry Classification Standard) 의업종구분을따릅니다. 위업종구분은주식총자산대비비중입니다. 단기대출 / 예금기타아일랜드캐나다독일스위스벨기에중국스페인미국 3.10% 2.01% 2.40% 2.43% 2.81% 2.97% 3.73% 4.51% 9.52% 66.52% 펀드의국가별비중은자산의발행국을기준으로합니다. 따라서실제자산이거래되는국가와의차이가발생할수있습니다. 투자종목의산정이불가한집합투자기구의경우국가별투자비중은미분류집합투자로표기합니다. 미래에셋자산운용보고서 05

6 환헤지로인한손익사항 - 환헤지에관한사항 환헤지란? 펀드수익률에미치는효과 투자설명서상의목표환헤지비율 환율변동으로외화표시자산의가치변동위험을선물환계약등을이용하여줄이는것을말하며, 환헤지비율은기준일현재펀드에서보유하고있는총외화자산의평가액대비, 환헤지규모를비율로표시한것을말합니다. - 환율이하락할경우 ( 원화강세 ) : 펀드내기초자산은환율하락분만큼환평가손실이발생하나, 상대적으로환헤지로인해환헤지비율분만큼의환헤지이익이발생합니다. - 환율이상승할경우 ( 원화약세 ) : 펀드내기초자산은환율상승분만큼환평가이익이발생하나, 상대적으로환헤지로인해환헤지비율분만큼의환헤지손실이발생합니다. 이투자신탁은특정통화에집중되어투자될경우환헤지가가능한외화자산 ( 해당특정통화 ) 에대하여 100% 수준으로환헤지를추구할예정이지만보유자산의가치변동으로인해헤지비율이달라질수있습니다. ( 단위 : %) 환헤지비용환헤지로인한손익기준일현재환헤지비율 환헤지비용은환헤지관련파생상품의계약환율에포함되어있어별도의산출이불가능하며환헤지로발생한손익사항역시환율변동에따른자산가치의상승 / 하락과상응하는환헤지손익을정확히산출하는것은불가능합니다 환헤지를위한파생상품보유현황및평가금액 ( 단위 : 만, 만원 ) 종목거래상대방기초자산매수 ( 도 ) 구분만기일계약수평가금액비고 FX 스왑 USD 한국스탠다드차타드은행통화매도 ,691 FX 스왑 EUR 한국스탠다드차타드은행통화매도 ,590 FX 스왑 USD 한국스탠다드차타드은행통화매수 ,918 FX 스왑 USD 한국스탠다드차타드은행통화매도 ,673 FX 스왑 EUR 한국스탠다드차타드은행통화매도 ,267 FX 스왑 USD 한국스탠다드차타드은행통화매도 ,970 FX 스왑 EUR 한국스탠다드차타드은행통화매도 ,738 FX 스왑 USD 한국씨티은행통화매도 ,354 FX 스왑 USD 한국스탠다드차타드은행통화매도 ,012 FX 스왑 EUR 한국스탠다드차타드은행통화매도 ,921 FX 스왑 USD 한국씨티은행통화매도 ,568 FX 스왑 USD 한국스탠다드차타드은행통화매도 ,363 FX 스왑 USD 한국스탠다드차타드은행통화매도 ,566 FX 스왑 EUR 한국스탠다드차타드은행통화매도 ,056 FX 스왑 USD 한국스탠다드차타드은행통화매도 ,625 FX 스왑 EUR 한국스탠다드차타드은행통화매도 ,680 FX 스왑 USD 한국스탠다드차타드은행통화매도 ,081 FX 스왑 EUR 한국스탠다드차타드은행통화매도 ,880 - 해당펀드는아래의통화에대하여환헤지를실행하고있습니다. EUR, USD 주요자산보유현황 펀드자산총액에서전체보유자산 ( 주식, 채권, 단기대출및예금등 ) 의상위 10 종목, 자산총액의 5% 초과보유종목및발행주식총수의 1% 초과종목의보유내역을보여줍니다. 파생상품의거래발생시모두기재되며, 통화선물및통화선물환등환헤지목적의파생상품의거래발생내역은생략됩니다. 보다상세한투자대상자산내역은금융투자협회전자공시사이트의펀드분기영업보고서및결산보고서를참고하실수있습니다.( 인터넷주소 단, 협회전자공시사이트에서조회한분기영업보고서및결산보고서는본자산운용보고서와작성기준일이상이할수있습니다. 미래에셋자산운용보고서 06

7 주식 ( 단위 : 주, 백만원, %) 종목명 / 업종명 보유수량 평가금액 비중 비고 PFIZER INC / 헬스산업 17, WHIRLPOOL CORP / 소비재 ( 비생필품 ) 3, ANHEUSER-BUSCH INBEV-SPN ADR / 소비재 ( 생필품 ) 4, STARBUCKS CORP / 소비재 ( 비생필품 ) 8, CVS HEALTH CORP / 소비재 ( 생필품 ) 5, NIKE INC -CL B / 소비재 ( 비생필품 ) 8, 집합투자증권 집합투자기구에투자함으로써별도의수수료가부과됩니다. ( 단위 : 좌, 백만원, %) 종목 종류 집합투자업자 설정원본 순자산금액 비중 비고 ISHARES U.S. MEDICAL DEVICES 집합투자증권 BlackRock Fund Advisors 6, ISHARES GLOBAL HEALTHCARE ET 집합투자증권 BlackRock Fund Advisors 7, ISHARES U.S. HEALTHCARE PROV 집합투자증권 BlackRock Fund Advisors 4, 기타 ( 단위 : 백만원, %) 구분종목명취득가액비중비고 기타자산 REPO 펀드매니저 ( 운용전문인력 ) 현황 펀드매니저 운용을담당하는펀드매니저정보입니다. ( 단위 : 개, 억원 ) 이름 송진용 운용중인펀드의수 221 연령 41 운용중인펀드의규모 102,832 직위 책임운용전문인력 성과보수가있는 개수 : 0 협회등록번호 펀드및일임계약 운용규모 : 0 이름 Jose Morales 운용중인펀드의수 56 연령 49 운용중인펀드의규모 25,409 직위 해외위탁운용역 성과보수가있는 개수 : 0 협회등록번호 - 펀드및일임계약 운용규모 : 0 * ' 책임운용전문인력 ' 은운용전문인력을이끄는책임자로서투자전략수립및투자의사결정등을주도적이고핵심적으로수행합니다. 미래에셋자산운용보고서 07

8 6. 비용현황 총보수비용비율 펀드에서부담하는보수, 기타비용및매매중개수수료를연간단위로환산한수치입니다. 보수및비용지급현황 펀드에서부담하는보수, 기타비용, 매매중개수수료및증권거래세입니다. 펀드 미래에셋글로벌그레이트컨슈머증권모투자신탁 ( 주식 ) 구분 전기당기 총보수 비용비율 (A)* 매매 중개수수료비율 (B)** ( 단위 : 연환산, %) 합계 (A+B) 총보수비용비율 (Total Expense Ratio) 이란운용보수등펀드에서부담하는 ' 보수 ' 와 ' 기타비용 ' 총액을순자산연평균잔액 ( 보수, 비용차감전기준 ) 으로나눈비율로서해당운 용기간중투자자가부담한총보수비용수준을나타냅니다. - 매매, 중개수수료비율이란매매, 중개수수료를순자산연평균잔액 ( 보수, 비용차감전 기준 ) 으로나눈비율로서해당운용기간중투자자가실제부담하게되는매매, 중개수수 료의수준을나타냅니다. 구분 전기 ( 단위 : 백만원, %) 당기 금액비율금액비율 자산운용사 판매회사 미래에셋개인연금글로벌그레이트컨슈머증권전환형자투자신탁 1 호 ( 주식 ) 펀드재산보관회사 ( 신탁업자 ) 일반사무관리회사 보수합계 기타비용 * 조사분석서비스비용 매매체결서비스비용 증권거래세 투자자산매매내용 매매주식규모및회전율 해당기간의매매량, 매매금액, 매매회전율입니다. 기타비용이란회계감사비용, 증권등의예탁및결제비용등펀드에서경상적 / 반복적으로지출된비용이며, 매매 / 중개수수료는제외한것입니다. 최근 3분기매매회전율추이최근 3분기의매매회전율추이입니다. ( 단위 : 백만원, %) ( 단위 : %) 매수매도매매회전율 * 기간 매매회전율 수량 매매금액 수량 매매금액 해당분기 연환산 67,449 6, ,097 6, * 매매회전율 ( 해당분기 ) 이란운용기간중매도한주식가액의총액을그해당운용기간중 보유한주식의평균가액으로나눈비율을말합니다. 매매회전율이높으면매매거래수수료 (0.1% 내외 ) 및증권거래세 ( 매도시 0.3%) 가발생해투자자의펀드비용이증가합니다 ~ ~ ~ 미래에셋자산운용보고서 08

9 펀드용어해설미래에셋개인연금글로벌그레이트컨슈머증권전환형자투자신탁 1 호 ( 주식 ) 미래에셋자산운용보고서 09