SAMSUNG LIFE INSURANCE 1Q FY2012 August 10. 2012
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Contents Ⅰ Ⅱ 1Q FY12 Financial Highlights 신계약성과 Ⅲ 자산운용성과 Ⅳ 경영효율 이익 자본적정성 3p
1Q FY12 Financial Highlights 4p
1Q FY12 Financial Highlights ( 단위 : 십억원 ) 1Q FY12 1Q FY11 YoY 수입보험료 ( 퇴직제외 ) 5,143 4,774 7.7% I/S Summary A P E 975 882 10.6% 당기순이익 242 268-9.8% 총자산 163,053 148,450 9.8% B/S Summary 운용자산 131,962 120,259 9.7% 자기자본 17,608 15,429 14.1% R B C 비율 390 368 22%p 5p
신계약성과 6p
APE 실적요약 APE 10.6% 증가 / 젂속및비젂속채널의균형적성장 상품별 APE ( 월평균 ) 채널별 APE ( 월평균 ) 보장연금저축 ( 십억원 ) 전속 비전속 ( 십억원 ) 294 20 10.6% 116.3% 325 43 132 12.9% 149 294 72 18.3% 325 85 142 133-6.3% 222 8.1% 240 1Q FY11 1Q FY12 1QFY11 1QFY12 7p
월평균 Average APE Monthly 추이 APE Trend 변액연금수익률오보에따른논띾에도불구, 5 월이후빠른신계약회복세시현 ( 십억원 ) 보장연금저축 397 402 284 278 271 342 294 318 293 325 254 245 329 317 311 1Q FY10 48 2Q 3Q 4Q 1Q FY11 46 47 49 2Q 3Q 4Q 1Q 50 FY12 44 48 '11. 47 4 월 '12. 4 월 45 '11. 5 월 '12. 5 월 '11. 6 월 '12. 6 월 8p
채널별 상품별 APE 모든채널에서연금중심성장 젂속채널 APE ( 월평균 ) 보장연금저축 ( 십억원 ) 222 11 8.1% 130.4% 240 25 GA 채널 APE ( 월평균 ) 34.1% 63 47 10 4 153.5% 25 41.2% 36 17-4.5% 16 ( 십억원 ) 86 98 14.1% 1Q FY11 1Q FY12 방카슈랑스 APE ( 월평균 ) 125-6.6% 117 24 5-12.0% 55.9% 22 8 [ 읷시납연금 1) ] ( 십억원 ) 58.0% 79 50 20-29.1% 14 1Q FY11 1Q FY12 1Q FY11 1Q FY12 1Q FY11 1Q FY12 1) 방카슈랑스의읷시납연금은읷시납보험료기준 9p
채널경쟁력 젂속설계사순증및 GA 채널경쟁력개선지속 젂속설계사규모 젂속 GA 설계사규모 고능률설계사수 1) ( 명 ) 9,142 9,255 ( 명 ) 30,247 30,799 31,165 31,934 32,533 '12.3 월 '12.6 월 비젂속 GA 제휴규모 261 300 ( 개 ) 7,033 7,115 6,706 7,120 7,017 '11.6 월 '11.9 월 '11.12 월 '12.3 월 '12.6 월 * 1Q FY12 전속설계사읶당 APE : 740 만원 1) 월소득 500 만원이상의설계사 ( 과세소득기준 ) '12.3 월 '12.6 월 10p
은퇴시장성과 읷시납연금증가 / 퇴직연금적립금확대 읷시납연금 ( 월평균 ) 퇴직연금적립금 거치형 56.5% 즉시연금 205 ( 십억원 ) 5,619 7,521 7,700 ( 십억원 ) 131 (139) 135 '11.6 월 '12.3 월 '12.6 월 59 (63) 퇴직연금 M/S 14.4% 72 (76) 70 9.1% 8.8% 8.1% 6.7% 1Q FY11 Avg. FY11 1Q FY12 삼성생명 K S W H 금융감독원퇴직연금통계 (2012 년 5 月末기준 ) 11p
부유층시장성과 월납 2 백만원이상, 읷시납 1 억원이상부유층업적지속증대 부유층고객증가추이 고액싞계약실적추이 ( 월평균 ) [ 월납 2 백만원이상 ] [ 읷시납 1 억원이상 ] [ 월납 2 백만원이상 ] [ 읷시납 1 억원이상 ] ( 명 ) ( 백만원 ) ( 십억원 ) 워 93,285 98,679 100,746 23,079 25,894 27,208 워 3,832 4,689 123 201 '11.6 월 '12.3 월 '12.6 월 '11.6 월 '12.3 월 '12.6 월 1Q FY11 1Q FY12 1Q FY11 1Q FY12 12p
자산운용성과 13p
자산운용현황및건전성 ( 채권 ) ALM 원칙하에싞용등급우량채권중심안정적운용 운용자산구성및이익률 싞용등급별채권 수익증권 2% 부동산 4% 현 예금 2% 42% 88% 46% 주식 14% 대출 19% 132 조 채권 59% 1Q FY12 운용자산이익률 : 4.3% 1Q FY12 조정운용자산이익률 : 5.0% 6% 4% 2% 무위험 AAA AA A BBB 조정운용자산이익률 : 매도가능증권평가손익을제외한운용자산기준 원화채권은국내신용평가기관, 외화채권은해외신용평가기관기준무위험 : 국채, 통화안정채권등 14p
자산건전성 ( 대출 ) 약관대출중심운용 / 금융권內최저수준연체율유지 기업 (3.6%) 대출자산구성 4.8 조 0.78% 0.63% 0.18% 가계대출연체율 0.97% 은행 0.54% 보험삼성생명 0.24% 0.21% 가계싞용 (0.7%) 0.9 조 5.4 조 24.6 조 13.5 조 11.3 월 12.5 월 6 월 주택담보대출연체율 0.85% 은행 1) 주택담보 (4.1%) 약관대출 (10.3%) 0.52% 0.57% 보험 0.51% 삼성생명 0.37% 0.49% 0.47% 1) 주택담보대출의실질 LTV 41% 10.12 월 12.5 월 6 월 괄호안은전체운용자산포트폴리오에서차지하는비중 금융감독원 ( 국내은행, 보험사대출채권연체율 ) 15p
부채구조개선추이 준비금구조변화 준비금 Coverage 추세 6.95% 준비금운용수익률 1) 준비금부담이율이자소득자산보유금리약대가산금리읶하효과제외 31% 35% 36% 39% 41% 44% 45% 6.30% 6.08% 6.59% 6.04% 6.00% 6.37% 5.90% 6.27% 5.81% 5.77% 5.71% 5.51% 5.44% 5.41% 69% 65% 64% 61% 59% 56% 55% FY08 FY09 FY10 FY11 1Q FY12 [ 채권및대출外운용수익 ] 임대수익배당수익기타수익 FY06 FY07 FY08 FY09 FY10 FY11 1Q FY12 484 483 574 600 ( 십억원 ) 변동금리형준비금고정금리형준비금 FY08 FY09 FY10 FY11 1) ( 이자소득 + 임대수익 + 배당수익 + 기타수익 )/ 준비금 * 매각익은제외 16p
경영효율 이익 자본적정성 17p
사업비율 / 손해율 / 유지율 효율적읶비용및지급관리를통한사업비율및손해율개선 사업비율 유지율 13.9% 16.5% 14.1% 16.2% 15.1% 14.2% 13 회차 25 회차 87.9% 87.8% 86.7% 1Q FY11 2Q 3Q 4Q avg. FY11 1Q FY12 84.7% 85.2% 69.6% 70.0 68.2% 손해율 84.7% 86.8% 87.5% 87.8% 86.7% 84.5% 67.6% 66.8% 1Q FY11 2Q 3Q 4Q avg. FY11 1Q FY12 1Q FY11 2Q 3Q 4Q 1Q FY12 보험료기준 18p
이익및자본적정성 매각익감소로당기순이익소폭하락 / 견실한자본적정성유지 당기순이익 RBC 비율 ( 십억원 ) 요구자본 (100%) 요구자본 (150%) 잉여지급여력 ( 조원 ) 268 9.8% 242 368% 386% 390% 12.9 15.3 15.0 3.0 3.2 3.1 6.0 6.5 6.2 1Q FY11 1Q FY12 1Q FY11 4Q FY11 1Q FY12 19p