- 인도네시아연구 기술 고등교육부에의하면정부는올해약 60 개의스타트업인큐베이터를 지원하고있으며이로부터 500 여개의스타트업기업이탄생할것으로기대 인도네시아스타트업에대한투자금액이지난 5 년사이 68 배증가하는등인도네시아스타트업 환경이급성장 2017 년 1~8 월누적기준으로

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1 No.33 융복합시대, 미래무역의글로벌리더한국무역협회 - KITA, Smart BRIDGE to the Future Trade - 전략시장연구실유승진연구원 , esjay@kita.net 인도네시아스타트업기업사례와시사점 젊은인구구조와 1억3천만명의인터넷사용자에힘입어인도네시아스타트업생태계가급격히성장하고있다. 인도네시아스타트업에대한투자금액은지난 5년사이 68배이상급증해올해는석유 가스부문투자액 (2016년 50억달러 ) 을초과할것으로보인다. 가장대표적인스타트업으로는일명 GTT 라불리는고젝 (Go-Jek), 토코피디아 (Tokopedia), 트래블로카 (Traveloka) 등 3대유니콘기업이있다. 분야별로는이커머스 (E-commerce) 가선두로성장했으며핀테크 (Fintech) 의전망이가장밝다. 여행 교통의경우전통강자가굳건히자리를지키고있으나충분한틈새시장이열려있다는평을받고있다. 인도네시아의스타트업은사회문제나비효율을해결하려는노력으로부터탄생한경우가많다. 특히핀테크의경우경제포용성향상을위한핵심기술로주목받고있다. 향후우수엔지니어를비롯한인력수급문제가다소우려되지만동남아최대시장으로서성장가능성은높게평가된다. 01. 인도네시아의스타트업환경 인구구조와소득향상등에힘입어모바일환경이발달하며인도네시아의스타트업생태계가더불어성장 총인구 2억6천만명중 10~30대의비중이 49.6% 에달하며인터넷사용인구는 1억3천만명으로전체인구의절반을초과 ( 세계 5위 ) 빠른경제발전에힘입어소비시장이급격히확대되는가운데거대한디지털경제형성 조코위도도대통령이인도네시아를아시아의디지털허브로성장시키겠다고다짐하는등정부도스타트업육성에적극적 1

2 - 인도네시아연구 기술 고등교육부에의하면정부는올해약 60 개의스타트업인큐베이터를 지원하고있으며이로부터 500 여개의스타트업기업이탄생할것으로기대 인도네시아스타트업에대한투자금액이지난 5 년사이 68 배증가하는등인도네시아스타트업 환경이급성장 2017 년 1~8 월누적기준으로 30 억달러의투자액기록 년 14 억달러에비해두배이상늘었으며, 2012 년 4,400 만달러와비교하면 68 배넘게 증가 2016 년기준, 동남아시아전체스타트업투자액의 19% 를차지하며싱가포르 (41%) 에이어 2 위규모달성 - 전체동남아시아스타트업투자액이 2012 년대비약 23 배늘어난가운데인도네시아의 비중은 14% 에서 5%p 확대 스타트업투자가급증함에따라 2017 년에는석유 가스부문투자액 (2016 년 50 억달러 ) 을 초과할것으로전망됨 투자건수로는초기 (early stage) 투자가가장많았으나투자액은후기 (late stage) 투자 1) 가대부분을 차지 1~8 월누적기준, 전체투자건수의 73% 가신생기업에대한초기투자에해당되는 Seed 및 Series A 단계에해당 투자액수로는후기투자에해당되는 Series C 및그이후단계가 43% 로가장큰비중을차지 - 총투자금액중초기투자의비중은 15% 에불과 1) 보통스타트업의자금조달은엔젤투자자등으로부터투자를유치하는 'Seed' 단계, 벤처캐피털로부터처음으로공식적투자를받는 Series A' 단계, 그이후후속투자가이뤄지는 Series B', 'Series C' 단계등으로구분 2

3 02. 인도네시아스타트업기업현황 가장대표적인성공사례는일명 GTT 라불리는고젝 (Go-Jek), 토코피디아 (Tokopedia), 트래 블로카 (Traveloka) 등 3 대유니콘기업 2) 가장선두로성장한분야로는이커머스 (E-commerce) 가꼽히는가운데핀테크 (Fintech) 가향후 높은성장가능성으로주목받고있음 [ 이커머스 (E-commerce)] 2017 년인도네시아전자상거래액은 450 억달러규모를형성할것으로추정됨 인도네시아이커머스협회에따르면 2016 년전자상거래액은 300 억달러기록 대형종합온라인쇼핑몰과틈새시장을노린특정제품전문쇼핑몰이동반성장하며시장이 확대 - 아마존 (Amazon), 알리바바 (Alibaba) 등대형외국계이커머스기업이인도네시아에진출함에 따라현지스타트업이위협받을것이라는우려도있으나, 반대로시장전체규모가확대되어 신규유입되는고객이늘어날것이라는기대감도확산 년 2 월기준인도네시아이커머스협회에등록된기업은 250 개사 현지시장만의특성을반영한 O2O(Online-to-Offline, 온라인과오프라인이이어지는형태 ) 서비스등새로운형태의이커머스스타트업도등장 인도네시아정부는전자상거래의중요성및국가차원의대비필요성을인식해지난 8 월 2017~ 개년전자상거래로드맵 을공포 자금, 세제, 소비자보호, 인력및교육, 인프라, 물류, 보안및이를집행하기위한기관의구성 등에관한내용을포함 이커머스산업의주요걸림돌로물류, 결제, 인터넷환경등이꼽히는가운데정부는전자상거래 산업지원을위한제도및인프라개선을지속할예정 2) 기업가치가 10 억달러이상인스타트업기업 3

4 지난 10 월에는우리나라의롯데그룹이현지대형유통사살림 (Salim) 그룹과합작한온라인 쇼핑몰 ilotte 를개장해우리제품을적극홍보 한편인도네시아재계 2 위의대기업살림그룹은지난 8 월 SK Planet 이현지통신사와함께 운영하던온라인오픈마켓 Elevenia 를인수한바있음 고객과의신뢰형성이중요 이커머스협회가소비자 1,800 명을대상으로실시한설문조사에서응답자의 1/3 이상이아직 온라인구매에대한신뢰가낮다고응답 - 응답자의 57% 는가짜제품판매, 제품미발송등의위험이존재한다고응답했으며약절반은 자신이온라인으로구입한제품의질이기대치보다낮았다고답변 - 현지벤처캐피털기업인컨버전스벤처스 (Convergence Ventures) 는인도네시아의온라인 거래사기위험이전세계평균보다 12 배높다고판단 따라서거래의안정성과판매되는제품의품질 진품여부에대한신뢰형성이중요 - 일부기업은 COD(Cash on Delivery, 현품인도결제방식 ) 결제를채택해비용을지불하기 전고객이실물제품을점검할수있는기회를제공하거나환불조건 절차를간소화해신뢰 문제를해결 사례 1 이커머스 1 위유니콘기업 ( 기업명 ) 토코피디아 (Tokopedia) 2009 년설립된오픈마켓으로인도네시아전자상거래분야 1 위 2017 년알리바바로부터 11 억달러투자유치 소프트뱅크벤처스 (Softbank Ventures), 세쿼이야캐피털 (Sequoia Capital) 등이투자 중국의타오바오를벤치마킹 일반기업뿐아니라개인판매자도물건을판매할수있는 C2C( 개인간거래, Customer-to-Customer) 플랫폼으로시작 2016 년거래액 10 억달러돌파 최근전자결제등의분야로도확장 4

5 사례 2 인도네시아스타트업최초의상장기업 ( 기업명 ) 키오손 (Kioson) 2015 년설립된전자상거래기업 2017 년 10 월인도네시아주식거래소에상장 공모기간중제공되는총주식수의 10 배이상이초과신청됨 이커머스와 O2O 가결합된서비스 전국 384 개도시에있는 1 만 9 천여개의소규모상점주와협업해온라인판매와구매를지원 인터넷환경이갖춰지지않은지역의소규모상점주가인근주민의수요를조사, 온라인으로제품을주문하고오프라인으로결제 월 50 만건이상의거래발생 사례 3 여성의류전문쇼핑몰 ( 기업명 ) 세일스탁 (Sale Stock) 2014 년설립 모바일사용환경에최적화, 미니멀리즘디자인을채택 2,700 만달러투자유치 (Series B) 주로 2 만원미만의저렴한의류를판매 의류제조업체와직접협상해납품받음 창업자 ( 부부 ) 가수개월간의류제조공장을방문하며파트너발굴 할인혜택을제공하지않음. 1 년내내일정하고낮은가격으로판매 배송비는무료이며 30 일내환불이가능함 [ 핀테크 (Fintech)] 핀테크 (Fintech) 는현재급성장하며가장주목받는분야로인도네시아내핀테크관련스타트업 수가지난 2 년간 78% 늘어나올해 150 여개를초과 핀테크란금융 (Finance) 과기술 (Technology) 이결합한서비스를가리킴 올해에는최초로동남아시아내핀테크관련투자건수가이커머스관련투자건수를앞지름 5

6 - 인도네시아내핀테크관련투자건수는 2015 년 11 건, 2016 년 21 건에이어 2017 년 53 건을 기록할전망 구글과 AT 커니가투자자를대상으로실시한설문조사에서전체응답자의 67% 가가장유망한 투자분야로핀테크를선정 핀테크는인도네시아의금융포용성 (Financial Inclusion) 문제해결을위한핵심기술로주목받고 있음 세계은행에따르면인도네시아국민의약 80% 는은행계좌가없는상태로금융활동에상당한 제약을받고있음 반면인도네시아금융감독청 (OJK) 에따르면인도네시아의스마트폰회선수는 3.5 억개로 1 인당 1 개를초과할정도로스마트폰보급률이높은상태 - 핀테크산업의발전에따라스마트폰을기반으로한금융활동인구가늘어날것으로기대됨 - 만디리은행 (Bank Mandiri) 이 7 개핀테크스타트업에 2,240 만달러를투자하는등기존 금융업계에서도핀테크산업육성에적극적 결제관련서비스가전체핀테크산업의 43% 로가장큰비중을차지 인도네시아의신용카드사용률은상당히낮은 9% 에불과해핀테크서비스를이용한결제에 대한수요가높음 성장가능성이높은분야로는전체기업의 17% 를차지하는대출관련서비스가꼽힘 - 지난해 12 월금융감독청이 IT 기반금융대출에관련된규제를발표하며 P2P(Peer-to-Peer, 개인간 ) 대출에대한신뢰도가상승 - 대출관련핀테크서비스는자금조달에어려움을겪고있는중소기업에도큰도움이될 것으로보임 6

7 사례 1 간편한소액대출 ( 기업명 ) 우앙뜨만 (UangTeman) 2015 년 4 월설립된 P2P 대출서비스 인도네시아 14 개도시에서서비스제공 태국 K2 벤처캐피털로부터 1,200 만달러투자유치 75~350 달러의소액, 단기 (30 일이내 ) 대출제공 2017 년 7 월총대출금액 75 만달러중 2% 만미상환 연체비율은 5% 시중은행에비해높은금리와연체수수료등으로수익창출 사례 2 온라인결제로간편한카드사용 ( 기업명 ) 캐시레스 (Cashlez) 2015 년설립, 결제솔루션관련기업 설치 관리가간편한스마트폰연동카드리더기개발 지난 7 월 200 만달러투자유치 (2017 년 8 위규모 ) 대다수의인도네시아중소상인이일반카드리더기를구비할형편이되지못한다는문제점으로부터사업아이디어착안 mpos(mobile Point-of-Sales, 모바일판매시점관리 ) 솔루션을활용, 스마트폰 태블릿으로카드결제가능 매달평균 1,122 만달러의거래액발생 사례 3 사회문제해결을위한크라우드펀딩 ( 기업명 ) 키타비사 (Kita Bisa) 2013 년설립된크라우드펀딩 (Crowdfunding) 스타트업 기업명을직역하면 우린할수있다 (We Can) 사회적의제해결을위한자금조달 2016 년모금액은총 610 억루피아 ( 약 4,500 만달러 ) 지난해가장많은모금액을기록한이슈로는일본내인도네시아무슬림을위한모스크구입, 특정질병환자를위한모금, 축구유망주를위한장학금, 홍수등자연재해피해자를위한모금등 7

8 [ 여행 교통 ] 여행 교통분야에서는각각뚜렷한강자가존재감을과시하며세력을확장 인도네시아의대표적인여행관련스타트업으로는트래블로카 (Traveloka) 가꼽힘 년비행기예약서비스로시작해 2014 년호텔예약기능도추가 - 현재는스마트폰데이터패키지판매와각종공연및활동, 관람예약등여행관련종합 솔루션으로발전 교통분야에서는현지기업인고젝 (Go-Jek) 이미국의우버 (Uber), 싱가포르의그랩 (Grab) 과 경쟁 년오토바이택시서비스로시작해현재택배, 배달음식, 마트쇼핑, 마사지, 네일아트, 청소, 입장권구매, 자동차정비등각종 O2O 분야로확장하고있으며고페이 (Go-Pay) 결제시스템으로핀테크까지진출 유니콘기업이높은점유율을차지하고있지만신생기업이공략할수있는틈새시장도풍부 시장의비효율을역으로활용해새로운기회발굴 - 여행산업의걸림돌로는넓은영토와지역별인프라차이가꼽힘. 여행지로서의매력은충분 하지만인터넷환경, 카드사용환경등이미흡한지역을집중적으로공략해틈새시장발굴 가능 특정소비층을공략하는것은물론, 단순예약기능을벗어나서비스종류에대한차별화가 필요하다는분석도존재 - 비교적신생기업이공략중인분야로는저가호텔전용서비스, 럭셔리패키지여행상품전용 서비스, 여행관련물품대여플랫폼, P2P 자동차대여플랫폼등이존재 8

9 사례 1 교통체증을돌파하는오토바이택시 ( 기업명 ) 고젝 (Go-Jek) 2010 년설립된오토바이택시서비스 현재는오토바이뿐아니라승용차와트럭택시도활용 50 개도시에서운영, 운전자수 40 만명초과 우버 (Uber) 와비슷한형태로, 스마트폰을이용해택시를호출하는서비스이지만오토바이를사용한다는점에서현지특화 각종 O2O 생활서비스로사업범위확장 2017 년 5 월인도시장에진출 사례 2 동남아대표여행서비스 ( 기업명 ) 트래블로카 (Traveloka) 2012 년설립된대표적여행스타트업 100 개이상의항공사, 10 만개이상의호텔과제휴 지난 8 월익스피디아 (Expedia) 로부터 3.5 억달러투자유치 인도네시아, 베트남, 태국, 필리핀, 말레이시아를주요대상으로함 테마공원, 동물원등관광시설과의제휴를 2,000 개로확대할예정 (2018 년 ) 모바일앱다운로드수 2 천만돌파 적극적인광고와각종행사후원, 24 시간고객센터운영등으로초기시장점유율을확보 사례 3 저가호텔전용서비스 ( 기업명 ) 니다룸즈 (Nida Rooms) 2015 년설립된호텔예약서비스 인도네시아, 말레이시아, 태국, 필리핀등의저가호텔을공략 지난 2 월 560 만달러투자유치 (2017 년 6 위 ) 자사플랫폼을통해예약하는모든호텔에서는일정수준이상의시설과무료무선인터넷등동일한서비스보증 출시 1 개월만에사용자 13 만명돌파 평균투숙비용은 1 박 30 달러 9

10 03. 결론및시사점 사회문제나비효율로부터다수의스타트업이탄생 평소불편함을느끼던문제에대한해결책으로제품및서비스를개발, 사업화한것이스타트업 기업으로발전 - 대표유니콘기업인고젝은극심한교통체증이라는문제로부터탄생했으며, 트래블로카의 창업자는파당 (Padang) 행비행기표확보에어려움을겪어항공예약서비스를개발하기로 다짐 기술도입이미흡하거나경제발전속도에뒤처진낙후지역중소기업과소상공인등을포용 하려는움직임도활발함 - 대형유통채널에비해제품조달능력과결제인프라가미흡한소규모상점을위해개발된 각종 O2O 이커머스서비스와핀테크스타트업이그좋은예 - 이외에도중소기업자금조달을위한핀테크, 농업종사자의권익보호와안전먹거리제공을 위한플랫폼등다양한노력이존재 일각에서는인도네시아스타트업환경이발전한데에는교통체증이라는문제가큰도움이 되었다고도분석 - 도로위에장기간정체되어있으며스마트폰을들여다보는시간이길어졌고, 이로인해 모바일환경이발전하고디지털경제가확대되어스타트업환경이활성화될수있는토양이 마련되었다는분석 향후발전의걸림돌은인력수급문제 거대한인구규모에비해우수한엔지니어인력이부족하다는것이주요투자자들의평 - 고젝, 토코피디아등에투자한세쿼이야캐피털에의하면최근중국기업들의기술력이 미국과대등할정도로발전한반면인도네시아엔지니어들은이에뒤처져거대한시장규모의 잠재력을발휘하지못하는것으로평가됨 - 이스트벤처스 (East Ventures) 관계자에따르면인도네시아의스타트업기업들이입을모아 우리는이미인도내시아의모든우수엔지니어를다만나봤으며더이상의새로운인력을 찾을수가없다 고애로를호소 10

11 일부기업은기술적인업무를해외에서해결하거나외국인인력을영입 - 일례로고젝의경우인도벵갈루루에엔지니어링허브를, 싱가포르에데이터센터를각각 설립했으며토코피디아는투자자의도움을받아외국인엔지니어를다수영입 중국의위챗 (We Chat) 과알리바바 (Alibaba) 등을성공사례로삼아교류를활성화하는등 외국기업과의협력을통해우수인력을양성하려는노력활발 - 우리나라도인력교류를비롯해우수인도네시아스타트업과의협업을확대하는노력이 필요 - 메신저서비스라인 (Line) 이고젝과제휴관계를맺은바있으며아이템쿠, 캐시트리, 오케이 홈, 애드오피, 크레온등많은한국스타트업이인도네시아시장에진출했으나중국, 일본등 경쟁국에비해서는투자 협력정도가미미 전망은밝지만진정한혁신여부가주요과제로존재 주요투자자들이동남아시아로눈길을돌리는가운데인도네시아가가장유망한시장으로 꼽힘 - 스타트업창업시소요되는비용과시간은말레이시아, 싱가포르, 태국등주변국과비슷 하지만거대한시장규모로인해성장가능성은인도네시아가가장높다는평 인도네시아정부에서도 2020 년까지 1,000 개의스타트업을양성해 100 억달러규모시장을 형성하는것을목표로삼고있으며, 물류환경등인프라개선을위해노력중 현재선전중인스타트업의주요성공요인이기술적차별화보다는시장선점이었다는점이 주요투자자들의공통적인지적사항이자향후해결과제 - 고젝은우버, 트래블로카는익스피디아와부킹닷컴, 토코피디아는이베이, 타오바오등 글로벌기업과유사한서비스를제공 - 아직세계가경험하지못한혁신적인아이템의유니콘기업등장여부가향후동남아시아 스타트업시장내인도네시아의지위를결정지을것으로보임 11

12 IIT Institute for International Trade 국제무역연구원 서울시강남구무역센터트레이드타워 48 층

온라인쇼핑몰의신용카드 수수료인하방안 2017. 7 I. 1 II. 3 1. 3. 3. 5. 6 2. 8. 8., 9. 10 III. 11 1. 11. 11. 12 2. 20. 20. 22 IV. 31 1. 31. 31. 32. 36 - i - 2. 39. 39. 41 V. 43 1. ( ) 43. 43. 44. 45. 48. O2O 49 2. 51. 52.

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