2017.11.22 ( 수 ) Message from Shanghai 전기차보조금축소관련추측난무, 업계선두기업매수기 China 추천종목 중국시장지표 YUANTA DAILY MARKET VIEW 에수록된중국관련리서치자료중일부는 YUANTA 상해 / 홍콩 / 대만리서치센터현지애널리스트가작성한자료의한국어판서비스입니다
Analyst: ( 중국 ) +86 21 6187 3832 / research@yuanta.com 번역 : ( 한국 ) Message from Shanghai - 중국주식시장투자전략 전기차보조금축소관련추측난무, 업계선두기업매수기회 관련종목 종목명 종목코드 주가 (11/15, RMB) 연초이후 % 002460.SZ 강봉리튬 72.07 172.41 002466.SZ 천제리튬 64.35 99.09 002340.SZ 거린메이 7.37 46.42 300073.SZ 당승재료기술 28.55 32.89 600884.SH 녕파삼삼 20.73 47.90 002074.SZ 국헌하이테크 29.38-4.66 600066.SH 정주우통버스 24.64 31.48 자료 : Wind, Yuanta Li2CO3 가격톤당 RMB16 만 -17 만으로강세 200,000 150,000 100,000 50,000 Huizhi Lithium Energy Material's Li2CO3 distribution price ( 99.5%, battery level) (RMB/Ton) 2018년보조금축소가능성매우높아, 업계선두기업수혜전망 : 2018 년전기차보조금축소가능성은새로운소식은아니다. 전기차보조금 20% 축소에대한차종별상세추측이나오기시작한것은지난 10월이다. 보조금축소폭을 40% 로가정한다하더라도 ( 예 : RMB 45만 RMB 27만 ), 2017년 (RMB 100만 RMB 45만 ) 대비그영향이적고업계선두기업들이입을타격또한비교적적을것으로예상된다. 실제로, 2016년보조금축소율이 50% 이상이었음에도불구하고정주우통버스의 1~3분기매출총이익률감소율은 2% 에불과했으며현재 25% 로유지되고있다. 기술력이부족한중소형자동차업체들의경우, 2018년보조금축소로인한수익성악화가비교적심각할것으로예상되고, 시장경쟁력및점유율감소세또한지속될것으로전망된다. 반면, 업계선두업체들은규모의경제를이용해점유율을더욱늘려갈것으로기대된다. 따라서, 보조금축소는사실상업계내하위업체를퇴출시키고자동차산업집적도가향상되는효과가있어기술력이우수한매출상위기업들에게는긍정적일영향을미칠것으로기대된다. 0 2014-11-13 2015-01-13 2015-03-13 2015-05-13 2015-07-13 2015-09-13 2015-11-13 2016-01-13 2016-03-13 자료 : Wind, Yuanta 주 : 발간일 2017.11.20 2016-05-13 2016-07-13 2016-09-13 2016-11-13 2017-01-13 2017-03-13 2017-05-13 2017-07-13 2017-09-13 2017-11-13 에너지집적도요건140wh/kg 은현기술수준으로는부담스러워, 에너지집적도향상추세지속 : 2017년에개정된신에너지버스보조금최고율요건을충족하기위해서는리튬배터리에너지집적도가 115wh/kg 을초과해야한다. 현재, 버스에사용되고있는리튬배터리의 85% 이상이 LiFePO4 배터리이다. 업계상위배터리업체들이대량생산하고있는 LiFePO4 배터리의시스템에너지집적도는현재약 130~140wh/kg 수 준이다. 따라서, 2018 년에보조금지급기준이 140wh/kg 로강화된다면 리튬배터리업체들은생산기술을향상시켜야할것으로예상된다. 집적도강화요건충족을위해서는에너지집적도가우수한 3 원계배터 리를사용하는것이사실용이하다. 18
Message from Shanghai - 중국주식시장투자전략 그러나, 배터리제조업체가대량생산기술이없는상태에서무작정삼원계배터리를선택한다면삼원계배터리의안전문제에대한우려가제기될것이다. 따라서보조금지급관련에너지집적도기준에서최대치가 140wh/kg 가될것으로예상된다. 향후보조금은리튬배터리의에너지집적도기준를좀더세분화하여지급할수도있을것으로전망된다. 보조금정책의듀얼크레딧제도전환예상보다빨라, NEV 산업조정에따른매수기회발생예상보다이른 NEV 보조금삭감은듀얼크레딧제도시행시점이앞당겨진다는의미일수있다. 정부는 11월초각자동차제조업체에실질기업평균연비가 2016년과 2017 년목표치를상회할경우다음해신차생산량이제한될것이라는공지를보낸바있다. 따라서, 자동차업계의관심사는보조금에서듀얼크레딧제도로옮겨갈것이다. 정책조정으로인해단기적으로는업계전체에부담이되겠지만, 듀얼크레딧제도시행에따라 NEV 업계의중장기전망이밝아질것이다. 중국의 NEV 매출은 2017~2030년연평균 33% 증가할것으로예상된다. 또한, 중장기적으로업계대표기업이신규 NEV 정책의수혜를받을것으로전망된다. 국헌하이테크등대표적리튬배터리업체에주목하기바란다. 1Q~2Q18에자동차제조업체매출에는부정적영향이있을것이다. 그러나 2018년보조금삭감루머에따라 4Q17에차량이조기인도될가능성이있으므로정주우통버스에관심을둘필요가있다. 또한, 리튬배터리원료인음극소재와탄산리튬가격이최근지속적으로상승하고있다. 삼원계음극물질톤당가격은 5% 오른 RMB 21만으로상승했다. 또한녕파삼삼, 당승재료기술, 거린메이등음극물질관련주에주목하기바란다. 리튬가격역시 10월말톤당 RMB 83만에서 11월 RMB 90만으로상승했다. 한편, 탄산리튬가격은톤당 RMB 16만 ~17만으로높은수준을유지하고있어, 강봉리튬, 천제리튬에주목할것이권고된다. 리튬금속가격 RMB900,000/ 톤으로상승 삼원계양극물질 NCM523 가격 RMB210,000/ 톤으로상승 Prices of industrial-grade and battery-grade metal lithium ( 99%, RMB/ton) Prices of ternary cathode material NCM523 (RMB/ton) 1,000,000 900,000 800,000 700,000 600,000 500,000 400,000 300,000 200,000 100,000 0 2014-11-14 2015-01-14 2015-03-14 2015-05-14 2015-07-14 2015-09-14 2015-11-14 2016-01-14 2016-03-14 2016-05-14 2016-07-14 2016-09-14 2016-11-14 2017-01-14 2017-03-14 2017-05-14 2017-07-14 2017-09-14 2017-11-14 250,000 200,000 150,000 100,000 50,000-2016-01-01 2016-02-01 2016-03-01 2016-04-01 2016-05-01 2016-06-01 2016-07-01 2016-08-01 2016-09-01 2016-10-01 2016-11-01 2016-12-01 2017-01-01 2017-02-01 2017-03-01 2017-04-01 2017-05-01 2017-06-01 2017-07-01 2017-08-01 2017-09-01 2017-10-01 2017-11-01 자료 : Wind, Yuanta 자료 : China Industrial Association of Power Sources, Yuanta 19
China 추천종목 China A 주추천종목 신규종목명종목코드 초상은행 상해자동차 600036 SH 600104 SH 상해중국건축 601668 SH 중국교통건설 601800 SH NOT RATED NOT RATED NOT RATED NOT RATED 주가 (RMB) 목표주가 (RMB) YTD (%) 시가총액 (RMB mn) 추천일 추천일이후수익률 (%) 30.36-72.50 754,973 2/20 56.49 33.14-41.32 387,190 6/12 6.05 9.64-8.80 289,200 5/2 3.43 14.22 - -6.39 199,537 5/8-17.61 만화화학 600309 SH 40.17 50.30 123.91 109,825 9/18-1.95 국헌하이테크 002074 SZ NOT RATED 29.63 - -4.39 25,968 8/7-12.26 가이 002241 SZ 21.53 28.00 62.37 69,867 10/10 40.08 심천 입신정밀 002475 SZ 27.70 28.00 100.23 87,891 10/24 23.00 중영전자 300327 SZ 32.48 55.00 6.97 6,823 5/2-12.38 신유통신 300136 SZ 60.00 40.00 110.53 58,970 3/16 91.94 주 : 1) 발간일 2017.11.21, 2) 단기탑픽 (2 주 ) 종목, 3) Yuanta Investment Consulting ( 대만 ) 의추천종목 * 시장상황에따라주가가목표주가대비상회할수있음자료 : Bloomberg, Yuanta Investment Consulting ( 대만 ) 홍콩증시추천종목 신규종목명종목코드 주가 (RMB) 목표주가 (RMB) YTD (%) 시가총액 (RMB mn) 추천일 추천일이후수익률 (%) 화신중국자동차 01114 HK 22.40 29.20 109.74 113,014 9/19-1.10 길리자동차 00175 HK 28.95 35.50 290.69 259,628 8/21 56.49 IGG 00799 HK 9.29 19.40 77.97 12,540 8/21-24.84 신주국제그룹홀딩스 02313 HK 77.50 79.00 59.07 116,500 7/15 85.41 신의광능 00968 HK 2.78 3.53 10.12 20,638 6/16 17.80 주대복주얼리 01929 HK 8.80 10.30 48.40 88,000 7/18 4.89 시노펙상해석유화학 00338 HK 4.60 5.60 9.52 72,606 1/16-1.50 북경자동차 01958 HK 8.95 11.80 29.71 67,978 10/19 11.60 구룡지업 02689 HK 12.28 20.60 74.68 57,399 10/19-15.54 굿베이비인터내셔널홀딩스 01086 HK 4.10 5.50 10.51 6,804 11/21 0.00 주 : 1) 발간일 2017.11.21, 2) 단기탑픽 (2 주 ) 종목, 3) Yuanta Investment Consulting ( 대만 ) 의추천종목 * 시장상황에따라주가가목표주가대비상회할수있음 자료 : Bloomberg, Yuanta Investment Consulting ( 대만 ) 20
China 추천종목 China A 주 China A 주추천종목 초상은행 (600036 SH) NOT RATED 주가 (RMB) 30.36 목표주가 (RMB) - 시가총액 (RMB mn) 754,973 추천일 2/20 추천일이후수익률 (%) 56.49 초상은행에대해긍정적인견해이며그이유는다음과같음. 1) 소매금융전략이주효해견조한실적성장및타사대비높은수익성을지속할것으로전망. 2017년 NIM은타사대비 30bp 높을것으로예상. 2) 전체자산대비여신자산비중이 55% 로시중은행들중최고수준 ( 업계평균 45%) 으로, 금리인상기에최대수혜주가될것으로기대. 3) 타사대비우수한자산건전성및뛰어난리스크관리역량 상해자동차 (600104 SH) NOT RATED 주가 (RMB) 33.14 목표주가 (RMB) - 시가총액 (RMB mn) 387,190 추천일 6/12 추천일이후수익률 (%) 6.05 1) 업계대비 10월 /1월 ~10월누적판매량이각각전년대비 6.27%/7.41% 증가하며업계평균대비높고, 2) 순수전기 SUV시장선점효과를누리고있고, 3) Wind 컨센서스기준 2017년예상 P/E가 10배로업계평균대비낮은수준이고, 4) 10주당 RMB 16.50의현금배당을실시할예정 ( 배당수익률 : 5.3%) 임을감안하여동사에대해긍정적인견해 중국건축 (601668 SH) NOT RATED 주가 (RMB) 9.64 목표주가 (RMB) - 시가총액 (RMB mn) 289,200 추천일 5/2 추천일이후수익률 (%) 3.43 1Q17 인프라건설매출전년대비 30% 이상증가 (2016년: 23%) 10주당현금배당금세전 RMB 2.15 지급계획 ( 배당성향최대 21.59%) 1~9월누적계약금액이전년대비 25% 증가하며 RMB 1.5조이상이며, 이중인프라건설사업이 RMB 5,049억으로전년대비 40.4% 급등하여동사에대해긍정적인견해 중국교통건설 (601800 SH) NOT RATED 주가 (RMB) 14.22 목표주가 (RMB) - 시가총액 (RMB mn) 199,537 추천일 5/8 추천일이후수익률 (%) -17.61 Analyst Livia Wu ( 대만 ) 1) 중국최대교통인프라건설업체이자, 준설및중장비제조업또한영위하고있는교통인프라설계및건설선두기업이고, 2) 1월 ~10월누적해외수주액이 RMB 1,675억으로전체신규수주액 ( 전년대비 30.63% 증가한 RMB 6,219억 ) 대비비중이 26.97% 임을감안하여동사에대해긍정적인견해 만화화학 (600309 SH) 주가 (RMB) 40.17 목표주가 (RMB) 50.30 시가총액 (RMB mn) 109,825 추천일 9/18 추천일이후수익률 (%) -1.95 1) 전세계 MDI 생산량의 24.5% 를담당하고있는글로벌선두주자로서 2018년에는 30만톤규모의 TDI 설비를완공해중국내주요 TDI 공급업체가될전망이고, 2) MDI 수급여건개선에힘입어 MDI 가격이높게유지되면서실적을뒷받침해줄전망이며, 3) 기능성재료및정밀화학제품의고속성장이지속되면서점차수입을대체할수있을것으로예상되기때문에, 동사에대해긍정적인견해 2017/18/19년예상순이익의전년대비증가율은 167%/21%/15% 로전망 21
China 추천종목 China A 주 국헌하이테크 (002074 SZ) NOT RATED 주가 (RMB) 29.63 목표주가 (RMB) - 시가총액 (RMB mn) 25,968 추천일 8/7 추천일이후수익률 (%) -12.26 1) 경영진에따르면동사의배터리원가는 RMB 1~1.1/Wh로전년대비 2.1%~11% 감소한반면매출총이익률은여전히높은수준일뿐아니라원재료가격이하락할것으로예상되고, 2) 신규배터리공급계약합산 3건의합산출하량이 FY2016년연간출하량의 30% 를초과하는수준이며, 2017년예상배터리출하량은총 4.5GW이상으로, 판매가하락세보다출하량증가세가훨씬가파를것으로전망됨. 3) 또한 9월 7일현재 Wind 컨센서스기준 2017년예상 P/E 22.6배에거래되고있어업계평균 (25.8배) 대비현저히저평가된수준이기때문에동사에대해긍정적인견해 가이 (002241 SZ) 주가 (RMB) 21.53 목표주가 (RMB) 28.00 시가총액 (RMB mn) 69,867 추천일 10/10 추천일이후수익률 (%) 40.08 Analyst Jeff Pu ( 대만 ) 긍정적인하반기가이던스와 2018년뚜렷한성장전략으로인한동사의주가상승에대해긍정적인견해를유지 동사매출의세가지주요동력은 1) 음향기기 : 음향기기업그레이드에힘입어향후몇년간매출이연평균 25% 증가율을유지할것으로예상됨, 2) VR/IR: 기존고객의신제품출시, 신규고객확보, AR 기기생산능력확대, 3) 히어러블 : 헤드폰, 스마트스피커, 자동차시장에진입하여첫번째사업이올해말에개시될예정 2018년 EPS 증가율전년대비 24% 로전망 입신정밀 (002475 SZ) 주가 (RMB) 27.70 목표주가 (RMB) 28.00 시가총액 (RMB mn) 87,891 추천일 10/24 추천일이후수익률 (%) 23.00 1) 시장점유율확대, 상품다각화및 M&A에힘입어향후수년내성장모멘텀이재개될전망이고, 2) Type C 관련상품시장에서선두적지위를확보할것으로전망되며 2018년에는 Type C 이어폰신규수주에성공할것으로기대, 3) 지난 9월 Merry Electronics( 쑤저우 ) 지분 51% 를확보하며전자음향장비산업에진출함에따라향후매출및실적기여가예상될뿐아니라, 4) iphone 무선충전모듈의주요공급업체로 6월에는무선이어폰조립라인을제공할것으로예정되어있기때문에동사에대해긍정적견해 중영전자 (300327 SZ) 주가 (RMB) 32.48 목표주가 (RMB) 55.00 시가총액 (RMB mn) 6,823 추천일 5/2 추천일이후수익률 (%) -12.38 Analyst Chuanchuan Chen ( 대만 ) 1) 2Q17 별도기준매출 / 순이익이전년대비 30.7%/49.3% 증가하고, 상품믹스개선에힘입어매출총이익률이 1Q16의 42.33% 에서 2Q17에는 43.1% 로개선되었으며, 2) 2016년 BSM IC 매출이전년대비 100% 증가했을뿐아니라가전 MCU 시장점유율 1위로점유율이지속적으로증가하고있고, 3) OLED 생산능력이 2019년에는월간 30만개로증가해 2015~19년연평균 79.34% 증가율을보일것으로예상되며, 4) AMOLED IC가새로운성장동력으로작용할것으로기대되고해당시장에서동사가선두적인지위를점하고있기때문에동사에대해긍정적인견해 신유통신 (300136 SZ) 주가 (RMB) 60.00 목표주가 (RMB) 40.00 시가총액 (RMB mn) 58,970 추천일 3/16 추천일이후수익률 (%) 91.94 Analyst Chuanchuan Chen ( 대만 ) ipad/macbook ( 안테나 2-5배고가 ) 및 EMI 쉴드점유율증가에힘입어, 1Q17에도실적강세지속전망 Apple 외고객다각화를위해삼성전자의스마트폰신규모델을비롯한안드로이드 ( 화웨이등 ) 의무선충전시장으로사업영역을넓히고 SAW 필터생산또한확대할것으로예상 22
China 추천종목 홍콩 홍콩증시추천종목 화신중국자동차 (01114 HK) 주가 (RMB) 22.40 목표주가 (RMB) 29.20 시가총액 (RMB mn) 113,014 추천일 9/19 추천일이후수익률 (%) -1.10 Analyst Kevin Yim ( 홍콩 ) 화신 BMW의신차효과로 2017~2019년판매량이증가할전망. 2017/18/19년판매량증가율은각각 26%/38%/20% 로예상 2018년 P/E는 12.2배, 2016~19년연평균주당순이익성장률은 39% 로예상됨에따라밸류에이션적절한것으로판단 길리자동차 (00175 HK) 주가 (RMB) 28.95 목표주가 (RMB) 35.50 시가총액 (RMB mn) 259,628 추천일 8/21 추천일이후수익률 (%) 56.49 Analyst Kevin Yim ( 홍콩 ) 유기적성장과 Lynk & Co 의실적기여도를감안하여동사의장기전망긍정적으로평가 2018/2019 년 P/E 가각각 16.3 배 /12.1 배그리고 2016~19 년연평균주당순이익성장률은 43% 로예상됨에따라, 밸류에이션이적절한것으로판단 IGG (00799 HK) 주가 (RMB) 9.29 목표주가 (RMB) 19.40 시가총액 (RMB mn) 12,540 추천일 8/21 추천일이후수익률 (%) -24.84 Analyst Samuel Lee ( 홍콩 ) 중국안드로이드시장진출및한국과일본내마케팅강화에힘입어, 동사의대표게임인 Lords Mobile의월간총매출이 2017년말 $5,000만까지증가할것으로기대 (2017년 1월기준 : $3,100만 ) 현재 FY2017년예상 P/E 12배에거래되고있는데 ( 타사평균 : 21배 ), 성장잠재력및양호한재무여건감안시디스카운트가과도한것으로판단 신주국제그룹홀딩스 (02313 HK) 주가 (RMB) 77.50 목표주가 (RMB) 79.00 시가총액 (RMB mn) 116,500 추천일 7/15 추천일이후수익률 (%) 85.41 견조한 2018 년유니클로매출가이던스가긍정적 2016~19 년 EPS 연평균 18.3% 의증가를보일것으로예상 신의광능 (00968 HK) 주가 (RMB) 2.78 목표주가 (RMB) 3.53 시가총액 (RMB mn) 20,638 추천일 6/16 추천일이후수익률 (%) 17.80 태양광유리증산및신규태양광발전소건립으로실적증가전망 말레이시아에신규태양광유리생산기지를건설함으로써무관세유럽향수출가능해짐 설비과잉및보조금지급지연등섹터관련부정적인요인은이미반영된것으로보이며하반기에는정책호재가있을것으로기대 23
China 추천종목 홍콩 주대복주얼리 (01929 HK) 주가 (RMB) 8.80 목표주가 (RMB) 10.30 시가총액 (RMB mn) 88,000 추천일 7/18 추천일이후수익률 (%) 4.89 홍콩을방문하는중국여행객증가와중국의견조한금 / 보석류수요 (2017년상반기전년대비 7.9% 증가 ) 로부터수혜지속전망 FY2Q18 (2017년 7~9월 ) 매출실적은견조. 중국 / 홍콩 & 마카오기존점매출증가율은각각전년대비 15%/12%. 홍콩의적자매장폐점역시경영진의기존계획과일치. 폐점으로임대료절감 시노펙상해석유화학 (00338 HK) 주가 (RMB) 4.60 목표주가 (RMB) 5.60 시가총액 (RMB mn) 72,606 추천일 1/16 추천일이후수익률 (%) -1.50 2017 년실적하락을전망하는시장컨센서스는지나치게부정적 ( 당사는증가전망 ) 배럴당 $50~60 수준의유가는동사의화학 / 정유사업에긍정적 북경자동차 (01958 HK) 주가 (RMB) 8.95 목표주가 (RMB) 11.80 시가총액 (RMB mn) 67,978 추천일 10/19 추천일이후수익률 (%) 11.60 Analyst Kevin Yim ( 홍콩 ) 상반기베이징현대사태가일단락되고강한회복이가시화됨에따라, 기존의밸류에이션 디스카운트 ( 역사적평균에 20% 할인 ) 는더이상적절하지않음 현재 2018E P/E 7.9 배에거래되고있어밸류에이션이매력적 구룡지업 (02689 HK) 주가 (RMB) 12.28 목표주가 (RMB) 20.60 시가총액 (RMB mn) 57,399 추천일 10/19 추천일이후수익률 (%) -15.54 제품가격조정에도불구하고중국의고지 ( 古紙 ) 가격하락으로동사의달러마진은유지될것으로 전망됨. 또한, 고지수입쿼터를충분히확보하고있음 굿베이비인터내셔널홀딩스 (01086 HK) 주가 (RMB) 4.10 목표주가 (RMB) 5.50 시가총액 (RMB mn) 6,804 추천일 11/21 추천일이후수익률 (%) 0.00 2017 년 10 월 23 일글로벌임신육아유통업체인수완료 2018 년매출및영업이익개선전망. 2016~19 년주당순이익연평균 27.6% 증가전망 24
중국시장지표 2017.11.21 상해증시주요지표 161230 171115 171116 171117 171120 171121 주가지표 상해종합주가지수 3,103.64 3,402.52 3,399.25 3,382.91 3,392.40 3,410.50 등락 +7.54-27.02-3.27-16.34 +9.49 +18.1 등락률 (%) 0.2% -0.8% -0.1% -0.5% 0.3% 0.5% 시가총액 ( 십억위안 ) 28,396.47 33,642.95 33,617.25 33,455.63 33,587.94 33,767.14 상승 / 하락 상승 ( 상한 ) 684(7) 351(7) 438(2) 153(31) 639(7) 555(5) 하락 ( 하한 ) 416(2) 939(6) 866(4) 1191(1) 684(6) 751(2) 이동평균 (MA) 5일 3,107.84 3,428.08 3,422.37 3,412.41 3,427.47 3,430.66 20일 3,145.57 3,401.56 3,403.02 3,403.23 3,397.65 3,400.53 이격도 5일 99.86 99.25 99.32 99.14 99.74 100.38 20일 98.67 100.03 99.89 99.40 99.66 100.16 투자심리선 (%, 10일 ) 40 60 60 60 60 60 거래량지표 거래량 ( 백만주 ) 13,288 16,806 15,638 24,902 17,627 19,687 거래대금 ( 십억위안 ) 150 237 220 312 266 227 신용잔고 ( 십억위안 ) 547 610 612 605 606 606 선전증시주요지표 161230 171115 171116 171117 171120 171121 주가지표 선전종합주가지수 1,969.11 2,005.61 2,010.13 1,954.30 1,971.93 1,987.45 등락 +2.87-20.17 +4.52-55.83 +17.64 +15.52 등락률 (%) 0.1% -1.0% 0.2% -2.8% 0.9% 0.8% 시가총액 ( 십억위안 ) 22,284.61 24,518.42 24,576.14 23,893.52 24,117.08 24,306.85 상승 / 하락 상승 ( 상한 ) 1103(25) 595(21) 726(21) 156(14) 1033(31) 757(27) 하락 ( 하한 ) 601(5) 1312(12) 1160(8) 1802(82) 889(11) 1154(5) 이동평균 (MA) 5일 1,973.16 2,028.89 2,025.17 2,008.20 2,027.89 2,030.50 20일 2,001.93 2,010.73 2,012.05 2,009.78 2,009.57 2,010.45 이격도 5일 99.79 98.85 99.26 97.32 98.92 100.08 20일 98.36 99.75 99.90 97.24 98.22 99.04 투자심리선 (%, 10일 ) 40 60 70 70 70 70 거래량지표 거래량 ( 백만주 ) 13,102 17,937 18,004 23,667 18,378 20,120 거래대금 ( 십억위안 ) 191 285 270 332 330 261 신용잔고 ( 십억위안 ) 397 422 423 417 418 418 홍콩증시주요지표 161230 171115 171116 171117 171120 171121 주가지표 항셍지수 22,000.56 28,851.69 29,018.76 29,199.04 29,260.31 29,818.07 등락 +209.65-300.43 +167.07 +180.28 +61.27 +557.76 등락률 (%) 1.0% -1.0% 0.6% 0.6% 0.2% 1.9% 시가총액 ( 십억 HKD) 7173.89 9,104.90 9,158.97 9,215.87 9,235.21 9,411.25 상승 / 하락 상승 4 9 17 22 18 34 하락 42 38 31 25 31 15 이동평균 (MA) 5일 21,751 29,089 29,065 29,081 29,068 29,100 20일 22,230 28,615 28,658 28,693 28,585 28,608 이격도 5일 101.15 99.19 99.84 100.41 100.56 102.01 20일 98.97 100.83 101.26 101.76 101.81 103.45 투자심리선 (%, 10일 ) 40 40 50 50 60 - 거래량지표 거래량 ( 백만주 ) 2,471 2,109 1,547 2,132 1,670 거래대금 ( 십억 HKD) 25 40 39 44 39 25
중국시장지표 상해증시상승 / 하락주도주 상승주 하락주 상하이종합지수 가격 등락 (%) 등락 (RMB) 상하이종합지수 가격 등락 (%) 등락 (RMB) 강남가첩 (601313) 25.09 10.00 2.28 연태신조실업 (600777) 3.56-6.07-0.23 중화기업 (600675) 6.19 9.95 0.56 일출동방 (603366) 6.78-4.78-0.34 중신증권 (600030) 19.22 8.40 1.49 녕파삼삼 (600884) 19.23-3.99-0.80 중국국제여행사 (601888) 45.48 7.09 3.01 내몽고악이다사 (600295) 13.41-3.87-0.54 영휘마트 (601933) 10.49 7.04 0.69 화신시멘트 (600801) 13.10-3.82-0.52 항립유항 (601100) 27.29 6.73 1.72 동방창업 (600278) 14.96-3.11-0.48 청도하이얼 (600690) 20.24 6.25 1.19 방대탄소 (600516) 24.09-2.94-0.73 화태증권 (601688) 20.14 5.72 1.09 성도욱광전자 (600353) 6.17-2.68-0.17 절강제약 (600216) 14.41 5.65 0.77 화무물류 (603128) 9.56-2.65-0.26 금지그룹 (600383) 12.27 5.59 0.65 상해보신소프트웨어 (600845) 17.35-2.64-0.47 초상증권 (600999) 19.87 5.41 1.02 상해항만그룹 (600018) 8.02-2.55-0.21 선전증시상승 / 하락주도주 상승주 하락주 선전성분지수 가격 등락 (%) 등락 (RMB) 선전성분지수 가격 등락 (%) 등락 (RMB) Happigo Home Shopping Co Ltd (300413) 22.28 10.02 2.03 베이징선저우루멍신식안전과 (300369) 10.42-7.30-0.82 저장 NHU (002001) 36.26 10.01 3.30 Hangzhou Tigermed Consulting (300347) 31.57-7.28-2.48 Guosheng Financial Holding I (002670) 20.44 10.01 1.86 푸젠스타네트커뮤니케이션 (002396) 22.67-5.42-1.30 중국방커기업 (000002) 31.79 10.00 2.89 차오저우싼환집단 (300408) 21.60-3.74-0.84 EGLS Co Ltd (002619) 8.48 9.99 0.77 산둥리얼캔제약 (002589) 13.30-3.62-0.50 선전타푹기술 (300134) 16.65 9.97 1.51 선전테크앤드생태환경 (300197) 11.53-3.60-0.43 유니그룹궈신 (002049) 45.52 7.21 3.06 쑤저우안제과기 (002635) 32.21-3.56-1.19 이스트금융정보 (300059) 13.63 6.99 0.89 선그로우파워서플라이 (300274) 19.67-3.53-0.72 쑤저우골드맨티스건설장식 (002081) 16.33 6.87 1.05 United Electronics Co Ltd (002642) 13.87-3.48-0.50 저장완리양 (002434) 10.20 6.58 0.63 선전에버윈정밀기술 (300115) 26.91-3.41-0.95 선전오버시즈차이니즈타운 (000069) 9.09 6.57 0.56 쑤저우둥산정밀공업 (002384) 32.00-3.29-1.09 주 ) 선전증시상승 / 하락주도주는선전성분지수기준홍콩증시상승 / 하락주도주상승주 하락주 항생지수 가격 등락 (%) 등락 (HK$) 항생지수 가격 등락 (%) 등락 (HK$) 중국평안보험 (02318) 86.20 8.84 7.00 왕왕중국홀딩스 (00151) 6.01-5.65-0.36 홍콩거래소 (00388) 244.80 5.52 12.80 구룡창 (00004) 25.90-0.77-0.20 AIA 그룹 (01299) 68.10 4.29 2.80 스와이어퍼시픽 (00019) 74.05-0.74-0.55 중국몽우우유 (02319) 21.40 3.88 0.80 초상국국제 (00144) 20.40-0.73-0.15 길리자동차 (00175) 28.95 3.58 1.00 장강인프라 (01038) 67.45-0.52-0.35 중국인수보험 (02628) 27.35 3.01 0.80 핸더슨토지 (00012) 51.45-0.29-0.15 중국건설은행 (00939) 6.90 2.53 0.17 샌즈중국 (01928) 37.20-0.27-0.10 텐센트홀딩스 (00700) 430.00 2.38 10.00 항융부동산 (00101) 17.72-0.23-0.04 중국해외발전 (00688) 24.15 1.90 0.45 중국은행 (03988) 3.82 1.87 0.07 공상은행 (01398) 6.23 1.80 0.11 26
서울특별시중구을지로 76, 유안타증권 Tel: 1588-2600 유안타증권지점망 서울강남금융센터압구정 (02)540-0451 금융센터역삼 (02)564-3456 금융센터선릉역 (02)558-5501 골드센터강남 (02)554-2000 금융센터도곡 (02)3460-2255 반포 (02)3477-4800 금융센터방배 (02)595-0101 금융센터서초 (02)525-8822 금융센터청담 (02)3448-7744 Finance Hub 강남 (02)567-3900 W Prestige 강남 (02)552-8811 반포 PIB 센터 (02)563-7500 서울강북명동 (02)752-8822 골드센터영업부 (02)3770-2200 금융센터종로 (02)2075-5500 금융센터은평 (02)354-0012 금융센터동북 (02)934-3383 상봉 (02)2207-9100 W Prestige 강북 (02)3770-2300 서울강동 MEGA 센터잠실 (02)423-0086 서울강서영업부 ( 여의도 ) (02)3770-4000 금융센터신림 (02)884-2800 골드센터목동 (02)2652-9600 금융센터디지털밸리 (02)868-1515 인천 / 경기금융센터수원 (031)234-7733 이천 (031)634-7200 금융센터일산 (031)902-7300 평촌 (031)386-8600 금융센터인천 (032)455-1300 금융센터분당오리 (031)726-1100 MEGA 센터분당 (031)781-4500 금융센터동탄 (031)8003-6900 금융센터안산 (031)485-5656 금융센터부천 (032)324-8100 강원삼척 (033)572-9944 태백 (033)553-0073 금융센터춘천 (033)242-0060 금융센터강릉 (033)655-8822 금융센터원주 (033)744-1700 대전 / 충청대전영업부 (042)255-9600 골드센터대전 (042)488-9119 논산 (041)736-8822 금융센터청주 (043)257-6400 금융센터서산 (041)664-3231 금융센터충주 (043)848-5252 금융센터제천 (043)643-8900 금융센터천안 (041)577-2300 광주 / 전라금융센터광주 (062)226-2100 금융센터순천 (061)727-7300 금융센터상무 (062)385-5200 전주 (063)284-8211 해남 (061)536-2900 대구 / 경북금융센터구미 (054)471-3636 금융센터침산 (053)355-8121 금융센터포항 (054)275-9001 금융센터대구 (053)256-0900 대구서 (053)524-3500 금융센터수성 (053)741-9800 부산 / 경남골드센터부산 (051)808-7725 김해 (055)321-5353 골드센터울산 (052)258-3100 금융센터창원 (055)274-9300 금융센터거제 (055)635-7766 부산중앙 (051)257-8800 금융센터센텀 (051)743-5300 진해 (055)543-7601 제주금융센터제주 (064)749-2911
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