변경대비표 도이치코리아채권투자신탁 1-1 호 변경시행예정일 : 2016.03.10. 항목정정전정정후 정정사유 : 정기갱신 제 1 부. 투자신탁의기본정보 6. 수탁고추이 : 2014.12.31 기준 2016.03.03. 기준업데이트 제 1 부. Ⅱ. 6. 운용전문인력 : 2014.12.31 기준 2016.03.03. 기준업데이트 제 1 부. Ⅱ. 7. 투자실적 2014.12.31 기준 2016.03.03. 기준업데이트 제 1 부. Ⅲ. 수수료 보수, 과세 2. 투자신탁이부담하는보수및비용 : 2014.12.31 기준 2016.03.03. 기준업데이트 3 부. 3. 최근 2 개사업년도의요약재무내용 2014.12.31 기준 2016.03.03. 기준업데이트 3 부. 4. 운용자산규모 2014.12.31 기준 2016.03.03. 기준업데이트 3 부. 5. 운용전문인력에관한사항 2014.12.31 기준 2016.03.03. 기준업데이트
도이치코리아채권투자신탁 1-1 호 투자설명서 " 동펀드는기준일현재환매중지상태로, 더이상의추가판매등은불가합니다." 이투자설명서는 도이치코리아채권투자신탁 1-1호 에대한투자자의이해를돕기위해 간접투자자산운용업법 에의거하여 도이치자산운용 이작성한자료입니다. 이투자설명서는당해투자신탁의투자에따른위험, 주된투자대상자산의종류, 투자방침, 가입방법, 투자금회수방법, 관련보수및수수료, 과세등에대한중요한내용을포함하고있으므로, 투자자들은가입하시기전에반드시이투자설명서를읽어보시기바랍니다. 1
도이치코리아채권투자신탁 1-1 호 투자신탁명 도이치코리아채권투자신탁 1-1 호 자산운용회사명 도이치자산운용 판매회사명및상담가능전화번호 회사명 주소 전화번호 경남은행 경상남도마산시석전동 246-1 055-290-8000 골든브릿지증권 서울시서대문구충정로3가 222 02-3779-3000 교보증권 서울시영등포구여의도동 26-4 02-3771-9000 대구은행 대구시수서구수성동2가118 053-756-2001 대신증권 서울시영등포구여의도동 34-8 02-769-2000 동부증권 서울시영등포구여의도동36-5 02-369-3200 동양종금증권 서울시중구을지로2가 185 02-3770-2000 메리츠증권 서울시영등포구여의도동 34-10 02-785-6611 미래에셋증권 서울시영등포구여의도동 45-1 02-3774-1700 외환은행 서울시중구을지로2가181 02-729-8000 우리투자증권 서울시영등포구여의도동 34-12 02-768-8000 유진투자증권 서울시영등포구여의도동 23-9 02-368-6114 신한은행 서울시중구태평로 2가 120번지 02-756-0505 하나대투증권 서울시영등포구여의도동 27-3 02-3771-7114 하이투자증권 서울시영등포구여의도동 25-15 1588-7171 한국투자증권 서울시영등포구여의도동 27-1 02-789-4513 한화증권 서울시영등포구여의도동 23-5 02-3772-7000 현대증권 서울시영등포구여의도동 34-4 02-768-0114 HMC 투자증권 서울시영등포구여의도동 25-3 02-3787-2114 HSBC 은행 서울시중구봉래동 1가 25번지 1588-1770 NH투자증권 서울시강남구대치4동 891 8층 1588-4285 판매회사는간접투자자산운용업법에의거하여제정된판매행위준칙등을준수합니다. 판매회사는수익증권의판매업무만을영위할뿐투자신탁의운용과는무관하며, 투자자의이익을보장하거나손실을보전하지않습니다. 작성기준일 2016.03.03. ( 변경시행일 : 2016.03.10) 투자설명서비치, 공시장소및인터넷게시주소 판매회사의본ㆍ지점및인터넷홈페이지자산운용회사인터넷홈페이지 (www.deam-korea.com) 자산운용협회인터넷홈페이지 (www.kofia.or.kr) 금융감독위원회는투자신탁수익증권의발행을승인하거나투자설명서내용의정확성및적정성을보증하지않습니다. 또한투자신탁수익증권은 예금자보호법 에의한보호를받지않는실적배당상품으로투자원금의손실이발생할수있으므로투자에신중을기하여주시기바랍니다. 2
목차 요약 ( 핵심설명서 ) : 이펀드의주요특징만을파악하고싶다면? 제1부투자신탁의기본정보 : 이펀드의기본정보를알고싶다면? 1. 투자신탁의개요명칭, 상품의존속기간, 투자신탁유형, 자산운용회사, 최초설정일등연혁, 수탁고추이, 해지사유 2. 투자정보투자목적, 주요투자전략, 주요투자위험, 투자위험에적합한투자자유형, 기준가격, 운용전문인력, 투자실적 ( 연도별수익률추이, 연평균수익률 ) 3. 수수료 보수, 과세수익자에게직접부과되는수수료, 투자신탁에부과되는보수및비용, 투자소득에대한과세 4. 수익증권의매입 환매, 분배매입, 환매, 이익등의분배제2부투자신탁의상세정보 : 이펀드를상세하게알고싶다면? 1. 투자전략및투자위험등투자전략, 투자위험, 투자대상, 투자제한 2. 자산의평가자산의평가 3. 투자증권및장내파생상품거래시중개회사선정기준투자증권및장내파생상품거래시중개회사선정기준 4. 수익증권의매입 환매및이익등의분배관련유의사항수익증권의매입관련유의사항, 수익증권의환매관련유의사항, 이익등의분배관련유의사항제3부자산운용회사및투자신탁의관계인에관한사항 : 이펀드의운용회사, 판매회사, 수탁회사, 일반사무관리회사, 채권평가회사를알고싶다면? 1. 자산운용회사회사개요, 주요업무, 최근 2개사업연도요약재무내용, 운용자산규모, 운용전문인력관련사항 2. 판매회사회사개요, 주요업무 3. 수탁회사회사개요, 주요업무 4. 일반사무관리회사회사개요, 주요업무 5. 채권평가회사회사개요, 주요업무제4부수익자의권리및공시에관한사항 : 투자자의권리와공시제도에대해알고싶다면? 1. 수익자의권리수익자총회및의결권, 잔여재산분배, 장부 서류의열람및등 초본교부청구권, 손해배상책임, 재판관할, 기타수익자의권리보호에관한사항 2. 공시정기공시및보고서, 수시공시 < 참고 > 펀드용어정리 : 본문에기재된단어들의의미를찾아보실수있습니다. 3
이설명서는금융소비자의권익보호및금융상품에대한이해증진을위해상품의핵심내용을알기쉽게작성한것입니다. 상품내용을충분히이해하신다음에계약여부를결정하시기바랍니다. 요약 ( 핵심설명서 ) Ⅰ 투자신탁의개요 ( 본문 1 쪽 ) 1. 명칭 : 도이치코리아채권투자신탁 1-1 호 ( 자산운용협회코드 ; 종류형 A: 52447, 종류형 I:52568, 종류형 P:57693, 종류형 U:59041, 종류형 C-e: 78784) 2. 펀드존속기간 : 추가형이어서별도의종료일이없습니다 3. 분류 : 채권형, 추가형, 개방형, 종류형 4. 자산운용회사 : 도이치자산운용 Ⅱ 투자정보 ( 본문 2~5 쪽 ) 구분주요내용 신탁재산의 60% 이상을채권및채권관련파생상품에주로투자 1. 투자목적 2. 주요투자전략 이투자신탁은 2008 년 11월 4일환매연기되었으며, 환매연기사유가해소되는경우환매함을목적으로합니다. 환매연기자산에대해서는신용등급, 투자한도, 투자비율및운용제한을적용하지않습니다. 채권에의투자로안정적인이자수익을확보동시에각섹터별채권및금리파생상품의적정가치 (Fair Value) 를산정하여추가적인자본이득을취득할수있는종목에투자 투자적격등급신용등급을가진채권에투자할예정이나, 투자적격등급의채권또한신용리스크가존재하고 3. 주요투자위험 채권금리의변동에따라채권가격이변동될수있음 4. 투자위험에적합한투자자유형 이투자신탁의투자위험은 5등급중 2등급에해당하는위험수준설정당시이투자신탁의등급은 4등급이었으나, 그후회사채시장의유동성변동과환매연기조치시행을감안하여위험등급을 2등급으로조정하였습니다위험등급에관하여자세한내역은본문을참조하여주시기바랍니다. 수익증권의매입또는환매시적용되는가격으로투자신탁의순자산가치를발행수익증권총수로나누어 5. 기준가격 매일산출판매회사영업점또는자산운용회사인터넷홈페이지 (www.dws-korea.com) 에서확인가능 6. 운용전문인력 운용현황 ( 기준일 : 2015.03.03. 현재 ) 운용중인 성명 나이 직위 운용중인다른 다른 집합투자기구수 집합투자기구 규모 부문장 변현수 45 (CIO) 2개 5억 상기인은이투자신탁의책임운용역입니다. 주요운용경력및이력 -조흥투자신탁운용 (1999.06.~2002.01.) -슈로더투자신탁운용 (2002.01.~2004.06.) - 現도이치투자신탁운용채권운용팀 최근 1 년최근 2 년최근 3 년최근 5 년설정일이후 7. 투자실적추이 ( 연평균수익률 ) 15.03.04 ~16.03.03 14.03.04 ~16.03.03 13.03.04 ~16.03.03 11.03.04 ~16.03.03 03.10.13 ~16.03.03-85.45 % -60.55 % -54.58 % -36.66 % -22.01 % 상기수익률자료는 2016 년 3 월 3 일기준입니다. ( 종류 A 기준 ) 동펀드는환매연기중인펀드입니다. 이실적은과거성과를나타낼뿐미래성과를보장하지않습니다. 4
Ⅲ 매입 환매관련정보 ( 본문 6 쪽 ) 1. 수수료및보수 구분지급비율 ( 연간, %) 지급시기 수익자에게직접부과되는수수 료 1) 선취판매수수료없음매입시 환매수수료없음환매시 투자신탁에부과되는 보수 2) 및비용 자산운용회사보수연 0.00% 판매회사보수 (Class A, Class I, Class P, Class U, Class C- e) 연 0.00% 수탁회사보수연 0.00% 일반사무관리보수연 0.00% 매 1 개월 기타비용 3) 연 0.0586% 사유발생시 총보수ㆍ비용 4) 연 0.0586% 주 1) 선취판매수수료는매입시점에서, 환매수수료는 90 일미만환매시일회적으로부과됩니다. 주 2) 이투자신탁은환매연기에대한후속조치로 2009 년 1 월 9 일자로자산운용회사, 판매회사, 수탁회사, 일반사무관리보수를 0% 로변경되었습니다. 주 3) 기타비용은유가증권매매거래비용등이투자신탁에서경상적, 반복적으로지출되는비용으로서이투자신탁과유사한투자신탁의최근 1 년동안의자료를기초로추정된비용으로실제비용은이와상이할수있습니다. 주 4) 총보수 비용비율은투자자가실질적으로부담하는전체적인보수 비용수준을나타냅니다. 2. 과세 : 수익자는국내외상장주식등의매매평가손익을제외한과세소득에대하여소득세등 ( 작성일현재개인 15.4%, 법인 14.0% 원천징수 ) 을부담합니다 : 세부사항은본문참조 3. 매입 환매절차 : 이수익증권의매입환매는판매회사의영업시간에만가능 이투자신탁은 2008 년 11월 4일환매연기되었으며, 기준일현재환매가불가능하며, 추가설정 ( 매입 ) 역시불가합니다. 구분오후 5 시이전오후 5 시이후 매입 -자금을납입한영업일 (D) 의다음영업일 (D+1) 에공고되는기준가격을적용 D D + 1 -자금을납입한영업일 (D) 로부터제 3영업일 (D+2) 에공고되는기준가격을적용 D D + 1 D + 2 자금납입 (5 시이전 ) 수익증권매입 (D+1 기준가적용 ) 자금납입 (5 시이후 ) 수익증권매입 (D+2 기준가적용 ) 환매 -환매청구일(D) 로부터제3영업일 (D+2) 에공고되는기준가격을적용 -환매청구일(D) 로부터제3영업일 (D+2) 에환매대금지급 D D + 2 -환매청구일(D) 로부터제4영업일 (D+3) 에공고되는기준가격을적용 -환매청구일(D) 로부터제4영업일 (D+3) 에환매대금지급 D D + 3 환매청구 (5 시이전 ) 기준가격적용환매대금지급 환매청구 (5 시이후 ) 기준가격적용환매대금지급 의문사항또는불편사항 ( 민원 ) 이있는경우판매회사의상담센터또는인터넷홈페이지를통해문의하거나금융감독원 ( 국번없이 1332) 에도움을요청할수있습니다. 요약 ( 핵심설명서 ) 은투자설명서의주요내용을담고있습니다. 따라서이투자신탁의투자목적, 투자위험등에대한상세한정보를파악하기위해서는투자설명서본문을읽어보셔야합니다. ( 판매회사 ) ( 점포명 ) ( 판매직원 / 취득권유인직위및성명 ) ( 은 ) 는 ( 고객성명 ) 에게투자설명서를제공하고그주요내용을설명하였습니다.... 판매직원 / 취득권유인서명또는 ( 인 ) 5
제 1 부. 투자신탁의기본정보 Ⅰ. 투자신탁의개요 1. 명칭도이치코리아채권투자신탁 1-1 호자산운용협회코드 ; 종류형 A: 52447, 종류형 I:52568, 종류형 P:57693, 종류형 U:59041, 종류형 C- e: 78784 2. 펀드존속기간이상품은추가형상품으로종료일이따로없습니다. 3. 분류증권간접투자기구, 채권형, 종류형, 개방형, 추가형 4. 자산운용회사도이치자산운용 5. 최초설정일및 연혁 2003.10.13. 설정 2008.11.4. 환매연기 2009.1.9 약관변경 < 환매연기후속조치 > 6. 수탁고추이 ( 단위 : 억 ) 기준일 16.03.03 14.12.31 13.11.14 13.01.02 11.11.23 10.7.22 09.2.3 08.10.12 07.10.12 06.10.12 수탁고 85 85 85 93 93 93 299 489 1,163 3,921 7. 해지사유 자산운용회사는공익또는수익자의이익보호를위하여필요하거나기타불가피한사유가있는경우에금융감독원장의승인을얻어이투자신탁을해지할수있습니다. 다만, 다음각호의경우에는금융감독원장의승인을얻지아니하고이투자신탁을해지할수있습니다. (1) 수익자전원이동의한경우 (2) 1 월간계속하여투자신탁의원본액이 100 억원에미달하는경우 (3) 수익증권전부의환매청구가있는경우 8. 기타 수익자 라함은이투자신탁의수익증권을보유하는자를말합니다. 단, 2008 년 11 월 3 일을기준으로수익자명부에기재된 도이치코리아채권투자신탁 1-1 의수익자만을대상으로합니다. Ⅱ. 투자정보 1. 투자목적 국내채권에신탁재산의 60% 이상을투자 이투자신탁은 2008 년 11 월 4 일환매연기되었으며, 환매연기사유가해소되는경우환매함을 목적으로합니다. 환매연기자산에대해서는신용등급, 투자한도, 투자비율및운용제한을적용하 지않습니다. 기존투자목적 : 신탁재산의 60% 이상을채권 ( 전환사채, 교환사채, 신주인수권부사채등주식관련사채와사모사채및자산유동화증권등을포함 ) 및채권관련파생상품에투자하고, 40% 이하는 CD 나기업어음등유동성자산에투자함으로써안정적인이자수익을추구하는상품입니다. 또한, 금리변동에따른위험에대비하거나금리변동시차익취득을목적으로 CD 금리선물, 국채선물, 통안증권금리선물및국채선물옵션에투자하고금리스왑거래를활용하는상품으로서, 운용성과에따라운용실적이변동하는실적배당형입니다. 2. 주요투자전략안정적인이자수익을확보하면서추가적인자본이익을추구 6
채권에의투자는안정적인이자수익을확보하면서각섹터별채권및금리파생상품의적정가치 (Fair value) 를산정하여추가적인자본이익을취득할수있는종목에투자합니다. 투자적격등급의채권을대상으로내부심사를거쳐선정함. 기본적으로기업분석에의한철저한 Bottom-up 방식에의해저평가된종목투자에주력하며, 거시경제및시장동향에바탕을둔 Top-down 방식도참조합니다. 또한체계적인거시, 미시적리스크관리를통하여투자위험으로부터고객의재산을보호합니다. 이투자신탁은 2008 년 11 월 4 일환매연기되었으며, 환매연기사유가해소되는경우환매함을목적으로합니다. 환매연기자산에대해서는신용등급, 투자한도, 투자비율및운용제한을적용하지않습니다. 투자전략에대한상세한설명은 제 2 부투자신탁의상세정보 의 I. 투자전략및투자위험 중 1. 투자전략 에기재되어있으니반드시참고하시기바랍니다. 3. 주요투자위험 시장위험및개별유가증권위험 도이치코리아채권투자신탁 채권투자위험 구 분 주요내용 이투자신탁은신탁재산의 60% 이상을국내채권등에투자할방침입니다. 하지만, 금융환경의급격한변동및시중금리의 채권투자관련 변동으로인하여초래되는투자채권의가치변동으로투자손실이 위험 발생할 수 있습니다. 회사채에 투자할 경우, 해당종목의 신용위험에 노출될 수 있으며, 이 투자신탁은 신용위험을 최소화하는방침으로운용할계획입니다. 신탁재산을주로채권등유가증권에투자함으로써유가증권의 가격변동, 이자율등기타거시경제지표의변화에따른위험에 시장위험 노출됩니다. 또한, 신탁재산의가치는투자대상종목발행회사의 및개별위험 영업환경, 재무상황및신용상태의악화에따라급격히변동될수 있습니다. 이투자신탁수익증권의가격은펀드가투자하고있는유가증권등의가격변동에의해 영향을받으며, 운용에의한손익은모두이투자신탁의투자자에게귀속됩니다. 투자위험에대한상세한설명은 제2부투자신탁의상세정보 의 I. 투자전략및투 자위험 중 2. 투자위험 에기재되어있으니반드시참고하시기바랍니다. 7
4. 투자위험에 적합한투자자 유형 이투자신탁은안정적인이자수익을추구하며정기예금금리를초과하는투자수익실현을목표로합니다. 따라서안정적인투자를추구하면서정기예금금리보다는상대적으로높은투자수익을추구하는투자자에게적합합니다. 하지만이투자신탁의투자목적이반드시달성된다는보장은없습니다. 또한이투자신탁은채권시장에서비효율적으로가격이형성된채권종목이나내재가치대비현저하게저평가되어있다고판단되는채권종목에투자하는적극적인운용을적용하는가치투자추구형투자신탁입니다. 따라서이투자신탁의가입을희망하는고객은사전에이투자신탁의이러한특징에대해서인지하고있어야합니다. 기대수익률 이투자신탁의위험등급분류 2 2 등급등급 1 1 등급등급 4 4 등급등급 3 3 등급등급 이투자신탁의위험등급 5 5 등급등급 위험 급 자산운용사의운용중인투자신탁상품 ( 예시 ) 1 등급 도이치에그리비지니스증권자투자신탁 ( 주식 ) 2 등급 해당사항없음 3 등급 도이치글로벌전환사채증권투자신탁 ( 채권혼합-재간접형 ) 4 등급 해당사항없음 5 등급 해당사항없음 동투자신탁은간접투자재산에속하는자산의부도발생등으로인하여간접투자재산을매각하여환매에응하는것이간접투자자의이익을해할우려가있다고판단되어간접투자자산운용업법제65조, 시행령제62조제2호가목에의거 2008년 11월 4일부터별도의공지일까지환매연기조치가시행되었습니다. 설정당시동투자신탁의등급은 4등급이었으나, 최근회사채시장의유동성변동과상기환매연기조치시행을감안하여위험등급을 4등급에서 2등급으로조정하였습니다. 8
5. 기준가격 산정및공시 구분 기준가격산정방법 내용당일발표하는기준가격 [ 당해종류수익증권의기준가격 ] 은그직전일의대차대조표상에계상된투자신탁 [ 당해종류수익증권의상당액 ] 의자산총액에서부채총액을차감한금액 ( 이하 " 순자산총액 [ 당해종류수익증권의순자산총액 ]" 이라합니다 ) 을직전일의수익증권 [ 당해종류수익증권 ] 총좌수로나누어산출하며, 1,000좌단위로원미만셋째자리에서 4사5입하여원미만둘째자리까지계산합니다. Class 간기준가격이상이한이유 펀드간판매보수의차이로인하여펀드 Class간기준가격이상이할수있습니다. 기준가격 기준가격은 매일 산정합니다. 다만 수익자가 없는 종류수익증권의 산정주기 기준가격은산정ㆍ공지하지아니합니다. 기준가격공시시기 산정된기준가격을매일공고ㆍ게시합니다. 기준가격 판매회사 영업점, 운용회사 (www.dws-korea.com) 판매회사, 공시방법및 자산운용협회 (www.kofia.or.kr) 의인터넷홈페이지에공시 공시장소 이투자신탁은펀드에부과되는보수의차이로인하여기준가격이다른수종의수익증권을발 행하여수익자의투자성향에부합하도록하는특성을지니고있습니다. 따라서, 투자자는투자 성향등을고려하여판매회사가판매하는수익증권을매입하여야합니다. 기준가기준가 펀드의순자산총액총좌수 1 좌 =1 원 1,000 좌기준 =1,000 원 실제실제기준가기준가 펀드의순자산총액총좌수 X 1,000 본투자신탁은 2008년 11월 4일환매연기조치에따라 2009년 1월 9일약관변경되었고, 이에따라산정된기준가격의공고및게시를생략할수있습니다. 수익자 라함은이투자신탁의수익증권을보유하는자를말하며, 2008년 11월 3일을기준으로수익자명부에기재된 도이치코리아채권투자신탁 1-1 의수익자만을대상으로합니다. 6. 운용전문인력 성명나이직위 변현수 45 부문장 (CIO) 운용현황 ( 기준일 : 2016.03.03 현재 ) 운용중인다른운용중인다른집합투자기구집합투자기구수수 2 개 5 억 주요운용경력및이력 - 조흥투자신탁운용 (1999.06.~2002.01.) - 슈로더투자신탁운용 (2002.01.~2004.06.) - 現도이치투자신탁운용채권운용팀 9
상기인은동투자신탁의책임운용역입니다. 7. 투자실적다음의투자실적은이투자신탁의과거성과를나타낼뿐미래의운용성과를보장하는것은 아닙니다. 이투자신탁의투자성과와관련된상세한내용은자산운용협회 (http://www.kofia.or.kr) 전자공시사이트에대차대조표, 손익계산서등을참조하시기바랍니다. (1) 연평균수익률 ( 단위 :%) 설정일최근 1 년최근 2 년최근 3 년최근 5 년이후기간 15.03.04 14.03.04 13.03.04 11.03.04 03.10.13 ~16.03.03 ~16.03.03 ~16.03.03 ~16.03.03 ~16.03.03 종류 A -85.45-60.55-54.58-36.66-22.01 종류 C-e -85.45-60.55-54.57-36.65-32.44 종류 I -85.45-60.55-54.59-36.66-25.86 종류 P -85.45-60.55-54.58-36.66-28.37 종류 U -85.45-60.55-54.58-36.67-27.76 Ⅲ. 수수료 보수, 과세 (2) 연도별수익률추이 ( 단위 :%) 최근 최근 최근 최근 최근 5 년 기간 1년차 2년차 3년차 4년차차 15.03.04 14.03.04 13.03.04 12.03.04 11.03.04 ~16.03.03 ~15.03.03 ~14.03.03 ~13.03.03 ~12.03.03 종류 A -85.22 6.93-39.76 4.25 4.35 종류 C-e -85.22 6.93-39.76 4.27 4.38 종류 I -85.22 6.94-39.80 4.28 4.38 종류 P -85.22 6.94-39.79 4.25 4.36 종류 U -85.22 6.93-39.76 4.22 4.31 동펀드는환매연기중인펀드입니다. 1. 수익자가 구분지급비율 ( 연간,%) 지급시기 직접부담하는 수수료 1) 선취판매수수료 ClassA, I, P,C-e: 해당사항없음 ClassU: 0.50% 후취판매수수료 - 납입시 환매수수료 Class A, I, P, C-e 수익증권 : 90 일미만 : 이익금의 70% 90 일이상 : 없음환매시 Class U 수익증권 : 없음 주 1) 선취판매수수료는매입시점에서, 환매수수료는 90 일미만환매시일회적으로부과됩니다. 10
2. 투자신탁이 부담하는보수 구분지급비율 ( 연간, %) 지급시기 자산운용회사보수연 0.00% 및비용 투자신탁에부과되는보수 1) 및비용 판매회사보수 Class A 연 0.00% Class I 연 0.00% Class P 연 0.00% Class U 연 0.00% Class C-e 연 0.00% 수탁회사보수연 0.00% 일반사무관리 수연 0.00% 매 1 개월 기타비용 2) 연 0.0586% 사유발생시 총보수ㆍ비용 3) 연 0.0586% 주 1) 이투자신탁은환매연기에대한후속조치로 2009 년 1 월 9 일자로자산운용회사, 판매회사, 수탁회사, 일반사무관리보수를 0% 로변경합니다. 주 2) 기타비용은유가증권매매거래비용등이투자신탁에서경상적, 반복적으로지출되는비용으로서이투자신탁과유사한투자신탁의최근 1 년동안의자료를기초로추정된비용으로실제비용은이와상이할수있습니다. 주 3) 총보수 비용비율은투자자가실질적으로부담하는전체적인보수 비용수준을나타냅니다. 종류 (Class) 는가입조건에따라구분됩니다. 구분종류 (Class) A 제한없음 기준 종류 (Class) I 판매회사의일임형종합자산관리계좌를보유한자또는간접투자기구 종류 (Class) P 근로자급여퇴직보장법에의한퇴직연금가입자에한함. 종류 (Class) U 제한없음 ( 선취판매수수료부과 ) 종류 (Class) C-e 판매회사의인터넷뱅킹을통하여가입한자 3. 투자소득에 (1) 투자신탁에대한과세 : 별도의세금부담이없는것이원칙 대한과세 환급세액외국납부세액 X 환급비율 환급비율 : ( 사업연도총소득 - 국내비과세소득 )/( 국외원천과세대상소득 ) 단, 환급비율이 1 보다크면 1, 환급비율이 0 보다작으면 0 으로함 투자소득에대한과세는소득이발생하는투자신탁단계에서의과세와수익자에게이익을분배하는단계에서의과세로나누어집니다. 투자신탁단계에서는소득에대해서별도의세금부담을하지않는것을원칙으로하고있습니다. 예를들어투자신탁에서납부한채권등의이자에대한원천징수세액은모두환급을받고있으며, 외국원천징수세액은다음과같은범위를한도로환급을받고있습니다. 발생소득에대한세금외에투자재산의매입, 보유, 처분등에서발생하는취득세, 등록세, 증권거래세및기타세금에대해서는투자신탁의비용으로처리하고있습니다. 다만, 해당펀드가일정요건을만족하는경우에는조세특례제한법에따라증권거래세, 취득세, 등록세등의면제또는감면혜택을받게됩니다. 11
(2) 수익자에대한과세 : 원천징수원칙수익자는투자신탁의이익을지급받는날, 특약에의하여원본에전입하는날, 또는계약을연장하는날에세금을원천징수당하게됩니다. 다만, 해당투자신탁의과세상이익을계산함에있어서투자신탁이투자하는유가증권시장및코스닥시장에상장된유가증권 ( 채권등제외 ) 및이를대상으로하는선물, 벤처기업의주식등에서발생하는매매 평가손익은과세대상에서제외하고있습니다. (3) 수익자에대한과세율 : 개인 15.4% ( 주민세포함 ), 일반법인 14% 거주자개인이받는투자신탁의과세이익에대해서는 15.4% ( 소득세 14%, 주민세 1.4%) 의세율로원천징수됩니다. 이러한소득은개인의연간금융소득 ( 이자, 배당소득 ) 이 2 천만원이하인경우에는분리과세원천징수로납세의무종결되나, 연간금융소득 ( 이자, 배당소득 ) 이 2 천만원을초과하는경우에는유형별소득을합산하여개인소득세율로종합과세됩니다. 내국법인이받는투자신탁의과세이익은 14% 의세율로원천징수 ( 금융기관등의경우에는제외 ) 됩니다. 이러한소득은법인의결산시점에투자신탁으로부터받게되는수입금액과다른법인수입금액전체를합산한소득에대하여법인세율을적용하여과세하며, 이전에납부한원천징수세액은기납부세액으로공제받게됩니다. 상기투자소득에대한과세내용은정부정책등에따라달라질수있습니다. Ⅳ. 수익증권의매입 환매, 분배 이투자신탁은 2008 년 11월 4일환매연기되었으며, 기준일현재환매가불가능하며, 추가설정 ( 매입 ) 역시불가합니다. 1. 매입 (1) 매입방법이투자신탁의수익증권을취득하시려면판매회사의영업점에서영업시간중에매입을하셔야합니다. 다만, 판매사에서온라인판매를개시하는경우, 온라인을통한매입도가능합니다. 또한이투자신탁의매입시자동이체를통한자금납입이가능함을알려드립니다. (2) 매입청구시적용되는기준가격 ( 가 ) 오후 17시이전자금을납입한경우 : 자금을납입한영업일의다음영업일에발표하는수익증권기준가격적용 D D + 1 자금납입 (5 시이전 ) 수익증권매입 (D+1 기준가적용 ) ( 나 ) 오후 17 시경과후자금을납입한경우 : 자금을납입한영업일로부터제 3 영업일에공 고되는수익증권의기준가격적용 D D + 1 D + 2 자금납입수익증권매입 (5단시이후, 이 ) 투자신탁을 (D+2 기준가적용최초로설정하는 ) 때에는투자신탁최초설정일의기준가격은 1,000원으로합니다. 12
투자신탁수익증권의매입과관련하여상세한설명은 제 2 부. 투자신탁의상세정보 의 IV. 매입환매및분배관련유의사항 중 1. 매입관련유의사항 에기재되어있으니반드 시참고하시기바랍니다. 2. 환매 (1) 수익증권의환매이투자신탁의수익증권을환매하시려면판매회사의영업점에서환매청구를하셔야합니다. (2) 환매청구시적용되는기준가격 ( 가 ) 오후 17시이전환매를청구한경우 : 환매를청구한날로부터제3영업일의수익증권의기준가격을적용하여제3영업일에환매금액지급 D D + 2 환매청구 (5시이전) 기준가격적용환매대금지급 ( 나 ) 오후 17 시이후환매를청구한경우 : 환매를청구한날로부터제 4 영업일의수익증권 의기준가격을적용하여제 4 영업일에환매금액지급 D D + 3 환매청구 (5 시이후 ) 기준가격적용환매대금지급 투자신탁수익증권의환매와관련하여상세한설명은 제 2 부투자신탁의상세정보 의 IV. 매입환매및분배관련유의사항 중 2. 환매관련유의사항 에기재되어있으니반드시참고 하시기바랍니다. (3) 환매수수료 수익증권의보유기간에따라환매수수료를차등부과하며, 부과된수수료는투자신탁 재산으로편입됩니다. 구분 CLASS U 지급비율 ( 연평균가액의 %) CLASS A, I, P, C-e 부과 시기 환매수수료 * 환매수수료없음 90 일미만 이익금의 70% 90 일이상 없음 환매시 * 보유기간에따라이익금기준징수 (4) 매입청구및환매청구의취소 ( 정정 ) 이투자신탁수익증권의매입청구및환매청구의취소 ( 정정 ) 는매입청구일및환매청구일당일 17 시 [ 오후 5 시 ] 이전까지가능합니다. 다만, 매입청구및환매청구가 17 시 [ 오후 5 시 ] 이후에이루어졌을경우당일중판매회사의영업가능시간까지만매입또는환매의취소 ( 정정 ) 가가능합니다. (5) 수익증권의일부환매수익자는보유한수익권좌수중일부에대하여환매를청구할수있습니다. 수익자가수익증권의일부에대한환매를청구한경우에판매회사는그수익증권을환매하고, 잔여좌수에대하여는새로운수익증권을교부합니다. 13
3. 이익등의 분배 1 수익자는투자신탁회계기간의종료에따라발생하는수익증권별이익금을현금으로돌 려받을수있습니다. 이경우수익자는수익자와판매회사간별도의약정이없는한이익 분배금에서세액을공제한금액의범위내에서분배금지급일의기준가격으로수익증권을매수합니다. 2 또한투자신탁계약기간의종료또는투자신탁의해지에따라발생하는투자신탁원본의상환금및이익금 ( 이하 상환금등 ) 을받으실수있습니다. 다만, 투자신탁계약종료일현재투자신탁재산인유가증권의매각지연등의사유로인하여상환금등의지급이곤란한경우에는그사유가해소된이후에지급할수있습니다. 3 수익자가상환금등의지급개시일이후 5년간이익분배금또는상환금등의지급을청구하지아니한때에는그권리를상실하고판매회사에귀속됩니다. 제 2 부. 투자신탁의상세정보 Ⅰ. 투자전략및투자위험등안정적인이자수익을확보하면서추가적인자본이익을추구채권에의투자는안정적인이자수익을확보하면서각섹터별채권및금리파생상품의적정가치 (Fair value) 를산정하여추가적인자본이익을취득할수있는종목에투자합니다. 투자적격등급의채권을대상으로내부심사를거쳐선정합니다. 기본적으로기업분석에의한철저한 Bottom-up 방식에의해저평가된종목투자에주력하며, 거시경제및시장동향에바탕을둔 Top-down 방식도참조합니다. 체계적인거시, 미시적리스크관리를통하여투자위험으로부터고객의재산을보호합니다. 주요투자대상및투자계획 1) 채권부문 : 국내채권중, 국공채, 통안증권, 은행채, 회사채 (BBB 등급이상 ) 등에신탁재산의 60% 이상투자할방침입니다. 2) 유동성자산등 : 수익증권의원활한환매등을위하여투자신탁재산의일정부분은기업어음 (CP), 콜론, 금융기관에의예치, 단기대출등의방법으로투자할방침입니다. 이투자신탁은 2008 년 11 월 4 일환매연기되었으며, 환매연기사유가해소되는경우환매함을목적으로합니다. 환매연기자산에대해서는신용등급, 투자한도, 투자비율및운용제한을적용하지않습니다. 2. 투자위험 (1) 투자위험이투자신탁은원본을보장하지않습니다. 따라서투자원본의전부또는일부에대한손실의위험이존재하며투자금액의손실내지감소의위험은전적으로투자자가부담하여, 자산운용회사나판매회사등어떤당사자도투자손실에대하여책임을지지아니합니다. 또한, 이투자신탁은예금자보호법의적용을받는은행의예금과달리실적에따른수익을취득하므로은행등에서판매하는경우에도예금보험공사등의보호를받지못합니다. 구분주요내용 14
원금손실위험 이투자신탁은실적배당상품으로투자원리금전액이보장또는보호되지않습니다. 따라서투자원본의전부또는일부에대한손실의위험이존재하며투자금액의손실내지감소의위험은전적으로투자자가부담하며, 위탁회사판매회사등어떤당사자도투자손실에대하여책임을지지아니합니다. 채권투자관련위험 시장위험및개별위험 순자산가치변동위험 유동성위험 기타위험 이투자신탁은신탁재산의 60% 이상을국내채권등에투자할방침입니다. 따라서, 금융환경의급격한변동및시중금리의변동으로인하여초래되는투자채권의가치변동으로투자손실이발생할수있습니다. 회사채에투자할경우, 해당종목의신용위험에노출될수있으며, 이투자신탁은신용위험을최소화하는방침으로운용할계획입니다. 신탁재산을채권등에투자함으로써유가증권의가격변동, 이자율등기타거시경제지표의변화에따른위험에노출됩니다. 또한, 신탁재산의가치는투자대상종목발행회사의영업환경, 재무상황및신용상태의악화에따라급격히변동될수있습니다. 환매청구일과환매일이다르기때문에환매청구일로부터환매일까지의투자신탁재산의가치변동에따른위험에노출됩니다. 증권시장규모등을감안할때신탁재산에서거래량이풍부하지못한종목에투자하는경우투자대상종목의유동성부족에따른환금성에제약이발생할수있으며이는신탁재산의가치하락을초래할수있습니다. 신탁재산의운용에있어예상치못한정치, 경제상황및정부의조치, 세제의변경등에따라운용에영향을미칠수있습니다. 15
3. 투자대상 이투자신탁수익증권은투자신탁재산을다음각호의투자대상및투자방법으로운용합니다. * 투자비율은신탁재산총액에대비하여산출 투자대상 투자한도 (%) 주요내용 채권 60% 이상 증권거래법제2조제1항제1호내지제4호의규정에의한국채증권, 지방채증권, 특별한법률에의하여설립된법인이발행한채권, 사채권 ( 신용평가등급이 BBB-이상이어야하며주식관련사채권및사모사채권을포함합니다. 어음 40% 이하 법시행령제6조의규정에의한금융기관이발행 매출또는중개한어음 채무증서또는증권거래법시행령제2조의3제4호의규정에의한어음으로서신용등급이 B-등급이상인어음에투자합니다. 자산유동화에관한법률에의한자산유동화계획에따라발행 자산유동화되는사채, 주택저당채권유동화회사법또는한국주택금융공 95% 이하증권사법에따라발행되는주택저당채권담보부채권또는주택저 당증권에투자합니다. 신탁업법에의하여신탁회사가발행한수익증권, 법에의하 수익증권 5% 이하 여자산운용회사가발행한수익증권및투자회사가발행한주식에투자합니다. 금리스왑거래 100% 이하 금리스왑거래는거래시점에서교환하는약정이자의산출근거가되는채권또는채무증서의총액이투자신탁이보유하는채권또는채무증서총액의 100% 이하가되도록합니다. 투자증권대여 50% 이하 투자증권의대여는투자신탁이보유하는투자증권총액의 50% 이하로합니다. 채권관련장내채권관련장내파생상품의거래는거래에따른위탁증거금의 15% 이하파생상품합계액이투자신탁자산총액의 15% 이하가되도록합니다. 환매조건부환매조건부채권의매도는투자신탁이보유하는채권총액의 50% 이 채권 100분의 50이하로합니다. 다음사유에해당하는경우에는그투자한도를적용하지아니한다. 다만, 다음제4호및제5호의사유에해당하는경우에는투자비율을위반한날부터 15일이내에그투자한도에적합하도록하여야한다. 1. 투자신탁최초설정일부터 1월간 2. 투자신탁회계기간종료일이전 1월간 3. 투자신탁계약기간종료일이전 1월간 4. 3영업일동안누적하여추가설정또는해지청구가각각투자신탁자산총액의 10% 를초과하는경우 5. 투자신탁재산인투자증권등의가격변동으로제1항제1호내지제4호의규정을위반하게되는경우 상기의규정에도불구하고, 환매연기자산에대해서는신용등급, 투자한도및투자비율을적용하지아니합니다. ( 관련약관변경시행일 2009 년 1 월 9 일 ) 16
4. 투자제한 1 자산운용회사는투자신탁재산을운용함에있어다음각호에해당하는행위를수탁회사에게지시할수없다. 다만, 법령및규정에서예외적으로인정한경우에는그러하지아니하다. 1. 이투자신탁자산총액의 10% 를초과하여법시행령제77조에서정하는자산운용회사의이해관계인에게단기대출로운용하는행위 2. 이투자신탁자산총액의 10% 를초과하여동일종목의투자증권에투자하는행위. 이경우동일회사가발행한투자증권중주식을제외한투자증권은동일종목으로본다. 다만, 다음각목의경우에는각목에서정하는바에따라 10% 를초과하여동일종목투자증권에투자할수있다. 가. 국채증권, 한국은행통화안정증권및정부가원리금의상환을보증한채권에투자신탁자산총액의 100% 까지투자하는경우나. 지방채증권, 정부투자기관관리기본법에의한정부투자기관이발행한채권, 법시행령제6조제1호내지제6호및제8호의규정에의한금융기관이발행한채권또는채무증서, 동조항의금융기관이보증한채권 ( 증권거래법제2조제3항의규정에의한모집의방법에의하여발행된채권에한한다.) 또는채무증서, 주택저당채권유동화회사법또는한국주택금융공사법에따라발행되는주택저당채권, 담보부채권또는주택저당증권 ( 주택저당채권유동화회사법에의한주택저당채권유동화회사또는법시행령제6조제1호내지제6호및제8호의규정에의한금융기관이지급보증한것에한한다.) 에투자신탁자산총액의 30% 까지투자하는경우 3. 동일회사가발행한투자증권을기초자산으로하는파생상품거래에따르는위험의평가액이이투자신탁자산총액의 10% 를초과하는행위 4. 파생상품거래에따른위험평가액이이투자신탁자산총액의 10% 를초과하는행위 5. 파생상품거래에따른위험평가액을포함한투자신탁재산총위험평가액이이투자신탁자산총액의 100% 를초과하는행위 6. 투자신탁재산을그발행인이파산하는때에다른채무를우선변제하고잔여재산이있는경우에한하여그채무를상환한다는조건이있는후순위채권에투자하는행위 7. 이신탁재산으로취득한주식관련사채의권리행사로주식을취득하는행위 8. 사모사채를간접투자재산으로취득하고자하는경우주권상장법인또는협회등록법인이아닌법인이발행한사모사채로또는신용평가기관의신용평가등급이투자등급 ( 신용평가등급 BBB 이상을말한다 ) 의차상위등급 ( 신용평가등급 A를말한다 ) 미만인사모사채에투자하는행위 2 투자신탁재산으로보유하고있는투자증권의가격변동, 투자신탁의일부해지등의사유로인하여불가피하게제37조제1항제5호내지제8호, 이조제1항제1호내지제5호의규정에의한투자한도를초과하게된경우에는초과일부터 3월이내에그투자한도에적합하도록하여야한다. 다만, 부도등으로매각이불가능한투자증권은매각이가능한시기까지를그투자한도에적합한것으로본다. 3 투자신탁의최초설정일로부터 1월간은제37조제1항제7호및이조제1항제2호본문및제3호의규정을적용하지아니한다. 상기의규정에도불구하고, 자산운용의제한을적용하지아니합니다. ( 관련약관변경시행일 2009년 1월 9일 ) Ⅱ. 자산의평가 1. 자산의자산운용회사는간접투자재산을시가에따라평가하는것이원칙입니다. 자산의종류형평가는 17
평가 다음의기준에의합니다 이투자신탁수익증권의매입또는환매시적용되는기준가격계산시투자신탁재산의평가는관련 법령및규정에서정하는바에의하되평가기준일에거래실적이없어공정한가치의산정이곤란한 자산, 시장매각이제한되거나매각이곤란한자산은관련법령및규정에의한가격을기초로하여 간접투자재산평가위원회가정하는가격으로평가할수있습니다. 대상자산평가방법 상장채권 유가증권시장에상장된주식또는협회에등록된주식 외화표시유가증권인상장주식및상장채권장내파생상품기업어음또는금융기관이발행한채무증서 ( 평가기준일이속하는달의직전 3 월간계속매월 10 일이상시세가형성된채권 ) 평가기준일에유가증권시장에서거래된최종시가를기준으로 2 이상의채권평가회사가제공하는가격정보를기초로한가격 평가기준일에유가증권시장또는협회중개시장에서거래된최종시가 그유가증권을취득한국가에소재하는유가증권시장의최종시가 당해거래소시장의최종시가 2 이상의채권평가회사가제공하는가격을기초로한가격 III. 투자증권, 장내파생상품거래시중개회사의선정기준 구분 투자증권거래 장내파생상품거래 중개회사의선정기준 1 회사는중개회사를선정함에있어고객에게최대한이익이돌아갈수있도록다음각호의사항을고려하여야한다. 1. 펀드또는고객이부담하여야할비용 ( 중개수수료 ) 이나수익 (Value of Research) 2. 거래유형 ( 예 : 상장주식블록매매, 장외주식매매, 파생거래, 채권매매등 ) 에따른매매체결능력 3. 중개회사의재무상황, 규모등발생가능한리스크 2 회사는중개회사를선정함에있어자기가운용하는펀드의판매를조건으로매매주문을위탁하기로약정하여서는아니된다. 3 중개회사에대한수수료는제공받는서비스의질과양, 다른중개회사에지급하는수수료율등을고려하여합리적인범위내에서지급하여야하며, 관계회사등에대하여높은수수료를지급하는등정당한사유없이우대하여서는아니된다. 투자증권거래와같음 IV. 매입 환매및분배관련유의사항 1. 매입관련 특이사항없음 유의사항 2. 환매관련 유의사항 이투자신탁의수익증권을환매하시려면판매회사의영업점에서직접환매청구를하셔야합니다. 다만, 판매회사가해산 허가취소, 업무정지등의사유 ( 이하 해산등 ) 로인하여환매청구에응할 수없는경우에는자산운용회사에직접청구할수있으며, 자산운용회사가해산등으로인하여 환매에응할수없는경우수탁회사에직접청구가가능합니다. 18
(1) 수익증권의환매제한 자산운용회사는다음과같은경우에는환매청구에응하지아니할수있습니다. 1 수익자또는질권자로서권리를행사할자를정하기위하여일정한날을정하여수익자명부에 기재된수익자또는질권자를그권리를행사할수익자또는질권자로보도록한경우로서경우 로서이일정한날의전전영업일과그권리를행사할날까지의사이에환매청구를한경우 2 법령또는법령에의한명령에의하여환매가제한되는경우 (2) 수익증권의환매연기 동투자신탁은간접투자재산에속하는자산의부도발생등으로인하여간접투자재산을매각하여환매에응하는것이간접투자자의이익을해할우려가있다고판단되어간접투자자산운용업법제 65 조, 시행령제 62 조제 2 호가목에의거 2008 년 11 월 4 일부터별도의공지일까지환매연기조치가시행되었습니다. 법령과신탁약관에서정한사유로인하여환매일에환매금액을지급할수없게된경우자산운용회사는수익증권의환매를연기할수있습니다. 환매가연기된경우자산운용회사는지체없이환매연기사유및수익자총회개최등향후처리계획을수익자및판매회사에게통지하여야합니다. 환매연기사유 1 투자신탁재산의매각이불가능하여사실상환매에응할수없는경우 2 수익자의이익또는수익자간의형평성을해할우려가있는경우 3 1 또는 2 에준하는사유로서금융감독위원회가환매연기가필요하다고인정하는사유 환매연기기간중에는이투자신탁수익증권의발행및판매를할수없습니다. 1약관제 21 조수익증권의환매에관한규정에의하여수익증권의환매에응하여야하는 자산운용회사 ( 수탁회사를포함한다. 이하이조에서같다 ) 가다음각호의 1 에해당하는 사유로인하여환매일에환매대금을지급할수없게된경우자산운용회사는수익증권의 환매를연기할수있다. 이경우자산운용회사는지체없이환매연기사유및수익자총회개최 등향후처리계획을수익자및판매회사에게통지하여야한다. 1. 투자신탁재산의매각이불가능하여사실상환매에응할수없는다음각목의 1 에 해당하는사유 가. 나. 현저한거래부진등으로투자신탁재산을매각할수없는경우 유가증권시장등의폐쇄ㆍ휴장또는거래정지등그밖에이에준하는사유로 투자신탁재산을매각할수없는경우 다. 천재ㆍ지변그밖에이에준하는사유가발생한경우 2. 수익자의이익또는수익자간의형평성을해할우려가있는경우로서다음각목의 1 에 해당하는사유 가. 투자증권등의부도발생등으로인하여투자신탁재산을매각하여환매에응하는것이 수익자의이익을해할우려가있는경우 나. 투자신탁재산의공정한평가가곤란하여환매청구에응하는것이수익자의이익을 해할우려가있는경우 다. 대량의환매청구에응하는것이수익자간의형평성을해할우려가있는경우 3. 제 1 호또는제 2 호에준하는사유로서금융감독위원회가환매연기가필요하다고 19
인정하는사유 2 제 1 항의규정에의하여수익증권의환매를연기한경우자산운용회사는환매를연기한날부터 6 주이내에수익자총회를개최하여다음각호의사항을의결하여야한다. 1. 환매를재개하고자하는경우에는환매금의지급시기및지급방법 2. 환매연기를계속하고자하는경우에는환매연기기간및환매재개시환매금의지급방법 3. 부분환매를하는경우에는환매연기사유에해당하는자산의처리방법 3 환매연기기간중에는이투자신탁수익증권의발행및판매를할수없다. 4 자산운용회사는수익자총회에서수익증권의환매에관한사항을정하지아니하거나환매에관하여정한사항의실행이불가능한경우에는계속하여환매를연기할수있다. 5 수익자총회에서환매에관한사항이의결되거나환매를계속연기하는경우자산운용회사는지체없이다음각호의사항을수익자및판매회사에게통지하여야한다. 1. 수익자총회에서환매에관한사항을의결한경우가. 환매에관하여의결한사항 2. 환매연기를계속하는경우가. 환매를연기하는사유나. 환매를연기하는기간다. 환매를재개하는경우환매금의지급방법 6 환매연기사유의전부또는일부가해소되어환매를재개할수있을경우자산운용회사는환매가연기된수익자및판매회사에대하여환매한다는뜻을통지하고다음각호에서정하는바에따라환매금을지급한다. 1. 환매연기수익자총회일이후에환매를재개하는경우 : 수익자총회에서정한바에따라환매금지급 2. 환매연기수익자총회의개최전에환매를재개하는경우 : 자산운용회사가정하는바에따라환매금지급. 이경우자산운용회사는환매연기수익자총회를개최하지아니할수있다. 7 제 1 항, 제 5 항및제 6 항의규정에의한통지는서면또는컴퓨터통신으로하여야하며, 자산운용회사는그통지를증권예탁원에위탁할수있다. 8제 6 항에따라자산운용회사는환매연기자산등의매각또는만기보유등으로발생한현금 ( 이하 분배금 이라한다 ) 을다음각호에서정하는바에따라현금으로지급할수있다. 이경우제 21 조내지제 25 조의규정을적용하지아니한다. 1. 지급액 : 발생한분배금중자산운용회사가지급키로정한금액으로하며, 수익증권좌수보유비율에따라수익자에게지급 2. 지급일 : 자산운용회사가정한날 3. 자산운용회사가분배금을지급하고자하는경우분배금지급일이전제 1 영업일까지분배금지급에관한사항을판매회사에통지한다. 20
(3) 수익증권의부분환매자산운용회사는간접투자재산의일부가환매연기사유에해당하는경우그일부에대하여는환매를연기하고나머지에대하여는간접투자자가보유하고있는간접투자증권의지분에따라환매에응할수있습니다. 환매연기사유에해당하거나수익자총회 ( 환매연기총회 ) 에서부분환매를결의하는경우환매연기자산에해당하지아니하는자산에대하여는수익자가보유하는수익증권의지분에따라환매에응할수있습니다. 3. 이익분배등 관련유의사항 환매연기자산등의매각또는만기보유등으로발생한현금 ( 이하 분배금 이라한다 ) 을다음각호 에서정하는바에따라현금으로지급할수있습니다. 자세한내역은 IV. 매입 환매및분배관련유의사항 2. 환매관련유의사항 (2) 수익증권의환 매연기를참조하여주시기바랍니다. 3 부. 자산운용회사및투자신탁의관계인에관한사항 투자자투자자 펀드의운용구조 판매회사판매회사 ( 증권사은행보험등 ) ( 증권사은행보험 ) 자금펀드가입출금설정해지요청수익수탁회사수탁회사자산운용회사 ( 은행증권금융 ) 자산운용회사 ( 은행증권금융 ) 운용지시 펀드재산보관관리운용감시 수익 투자 자금 수익 채권채권등 펀드재산운용 Ⅰ. 자산운용회사 1. 회사의개요회사명도이치자산운용 주소및연락처 서울시종로구청계천로 41 서린동영풍빌딩 19 층 02)724-7400 2. 주요업무 (1) 주요업무투자신탁의설정 해지, 투자신탁재산의운용 운용지시, 투자신탁재산의운용 (2) 자산운용회사의의무와책임 ( 선관의무 ) 투자신탁의자산운용회사는선량한관리자의주의로써간접투자재산을관리하여야하며, 간접투자자의이익을보호하여야합니다. ( 책임 ) 자산운용회사가법령, 신탁약관또는투자설명서에위배되는행위를하거나그업무를소홀히하여수익자에게손해를발생시킨때에는그손해를배상할책임이있습니다. 자산운용회사가손해배상책임을부담하는경우관련되는이사또는감사 ( 감사위원회위원을포함 ) 에게도귀책사유가있는때에는자산운용회사는이들과연대하여그손해를배상할책임이있습니다. 21
( 연대책임 ) 자산운용회사, 수탁회사, 판매회사, 일반사무관리회사및채권평가회사는간접투자자산 운용업법에의하여간접투자자에대한손해배상책임을부담하는경우귀책사유가있는때에는 연대하여손해배상책임을집니다. 3. 최근 2 개 사업년도의 요약재무내용 [ 단위 : 백만원 ] 요약대차대조표 요약손익계산서 항목 2014.12.31 2013.12.31 항목 2014.0 현금및예치금 14,770 12,324 ~2014. 유가증권 505 505 영업수익 1 유형자산 229 175 영업비용 1 기타자산 4,752 5,409 영업이익 자산총계 20,255 18,412 영업외수익 기타부채 5,465 5,646 영업외비용 부채총계 5,465 5,646 법인세비용차감전계속사업이익 자본금 19,411 19,411 계속사업손익법인세비용 자본잉여금 0 1,678 당기순이익 자본조정 0 0 기타포괄손익 기타포괄손익누계액 106 216 총포괄이익 ( 손실 ) 이익잉여금 -4,726-8,539 자본총계 14,790 12,766 자본및부채총계 20,255 18,412 4. 운용자산규모 [ 2016.03.03 현재 / 단위 : 억원 ] 구분 주식형 채권형 증권집합투자기구혼합형계약형재간접형 파생형 기타 부동산및부동산파생 특별자산및특별자산파생 혼합자산및혼합자산파생 단기금융 총계 수탁고 670 86 33 0 1,253 0 0 5,080 0 0 0 7,121 5. 운용전문인력 에관한사항 성명 변현수 나이 45 직위 부문장 (CIO) 운용현황 ( 기준일 : 2016.03.03 현재 ) 운용중인다른운용중인다른집합투자기구집합투자기구수수 2 개 5 억 상기인은동투자신탁의책임운용역입니다. 주요운용경력및이력 - 조흥투자신탁운용 (1999.06.~2002.01.) - 슈로더투자신탁운용 (2002.01.~2004.06.) - 現도이치투자신탁운용채권운용팀 22
Ⅱ. 판매회사 1. 회사의개요회사명주소및연락처 경남은행 골든브릿지증권 교보증권 대구은행 대신증권 동부증권 유안타증권 메리츠증권 미래에셋증권 신한은행 외환은행 우리투자증권 유진투자증권 하나대투증권 한국투자증권 한화증권 현대증권 하이투자증권 HMC 투자증권 경상남도마산시석전동 246-1 연락처 :055-290-8000 홈페이지 : www.kyongnambank.co.kr 서울시서대문구충정로3가 222 연락처 :3779-3000 홈페이지 : www.bridgefn.com 서울시영등포구여의도동 26-4 연락처 :3771-9000 홈페이지 : www.iprovest.com 대구시수서구수성동 2가118 연락처 :053-756-2001 홈페이지 : www.daegubank.co.kr 서울시영등포구여의도동 34-8 연락처 :02-769-2000 홈페이지 : www.daishin.co.kr 서울시영등포구여의도동 36-5 연락처 :02-369-3200 홈페이지 : www.winnet.co.kr 서울시중구을지로2가 185 연락처 :02-3770-2000 홈페이지 : myasset.com 서울시영등포구여의도동 34-10 연락처 :02-785-6611 홈페이지 : imeritz.com 서울시영등포구여의도동 45-1 연락처 :02-3774-1700 홈페이지 : www.fundro.com 서울시중구남대문로1가 14번지연락처 :02-756-0505 홈페이지 :www.shinhan.com 서울시중구을지로2가181 연락처 :02-729-8000 홈페이지 :www.keb.co.kr 서울시영등포구여의도동 34-12 연락처 :02-768-8000 홈페이지 : www.wooriwm.com 서울시영등포구여의도동 23-9 연락처 :02-368-6114 홈페이지 : www.eugenefn.com 서울시영등포구여의도동 27-3 연락처 :02-3771-7114 홈페이지 :www.hanaw.com 서울시영등포구여의도동 27-1 연락처 :02-789-4513 홈페이지 : www.truefriend.com 서울시영등포구여의도동 23-5 연락처 :02-3772-7000 홈페이지 : www.koreastock.co.kr 서울시영등포구여의도동 34-4 연락처 :02-768-0114 홈페이지 : www.youfirst.co.kr 서울시영등포구여의도동 25-15 연락처 :1588-7171 홈페이지 : hi-ib.com 서울시영등포구여의도동 25-3 연락처 :02-3787-2114 홈페이지 : www.hmcib.com HSBC 은행 서울시중구봉래동 1 가 25 번지연락처 :1588-1770 홈페이지 : kr.hsbc.com 서울시강남구대치4동 891 8층 NH투자증권연락처 :1588-4285 홈페이지 : www.nhis.co.kr * 회사연혁은각판매사홈페이지참고 2. 주요업무 (1) 주요업무 23
- 수익증권판매업무 ( 수익증권의모집및매출업무 ) 환매업무 - 수익증권교부업무 / 이익분배금및상환금지급업무와원천징수업무 - 각종장부및서류등의비치, 수익자앞제공및공고업무등기타법령및신탁약관에서규정한사항 (2) 판매회사의의무와책임 ( 의무 ) 1 판매회사는투자자에게수익증권의취득을권유함에있어동투자설명서를제공하고그주요내용을설명하여야합니다. 2판매회사의임직원및취득권유인은법제57조에의거하여제정된판매행위준칙등을준수하여야합니다. ( 책임 ) 판매회사가법령, 신탁약관또는투자설명서에위배되는행위를하거나그업무를소홀히하여수익자에게손해를발생시킨때에는그손해를배상할책임이있습니다. 판매회사가손해배상책임을부담하는경우관련되는이사또는감사 ( 감사위원회위원을포함 ) 에게도귀책사유가있는때에는자산운용회사는이들과연대하여그손해를배상할책임이있습니다. ( 연대책임 ) 자산운용회사, 수탁회사, 판매회사, 일반사무관리회사및채권평가회사는간접투자자산운용업법에의하여간접투자자에대한손해배상책임을부담하는경우귀책사유가있는때에는연대하여손해배상책임을집니다. Ⅲ. 수탁회사 1. 회사의개요 회사명 우리은행 주소 서울중구회현동 1 가 203 전화번호 02-2002-3000 홈페이지 www.wooribank.com 2. 주요업무 (1) 주요업무투자신탁재산의보관및관리 / 자산운용회사의투자신탁재산운용지시에따른자산의취득및처분의이행, 환매대금및이익금의지급 / 자산운용회사의투자신탁재산운용지시등에대한감시 / 간접투자재산에서발생하는이자ㆍ배당ㆍ수익금ㆍ임대료등의수령등 (2) 수탁회사의의무및책임 ( 의무 ) 1 수탁회사간접투자자를위하여법령, 신탁약관, 투자설명서, 신탁계약에따라선량한관리자로서그업무를성실히수행하여야합니다. 2수탁회사는자산운용회사의운용지시가법령, 신탁약관또는투자설명서에위반되는지의여부에대하여그사항을확인하고위반이있는경우에는자산운용회사에대하여당해운용지시의철회 변경또는시정을요구하여야합니다. 3 수탁회사의확인사항 투자설명서가법령 신탁약관에부합하는지의여부 / 간접투자재산의평가가공정한지의여부 / 기준가격산출이적정한지의여부 / 운용지시시정요구등에대한자산운용회사의이행내역 / 투자신탁재산별자산배분내역및배분결과 ( 책임 ) 수탁회사가법령, 신탁약관또는투자설명서에위배되는행위를하거나그업무를소홀히하여수익자에게손해를발생시킨때에는그손해를배상할책임이있습니다. 수탁회사가손해배상 24
책임을부담하는경우관련되는이사또는감사 ( 감사위원회위원을포함 ) 에게도귀책사유가있는 때에는자산운용회사는이들과연대하여그손해를배상할책임이있습니다. ( 연대책임 ) 자산운용회사, 수탁회사, 판매회사, 일반사무관리회사및채권평가회사는간접투자자산 운용업법에의하여간접투자자에대한손해배상책임을부담하는경우귀책사유가있는때에는연 대하여손해배상책임을집니다. Ⅳ. 일반사무관리회사 1. 회사의개요 회사명 신한아이타스 ( 주 ) 주소 서울시영등포구여의도동 15-24 연락처 02-2168-0400 회사연혁 설립일 : 2000 년 6 월 15 일 2. 주요업무 (1) 주요업무 기준가격계산에관한업무및보수인출등의업무를수행합니다. (2) 일반사무관리회사의의무기준가격계산의오류및자산운용회사와맺은계약의불이행등으로인해수익자에게손실을초래한경우그손해를배상할책임이있습니다. Ⅴ. 채권평가회사 1. 회사의개요 회사명 KIS 채권평가 한국자산평가 나이스피앤아이 주소 서울시영등포구여의도동 35-4 화재보험협회빌딩 4층 서울시종로구율곡로 88 삼환빌딩 4층 서울시영등포구여의도동 14-11 대하빌딩 4층 2. 주요업무 (1) 주요업무채권시가평가정보제공, 채권관련자료및분석도구제공, 간접투자재산에속하는채권등투자증권및파생상품의가격을평가하고이를이투자신탁의자산운용회사및사무관리회사에제공등 제 4 부. 수익자권리및공시에관한사항 Ⅰ. 수익자의권리 1. 수익자총회및의결권 (1) 수익자총회의구성및권한이투자신탁에는전체수익자로구성되는수익자총회를둡니다. 이때, 특정종류의수익증권수익자에대하여만이해관계가있는때에는그종류의수익자로구성되는수익자총회를개최할수있습니다. (2) 수익자총회의소집및서면에의한의결권행사 25
- 수익자총회는수탁회사또는발행된수익증권총좌수의 100분의 5 이상을보유한수익자의 요청으로자산운용회사가소집하며자산운용회사의본점소재지또는이에인접한지역에소 집합니다. - 수익자는수익자총회에출석하지아니하고서면에의하여의결권을행사할수있습니다. 수 익자는서면에의결권행사의내용을기재하여수익자총회의회의일전일까지자산운용회사에 제출하시면됩니다. (3) 수익자총회의결사항 - 다음에해당하는사항의변경은수익자총회의의결에의하여야합니다. 이경우자산운용회 사는수익자총회의소집통지를증권예탁결제원에위탁하여야합니다. 자산운용회사, 수탁회사등이받는신탁보수또는그밖의수수료의인상 / 수탁회사의변경 / 투자신탁계약기간의변경 / 투자신탁종류의변경 / 자산운용회사의영업양도 / 환매금지투자신 탁으로의변경 2. 잔여재산분배 - 자산운용회사는신탁계약기간이종료되거나투자신탁을해지하는경우지체없이수탁회사로 하여금투자신탁원본의상환금및이익금 ( 이하 상환금등 이라한다 ) 을판매회사를경유하여수 익자에게지급하며, 판매회사는수탁회사로부터인도받은상환금등을지체없이수익자에게지 급합니다. - 자산운용회사가이투자신탁을해지하는경우에는수익자전원의동의를얻어투자신탁재산 인자산으로수익자에게상환금등을지급할수있습니다. 3. 장부 서류의열람및등 초본교부청구권 - 수익자는자산운용회사또는판매회사에대하여영업시간내에이유를기재한서면으로당해수익자에관련된투자신탁재산에관한장부서류의열람이나등본또는초본의교부를청구할수있으며, 자산운용회사또는판매회사는정당한사유없이이를거절하지못합니다. - 수익자가열람이나등본또는초본의교부를청구할수있는장부ㆍ서류는다음과같습니다. 간접투자재산명세서 / 간접투자증권기준가격대장 / 재무제표및그부속명세서 / 자산매매거래내역서 4. 손해배상책임 - 자산운용회사가법령, 약관또는투자설명서에위배되는행위를하거나그업무를소홀히하 여수익자에게손해를발생시킨때에는그손해를배상할책임이있습니다. - 자산운용회사가손해배상책임을부담하는경우관련되는이사또는감사 ( 감사위원회의위원 을포함합니다 ) 에게도귀책사유가있는때에는이들과연대하여그손해를배상할책임이있습 니다. - 자산운용회사, 수탁회사, 판매회사등이법에의하여수익자에대한손해배상책임을부담하는 경우귀책사유가있는때에는연대하여손해배상책임을집니다. 5. 재판관할 - 수익자가소송을제기하는때에는수익자의선택에따라수익자의주소지또는수익자가거 래하는자산운용회사또는판매회사의영업점포소재지를관할하는법원에제기할수있습니다. 다만, 수익자가외국환거래법에의한비거주자인경우에는수익자가거래하는자산운용회사또는판매회사의영업점포소재지를관할하는법원에제기하여야합니다. 6. 기타 수익자의 - 이상품의신탁약관등상품에대한추가정보를원하시는고객은이상품의자산운용회사또 권리보호에 관한 는판매회사에자료를요구할수있습니다. 사항 - 이상품의기준가변동등운용실적에관해서는이상품의자산운용회사또는판매회사에요구할수있습니다. - 이상품의투자설명서및기준가변동등은자산운용협회에서열람, 복사하거나, 자산운용협회인터넷 (www.kofia.or.kr) 에서확인할수있습니다. Ⅱ. 공시 26
1. 정기공시및보고서 자산운용회사는다음각호의사항을매영업연도의결산일로부터일정기간이내에대통령령이정하는바에따라공시하여야합니다. 조직및인력에관한사항 / 재무및손익에관한사항 / 자금조달및운용에관한사항 / 건전성 수익성및생산성등을나타내는경영지표에관한사항 / 그밖에자산운용회사의경영에중대한영향을미치는사항으로서대통령령이정하는사항 (1) 영업보고서자산운용회사는간접투자재산에관한영업보고서를금융감독위원회가정하는기준에따라다음의서류로구분하여작성하고, 매분기종료후 20일까지이를금융감독위원회및자산운용협회에제출하여야합니다. 투자신탁의설정현황또는투자회사의자본변동상황 / 투자신탁재산의운용현황과수익증권의기준가격표 / 의결권공시대상법인에대한의결권의행사여부및그내용 ( 의결권을행사하지아니한경우에는그사유를포함합니다 ) 이기재된서류. (2) 자산운용보고서자산운용회사는자산운용보고서를작성하여수탁회사의확인을받아 3월에 1회이상당해투자자에게제공하여야합니다. 자산운용보고서를제공하는경우에는판매회사를통하여우송하여야하나, 간접투자자가전자우편을통하여자산운용보고서를수령한다는의사표시를한경우에는전자우편에의하여제공할수있습니다. 상기의규정에도불구하고, 본투자신탁은자산운용보고서를작성하지아니할수있습니다. ( 환매연기후속조치에따른약관변경사항 ) (3) 수탁회사보고서 수탁회사는투자신탁의회계기간종료후 2월이내에법에서규정한수탁회사보고서를수익자에게제공하여야합니다. 상기의규정에도불구하고, 본투자신탁은수탁회사보고서를작성하지아니할수있습니다. ( 환매연기후속조치에따른약관변경사항 ) (4) 약관변경자산운용회사는신탁약관을변경한경우에는그내용을다음각호의방법으로공시하여야합니다. - 수익자총회의의결에의하여신탁약관을변경한경우 : 증권예탁결제원을통한모든수익자에의통지 - 수익자총회의의결에의하지않고신탁약관을변경한경우 : 신탁약관제51조제1항의규정에의한일간신문및컴퓨터통신을통한 1회이상공고신탁약관제49조제2항의규정에불구하고신탁약관의단순한자구수정등경미한사항을변경하거나법령또는금융감독원장의명령에따라신탁약관을변경하는경우에는그내용을자산운용회사및판매회사의영업점포내에 1월이상게시하여야합니다. (5) 기타장부서류자산운용회사ㆍ수탁회사ㆍ판매회사및일반사무관리회사는금융감독위원회가정하는바에따라그업무에관한장부및서류를작성하여본점및지점에비치하거나인터넷홈페이지를이용하여공시하여야합니다. 2. 수시공시 (1) 수시공시등 27
자산운용회사, 수탁회사또는판매회사가수익자에대하여일간신문에공고를하는때에는한국경제신문에공고하되, 2이상의일간신문에공고하는때에는매일경제신문에도공고합니다. 자산운용회사는다음각호의 1에해당하는사항을그사유발생후지체없이자산운용회사 (www.dws-korea.com), 판매회사및자산운용협회 (www.kofia.or.kr) 의인터넷홈페이지또는자산운용회사, 판매회사의본지점및영업소에게시하거나전자우편을이용하여수익자에게통보합니다.- 운용전문인력의변경 / 환매연기또는환매재개의결정및그사유 / 법령이정하는부실자산이발생한경우그내역및상각율 / 수익자총회의의결내용 / 신탁약관또는투자설명서의변경. ( 단, 법령의개정또는금융감독원장의명령에따라신탁약관을변경하거나, 단순한자구수정등경미한사항을변경하는경우는제외 ) / 자산운용회사의합병, 분할또는영업의양도양수 / 기준가격을잘못계산하여이를수정하는경우그내용등의법령이정하는사항 (2) 의결권행사자산운용회사는간접투자재산인주식의의결권을행사하는경우의결권행사내용등을공시하여야합니다. 의결권행사에관한공시는다음각호의 1에해당하는방법에의하여야합니다. - 의결권을행사하고자하는주식을발행한법인이증권거래법에의한주권상장법인또는코스닥상장법인인경우에는주주총회일 5일전까지유가증권시장또는코스닥시장을통하여의결권을행사하고자하는내용을공시할것 - 의결권을행사하고자하는주식을발행한법인이증권거래법에의한주권상장법인또는코스닥상장법인이아닌경우에는시행령에서정한방법에따라공시하여일반인이열람할수있도록할것 28
참고 용어 펀드용어정리 내용 개방형투자자가원할시언제든지환매가가능한펀드입니다. ( 간접투자기구 ) 금리스왑금리스왑은금리상품의가격변동으로인한손실을보전하기위해금융기관끼리고정금리와변동금리를일정기간동안상호교환하기로약정하는거래를말합니다. 이때원금은바꾸지않고서로이자지급의무만을바꾸며, 금리스왑은보통금리상승에따른위험을줄이기위해주로활용됩니다. 기준가격펀드의매입 환매및분배시적용되는가격으로, 기준가격의산정은전일의펀드순자산총액을전일의펀드잔존수익증권수량으로나누어 1,000을곱한가격으로표시하고, 소수점셋째자리에서반올림합니다레버리지효과파생상품을이용한고위험의투자방법으로적은투자금액으로큰수익을얻을기회를제공하기도하지만, 주가가예상과다른방향으로움직이면큰손실을초래하기도합니다. 보수투자신탁의운용및관리와관련된비용입니다. 다시말해재산을운용및관리해준대가로고객이지불하는비용입니다. 이는통상연율로표시되며, 신탁보수에는운용보수, 판매보수, 수탁보수등이있습니다. 보수율은상품마다다르게책정되는것이일반적입니다. 선물환거래장래의일정기일또는일정기간내에일정액의외국통화를일정한환율로매매할것을미리약속하는거래로환헤지의수단으로자주이용됩니다. 설정신탁약관에의거, 수탁회사와신탁계약을체결한후일정단위의신탁금을수탁회사에납입하는것을설정이라고하며, 신규설정과추가설정이있습니다. 성과보수현행법은불특정다수의일반투자자를대상으로판매하는펀드 ( 공모펀드 ) 의경우자산운용회사가펀드의성과에따라추가적보수 ( 성과보수 ) 를수취하는것을금지하고있습니다. 그러나소수의투자자를대상으로하는사모펀드혹은투자일임계약의경우약관 ( 계약 ) 에따라성과보수의수취가가능합니다. 펀드매니저가성과보수가있는사모펀드 투자일임계약과성과보수가없는공모펀드를함께운용함에따라성과보수가있는펀드등의투자수익을높이기위해더많은투자노력을기울이는등이해상충발생소지가발생할가능성이있습니다. 수익자총회펀드의수익자회의를일컫는말입니다. 2003년 10월간접투자자산운용업법이제정되면서수익자를보호하기위하여도입된개념입니다. 수익증권총수의 100분의 5 이상을보유한수익자가소집을요청하는경우 1개월이내에자산운용회사가소집하는것이원칙입니다. 총수익증권수의과반수를보유하는수익자의출석으로열리는데, 상정된안건은출석한수익자의결권의 3분의 2 이상과수익증권총수의 3분의 1 이상의찬성으로의결됩니다. 만약이의결에반대하는수익자는총회가개최되기전에서면으로반대의사를통지하고 20일이내에수익증권의매수를청구할수있습니다. 수익증권증권거래법상유가증권의일종으로자산운용회사가일반대중으로부터자금을모아펀드를만들때이펀드에투자한투자자들에게출자비율에따라나눠주는권리증서를말합니다. 투자신탁에가입 ( 매입 ) 한다는것은이수익증권을산다는의미입니다수탁고펀드에유치된자금의양, 즉자산운용회사가고객들의자금을맡아운용하는규모를지칭합니다. 신주인수권부채원천징수 사 사채권자에게사채발행이후에기채회사가신주를발행하는경우미리약정된가격에따라일정한수의신주인수를청구할수있는권리가부여된사채입니다. 소득금액또는수입금액을지급할때, 그지급자가그지급받는자가부담할세액을미리국가를대신하여징수하는것을말합니다. 예를들어, 근로자가월급을받을때월급 ( 소득 ) 에서발생하는세금을차감한금액을받게됩니다. 이는월급을지급하는회사가국가를대신해서미리세금을징수하고세금납입일 ( 통상매달 10일 ) 에일괄적으로국가에납부하기때문입니다 29
자산운용협회 펀 상장주식의경우회사명또는코드번호 6자리를활용하여수익자들이쉽게공시사항을조회, 활용할 드코드 수있는것처럼펀드또한자산운용협회가부여하는 5자리의고유코드가존재하며, 펀드명뿐만아니라이러한코드를이용하여펀드의각종정보에대한조회가가능합니다. 자산유동화증권 자산유동화증권이란기업의부동산을비롯한여러가지형태의자산을담보로발행된채권을말하며, 기업의입장에서는유동성이떨어지는부실채권이나직접매각하기어려운부동산등담보로맡기고 ABS를발행해쪼개서판매함으로써, 자금조달의용이성을제고할수있습니다. 전환사채 특수사채의일종으로, 사채로발행되나일정기간이후에주식으로전환할수있는권리가주어지는사채를말합니다. 종류형 ( 간접투자기구 ) 통상멀티클래스펀드로불리웁니다. 멀티클래스펀드란하나의펀드안에서투자자그룹 ( 클래스 ) 별로서로다른판매보수와수수료체계를적용하는상품을말합니다. 보수와수수료의차이로클래 스별기준가격은다르게산출되지만각클래스는하나의펀드로간주돼통합운용되므로자산운용 및평가방법은동일합니다. 주식워런트 주식워런트는특정주식을미리정한가격에살수있는권리증서로, 만기에특정종목의주가나주 가지수를미리정한가격에사고팔수있는권리가부여된상품으로옵션과유사합니다. 살수있 는상품은 `콜워런트`, 팔수있는상품은 `풋워런트`입니다. 주식형 ( 간접투자기 약관 ( 정관 ) 상주식에간접투자재산의 60% 이상을투자하는펀드입니다. 구 ) 증권투자신탁 간접투자재산의 40% 이상을투자증권에투자하는펀드입니다. 추가형 ( 간접투자기 기설정된펀드에추가설정이가능한펀드입니다. 구 ) 판매수수료 투자자가펀드매입시, 판매회사에일회적으로지불하는수수료입니다. 이는상품에대한취득권 유및설명, 투자설명서제공등에수반되는비용을포함하고있습니다. 수수료지불시점에따라 선취판매수수료와후취판매수수료로구분합니다. 해지 투자신탁의신탁기간이종료되거나, 스팟펀드처럼약속한수익률에도달할경우펀드의자산을모 두처분, 투자자들에게원금과수익금을나눠주는법적절차를말합니다. 환매 만기가되기전에맡긴돈을되찾아가는것을환매라고합니다. 현재우리나라가채택하고있는 투신제도상고객이중도인출을요구할경우투신사가이를받아들여야하는의무가있습니다. 다만 단위형 ( 폐쇄형 ) 상품의경우일정기한까지중도해약을금지하는경우도있습니다. 환매수수료 계약기간이전중도에펀드를환매할시일정한벌칙금형식으로투자자에게일회적으로부과하 는수수료입니다. 이는펀드운용의안정성과펀드환매시소요되는여러비용을감안하여책정되 며부과된수수료는다시펀드재산에편입되게됩니다. 환매조건부채권 금융기관이일정기간후확정금리를보태어되사는조건으로발행하는채권을말합니다. 환헤지 해외펀드는대부분달러로주식을사들이기때문에도중에환율이떨어지면환차손 ( 환율변동에따른손실 ) 이발생할수있습니다. 따라서해외에투자하는펀드들은선물환계약 ( 미리정해놓은환율을만기때적용하는것 ) 등을이용하여환율변동에따른손실위험을제거하는환헤지전략을구사하기도합니다. 30
도이치코리아채권투자신탁 1-1 호 투자설명서교부및주요내용설명확인서 투자신탁명칭 : 판매일 : 투자자확인사항 투자자께서는투자설명서를제공받고그주요내용에대한설명을들으신후아래의내용을밑줄친곳에똑같이자필로기재하고서명또는기명날인하시기바랍니다. * 투자설명서를제공받고그주요내용을설명들었음. 투자설명서를그주요내용을. 년월일 성명서명또는 ( 인 ) 31