서울연구원정책리포트 2013 년서울경제전망 2012. 12. 10 제 130 호 박희석 / 서울연구원연구위원 요약 < 목차 > Ⅰ. 대내외여건변화및서울경제현황 Ⅱ. 서울의 4/4분기소비자체감경기 Ⅲ. 서울의 4/4분기기업체감경기 Ⅳ. 2013 년서울경제전망 Ⅴ. 요약및시사점부록 : 2012년 4/4분기주요조사결과
2013 년서울경제전망 요 약 유럽재정위기장기화등불안요인으로성장탄력성약화 최근유럽의재정위기장기화와선진국금융시장불안등세계경제의불확실성으로저성장기조가지속되고있다. 그러나미국등일부선진국의경제지표개선으로세계경제는 2013 년 3.4% 정도성장할것으로전망되고있다. 2012 년 10 월서울의제조업 산업생산지수 는전년동월대비 11.9% 감소하였고, 대형소매점판매액지수 또한 10 월에전년동월대비 2.8% 감소하였다. 총 취업자수 는 10 월전년동월대비 0.4% 증가한반면에청년층은 9.4% 감소하였다. 소비자체감경기는미미한회복세이나기업체감경기는전반적으로부정적 체감경기를대표하는 소비자태도지수 는 2012 년 4/4 분기 83.8 로전분기대비소폭상승하였다. 특히, 현재소비지출지수 와 내구재및주택구입태도지수 는각각 0.3p, 3.9p, 4.2p 상승을나타내소비기대심리가개선되고있는것으로나타났다. 또한고용개선기대감이상승하고물가불안심리도안정되는추세이다. 한편세계경제의불확실성지속으로 업황실적지수 가 72.8 을기록하는등서울소재기업의체감경기는부정적으로나타났다. 특히이번분기에는 제조업실적 전망지수 가각각 5.4p, 9.9p 하락하여모두 74.0 을기록하고있다. 세부적인기업경영지표역시악화되고있는것으로나타나 2012 년하반기서울소재기업의경영실적은저조할것으로예상된다. 2013 년서울경제는점진적회복이예상되나대외불확실성으로 上中下高 예상 2013 년서울의 경제성장률 은전년대비 0.6%p 증가한 3.0% 로전망되며상반기이후점차회복세에진입할것으로예상된다. 민간소비지출 은 2.6% 로전년대비 0.5%p 상승할것으로예상되지만미래소비지출에대한기대감이가시화되고있지않아 2% 중반대에머물것으로보인다. 물가상승률 은유가하락등으로안정세가예상되지만대외경제의불확실성지속과국제곡물가격상승등의영향으로 2.8% 로전망된다. 실업률 은 2012 년하반기에이어 2013 년상반기공공부문의고용시장확대가예상되므로전년대비 0.1%p 감소한 4.4% 로예상된다. 청년, 소기업 소상공인지원과특화산업을중심으로경기활성화대책마련필요 향후경제회복의기조를유지하기위해서는중소기업의경영환경개선과이미지향상을통하여중소기업과청년층의구인 구직난을해소해야한다. 서울사업체의 90% 이상을차지하는소기업 소상공인의업종보호 지원사업등을통해산업성장기반을강화하고, 서울의특성을고려한음식 숙박등관광연계사업과첨단 특허산업과같은고부가가치창출산업지원을통해서울경제활성화를위한산업환경을조성해야한다. 1
서울연구원정책리포트 Ⅰ. 대내외여건변화및서울경제현황 유로위기장기화등대외여건불확실성으로전반적인성장세약화 유럽재정위기장기화의영향으로저성장기조지속 - 미국등일부선진국에서는완만한경기회복세를보이고있으나, 유로존중심의위기상황이장기화되고있어여전히세계경제의불확실성상존 최근미국경제는실업률하락, 주택가격상승등일부경제지표가개선되었으나유로존위기확산우려등으로당분간경기회복세둔화전망 선진국금융시장불안과재정감축의불확실성등으로선진국의수요가줄어들면서신흥시장국성장에부정적인영향 2013 년세계경제성장률은 3.4% 로전망 - OECD 경제전망 (2012년 11월 ) 에따르면, 2013년세계경제성장률을 2012 년보다 0.5%p 높은 3.4% 로예상 이는지난 5월에제시한전망치 (4.2%) 보다하향조정한것으로유로지역의채무위기와미국의재정긴축등에기인한것으로해석 국내경기는당초예상했던것보다하반기성장이지연된가운데대선등 정치적변수존재 - 수출의존도가높은국내경기는세계경제둔화에따라 2012 년하반기는 둔화되는모습을보였으나, 2013 년새정부에대한기대감과세계경제성 장가능성으로내년국내경제성장률은호전예상 2
2013 년서울경제전망 2012 년하반기서울경제는산업생산과소비, 고용모두부진 최근서울의산업생산은 7 월을기점으로하락세로전향 - 서울의제조업경기를대표하는 산업생산지수 는 2012년 10월전년동월대비 11.9% 로 3개월연속의저성장기조 자본재및중간재, 소비재생산도하락세로 2012년 10월에각각 26.1%, -13.2%, -8.3% 증가율을기록 산업생산지수 의약세는 2012년 9월 8.4% 성장을보인자본재생산이한달만에 34.5%p 급격히하락한현상에기인한것으로판단 - 현재대 내외경제여건의불확실성으로서울의 산업생산지수 는 1년이상대부분마이너스성장률을기록하고있어산업활성화대책이필요 ( 전년동월대비증감률, %) 자료 : 통계청 [ 그림 1] 서울의산업생산 3
서울연구원정책리포트 서울의대형소매점판매증가율은 10 월에최저치를기록 - 내수로대표되는 대형소매점판매액지수 는 2012년 10월전년동월대비 2.8% 기록 부문별로보면, 백화점판매지수 는전년동월대비 1.5%, 대형마트판매지수 는 5.1% 로각각마이너스성장률을기록 2012년 9월의 대형소매점판매액지수 상승은추석연휴로인한계절적영향에기인한것으로판단 - 전반적으로서울의내수가지속적으로감소하는추세를보이고있어서울시민의소비기대심리회복을위한다방면의노력필요 ( 전년동월대비증감률, %) 자료 : 통계청 [ 그림 2] 서울의대형소매점판매 4
2013 년서울경제전망 서울의 취업자수 증가율은소폭상승, 청년층취업자수 는계속감소세 - 2012년 10월서울의총 취업자수 는전년동월대비 0.4% 증가한 5,043천명 10월총 취업자수 증가율은전월대비 1.2%p 감소하였으나최근 3개월평균취업자수증가율은 0.7% 로서미미하지만플러스성장세지속 - 2012년 10월서울의 청년층(15~29세) 취업자수 는전년동월대비 9.4% 감소한 854천명 2012년 1월이후서울의총취업자수증가율은평균 0.4% 를보이는반면청년층의취업자수증가율은평균 5.2% 로급감 ( 전년동월대비증감률, %) 자료 : 통계청 [ 그림 3] 서울의취업자수 5
서울연구원정책리포트 Ⅱ. 서울의 4/4 분기소비자체감경기 시민의전반적인체감경기는여전히부진하나점진적회복세기대 2012 년하반기서울의 소비자태도지수 는소폭개선 - 2012년 4/4분기서울의 소비자태도지수 는 83.8로전분기대비 0.7p 상승 2012년 3/4분기에는 83.1을기록하며하락세로반전하였으나다시소폭상승세로전환 - 유로존재정위기의장기화및높은곡물가격등불안요인이상존하나소비심리가소폭개선되면서현재경기에대한낙관적인심리반영 [ 그림 4] 서울의소비자태도지수 서울의 현재생활형편지수 는전분기대비큰폭으로상승한반면, 미래생 활형편지수 는소폭하락 - 2012 년 4/4 분기 현재생활형편지수 는전분기대비 13.4p 상승한 99.3, 미래생활형편지수 는 2.6p 하락한 98.0 을기록 6
2013 년서울경제전망 현재생활형편지수 는 4분기연속평균 85.7을유지하다가 4/4분기에는기준치 (100) 에가깝게상승하여생활형편이개선되었음을시사 미래생활형편지수 는 2분기연속하락하여기준치 (100) 를하회하고있으며 4/4분기에는 98.0을기록하여큰폭의개선은없을전망 현재경기판단지수 는소폭하락한반면, 미래경기판단지수 는소폭상승 - 2012년 4/4분기서울의 현재경기판단지수 는전분기대비 1.3p 하락한 48.3이나, 미래경기판단지수 는전분기대비 2.7p 상승한 88.2를기록 현재경기판단지수 는 2012년 2/4분기를제외하고 1년연속하향세 서울시민들이체감하는현재와미래경기에대한기대는여전히부정적 [ 그림 5] 서울의생활형편지수와경기판단지수 현재와미래소비에대한기대에는큰변화가없을것으로조사 서울의 현재소비지출지수 는전분기대비소폭상승한반면, 미래소비지출지 수 는하락 - 현재소비지출지수 는전분기대비 0.3p 상승한 90.4 를기록하였고, 미래 7
서울연구원정책리포트 소비지출지수 는전분기대비 0.5p 하락한 98.0 을기록 현재소비심리는미미하게개선되었으나향후소비지출에대한기대심리 는쉽게개선되기어려울전망 [ 그림 6] 서울의소비지출지수 - 품목별로는교육, 교통, 주거비에서미래소비지출이증가할전망 교육 / 문화비 (113.6), 교통 / 통신비 (103.9), 주거비 (101.0) 에서기준치 (100) 를상회 식료품비 (95.6), 기타 (90.0), 의류비 (84.1) 순으로향후소비지출이감소할것으로조사 8
2013 년서울경제전망 [ 그림 7] 품목별서울의미래소비지출지수 9
서울연구원정책리포트 내구재구입태도지수 와 주택구입태도지수 는전분기대비상승 - 2012년 4/4분기 내구재구입태도지수 는전분기대비 3.9p 상승한 97.7, 주택구입태도지수 는전분기대비 4.2p 상승한 99.8을기록 주택가격하락과물가상승률안정화추세에기인하여내구재와주택구입의시기로지금이적절하다고생각하는시민이증가했음을시사 순자산과고용상황에대한인식은여전히부정적인가운데물가불안심리 는다소진정 - 2012년 4/4분기 물가예상지수 는전분기대비 5.8p 하락한 145.7로 2011 년 4/4분기이래최저값을기록하여물가불안심리는다소안정 - 2012년 4/4분기 순자산지수 는전분기대비 0.6p하락한 94.6을기록한반면, 고용상황전망지수 는전분기대비 0.9p 상승한 84.7을기록 고용시장개선에대한기대심리가반영된것으로보이나여전히기준치 (100) 를크게하회 [ 그림 8] 서울의내구재, 주택구입태도지수와순자산, 고용전망, 물가예상지수 10
2013 년서울경제전망 Ⅲ. 서울의 4/4 분기기업체감경기 현재와향후의기업체감경기는전반적으로악화 업황실적및전망지수가모두하락하여서울소재기업의체감경기가부정 적임을시사 - 서울의 2012년 4/4분기 업황실적지수 는전분기대비 2.4p 하락한 72.8, 업황전망지수 는전분기대비 5.2p 하락한 73.9를기록 업황실적지수 와 업황전망지수 는각각최근 3년이래최저값을기록하며 2012년 2/4분기를제외하고지속적으로하락 - 유럽재정위기등불안요인이지속되고있어서울소재기업의경영환경역시부정적인전망이장기화되고있음을시사 [ 그림 9] 서울의업황지수 11
서울연구원정책리포트 제조업의체감경기는비제조업의체감경기보다더큰폭의하락세 - 2012년 4/4분기 제조업업황실적지수 와 비제조업업황실적지수 는전분기대비각각 5.4p, 1.4p 하락하여 74.0, 72.1을기록 지난분기와대조적으로이번분기에는제조업이크게하락하여제조업과비제조업의지수값이비슷한수준을유지 - 제조업업황전망지수 와 비제조업업황전망지수 는각각 74.0, 73.9로전분기대비 9.9p, 3.3p 하락 [ 그림 10] 서울의산업별업황실적지수와업황전망지수 서울소재기업의주요경영지표는전반적으로악화 - 설비가동률지수 와 생산지수, 수출지수 는전분기대비각각 10.1p, 7.2p, 7.1p 하락한 79.0, 81.3, 78.7을기록하며큰폭으로감소 기업의전체적인경영능력을판단할수있는 경상이익 또한전분기대비 6.1p 하락하여 75.8을기록 - 불확실한경제상황의장기화등대외요인이기업경영실적에부정적인영향으로작용 12
2013 년서울경제전망 향후기업경영여건또한, 대부분의지수가기준치 100 을크게하회하여경영 상황이위축될전망 - 2013년 1/4분기서울소재기업의경영여건을보면, 특히 수출전망지수 와 경상이익전망지수 에서전분기대비 12.6p, 12.4p 감소하여 83.6, 76.5를기록하며큰폭하락 기업경영의기대심리는 경상이익전망지수 에서 76.5로가장낮은값을기록하여재정상황이특히부정적일것으로예상 - 연말 연시등계절적인플러스요인이있음에도불구하고세계경제의수요위축으로인해서울의기업경영환경은회복이쉽지않을전망 [ 그림 11] 서울의각부문별실적지수 13
서울연구원정책리포트 [ 그림 12] 서울의각부문별전망지수 14
2013 년서울경제전망 Ⅳ. 2013 년서울경제전망 2013 년서울의경제성장은 상중하고 ( 上中下高 ) 예상 서울경제는 2013 년상반기이후점차회복세에진입할전망 - 서울의 2013년경제성장률은 3.0% 로전년대비 0.6%p 증가할것으로예상되나전국의성장률 3.3% 보다는하회 내수로대표되는대형소매점판매액이지속적인감소세이고기업의업황전망지수도부정적으로나타나 2013년상반기서울의경제성장은둔화가불가피할것으로판단 민간소비지출이큰비중을차지하고있는서울의경제구조를고려할때 2013년하반기에는내수회복세에따라소폭성장전망 - 서울의경제성장률성장폭 (0.6%p) 은전국 (0.9%p) 보다낮을것으로전망됨에따라경제성장기조의유지및활성화대책이필요 주 : 서울은서울연구원에서전망, 전국은한국은행 (2012. 10월 ), KDI(2011. 11월 ), HRI(2012. 9월 ), LGRI(2012. 9 월 ) 전망치평균 [ 그림 13] 2013 년서울및전국의경제성장률전망 15
서울연구원정책리포트 2013 년서울의민간소비지출은 2.6% 증가할전망 - 소비심리의소폭개선으로민간소비지출은제한적으로증가할전망 체감경기는회복중이나 4분기 미래소비지출지수 가 98.0으로기대심리가높지않아상반기소비확대는더디게진행될것으로예상 물가안정과고용시장개선등영향으로가계의실질구매력이꾸준히증가하고있어전년대비 0.5%p 높은증가세를나타낼전망 주 : 서울은서울연구원에서전망, 전국은한국은행 (2012. 10 월 ), KDI(2011. 11 월 ), HRI(2012. 9 월 ), LGRI(2012. 9 월 ) 전망치평균 [ 그림 14] 2013 년서울및전국의소비전망 2013 년서울의물가상승률은전년대비소폭상승한 2.8% 로전망 - 2013년서울의물가상승률은기저효과와경제성장률의개선으로인해전년대비 0.3%p 높은 2.8% 상승전망 환율과국제원자재가격이완화될것으로전망됨에따라전년대비상승폭이전국 (0.2%p) 과비슷할것으로예상 개인서비스, 공공서비스등서울의서비스물가상승에도불구하고주택가격하락세등으로인하여전반적인물가오름세는크지않을전망 16
2013 년서울경제전망 주 : 서울은서울연구원에서전망, 전국은한국은행 (2012. 10 월 ), KDI(2011. 11 월 ), HRI(2012. 9 월 ), LGRI(2012. 9 월 ) 전망치평균 [ 그림 15] 2013 년서울및전국의물가상승률전망 2013 년서울의실업률은 4.4% 로 2012 년대비 0.1%p 소폭감소 - 2012년에이어 2013년상반기에도일자리창출이늘어날전망 공공서비스부문의고용계획과대선공약으로인한일자리창출등의효과로 2013년서울취업자수는미미하게증가할것으로예상 서울의장년층 (50~59세) 취업률이최근 10개월간평균 4.1% 로증가하는등연령별로장년층이상의취업자수가늘어날것으로기대 주 : 서울은서울연구원에서전망, 전국은한국은행 (2012. 10 월 ), KDI(2011. 11 월 ), HRI(2012. 9 월 ), LGRI(2012. 9 월 ) 전망치평균 [ 그림 16] 2013 년서울및전국의실업률전망 17
서울연구원정책리포트 Ⅴ. 요약및시사점 서울경제는 2012 년하반기하락세의소폭개선과 2013 년의점진적회복전망 2012 년하반기서울시민의체감경기는회복세를보이나서울소재기업의 체감경기는전반적으로부진 - 2012년 4/4분기 소비자태도지수 는전분기대비 0.7p 상승한 83.8을기록 생활형편지수 는 99.3으로전분기대비 12.1p 큰폭으로상승한반면 경기판단지수 는 1.3p 하락한 48.3으로체감경기는여전히부정적 - 2012년 4/4분기 업황실적지수 는전분기대비 2.4p 하락한 72.8을기록 생산, 수출, 경상이익 등의주요경영지표가전분기대비각각 7.2p, 7.1p, 6.1p 하락하여서울소재기업의경영실적을위축 2013 년서울의연간경제성장률은 3.0% 로 2012 년대비 0.6%p 상승할것으 로전망 - 물가상승률은환율및국제원자재가격의상승완화에기인하여 2012년보다 0.3%p 상승한 2.8% 로안정화예상 물가안정에따라소비는점진적회복세가예상되나미래소비심리는여전히부정적이므로 2012년대비 0.5%p 상승한 2.6% 전망 2012년하반기에이어 2013년상반기에도고용시장이확대될것으로예상되어서울의실업률은 2012년보다 0.1%p 감소한 4.4% 전망 18
2013 년서울경제전망 청년 소상공인지원과특화산업을중심으로경기활성화대책마련 서울시인구의 23% 이상을차지하는청년층의취업활성화정책을강화 - 최근청년층의실업률이계속증가하고있어청년일자리창출관련시책의지속적인추진이필요 일자리창출의주역인중소기업시장에청년인력이많이흡수될수있도록중소기업에대한인식과경영환경을높이는데주력 중소기업인턴쉽, 서울 R&D 를통한서울소재대학의기술개발비지원등으로청년층구직자와중소기업의연계방안을지속적으로추진 서울의산업기반을이루는소기업및소상공인육성을위한지원정책유지 - 소기업 소상공인은서울시전체사업체수의약 92% 를차지하여서울경제의건실한성장을위해소기업과소상공인관련업종의육성및보호필요 대기업의골목상권진입제한이나영세상인적합업종보호정책을강화하여중소상인들의자생력을강화 현재진행중인 도로점용료감면정책 및홍보취약계층을위한 서울시희망홍보사업 과같은소기업 소상공인지원사업의유지및보완 경제성장의활력소가되는산업을중심으로환경여건조성 - 서울의주요특화산업을중심으로산업환경조성을추진 한국관광객의약 70% 를담당하는서울의특성을고려하여음식, 숙박, 도 소매유통산업을중심으로관광산업을활성화 19
서울연구원정책리포트 도심에특화된중소제조업을체계적으로육성하고첨단 특허산업과같 은고부가가치창출산업을위한지원책을마련 박희석 서울연구원연구위원 02-2149-1227 hspark@sdi.re.kr 20
2013 년서울경제전망 부록 : 2012 년 4/4 분기주요조사결과 < 표 1> 서울지역소비자태도지수 소비자태도 현재생활형편 생활형편경기판단구입태도 미래생활형편 현재경기판단 미래경기판단 내구재구입태도 주택구입태도 2011년 4/4분기 86.0 85.0 100.5 57.1 92.2 95.4 93.2 2012년 1/4분기 82.7 84.6 99.6 50.6 87.5 91.2 95.0 2012년 2/4분기 90.3 87.2 105.6 64.2 97.4 96.8 100.0 2012년 3/4분기 83.1 85.9 100.6 49.6 85.5 93.8 95.6 2012년 4/4분기 83.8 99.3 98.0 48.3 88.2 97.7 99.8 < 표 2> 서울지역소비자소비지출지수 소비지출 현재소비지출 미래소비지출 순자산 고용상황 물가예상 2011년 4/4분기 91.3 98.1 94.0 89.3 147.3 2012년 1/4분기 91.3 98.9 96.8 88.0 147.1 2012년 2/4분기 93.6 101.5 99.2 94.0 146.3 2012년 3/4분기 90.1 98.5 95.2 83.8 151.5 2012년 4/4분기 90.4 98.0 94.6 84.7 145.7 < 표 3> 서울지역기업경기지수 실적 전망 구분 2011년 4/4분기 2012년 1/4분기 2012년 2/4분기 2012년 3/4분기 2012년 4/4분기 2012년 1/4분기 2012년 2/4분기 2012년 3/4분기 2012년 4/4분기 2013년 1/4분기 매출 89.5 88.3 87.6 78.5 74.8 91.7 96.9 89.3 87.1 77.1 내수 90.5 89.6 87.2 78.9 76.1 93.0 98.5 88.6 87.6 78.4 수출 87.3 84.1 89.0 85.8 78.7 88.9 92.4 90.8 96.2 83.6 생산 88.2 82.7 89.8 88.5 81.3 89.2 86.8 92.9 91.2 84.9 설비가동률 88.7 89.6 95.6 89.1 79.0 91.7 89.4 98.0 91.1 81.1 설비투자규모 86.5 90.2 83.6 93.1 90.0 87.4 90.7 85.1 93.8 92.0 경상이익 90.0 86.4 86.9 81.9 75.8 92.3 95.1 89.7 88.9 76.5 자금사정 93.2 89.5 88.5 85.3 84.0 95.1 92.8 94.3 88.2 86.3 제품재고 101.5 101.3 107.1 93.1 108.5 100.9 103.2 107.3 102.7 110.0 종사자수 92.2 92.8 97.9 100.9 92.0 94.1 92.5 97.3 94.1 91.5 본조사는 2008년 3/4분기이후서울지역표본 1,000가구와 500개기업체를대상으로매분기조사한결과로, 표본의신뢰수준은 95%, 오차는 ±3.1% 임 (2012년 4/4분기조사시점은 2012년 11월초 ). 21