http://www.hanaif.re.kr 2006 년 1 월 31 일제 1 호 산업분석팀김남훈 (zec89@hanaif.re.kr) 최승훈 (shunchol@hanaif.re.kr) 방송 통신환경진화와금융업의변화
산업연구시리즈 방 통환경진화와금융업의변화 비금융업체들의금융업진출로금융시장경쟁구도변화 - E-Finance 확산되면서고객접점을확보한비금융업체들의금융업진출로산업간구분이약해짐. - 인터넷포털 다음 은이용자규모증가및자본구조안정되면서보험과같은자체금융상품판매를위해적극적으로금융업진출중. 이통사는규제및기존금융업체들의견제로아직본격적진출지연중. 그러나해외는통신 유통등비금융업체들이인터넷전업은행등으로이미진출함. - 금융업체들과고객접점을확보한비금융업체들과의마일리지제휴사례증가. 통신의광대역화로포털 이동통신 방송등비금융업체들의광고수단으로서의기능확대됨. 신규통신서비스및 TV의양방향성증가로금융서비스수요확산전기마련 - 새로운이동통신서비스의등장으로고객과의접점이늘고있음. 경제적요인으로보급이미진했던무선데이터통신서비스의전송속도및이용편리성개선되면서금융서비스수요증가 - Wibro 는무선인터넷을지원하기위한기술로 06 년상용화예정. 무선인터넷의보급으로사용자와네트워크간의접점확장되며 M-커머스시장확산기대. - IPTV 와 CATV 를통한디지털방송수요확대로 T-커머스환경의본격적인도래예상. IPTV 와디지털 CATV 의경합구도속에서 TV뱅킹을중심으로보험및증권업체들의고객확보경쟁치열할전망. 서비스기회증가하나경쟁강도도높아짐. 제휴및채널전략차별화필요 - CATV 를통한뱅킹, 주식거래서비스 06 년부터본격화. 공간제약없는 U-금융환경으로이동하면서통신, 유통, CATV 의서비스융합을통한금융시장경쟁강도상승지속중. - 금융업체들의통신 방송업체와의제휴를통한주도권확보전략은업종별로틀려질것으로판단됨. 뱅킹서비스는고객의전환비용이높은편으로비용효과를고려한 재빠른 2등전략 에대한고려가필요. 반면경쟁강도가높은증권, 보험분야는적극적인제휴전략이필요. - 비대면채널의증가로금융업체들은고객을적절한채널로유도하는채널믹스전략이필요함. 고객서비스, 수익성, 비용절감등이고려되어야하며이를위해서는고객관계관리역량을키우는것이더욱중요해질것으로판단됨. 2 하나금융경영연구소
방 통환경진화와금융업의변화 목차 Ⅰ. 고객접점을확보한기업들의금융업진출 5 1. E-Finance 확대로산업간영역의붕괴 5 2. 금융업진출 : 이통사와포털의금융서비스진출 7 3. 제휴모델도입 : 마일리지연계모델확산 11 Ⅱ. 방 통환경의진화에따른접점의확산 13 1. 신규이동통신서비스의증가 13 2. 디지털TV로의전환 19 3. 고객과의접점확대 23 Ⅲ. 금융업에대한시사점 25 1. 비대면채널의증가로서비스기회증가 25 2. 비금융회사들과의제휴관계정립 27 3. 영업채널별차별화전략필요 30 하나금융경영연구소 3
산업연구시리즈 표목차 표 1 비금융업체들의금융업진출 6 표 2 연령별판매채널선호도 8 표 3 인터넷보험시장증가율추이 9 표 4 일본인터넷은행의운영현황 10 표 5 마일리지제도유형분류 11 표 6 이동통신기술비교 15 표 7 무선인터넷서비스비교 16 표 8 전세계 IPTV 가입자수전망 20 표 9 TV 뱅킹서비스현황 24 표 10 선발제휴전략의장단점 27 표 11 금융분야별진입장벽 28 그림목차 그림 1 E-Finance 참여자의가치사슬 5 그림 2 주요금융포털진화추이 7 그림 3 마일리지제휴사례 12 그림 4 무선통신가입자추이 14 그림 5 무선인터넷매출액추이 14 그림 6 Wibro 의 Positioning 17 그림 7 DMB 가입자수전망 18 그림 8 DMB 시장전망 18 그림 9 디지털 CATV 서비스흐름도 21 그림 10 국내 CATV 가입가구현황 22 그림 11 CATV 및위성방송가입자전망 22 그림 12 금액기준모바일뱅킹이용실적 23 그림 13 건수기준모바일뱅킹이용실적 23 그림 14 분기별일평균보험판매시간추이 24 그림 15 디지털금융진화모델 25 그림 16 금융포털진화동향 28 4 하나금융경영연구소
방 통환경진화와금융업의변화 Ⅰ. 고객접점을확보한기업들의금융업진출 1. E-Finance 확대로산업간영역붕괴 긍융업체들은과거오프라인의공급채널을통하여금융상품을과점적으로공급해왔다. 그러나인터넷, 휴대폰및 PDA 등의통신매체의급격한발달로오프라인뿐만아니라온라인에서의금융상품유통이활발해지면서온라인을통하여고객접점을확보하고네트워크를소유한가치사슬의후방업체들의도전에직면하고있다. 이로인하여금융업체들은네트워크를통하여서비스를제공하는역할에그치고있으며통신서비스또는단말기기성능에따라금융서비스의질이변화하면서전달매체에대한통제력이약화되고있다. E-Finance 확산에따른금융기관의전달매체통제력약화 그림 1 E-Finance 참여자의가치사슬 자료 : Technology in Financial Service, Ernst & Young, 하나금융경영연구소 이러한디지털금융의발전은금융산업의구조에커다란변화를가져오고있다. 첫째로는비용구조의변화라할수있다. 디지털금융의발전에따른비용구조변화의특징은점차로대규모 IT투자를필요로하게된다는점에서고정비용은증대되고거래건당가변비용 ( 한계비용 ) 은줄어드는점이라할수있다. 이러한변화는금융회사간경쟁강도를높이고동일한금융회사내에서도서비스채널간갈등 (Channel conflict) 을불러일으켰으며규모의경제 (Economies of scale) 가부각되면서금융산업의대형화가빠르게진전되는배경이되었다 디지털화로인한비용구조의변화가채널갈등및금융업대형화의배경이됨 하나금융경영연구소 5
산업연구시리즈 비금융업체들의금융업진출로산업간영역이빠르게붕괴됨 한편더욱주시할부분은비금융기업의금융업진출또는금융 비금융부문의융합이빠르게진행된다는점이다. 해외의경우금융산업에대한비금융업의진출을위한법적규제는완화되는추세이며강력한유통망을기반으로대형유통업체들과제조업체들그리고통신업체들은은행, 증권, 보험, 캐피탈, 카드등금융업에이미진출한상황이다. 다만국내은행부문에서는아직까지비금융업체의출현에의한가격경쟁이본격화되지는않고있다. 이는비교적진입이자유로운증권 보험업과는달리국내은행업에대해서는엄격한규제가존재하고은행업에있어서는브랜드의가치가크기때문에신규진입이상대적으로어렵기때문이다. 따라서기존의오프라인은행이점진적으로온라인업무를취급, 겸영할수있다는측면에서아직온라인과오프라인사업을겸영하는기존은행에게인터넷전업은행과같은비금융업체들의은행업진출이크게위협이되지는않고있다. 그러나은행권에서독점적으로운영되어온지급결제업무에서디지털금융의발전과함께비금융기업의진입이본격화되면서은행업에서의경쟁은더욱커질것으로보인다. 표 1 비금융업체들의금융업진출 구분 회사 사업내용 GE GE Captial 을통한리스, 보험, 소비자금융, 자산관리 제조 서비스제공 GM 할부금융업, 보험, 모기지 SONY 생명보험, 인터넷전업은행 Tesco 97 년인터넷전업은행설립온-오프연계한예금, 자동차보험, 대출서비스제공 유통 Sainsbury s HBOS 와조인트벤쳐설립, 예금, 보험판매 이토요카도 00 년 지불결제 중심 IY 은행설립, 대출 등 소비자금융으로확대 통신 NTT Docomo 05 년 Mitsui Sumitomo Card 지분 33.4% 인수신용카드사업진출 자료 : 하나금융경영연구소 6 하나금융경영연구소
방 통환경진화와금융업의변화 2. 유관산업진출 : 이통사와포털의금융서비스진출 포털의보험사업진출 99년 ~ 00년인터넷활성화초기에분야별로특화된서비스를제공하는형태의포털 (Vertical Portal로 Vortal이라고불림 ) 로서금융포털사이트가많이생겨났다. 머니OK, 이머니, 팍스넷, 웰시아등금융포털은광고및유료화된금융정보를주력으로하는사업모델을갖고시작되었다. 그러나통합계좌관리를위한개인정보노출의위험및새로운온라인금융서비스에대한사용자들의신뢰부족, 마케팅및자금력부족으로인한트래픽유입의실패등으로대부분의금융포털사이트는퇴출되거나흡수 합병되면서현재머니OK, SK계열의모네타등소수업체만유지되고있다. 또한아직까지주요온라인금융서비스로의수익은그리높지않은상황이다. 금융포털 1위로 SK가삼성으로부터인수한팍스넷의경우 04년매출액은전년대비 51% 성장한 266억원수준인것으로파악되나팍스넷증권정보유료서비스를제외한나머지분야에서의매출액은극히저조하다. 이는아직까지여전히기존상품의광고및유료화된정보판매수익에의존하고있기때문이다. 금융포털들은자본력및마케팅역량, 사업모델부족으로트래픽유입실패 그림 2 주요금융포털진화추이 주요업체 2000 2001 2002 2003 2004 2005 웰시아 ( 삼성계열 ) 모네타로변경팍스넷 (SK) 다음투자머니OK 모네타카드및 M- 뱅크통합예정 e-moden( 신한그룹 ) 다음 이모든서비스중지 다음자동차보험판매 서비스종류 자료 : 각사, 보도자료취합 유료금융정보개인회원제자산통합관리 금융상품유통 직접상품개발 그러나이러한전문포털의금융서비스가자본력이확보된대형포털로흡수되거나대기업자본이참여하면서단순히기존금융업체들의광고나유통채널의확장에서벗어나직접금융업으로진출하는사례가나타나고있다. 이는 1위포털업체의경우일평균방문자가 1,400만명에이를정도로높은이용자트래픽을유지하고있기때문에이들을기반으로한모든서비스영역으로의진출이가능하기때문이다. 네이버나야후등포털사이트들은금융상품의판매채널및 다음과 LG 화재의다이렉트보험등장 하나금융경영연구소 7
산업연구시리즈 금융정보서비스형태의사업모델에서벗어나전문금융상품공급업체로변화를모색하고있으며 다음 은 03년 LG화재와공동으로다이렉트자동차보험시장에진출하였다. 인터넷을통한보험상품구매에대한선호도가 20~30대를중심으로증가하고있는점을감안하면향후포털과같은인터넷을통하여자발적인상품정보의검색및비교를통한금융상품판매가능성은더욱높다고할수있다. 표 2 연령별판매채널선호도 ( 단위 : %) 연령 인터넷 2001 2003 2005 전화은행인터넷전화은행인터넷전화은행 20 대 16.6 3.1 11.6 26.0 1.4 13.0 27.2 1.4 12.9 30 대 14.3 4.0 13.4 18.5 1.9 14.6 17.0 2.0 10.6 40 대 9.8 4.5 14.9 9.0 1.6 14.6 10.9 2.2 11.2 50 대 3.1 4.0 18.9 4.7 1.0 17.7 6.6 1.7 17.0 전체 10.4 4.0 15.0 13.0 1.5 15.2 13.9 1.9 12.6 자료 : 보험개발원, 2005 년보험소비자설문조사 유통업체의 PB 브랜드와유사한대형포털의자체금융상품판매증가 이는할인점의 PB(Private Brand) 와같이금융포털이가치사슬에서금융상품제공자의영역으로진출하는현상으로과거에는자본력및브랜드인지도부족으로포털이직접금융상품을서비스하는것이불가능하였기때문이다. 그러나포털선두업체들의고객인프라가확보되고자본력및재무구조가안정되면서포털들은기존금융업체와의제휴또는인수를통하여온라인유통채널에대한금융기관의교섭력에서점점우위를점하고있다. 이는제조에서유통중심으로, 공급자에서소비자중심으로가치사슬의중심이이동하면서기존유형상품의유통채널의통제력이제조사에서유통업체로이동하는현상과유사하다. 진입장벽이높고절대적인공급자우위를가져온금융업체들의채널장악력은인터넷의발달과함께약화되는반면온라인상거래가증가하면서포털들은고객접점에기반한가치사슬상에서의경쟁력을확보하였고무형상품인금융상품의판매에있어서도채널리더로서의영향력을키울수있기때문이다. 표 3 인터넷보험시장증가율추이 ( 단위 : 억원, %) 구분 2001 2002 2003 2004 2005(P) 온라인보험 263 1,807 3,605 6,144 6,459 전체자동차보험 73,206 78,947 79,423 85,504 65,687 온라인 M/S 0.4 2.3 4.5 7.2 9.8 주 : 05 년은 3사분기까지의시장규모임 자료 : 한국손해보험협회 8 하나금융경영연구소
방 통환경진화와금융업의변화 통신업체의금융업진출시도 한편이통사들도꾸준히금융업진출을시도하고있다. 이통사들또한무선망이라는독점적고객접근채널을확보하고있기때문에다양한금융서비스를통한사업기회를창출할수있기때문이다. 현재의모바일금융서비스는기술적인측면에서는기본적인계좌및거래정보전달단계를넘어상거래뿐만아니라인터넷금융포털과같은금융상품정보를제공하는역할까지다양화되고있다. 또한모바일뱅킹이활성화되면서금융기관들의모바일뱅킹만이아니라가입자관리를통한인증서비스, 통합과금형태의소액거래등제한적인금융서비스경험을보유하고있는만큼언제라도일정한금융서비스를제공할수있도록금융업에진출하고있다. 통신업체는아직제한적인금융서비스로금융업체의채널확장역할에그치는형국 이는이통사가기존금융업체들의상품유통채널역할에서벗어나채널상의우위를점하고모바일사용인구확산의한계를극복할새로운성장동력을필요로하고있기때문이다. 다만금융업체들의경계와법적규제등으로본격적인시장진출은지연되고있다. SKT의경우 02년롯데, 코오롱, 안철수연구소, 이네트, 퓨쳐시스템등과컨소시엄형태로인터넷전업은행을시도하려했으나금융실명제법및기존은행과의차별적인가기준허가에대한불허등으로실패하였다. 또한 05년카드사의인수를통한금융업진출도시너지효과에대한의문으로아직까지직접적인진출은유보한상황이다. 규제및기존금융업체들의견제로본격적진출지연중 그러나일본의경우이미 00년사쿠라은행과후지쯔, NTT도코모등이공동으로결제전문은행인재팬넷뱅크 (Japannet Bank) 를인터넷전업은행으로설립하였으며 01 년유통업체이토요카도와세븐일레븐이설립한아이와이뱅크 (IY Bank), 소니계열의소니뱅크 (Sony Bank), 이뱅크 (ebank) 등이추가로설립되었다. 또한 06년에는포털업체인야후와라이브도어가인터넷은행시장에진출할예정이다. 이들인터넷은행은 04년까지적자수준을벗어나지못했으나예대부문보다는계열사증권및쇼핑몰의지급결제부문에집중하는전략을취하면서 05년에는흑자로전환하였다. 일본은인터넷전업은행등이미은행업으로통신 유통업체진출 하나금융경영연구소 9
산업연구시리즈 표 4 일본인터넷은행의운영현황 ( 단위 : 억엔, 만계좌 ) Japannet Bank Sony Bank ebank 2002 2003 2004 2002 2003 2004 2002 2003 2004 당기순이익 -28-17 11-45 -22-17 -38-43 -30 총예금규모 1,194 1,535 2,072 2,487 3,789 5,467 116 1,580 2,645 계좌수 84 105 26 36 71 101 자료 : 대은경제자료수정후재인용 인터넷전업은행규제완화가능성배제할수없음 특히자본과집객력을보유하고있으면서대고객채널을확보한유통및통신업체들의경우계열및제휴증권사와의지급결제기능을제공함으로써성장을구가하고있다. 따라서국내의경우아직까지법적인문제로제한을받고있기는하지만통신사가여러보험사및증권사와컨소시엄형태로인터넷은행을설립할가능성도완전히배제할수는없는상황이다. 보험, 증권사등제2금융권의경우에는상품교차판매를통한시너지효과가클것으로예상되는데다, 현재지급결제기능이없어은행측에일정수수료를지급하고있기때문이다. 케이블 TV 업체의금융업진출 MSO 가입자점유율 1 위태광산업의보험및은행업진출본격화 태광산업은 06년 1월 10일제3자배정방식을통한유상증자의형태로쌍용화재의지분을인수하기로발표하였다. 따라서태광계열의태광투신이보유한흥국생명및계열사인대한화섬을통하여추진중인예가람저축은행, 그리고인수추진중인피데스증권등태광그룹의모든금융업진출이본격화되고있다. 이러한태광그룹의금융서비스진출은이미태광산업이 14개권역에서 21개 SO를보유하고있으며가입자도약 290만에이르는 CATV가입자시장점유율 1위업체로서 CATV를이용한 T-커머스환경의개화와함께금융상품을판매할충분한시장을확보하고있기때문으로파악된다. 이를위해태광산업은우리홈쇼핑의지분에 19% 참여하는등 MSP( 복합케이블TV방송사업자 ) 로서안정적인상품공급을위하여수직적통합을진행하고있다. 양방향 TV 서비스에대한학습시간요하나성장기대높음 다만아직까지디지털CATV방송을위한셋톱박스의보급및시청자들의디지털 CATV에대한인식의부족으로디지털CATV 가입자수는 05년 6만명수준에그쳤으나주요 MSO들이 06년을기점으로본격적으로디지털CATV 방송을개시하면서 TV금융서비스는확대기로에들어설것으로분석된다. 프랑스와같은선진국의경우에도 T-커머스서비스중 TV뱅킹은가장많이이용되고있는서비스이며특히통신 방송의디지털화에따른양방향성의증가로금융서비스기회는향후 IPTV 및디지털TV같은방송형태로도빠르게확산될것으로예상되고있다. 10 하나금융경영연구소
방 통환경진화와금융업의변화 3. 마일리지모델 : 광고매체및유통채널로의변화 고객기반을확보한기업들은공급사슬의후방에위치한서비스업체들에대하여유통채널의역할을수행한다. 또한인터넷및통신을통한온라인상의상거래가증가하면서포털및이통사는기업들과의마일리지연계모델을통하여후방기업들의마케팅수단으로영향력을확산하고있다. 이러한마일리지서비스는기업이고객의재구매를유도하기위하여구매에대한금전적인보상을하는마케팅수단으로서구매빈도가높은소비재나서비스업, 유통업, 금융업등의대형업체들로부터처음시작되었다. 통신의광대역화로온라인업체들의광고수단으로서의기능성확대 표 5 마일리지제도유형분류 구분 제휴가맹점 1 N 단독마일리지발행제휴가맹점을갖춘마일리지발행 1 LGeshop 등온라인쇼핑몰파파이스, 지오다노 통신사멤버쉽카드, 신용카드 발행사가맹점간통합마일리지발행제휴를통한단일마일리지가맹점간복수마일리지제공발행 N 마일리지교환서비스 OK 캐쉬백, TGIF 제휴신용카드아시아나, 대한항공포인트파크 / 포인트뱅킹자료 : 우리나라마일리지제도의도입실태및개선방향, 단국대산업경영대학원 처음에는단독마일리지의형태였으나다양한제휴가맹점및발생사들간의통합제휴모델로진화하면서고객자산을기반으로한기업들과경쟁력있는서비스를제공하는기업간의마일리지제휴모델이등장하고있다. 일본의 스루가은행- 전일본공수항공 의제휴, 국내 신용카드사-포털 간의제휴사례는각각마일리지서비스를통하여고객기반을확보한업체들이유통채널및고객확보의수단으로서사업모델을확장시키고있음을보여준다. ANA항공은인터넷상에서 스루가은행-ANA지점 을통하여주택융자를신청하는자사의고객들에게마일리지를제공하는제휴를체결하였다. 이를통하여스루가은행은일반고객보다주택융자평균잔고를 1.4배정도증가시켰다. 이러한제휴관계는온라인고객접점을확보한기업들이후방에서서비스를제공하는업체들과마일리지제휴를통하여유통뿐만아니라마케팅도구로서의기능을하고있다는점에서의미가있다. 고객접점을확보한업체들과의마일리지제휴사례증가 하나금융경영연구소 11
산업연구시리즈 그림 3 마일리지제휴사례 자료 : ANA 항공, 다음, NRI 자료수정후재인용 한계비용이낮은상품과서비스를취급하는기업이적극제휴에가담 다만이러한사업모델은고객접점을확보한업체들의마일리지나포인트발행에따른한계비용이서비스행위에따른수익보다낮을경우에만가능하다. 따라서고정비부담이제거된후의변동비증가율이낮은업종이나마일리지사용자가증가할수록한계효용이증가하는사업분야에서활발히제휴가이루어지고있다. 한편가맹점간통합마일리지의형태로마일리지사용의편리성을증대시키면서사용자층을크게확보한 OK캐쉬백과같은경우도존재한다. OK캐쉬백포인트는 SK관계사의고객을기반으로빠르게확장하면서규모의경제를이루고제휴사의증가로범용성이증가하면서지불결제수단으로까지부각되었다. 또한콘텐츠의유료화와맞물려소액결제를위한전자화폐의대용으로빠르게확산되면서실물화폐의기능을일부대체하고있다. 대규모고객을기반으로한이러한제휴모델은고객DB를바탕으로다양한사업개발이가능하기때문에휴대인터넷및 CATV와같은새로운매체에서도더욱활성화될것으로판단된다. 12 하나금융경영연구소
방 통환경진화와금융업의변화 Ⅱ. 방 통환경진화에따른접점의확산 1. 신규이동통신서비스의증가 : 양방향성의증가 (M-Commerce) 가입자수가포화상태에이르러성장이정체되고있는국내유무선통신사업자들은새로운성장동력을발굴하기위해신규서비스를런칭하고있다. 이들신규이동통신서비스는무선데이터통신을활성화시켜외형성장을도모하고있다. 이들서비스의등장으로인해일반사용자들의네트워크활용도가높아지며새로운컨텐츠들에대한 Needs도증가하는추세이다. 금융업계에게는새로운이동통신기술들이서로경쟁하며고객과의접점이확대되는기회요인과통신사업자들의금융업진입기회가확대되는위협요인이동시에발생하게된다. 새로운이동통신서비스의등장으로고객과의접점이확대 가. WCDMA 03년까지지속적인성장세를구가하던국내이동통신산업은전체인구중가입자비율이 80% 에육박하며가입자수증가율이정체되고있다. 결국이동통신업체들의음성통화서비스관련매출이정체내지소폭감소하게되었다. 다만, 무선인터넷등데이터서비스관련매출이연평균 30% 이상확대되며이동통신산업의성장을이끌고있다. 향후에도이동통신산업의지속적인성장을위해서는무선데이터서비스시장을더욱확대시키는것이필수적이다. 그러므로각사업자들은이시장의수요견인을위해더빠르고다양한서비스를제공할수있는신규이동통신서비스에대한투자를확대하고있다. 신규이동통신서비스의필요성증가 그림 4 무선통신가입자추이그림 5 무선인터넷매출액추이 45000 가입자수 ( 좌 ) 가입자 / 인구 ( 우 ) 40000 천명 35000 30000 25000 20000 15000 10000 5000 0 01.1 02.1 03.1 04.1 05.1 자료 : SKT 90.0% 80.0% 70.0% 60.0% 50.0% 40.0% 30.0% 20.0% 10.0% 0.0% 300,000 무선인터넷매출액 ( 좌 ) YoY( 우 ) 100.0% 백만원 90.0% 250,000 80.0% 70.0% 200,000 60.0% 150,000 50.0% 40.0% 100,000 30.0% 20.0% 50,000 10.0% 0 0.0% 02.1 03.1 04.1 05.1 자료 : 각사합계 하나금융경영연구소 13
산업연구시리즈 WCDMA 는무선데이터통신서비스를제공하는비동기식 3G 서비스 WCDMA는비동기식 3G, IMT-2000 시스템으로서 Video On Demand, 영상통화, 동영상 streaming 등의무선데이터통신서비스를제공할수있다. WCDMA에서는기존의음성통화위주의서비스를뛰어넘어이론적으로 2Mbps까지데이터전송이가능하다. 실제로는 0.3~0.4Mbps 정도로데이터전송이이루어지고있으며, 이와같은속도로는 4MB MP3 file을다운로드받는데대략 80초정도가걸린다. 낮은서비스수준및요금부담으로 WCDMA 보급은미진 현재국내에서는 03년말부터 SKT와 KTF가 WCDMA 서비스를제공하고있다. 그러나 04년말 WCDMA 가입자수는 1,400명에그쳤고, 이중이통사나협력업체직원용을뺀일반고객은 SKT가 70명, KTF가 100명에불과하였다. 05년말에는 WCDMA 가입자수는 1만2천명으로증가하였으나, SKT의목표가입자수인 20 만명과 KTF의 5만2천명에비하여미미한수준에그치고있다. 이는무선데이터서비스이용요금이비싸고, 동영상 streaming 등을이용할때영상이끊기는현상이발생하여사용자들이사용을꺼려하기때문이다. 게다가기존이동통신가입자가 WCDMA 서비스에가입하기위해서는 010-2XXX-XXXX 과같은번호로이동통신전화번호를변경해야하는불편함이따른다. 이런원인들로인해현시점에서 WCDMA의보급은활성화되지못한상황이다 나. HSDPA 3G 서비스의활성화실패로 HSDPA 의도입필요성증가 국내에서 3G 이동통신서비스가활성화되지못하였기때문에 SKT를비롯한이동통신사업자들은 WCDMA에서진화된 3.5G 이동통신서비스인 HSDPA (High Speed Downlink Packet Access) 의도입으로전략을수정하고있다. 특히투자여력이있는 SKT가가장적극적으로 HSDPA의상용화에나서고있으며, 기존 EV-DO 데이터서비스이용요금보다저렴한정액요금제를도입할움직임을보이고있다. HSDPA는장비가격이급락하여투자효율이높고, 이론적으로 14Mbps까지다운로드가가능하다. 실제로이용가능한다운로드속도는 2~3Mbps로추정되며, 이는기존 3G서비스에비해 7배까지빠른데이터전송속도를제공하는것이다. HSDPA 도입으로무선금융서비스에대한수요가증가할전망 이와같은장점으로인하여 HSDPA는성장이정체된이동통신사업자의새로운수익원으로부각되고있다. 특히 KT에서주도하는 Wibro서비스에대응하기위해이동통신사업자들의 HSDPA 서비스의도입이 06년중으로이루어질가능성이높다. HSDPA를이용하면소비자는좀더다양한컨텐츠를저렴한가격으로이용할수있어무선데이터사용에대한 Needs가증가할것으로예측된다. HSDPA를통해모바일방송과모바일인터넷이구현될수있으므로, Media의양방향성이높아 14 하나금융경영연구소
방 통환경진화와금융업의변화 지고무선데이터이용빈도가높아질전망이다. 결국이동간모바일뱅킹, 보험, 증권거래등을이용하고자하는무선금융서비스에대한수요도증가될것으로예상된다 표 6 이동통신기술비교 EV-DO (CDMA 3G) WCDMA (GSM 3G) HSDPA (GSM 3.5G) 이론 Downlink 속도 2.4Mbps 2Mbps 14Mbps 실제 Downlink 속도 0.3~0.5Mbps 0.3~0.4Mbps 2~3Mbps 1 cell 당사용자수 약 40 명 약 130 명 약 130 명 도입현황 한국 ( 02), 일본 ( 03), 06 년한국, 일본, 미국일본 ( 01), 유럽 ( 03) 미국 ( 04) 예정 자료 : 전자부품연구원 다. Wibro(Wireless Broadband) Wibro는시속 60km 이상으로이동할때에도무선인터넷을이용할수있는특성을가지고있다. 또한개방형무선초고속인터넷망으로기존의유선초고속인터넷망과결합해 All-IP 네크워크가가능하다. 이를통해유비쿼터스인프라의근간이될수있으며, 기술발전을통해시속 100km 이상으로이동하는경우에도무선인터넷의사용이가능할것으로전망된다. Wibro 는무선인터넷을지원하기위한기술 Wibro는 HSDPA 와비슷한도입배경을가지고상용화가추진되고있다. Wibro는유선통신사업자인 KT의성장이정체되면서신성장동력을찾기위해적극적으로기술개발이이루어졌다. 또한기존무선데이터서비스가높은이용요금과낮은전송속도로인해시장확대에어려움을겪고있었기때문에, 기존기술을대체할수있는기술로서 Wibro가시장의주목을받기시작하였다. 또한 Wibro는 HSDPA에비해관련원천기술을국내에서확보하고있다는장점을가지고있다. CDMA 원천기술을퀄컴에의존하여휴대폰산업의성장에도불구하고수익의많은부분을로열티로지급해야만했던국내실정을고려하면관련업계가 Wibro에거는기대가클수밖에없다. Wibro 는유선통신사업자인 KT 의적극적인참여로상용화예정 하나금융경영연구소 15
산업연구시리즈 표 7 무선인터넷서비스비교 무선랜 이동전화 1xEV-DO WCDMA HSDPA Wibro 전송속도 50Mbps 2.4Mbps 2Mbps 10Mbps 50Mbps 이동성 보행 250km/h 이상 60km/h 이상 단말기 데스크탑, 노트북, PDA 휴대폰, 일부 PDA 휴대폰, 노트북, PDA 셀반경 약 100m 약 1km에서 3km 약 1km 서비스범위 Hot Spot 지역, 가정, 사무실 전국 전국 84 개시도심 요금제정액제종량제 + 정액제종량제 + 정액제 자료 : 전자부품연구원 무선인터넷의보급으로사용자와 Network 간의접점확장 사용자측면에서 Wibro는휴대폰이나 PDA 뿐만아니라노트북에도이용될수있다. 즉, 기존에서비스되고있는무선 LAN(Nespot) 기술을대체할수있을것으로전망된다. 기존의무선 LAN 기술은도심지와같은특정지역위주로서비스가이루어지기때문에사용자의접근성이제한되어있고, 이동성에대한지원또한미흡하다. Wibro의상용화는사용자의인터넷접근성을대폭적으로향상시켜결국사용자와 Network 간의접점을확장시키는효과를가진다. 그림 6 Wibro 의포지셔닝 자료 : 전자부품연구원 Wirbo 와 HSDPA 등차세대이동통신기술의경쟁 다만 Wibro의서비스범위는 HSDPA를비롯한차세대이동통신기술과겹치게되어무선통신기술간의경쟁을촉발시킨다. Wibro는 HSDPA 에비해고속으로이동하는환경에서신뢰도가떨어지지만제공하는대역폭이넓어대용량의데이터전송에유리하다. 그러므로노트북을이용하여무선인터넷을이용하는환경에서유리하고, 휴대폰을이용하는환경에서는불리할것으로예상된다. 하지만초 16 하나금융경영연구소
방 통환경진화와금융업의변화 기시장에서는이와같은장단점보다는이용가격이저렴한기술이시장에서각광받을것으로예상되어, 기술별상용화수준에따라무선인터넷시장의판도가결정될것으로보인다. 사용자입장에서는여러무선데이터통신기술의경쟁에의해선택의폭이넓어지고, 가격경쟁으로인해저렴한요금으로무선인터넷등을이용할수있을전망이다. 이에따라무선인터넷이용이보편화되며기존유선인터넷처럼포털서비스등을이용한전자상거래가더욱활성화될전망이다. 이는결국 M-커머스시장의확대를가져오며기존유선인터넷에서는볼수없었던새로운비즈니스모델의창출또한가능하게될전망이다. 차세대기술의경쟁으로사용자접근성이향상되며 M- 커머스시장확대 라. DMB 이동통신기술은방송을모바일기기에서시청하고자하는소비자의 Needs를충족시킬수있을정도로발전하여각나라마다이동멀티미디어방송의상용화를앞두고있다. 국내에서는지상파 DMB와위성DMB 기술을통해통신과방송의융합이이루어지고있다. DMB 는모바일방송의시청을가능케함 그림 7 DMB가입자수전망그림 8 DMB시장전망 1600 1400 만명 위성 DMB 지상파 DMB 총가입자수 14000 12000 억원 위성 DMB 지상파 DMB 전체시장 1200 10000 1000 8000 800 600 400 6000 4000 200 2000 0 '05F '06E '07E '08E '09E '10E 0 '05F '06E '07E '08E '09E '10E 자료 : ETRI 자료 : ETRI 이중지상파 DMB는 97년도입이논의되어 05년부터시범서비스가개시되어향후에전국대상으로서비스확대가이루어질예정이다. 지상파 DMB 서비스는무료로제공되어 10년까지연평균 70% 씩이용자수가증가할것으로예상되고있다. 위성 DMB 서비스는 05년 5월본방송에돌입하였고새로운단말기의출 DMB 를통해쌍방향커뮤니케이션데이터방송이가능 하나금융경영연구소 17
산업연구시리즈 시에따라가입자수증가속도가빨라질것으로전망된다. 초기위성 DMB서비스는비디오와오디오서비스위주로구성되지만궁극적으로는컨텐츠기반의쌍방향커뮤니케이션데이터방송이확대될예정이다. 사용자의즉각적인반응이가능하여물품구매, 주식거래등새로운금융서비스기회창출전망 DMB기술의상용화에따라사용자는무엇보다고속이동중에도방송을시청하는것이가능해졌다. 또한기존의단순방송시청에서그치는것이아니라데이터전송을위한방송주파수대역을활용하여쌍방향커뮤니케이션이가능하다. 즉, 홈쇼핑채널, 주식채널, 생활정보채널등에서사용자는컨텐츠의내용에따라물품구매, 주식구매등즉각적인반응을보일수있다. 결국 DMB는이동중에도사용이가능하다는측면에서 M-커머스시장을개척할수있으며, 또한방송을이용한다는측면에서 T-커머스시장을확대하는계기가될수있다. 2. 디지털 TV 로의전환 (T-Commerce) IPTV 와디지털 CATV 를통한디지털 TV 방송의확대 국내에서는이미디지털위성방송을통하여 T-커머스시장의도입이이루어졌다. 그러나현재디지털위성방송에가입한시청가구수로는본격적인 T-커머스시장의활성화를기대하기어렵다. 디지털TV 방송의확대를위해서는 IPTV와디지털케이블TV시장의활성화가필수적이다. 금융업계에게는이들기술의경쟁이고객과의접점확대를위한기회요인으로작용하게될전망이다. 가. IPTV IPTV 는초고속인터넷망을사용하는디지털 TV 방송으로디지털 CATV 와대체재관계 IPTV는 IP기반 Network를통하여전송되는컨텐츠들을 TV를이용하여제공받을수있는서비스이다. 기존가정에서시청하는 TV는케이블TV망을사용하고있으나, IPTV는초고속인터넷망을사용하는것이가장큰차이점이다. 이때문에 IPTV를이용하기위해서는전용모뎀과 IP셋톱박스와같은부가장치가필요하다. 이와같은차이점에도불구하고궁극적으로 IPTV와디지털케이블TV는 TV, 인터넷, 전화를동시에이용할수있는 TPS(Triple Play Service) 를지향한다는공통점을가진다. 즉, User Application 측면에서두서비스는차이가없는대체재관계에놓이게된다. 18 하나금융경영연구소
방 통환경진화와금융업의변화 IPTV는초고속인터넷망을사용하기때문에서비스업체는 KT, 하나로텔레콤등기존통신회사들로구성되어있다. 이중, KT는 04년 3월 HomeN이라는브랜드로 VOD 위주의시범서비스를시작하였다. KT는기존 50Mbps급 VDSL 서비스를벗어나 100Mbps급 FTTH망전환을계획하고있으므로, 향상된네트워크인프라를이용하여새로운수익모델을발굴할필요성이높다. 하나로텔레콤은 02년 ADSL 기반으로 VOD시범서비스를제공한바있으며, KT와보조를맞추어 IPTV 서비스를준비중이다. IPTV 는통신회사들이주요서비스업체 FTTH망보급에서앞서있는일본은 IP기반의 VOD, 초고속인터넷, VoIP 등의 TPS 서비스를이미제공하고있다. 이중 KDDI는 03년 12월히카리플러스TV 서비스를개시하여 VOD서비스의 30개의다채널방송을제공하고있다. 이탈리아의 FASTWEB 또한 TPS서비스를제공하고있으며성공적으로정착된것으로평가된다. 이는비슷한멀티미디어서비스를제공하는 CATV가존재하지않는이탈리아특유의사정때문이다. 또한이탈리아에서가장인기있는스포츠인프로축구, 세리아A 경기를시청하기위해서는 FASTWEB 또는위성방송을이용할수밖에없다는점도성공요인중의하나로분석된다. 홍콩의 PCCW는 ESPN-STAR Sports, Disney, ATV, STAR Chinese 등고급컨텐츠를제공하여 IPTV 시장의성장을이끌고있다. 일본, 이탈리아, 홍콩등은 IPTV 가성공적으로정착 표 8 전세계 IPTV 가입자수전망 ( 단위 : 천명 ) 2002년 2001년 2002년 2003년 2004년 2005년 2006년 2007년 2008년 북미 - - 30 110 250 520 890 1,370 1,920 서유럽 10 30 70 310 840 1,720 3,220 5,260 7,020 아시아 - - 10 410 1,090 2,290 4,110 7,390 11,500 합계 10 30 110 830 2,190 4,530 8,230 14,020 20,440 성장률 150% 334% 662% 164% 107% 82% 70% 46% 자료 : Strategy Analytic IPTV가성공적으로정착된국가들의성공요인을살펴보면, IPTV가가지고있는초고속인터넷인프라로서의특성보다는제공하는컨텐츠의질이나국가별고유특성이중요함을알수있다. 즉, 현재까지 IPTV가가지는인터랙티브 (Interactive) 특성을이용한컨텐츠수요증가는미미한편으로보인다. 그러나 FTTH 등네트워크인프라가구축되면이를이용하여 IPTV시장이활성화되고소비자의 Needs를만족하는다양한컨텐츠가생산될여지가높다. 이에따라 IPTV는 T-커머스시장의성장을견인할것으로전망된다. IPTV 의 T- 커머스시장성장견인전망 하나금융경영연구소 19
산업연구시리즈 나. Digital CATV 케이블 TV 시장의지속적인성장과과점화 CATV시장은지역적인기반을확보하고있는 SO사업자를중심으로꾸준한성장을거듭하여왔다. 그러나위성방송, 통신사업자의 IPTV의시장진입이본격화되면서 CATV시장의성장을낙관할수만은없는상황이다. 이에따라 CATV사업자의경쟁력확보를위해 SO들이합병된 MSO가등장하며 CATV 시장의과점화가진행되고있다. MSO의독점화는제공하는미디어의다양성이감소하고지역별불균형이생기는단점을가지고있으나, 사업영역이확대되고투자여력이증가하여타매체에대한경쟁력을확보할수있다는장점을가진다. 그리고 CATV 시장의과점화에도불구하고경쟁매체의등장으로요금인상, 서비스의질저하와같은폐해는적은것으로판단된다. 그림 9 디지털 CATV 서비스흐름도 자료 : 신문기사종합 자본력을갖춘 MSO 의등장으로 CATV 의디지털전환가속 영세한기존 SO들은투자여력이부족하여케이블 TV의디지털방송개시가지연되어왔으나, MSO의등장으로 CATV의디지털전환에탄력이붙고있다. 비록 02년 3월부터디지털방송을시작한위성방송에비해서는늦었지만, CATV 또한 05년 2월에 CJ케이블넷이최초로디지털방송송출을개시하였으며 10년까지디지털전환을완료할예정이다. 디지털 CATV의등장은상호커뮤니케이션이가능한새로운컨텐츠개발을요구하므로, 마케팅능력과상품기획능력이갖추어진 MSO들의입지를더욱강화시키는계기가될전망이다 20 하나금융경영연구소
방 통환경진화와금융업의변화 그림 10 국내 CATV가입가구현황그림 11 CATV및위성방송가입자전망 위성 CATV 총가입가구 제주케이블TV HCN '05 10 월가입가구 160 140 120 십만가구 드림씨티방송 100 80 강남케이블 TV 60 40 CJ 케이블넷 20 0 2000 4000 6000 8000 10000 0 '02 '03 '04 '05 '06 '07 '08 자료 : 전자신문 자료 : KISDI CATV의디지털화는 IPTV에서처럼공급자와소비자간의쌍방향커뮤니케이션 Needs를충족시키며새로운시장을창출해낼것으로기대된다. CATV는이점에서 IPTV에비하여유리한고지를점유하고있는데, 이는기존 TV 홈쇼핑을통하여획득된상품판매서비스노하우를활용할수있기때문이다. 방송위원회는기존 5개 TV 홈쇼핑사업자이외에아이디지털쇼핑, 하나로텔레콤, KT하이텔, TV벼룩시장, 화성산업을상품판매데이터방송채널사업자로선정하여 T-커머스시장의개화를유도하고있다. 디지털 CATV에서의 T-커머스는기존홈쇼핑과같은상품판매방식뿐아니라각종용역서비스, VOD와같은콘텐츠서비스등을통하여확대될것으로기대된다. 데이콤등이준비중인 TV금융포털서비스도크게보면용역제공형 T-커머스에포함되는등, 이와같은 T-커머스의응용사례가많아질전망이다. 디지털 CATV 는쌍방향커뮤니케이션이가능하여새로운금융서비스기회창출요인 3. 고객과의접점확대 이와같이통신방송환경의변화에따라고객과의접점이확대되며금융서비스기회가늘고있다. 이들새로운금융서비스중무선이동통신환경에서는모바일뱅킹서비스가대표적이다. 모바일뱅킹이용금액은 05년매분기동안전년동기대비약 9~17% 가증가하고있다. 모바일뱅킹이소액거래에주로이용되어실제이용건수는이와같은증가율을소폭상회하고있는것으로파악된다. 사용자들이모바일환경에서의금융서비스이용에익숙해짐에따라모바일뱅킹이용실적은지속적으로증가하고있음을알수있다. 새로운무선통신기 모바일뱅킹서비스이용금액이증가하는등금융서비스에대한수요증가 하나금융경영연구소 21
산업연구시리즈 술이보편화되어데이터이용요금이저렴해지고, 사용자의접근성이용이해지면이와같은금융서비스기회는더욱증가될전망이다. 그림 12 금액기준모바일뱅킹이용추이그림 13 건수기준모바일뱅킹이용추이 700 억원 600 일평균금액 금액전분기대비증가율 40.0% 35.0% 70 천건 60 일평균건수 건수전분기대비증가율 30.0% 25.0% 500 400 300 200 100 30.0% 25.0% 20.0% 15.0% 10.0% 5.0% 50 40 30 20 10 20.0% 15.0% 10.0% 5.0% 0 '04.3Q '04.4Q '05.1Q '05.2Q '05.3Q 0.0% 0 '04.3Q '04.4Q '05.1Q '05.2Q '05.3Q 0.0% 자료 : 한국은행 자료 : 한국은행 TV 홈쇼핑보험상품의성공적인시장진입등 TV 환경에서의금융서비스기회증가 현재의방송환경에서가장대표적인금융상품은 04년하반기부터폭발적인매출증가세를보이고있는 TV홈쇼핑보험상품이다. 대면접촉을판매되지않기때문에판매수수료가지불되지않아상대적으로저렴하고접근이쉽다는점이성공요인으로분석된다. 금융상품은재고가없는무형상품이기때문에홈쇼핑업체들입장에서도관리비가전혀들지않는장점을가지고있다. 이에따라관련업체들의수익성이개선되고있으며, 보험방송시간도지속적으로증가하는추세에있다. 디지털 TV가활성화되면쌍방향커뮤니케이션을통해사용자가 TV를통하여손쉽게보험상품의견적을알아볼수있는등사용자의접근이더욱용이해질수있다. 이와같은요인으로 TV보험상품시장의성장속도는더욱가속될것으로예상된다. 22 하나금융경영연구소
방 통환경진화와금융업의변화 그림 14 분기별일평균보험판매시간추이 3.5 GS 홈쇼핑 CJ 홈쇼핑 3.0 2.5 2.0 1.5 1.0 0.5 0.0 3.0 3.0 3.0 2.8 2.4 2.5 2.0 1.5 1.0 0.3 0.0 04.1Q 04.2Q 04.3Q 04.4Q 05.1Q 05.2Q 자료 : 각사사업보고서 이뿐만아니라디지털 TV의등장은 TV뱅킹서비스등새로운금융서비스기회를발생시킬것으로전망된다. TV뱅킹은 Sofa-Banking이라고불리는것으로 TV 리모컨조작을통해자금조회, 이체서비스가가능한것을말한다. 국내각금융기관들은 TV뱅킹서비스일부제공하거나준비중에있는것으로파악되며, 디지털방송의확대와더불어이와같은새로운서비스기회가증가할전망이다. 디지털 TV 의등장으로 TV 뱅킹서비스등새로운금융서비스출현 표 9 TV 뱅킹서비스현황 서비스제공금융기관서비스제공시기제휴사업자 TV 뱅킹시스템운영자 제일은행 2005년 3월 한국디지털위성방송 한국디지털위성방송 국민, 기업, 대구, 부산, 경남, 우체국 2006년 3월 한국디지털케이블센터 데이콤 우리은행, 농협 2006 년 CJ 케이블넷아이엠넷피아 신한, 조흥은행 2006 년큐릭스, BSI 연합인포맥스 자료 : 한국은행 하나금융경영연구소 23
산업연구시리즈 Ⅲ. 금융업에대한시사점 1. 비대면채널의증가로서비스기회증가, 그러나경쟁강도상승 CATV 를통한뱅킹, 주식거래서비스 06 년부터본격화 기술의발달에따른통신 방송의진화로디지털금융 1 의영업채널은다양화되고있다. 이미신한은행은 IPTV를통한뱅킹서비스를시범적으로시행하였다. TV를통한실시간증권거래도 06년하반기에는서비스될전망이다. 디지털CATV를통한 TV금융포털서비스제공을위하여 05년 12월 PP( 채널사용사업자 ) 인한경TV, 디지털방송솔루션업체인아카넷TV, 데이콤이 TV금융포털사업제휴를위한 MOU를체결하였다. TV를통하여시청자들은개인화된맟춤형금융정보뿐만아니라주식거래및자금이체, 뱅킹, 보험및펀드가입등다양한금융서비스를 06년시험방송을거쳐하반기부터제공받을수있게된다. 그림 15 디지털금융진화모델 자료 : 우리은행, 하나금융경영연구소 금융환경은공간제약없는 U-Finance 환경으로전이중 이와같이디지털금융의발전방향은인터넷-이동단말기-TV로비대면플랫폼의확장으로인하여고객의활동시간과영역에제한없이다양한금융상품과서비스를제공하는 U-Finance환경으로전이하고있다. 이러한양방향성이높은비대면채널의증가로서비스의개인화가빠르게진척되면서비즈니스모델은단순히기존고객을저비용채널로이전시키는채널개선모델에서부터산업간의융합을통한 Hybrid형통합서비스모델로진화하고있다. 1 디지털금융은기존대면채널에의한거래에상대적인의미로인터넷뱅킹을포함한신규통신및방송서비스를통한비대면금융거래를의미함 24 하나금융경영연구소
방 통환경진화와금융업의변화 그러나이와같은서비스기회요인의증가와더불어시장내플레이어가증가하면서금융시장의경쟁강도는더욱높아질것으로예상된다. 이는첫째, 규모의경제및범위의경제효과를얻기위한금융업의구조변화가빠르게진행되고있으며자본시장통합법과같은규제완화로금융업체들이그룹으로재편되면서개별금융분야에서의경쟁구조가그룹간의경쟁구조로격상되면서강도가더욱높아지고있기때문이다. 둘째, 기술의발달로매체의양방향성이증가하면서폭넓은고객기반 (strong reach) 을확보한비금융업체들이금융시장진입에본격적으로진입하고있기때문이다. 기술의발달과법적규제완화로금융시장경쟁강도상승지속 일본소니그룹의경우, 금융과홈네트워크사업을그룹의비젼으로설정하고집안에서의네트웍인프라와그위에서전자금융서비스를통합제공하기위해이미은행업에진출한상태이다. 이를볼때홈네트워크사업및 Wibro서비스진출, 그리고이동통신계열사를거느린 KT의경우에도플랫폼과컨텐츠공급을위하여제휴및인수를통한수직계열화를취하고있어소니와전략적으로유사한행보를취할것으로예상된다. 한편 06년 1월, 쌍용화재를인수하기로결정한태광산업의경우에도 CATV방송과금융을미래의성장산업으로정하고저축은행, 생명보험, 손해보험사, 증권사등을인수하면서구체적인금융그룹으로서의미래전략을구상하고있다. 이외에도이동통신사와유통업체들도지불결제및보험상품판매등금융업체들과제휴를통해제공하던금융서비스를비금융업체들이직접제공하면서서비스융합을통한업종간영역의파괴를시도하고있다. 통신, 유통, CATV 의서비스융합을통한업종간영역파괴시도 2. 비금융회사와의제휴관계모델정립 따라서금융기관들과비금융회사들간의경쟁관계는복잡다단하게전개될것으로예상되며분야별로새로운플랫폼사업자들과의제휴전략이요구된다. 그러나무조건빠르게제휴전략을취하면서시장에서의주도권을확보하려는전략은고려가필요할것으로보인다. 이는새로운채널에대한기대만갖고선제적으로진입하기에는사용자의서비스수용도가검증되지않았으며시장의성숙도도아직높지않고분야별금융기관들의경쟁강도도틀릴것으로판단되기때문이다. 선제적제휴를통한주도권확보전략은업종별상황이먼저고려되어야함 하나금융경영연구소 25
산업연구시리즈 표 10 선발제휴전략의장단점 구분장점단점 은행 증권 / 카드 / 보험 자료 : 하나금융경영연구소 - 고객전환율유지 - 브랜드인지도제고 - 제휴전략구사의용이성 - 신규고객확보유리 - 점유율낮은경우효과적 - 전환비용이높아선발진입효과낮은편 - 개방형제휴모델도입속도가빨라초과이윤높지않을듯 - 모방용이, 선점효과감소 뱅킹서비스는 선발자이점 이제한적일듯 선발자이점 (First Mover Advantage) 은시장에선제적으로진입하고고객을먼저확보함으로인하여생기는공급자측면에서의규모경제의효과또는수요자측면에서의망외부효과가후발자에비하여클경우에해당된다. 예를들어대형인터넷포털들은망외부효과로하위업체들과점점이용규모면에서큰격차를벌리면서사용자의전환비용을높여선발자효과를누려왔다. 그러나디지털금융에서의뱅킹서비스는고객들을묶는주요금융서비스이며여기에는특정은행에대한사용자들의사용관성이존재한다. 이는초기인터넷금융포털들이계좌통합관리나자산관리서비스와같은편리한서비스를제공하여도사용자의해킹및정보누출, 은행이전에따른불편함등다수의전환비용때문에고객확보에실패한사례에서알수있다. 표 11 금융분야별진입장벽 구분 은행 결제업무 신용카드 주택대출 보험판매 증권 e-money 초기투자비용 (1) 물리적장소 (2) 규모의경제 망외부성 스위칭비용 브랜드명칭 종합 높다 낮다 보통 보통 약간높다 매우낮다 매우높다 주 : 1) 설비투자비용, 2)ATM 을주로의미 자료 : E-Finance : Cuurent Dev., Issues, Impacts and Future, 논문자료재인용 당분간금융그룹위주포탈이금융포털의중심이될듯 국내은행업은설비구축에따른진입장벽이외에도해외와달리법적규제로인하여비금융업체들의인터넷전업은행과같은은행업의진입이사실상불가능해후발주자의도전이어려울것으로보인다. 또한인터넷뱅킹을포함한금융포털서비스도궁극적으로는금융그룹위주의포털에서벗어나다수의기관의금융서비스를이용할수있는종합포털로귀결되겠지만이는적어도 2~3년내에현실화되기는불가능할것으로보이며은행의뱅킹서비스를포함한그룹위주의포털이당분간귀착점이될것으로판단된다 26 하나금융경영연구소
방 통환경진화와금융업의변화 그림 16 금융포털진화동향 자료 : KISDI 결국시장에선발로진입한다고하더라도이미계좌변경에따른전환비용이높은신규고객들을유인하기위해서는상당한마케팅및시스템구축비용이들게되며신규고객의확보를통한수익성확보까지는상당한시간이소요된다. 따라서당분간뱅킹업무가중심이되는현재의 e-금융분야에서공격적인선발제휴전략보다는기존고객의 LTV(Life time value) 가신규고객의 LTV보다높은점을감안할경우신규고객에집중하기보다는기존고객의 Churning( 가입자이탈 ) 을막는전략이유효할것으로판단된다. 다만본격적으로시장이형성될때를대비해상품과서비스차별화를통하여고객의전환비용을높이는 재빠른 2등전략 에대한고려가필요할것으로판단된다. 비용효과를고려한 재빠른 2 등전략 이필요 카드 / 증권업의경우경쟁이치열하며진입장벽이은행에비하여높지않기때문에적극적인제휴전략이필요할것으로판단된다. M-커머스, T-커머스시장에서지급결제부분이매우중요한만큼대형 CATV업체들의콘소시엄이나이통사의제휴나인수를통한카드시장진입발생가능성이다분히존재하기때문이다. 특히자본력이부족하고금융그룹에포함되지않아점포가부족하고시장점유율또한열위한중하위권업체들의경우이러한새로운비대면채널을적극적으로활용할필요가존재한다. 이는이미경쟁이치열하고비금융업체들도다수의고객을기반으로금융업에이미진입한이상통신및방송업체들의고객DB에기반한차별화된서비스를고객에게제공하지않는한높아진고객의욕구를맞추 카드 / 증권업은적극적인제휴전략이더적합 하나금융경영연구소 27
산업연구시리즈 기는쉽지않기때문이다. 또한이동통신사, 통신사, CATV 공급업자의입장에서도 금융기관의서비스및상품개발노하우를얻고독자적인시장진출에따른견제와위험요소를제거할수있다는측면에서유리할것으로보이기때문이다. 홈슈랑스 의성공은 T- 커머스환경에서선제적인시장진입을촉발시킬듯 한편보험의경우 홈슈랑스 상품의폭발적판매는 TV를통한보험판매의성장성을보여주었으나상품의특성상방송시간의제약및일회성정보의제공으로인하여보험상품의다양성및전문성은부족한편이었다. 그러나 CATV디지털화로양방향성이증가되면보다더개인화되고전문화된상품에대한잠재적인신규수요도높을것으로예상되선제적인시장진입이필요할것으로판단된다. 3. 영업채널별차별화전략필요 과거방어적인성격의비대면채널운영전략에치중 기존에금융기관이갖고있던채널운영전략은오프라인채널을고부가가치업무로전환하고인터넷과같은비대면채널은저부가가치고객을대상으로하여거래비용절감효과를우선하는방식이었다. 즉간접비용절감을위해필요한부가적인채널로방어적인채널운영전략이일반적이었다. 따라서기존고객이타사로이탈하는것을막기위한수세적채널성격이짙었고기존채널과의상충문제로인한자기고객잠식효과를의식해적극적인고객대응이이루어지지못했다. 여기에는인터넷과휴대폰을통한금융거래서비스가제한적이고사용의용이성에도불구하고복잡한인증절차로고객들의서비스수용도도높지않은점도있었다. 고객서비스, 수익성비용절감등을고려한채널믹스전략요구됨 그러나온라인채널의고객의존도가증가하고고객접점의증가로인하여금융업체들또한개선된채널운영전략이필요할것으로판단된다. 더구나새로운채널은보다더개인화되고양방향성이증가된비대면채널이라는측면에서기존채널과의갈등을피하면서효율적으로금융정보를제공하고상품구매를유도할수있는채널믹스전략이요구된다. 여기에는고객가치를고려한영업채널의설계가필요하다. 즉고객과의거래시비용효율성이고려되는고객군과가치제고형고객군을고객생애가치 (LTV) 로구분화하여해당고객에게적절한채널로거래관계를유도하는전략이요구된다. CRM 역량강화가더욱중요해질듯 금융그룹의경우고객층별로가장바람직한채널전략을갖지못한다면오히려대형화, 종합화로인한규모의경제효과및교차판매를통한시너지효과는적어질수있는위험이존재한다. 이는고객군의형태, 시장포지셔닝에대한전략, 28 하나금융경영연구소
방 통환경진화와금융업의변화 비대면채널에대한비젼, 투자예산등에따라채널별로차별화된전략이요구되어지기때문이다. 따라서무선인터넷및디지털CATV 등새로운미디어플랫폼의등장이단순한상품판매채널의확장으로의인식에머물러서는진전이없다. 특히금융그룹의경우고객의거래데이터를통합하여관리할수있는 CRM 역량이더욱중요해질것으로판단되는데이는모든서비스의시작이고객으로부터출발하기때문이다. 하나금융경영연구소 29