SPA사업모델 부상이 국내 의류 및 유통업에 미치는 영향과 시사점 <목 차> Ⅰ. 의류업의 개요 Ⅱ. SPA의 개념과 부상배경 Ⅲ. SPA 브랜드 부상에 따른 관련 업종의 변화 Ⅳ. 시사점 Ⅰ 의류업의 개요 국내 의류업의 규모와 현황 (산업규모) 12년 국내 의류업은 317억달러 규모로 4-12년 연평균 8.34% 성장 - 11년 이후 국내 생산은 감소하고 있으나 의류수입이 증가하면서 시장규모는 지속 성장 국내 의류업 규모 의류 무역수지 및 생산지수 (억달러) 35 3 (CAGR:8.34%) 25 2 15 1 5 '4 '5 '6 '7 '8 '9 '1 '11 '12 주 : 국내생산액+수입-수출 자료 : 산업연구원 산업통계분석시스템 (억달러) 무역수지(좌축) 생산지수(우축) (21=1) 1 11 1 1 '4 '5 '6 '7 '8 '9 '1 '11 '12 '13 9 2 8 3 7 4 6 5 5 6 4 주 : 무역수지는 HS코드 61, 62 합산 자료 : 관세청 * 본고는 이정민 연구원이 집필하였으며, 본고의 내용은 집필자의 견해로 당행의 공식입장이 아님 16
SPA사업모델 부상이 국내 의류 및 유통업에 미치는 영향과 시사점 (산업구조) 9년대 생산기지의 해외 이전으로 단순 생산에서 기획-유통을 영위 하는 패션업으로 구조전환 - 9년대 이후 국내 의류제조환경 악화로 국내 기업의 생산공장 해외이전 실시 초기에는 중국을 중심으로 공장 이전을 하였으나 최근 중국의 인건비 상승으로 베트남, 인도네시아로 투자 의류업 해외 투자 추이 의류업 해외투자국 변화 (백만달러) 3,5 3, 투자금액(좌축) 신규법인수(우축) (개) 35 3 (건수) 3 284 '3년투자신고건수 '13년투자신고건수 2,5 25 25 2, 2 2 1,5 15 15 127 1, 5 1 5 1 5 54 45 17 29 '8'82 '84'86 '88'9'92 '94'96 '98 ''2'4'6'8 '1'12 중국 베트남 인도네시아 자료: 한국수출입은행 해외투자통계 자료: 한국수출입은행 해외투자통계 - 국내 대형 의류기업은 다( 多 )브랜드와 제품 기획 역량을 보유한 패션기업으로 전환 자본력을 갖춘 대기업은 자체 브랜드 개발, 라이센스 계약 체결, 유명 브랜드 인수 및 독점 수입 등으로 성장 국내 대기업의 의류브랜드 보유 현황 (단위: 개) 브랜드 구분 제일모직 LF(엘지패션) 이랜드 패션그룹형지 합 계 32 38 54 14 주 : 독점 수입브랜드 포함 자료 : 각사 발표자료 17
(내수 현황) 복종( 服 種 )별 구분 약화와 비중 변화 - 의류시장은 성별, 용도, 연령을 기준으로 6개 복종으로 세분화 1) 할 수 있으나 최근 복종의 경계가 모호해지고 있음 정장시장과 캐주얼시장, 스포츠시장과 캐주얼시장의 혼조로 복종별 구분 약화 - 실용성 기능성을 앞세운 캐주얼 스포츠 의류 비중 증가, 남녀 정장의류는 감소 외출복, 출퇴근 복장으로 용도 다변화가 가능한 캐주얼 의류의 수요는 증가하는 반면 활용도가 제한적인 정장의류의 비중 감소 복종별 비중 변화 (단위: %) 5 8 1 11 12 13 CAGR 스포츠 9.4 12. 11.7 13.8 14.1 18.2 19.1 5.6 캐주얼 25. 38.6 34.6 37.4 38.5 39.9 39.7 3.6 남성정장 22. 23.8 22.6 18.1 18.1 16.9 15.9 2.5 여성정장 18.1 1. 12.1 11. 1.1 1.9 11.2 3.6 기타 25.5 15.6 19. 19.7 19.2 14.1 14.1 4.5 전체 1. 1. 1. 1. 1. 1. 1. - 주 : 기타는 내의류, 유아동복, 남성 여성 외투류 포함 자료 : 산업연구원; 한국패션협회 국내 의류업의 주요 이슈 국내 의류업체 실적 악화와 중견업체의 해외매각 증가 - 국내 의류업체 실적부진의 주된 원인으로는 해외명품 및 중저가에 집중하는 소비자 선호도 양극화에서 기인 여성 정장제조업 영업이익률(%) : 6.1( 9) 3.1( 13) 1) 의류시장은 스포츠, 캐주얼, 남성복, 여성복, 내의류, 유아동복 시장으로 세분화 가능 18
SPA사업모델 부상이 국내 의류 및 유통업에 미치는 영향과 시사점 - 중화권 업체의 국내 중견 의류업체 인수 증가 주 인수목적은 브랜드 다각화와 디자인 기획능력 확보 등 국내 의류업체의 해외 매각 사례 (단위: 억원) 매각업체(복종) 인수업체(국적) 매각시기 매각금액 아가방앤컴퍼니(아동복) 랑시그룹(중국) 214년 9월 32억원 서양네트웍스(아동복) 리앤평그룹(홍콩) 213년 1월 1,96억원 아비스타(캐주얼) 디샹그룹(중국) 212년 12월 122억원 자료 : 업계 발표자료 등 정리 글로벌 SPA브랜드 2) 가 높은 매출성장을 시현하며 SPA가 의류업의 성장분야로 부상 - 3대 글로벌 SPA브랜드(유니클로, 자라, H&M)의 국내 매출은 최근 3년 평균 43.8% 증가 13년 의류 소매판매액 성장률이 3.6%임을 감안시 높은 수준 - SPA브랜드는 전체 의류시장 대비 높은 성장세 시현 년 이후 국내 의류시장을 견인한 아웃도어 의류 성장률 추월 글로벌 SPA브랜드의 국내 매출실적 추이 SPA 아웃도어의류 성장률 추이 (억원) Uniqlo ZARA H&M (%) SPA 아웃도어 의류산업 12, 35 3 8, 25 2 4, 15 1 5 '7 '8 '9 '1 '11 '12 '13 '11 '12 '13 '14(E) 주 : 자라는 9년, H&M은 1년 국내 진출 자료 : 각사 사업보고서 주 : 14년은 조사분석부 추정 자료 : 삼성패션연구소 2) SPA: Specialty store retailer of Private label Apparel Brand의 약자로 기획 제작 유통 일관화 브랜드 지칭 19
Ⅱ SPA의 개념과 부상배경 (개념) SPA는 단일사업자가 기획부터 판매까지 전과정을 주관하는 사업모델 (정의) SPA는 소매판매상(Specialty store retailer)이 자사상표(Private label) 의류(Apparel)를 판매하는 브랜드(Brand)를 지칭 - 제품기획, 제조, 유통, 판매까지 全 과정을 단일사업자가 자체적으로 주관 (특징) Business process 통합으로 동시진행이 가능 - 기존 의류업은 기획, 제조, 유통, 판매를 독립적인 개별사업자가 진행하는 반면 SPA는 단일사업자가 탄력적으로 진행 가능 기존의류업과 SPA의류업의 Business Process 디자인기획 기존의류업: 순차진행 생산 판매 SPA 의류업: 동시진행 디자인기획 생산 판매 SPA는 단일사업자가 제조와 유통을 병행하는 구조이나, 운영전략 집중도에 따라 제조형과 소매형으로 구분 - 전략이 생산(제조) 혹은 판매(소매 유통)에 집중되는지에 따라 구분 제조형 SPA는 자체적으로 제품 생산을 진행하는 반면, 소매형 SPA는 외주업체로부터 제품을 공급받아 유통 판매에 집중 운영 전략별 집중 역량 및 장단점 운영 전략 집중 역량 장점 단점 제조형 SPA 소매형 SPA 디자인 기획 공장운영 (자가공장 보유) 마케팅 유통 매장운영 (외주생산체제) 단기간에 생산 외주생산으로 비용절감 공장운영 리스크 품질관리의 어려움 11
SPA사업모델 부상이 국내 의류 및 유통업에 미치는 영향과 시사점 (부상배경) 공급자와 소비자의 니즈를 충족하여, 의류업 내 성장분야로 두각 (공급자) 제품변화주기가 짧은 의류업 3) 의 운영경쟁력 강화 - 소비자 반응에 따라 기획 생산을 탄력적으로 운영하여 재고량 감축과 리드타임 4) 단축이 용이 글로벌 SPA기업의 재고자산 회전율 5) 은 연간 5~18회 기획-제작-유통 일관화를 통해 리드타임을 9개월에서 2주 수준으로 단축 글로벌 (SPA) 국내 국내외 업체의 재고자산 회전율 (단위: 회) 업체명 21 211 212 213 A 사 18.7 19.7 2. 18.4 B 사 11.8 1. 1.3 8.9 C 사 6.6 6. 5.5 4.3 가 사 3.2 3.1 2.8 2.5 나 사 2.6 2.6 2.8 3.3 (소비자) 가격, 다양성 측면에서 가치소비 6) 를 추구하는 소비자 만족도 제고 - 구매력감소에 의하여 특정물품을 제외하고는 합리적 가격의 제품을 선호 하는 가치소비가 확산 소비여력이 저하된 소비자들이 가격대비 우수한 질을 갖춘 SPA브랜드 선호 - 백화점 브랜드 대비 저렴한 가격, 파격적인 이월상품 할인, 다양한 상품구성으로 기존 의류브랜드와 차별성 보유 국내소비자의 SPA브랜드 선호 이유는 저렴한 가격 (84.8%), 다양한 상품 (49.5%), 디자인 (41.9%) 순 ( 12, 대한상공회의소) 3) 인터넷 보급과 기술발전으로 유행트렌드가 전세계로 동시전달 가능해짐에 따라 패션사이클이 5개월~ 1년 단축 (Solomon&Rabolt, 24) 4) 리드타임은 자재조달부터 매장 전시까지의 공급사슬 내 소요시간을 의미 5) 매출액을 재고자산으로 나눈 값으로 의류기업의 재고관리능력을 나타내는 지표 6) 저성장시대에 진입하며 관심 상품의 고급소비를 집중하는 로켓팅(Rocketing)소비가 일반화되는 추세 111
(글로벌) SPA브랜드 의류 선호에 따른 외형 증가 3대 글로벌 SPA브랜드 업체의 매출액은 연평균( 4-13) 14.8% 증가 - 글로벌 금융위기 이후에도 11.1%의 꾸준한 매출증가 시현 3사 매출액(억달러) : 173( 4) 359( 9) 546( 13) - 3대 업체의 매출성장률은 소매의류업체(Specialty Apparel Store)평균 상회 13년 소매의류업체 매출액은 4.7%(아시아), 6.1%(유럽) 성장한 반면 3대 글로벌 SPA업체는 9%성장 글로벌 SPA 업체 매출액 추이 글로벌 SPA 업체와 소매의류업체 매출성장률 추이 (억달러) 인디텍스 H&M 패스트리테일링 (%) 3대SPA 6 5 4 2 15 소매의류업체(아시아) 소매의류업체(유럽) 3 1 2 5 1 '3 '4 '5 '6 '7 '8 '9 '1 '11 '12 '13 '8 '9 '1 '11 '12 '13 주 : 1) 각사 회계연도 기준 2) 인디텍스는 자라 보유 패스트리테일링은 유니클로 보유 자료 : Bloomberg 주 : 아시아는 패스트리테일링(유니클로), 유럽은 인디텍스(자라), H&M 제외 실적 자료 : Bloomberg 112
SPA사업모델 부상이 국내 의류 및 유통업에 미치는 영향과 시사점 Ⅲ SPA 브랜드 부상에 따른 관련 업종의 변화 의류업계 변화 SPA시장 내 지위 확보를 위해 브랜드 재편 및 제조경쟁력 강화 - 패션업체(OBM)부터 제조업체(OEM)까지 SPA브랜드 진출 패션업체는 SPA브랜드를 신규로 설립하거나 경쟁력 저하 브랜드 철수 제조업체는 SPA브랜드를 개시하여 패션업으로 영역 확장 기존 의류업체의 SPA 브랜드 보유 현황 업 체 명 보유 브랜드 비고 이랜드그룹 제일모직 신성통상 등 12개 신규 SPA브랜드 개발 및 기존 브랜드를 SPA로 전환 에잇세컨즈를 대표 브랜드로 채택 (기존 대표브랜드 : 빈폴) 제조전문업체(OEM)의 SPA진입 사례 - 해외공장 인수, 협력관계 구축으로 제조경쟁력 강화 베트남, 인도네시아 등지의 섬유공장, 의류 생산공장을 확보하여 일괄생산 및 다품종 생산체계 구축 < 참고 > OEM(주문자상표부착생산) ODM(제조자개발생산) OBM(자체상표제작) OEM (Original Equipment Manufacturing) ODM (Original Development Manufacturing) OBM (Original Brand Manufacturing) 개 념 주문자가 요구하는 완제품 생산 납품업체가 제품개발 생산 담당 자체생산 제품의 판매까지 담당 사업영역 생산 디자인개발, 생산 디자인개발, 생산, 판매 부가가치 낮음 중간 높음 113
전형적인 SPA유통방식에서 탈피한 마케팅으로 글로벌 SPA와 경쟁 - (진출초기) 유통마진 최소화와 브랜드 홍보효과 극대화를 위해 도심 주요상권에 대형 직매장 운영 7) - 도심형 아울렛 등 기존 유통망을 활용하여 소비자 접점 확대 유통 계열사(아울렛)를 활용하여 대형 매장 위주의 기존 SPA 전략을 탈피 SPA브랜드의 국내시장 잠식으로 국내의류업체의 해외시장 진출 가속화 - 간접진출에서 직접진출 방식으로 전환하는 등 적극적인 진출전략 모색 현지업체 납품과 같은 간접진출방식에서 중국현지법인 설립으로 전환 ( 13년) - 규모의 경제를 통한 원가경쟁력 확보 등의 목적으로 국내 SPA브랜드의 중화권 진출 시도 중국내 약 6,여개의 유통망을 보유한 이랜드그룹 은 최근 대만, 홍콩으로 SPA브랜드 진출영역 확대 제조기업(OEM)은 글로벌 SPA 수주로 매출성장 기반 확보 - 해외생산 공장을 보유한 대형 OEM 업체는 오랜 업력을 기반으로 3대 글로벌 브랜드와 수주계약 체결 국내 의류 OEM업체 매출 성장 추이 (조원) CAGR = 11.9% 4 2 '1 '11 '12 '13 주 : 의류 내수판매, 우모가공 업체를 제외한 상위 5개 OEM업체 합산 자료 : 각사 감사보고서 참조 7) 글로벌SPA는 유동인구 밀집지역에 브랜드 이미지를 나타내는 대형 플래그십 매장(flagship store)을 운영 114
SPA사업모델 부상이 국내 의류 및 유통업에 미치는 영향과 시사점 유통업계 변화 글로벌 SPA브랜드의 국내 진출 교두보 역할과 자체 브랜드 의류 출시로 투자 및 사업기회 창출 - (유통대기업) 글로벌 브랜드의 국내 진출시 지분투자 독점판매 계약 등을 통해 새로운 수익기회 창출 - (대형마트) SPA의 전략(다양한 제품구성, 저렴한 가격)을 반영한 자체 브랜드의류(PB) 8) 를 출시하여 매출성장 도모 의류 소비자의 기존 유통채널 이탈 - (백화점) 전체 품목의 48%를 차지하는 의류부문의 매출 감소로 백화점 매출 부진 남성의류의 14년.1~1월 매출은 13년 동월대비 감소하였고 총매출액은 1월(6.8%), 8월(1.5%)를 제외하고는 실적 부진 SPA시장규모와 의류품목별 백화점 매출 증가율 추이 (%) (조원) SPA시장규모(우축) 여성정장(좌축) 여성캐주얼(좌축) 남성의류(좌축) 총매출액(좌축) 3 4.5 25 4 2 3.5 15 1 3 5 2.5 2 5 1.5 1 1 15 2.5 25 주 : 매출증가율은 전년동월대비 자료 : 산업통상자원부, 주요 유통업체 매출 동향 각호, 삼성패션연구소 8) PB(Private Brand): 유통업체에서 직접 만든 자체 브랜드로 생산은 전문제조업체에 의뢰, 기획 판매는 유통업체가 진행 115
Ⅳ 시사점 (의류) SPA 영향력 강화에 따른 의류업계의 차별적 전략 수립 필요 - (의류업계) 제품영역 확대, 기존 유통망을 활용한 소비자 접근용이성 증대, 니치마켓 발굴 등 글로벌 SPA브랜드와의 차별성 확보 - (OEM업체) 제조능력 향상 등을 통한 납품처와의 신뢰관계 구축 등 비가격 경쟁력 확보 필요 (유통) 유통업 입지약화 가능성에 대비한 대응전략 수립 -의류, 장신구에서 생활용품, 화장품 등 SPA브랜드의 취급 품목 확대로 기존 유통망의 지위 약화 가능성 존재 - 가격대, 상품군의 다양성을 정비하여 유통 콘텐츠의 질적 양적 향상 도모 116