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병호 민
5 years ago
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1 Investor Relations HANATOUR 2007 Korea Representative Travel Company - MAY 2007 (Korean)

2 2 목 차 하나투어소개 여행시장환경 하나투어강점 하나투어전략 가치경영및부록

3 하나투어소개

4 4 하나투어소개 전국 5,000 여개소매여행사와판매제휴한국내최대 Wholesale 여행사 여행시장의 NO.1 Market Leader 시장점유율 매출액 브랜드인지도 Online 비즈니스

5 5 실적개요 ( 단위 : 십억원 ) YoY(%) 매출액 ( 영업수익 ) % 영업비용 % 순영업비용 % 여행비지급수수료 % 영업이익 % 영업이익률 16% 18% 당기순이익 %

6 6 브랜드포지션 High-end RED CAP 900 HANATOUR LOTTE TOUR SEJOONG MODETOUR Business 800 Leisure 0% 50% NEXTour 100% FREEDOM OKTour TOUR2000 < 참조 > 세로축 : 객단가 (unit: 1,000KRW) 가로축 : 패키지판매비중원의크기 : 매출액자료출처 : KATA, Low-end OnlineTour

7 7 BIZ MODEL 동시출발인원 >15 행 사 소매여행사 관계지향적 고객 ( X ) 광고지향적 ( Y ) 5,000 여개소형소매여행사 27 대형소매여행사 NO NO 3 도매여행사 Consolidating 규모의경제 행 사 < 참고 > X 마켓 : 친인척, 가족, 친구등 Y 마켓 : 비관계지향적마켓 동시출발인원 >15 행사

8 Market Share M/S (out of TOP30) M/S (TTL DEP.) 3 도매여행사 1,413,365 (M/S 39.

(3,582,164) 하나투어 894,078 (M/S 25.0%) 모두투어 409,778 (M/S 11.

5%) 롯데관광 279,133 (M/S 7.8%) 자유투어 222,604 (M/S 6.2%) 세중나모 65,163 (M/S 4.

2% 투어이천 1.8% [ 단위 : 명 ] [ 출처 : 2006.KNTO,KATA ] 6.6M-3.6M =3.

8 8 Market Share M/S (out of TOP30) M/S (TTL DEP.) 3 도매여행사 1,413,365 (M/S 39.5%) TOP10 M/S 내국인 전체출국자 관광목적출국자 (10,671,122) (6,625,253) 상위 30 개여행사송출객수 (3,582,164) 하나투어 894,078 (M/S 25.0%) 모두투어 409,778 (M/S 11.4%) OK 투어 109,509 (M/S 3.1%) 27 소매여행사 2,168,799 (M/S 60.5%) 롯데관광 279,133 (M/S 7.8%) 자유투어 222,604 (M/S 6.2%) 세중나모 65,163 (M/S 4.6%) 이동 하나투어 12.3% 모두투어 6.1% 롯데관광 2.9% 자유투어 2.3% 온라인투어 2.2% 세중나모 2.2% 투어이천 1.8% [ 단위 : 명 ] [ 출처 : 2006.KNTO,KATA ] 6.6M-3.6M =3.0M [ 관광목적출국자는 KNTO 참고하여하나투어자체추정 ] 5,000 여개 소매여행사 300 만소매여행사이용객들의 홀세일여행사로의이동이예상됨 OK투어 1.8% 레드캡 1.4% 넥스투어 1.1% TOP10 합계 34.1% TOP30 합계 46.7%

9 9 HANATOUR Growth [Base: No. of Pax] TTL Departures 18.0% -0.5% 26.3% 15.9% 15.0% Tour Purpose 30.0% -0.7% 36.9% 18.0% 20.0% Top 30 Players 32.0% 9.8% 47.3% 30.0% 49.7% 3 Wholesalers 70.5% 8.4% 51.1% 42.3% 54.2% Hanatour 57.6% 6.6% 58.8% 42.0% 56.1% Modetour 41.6% 12.0% 52.0% 34.0% 59.3% OKtour 9.0% 5.8% 76.9% 26.4% 27 Big Retailers 17.9% 10.6% 45.4% 23.5% 46.9% Lottetour 54.2% 3.1% 51.8% 24.5% 24.8% Freedom 19.3% 14.6% 24.7% 14.5% 22.0%

10 10 HANATOUR M/S [Base: No. of Pax] Top 30 Players 100% 100% 100% 100% 100% 3 Wholesalers 34.6% 34.1% 35.0% 38.3% 39.5% Hanatour 21.0% 20.3% 21.9% 23.9% 25.0% Modetour 9.9% 10.1% 10.4% 10.7% 11.4% OKtour 3.7% 3.7% 2.7% 3.6% 3.1% 27 Big Retailers 65.4% 65.9% 65.0% 61.7% 60.5% Lottetour 10.1% 9.5% 9.8% 9.3% 7.8% Freedom 9.8% 10.2% 8.7% 7.6% 6.2%

11 수익분석 (2006) 패키지판매 ( 총수익의 84.4%) 수탁금 (100) 항공료 & 지상비 (75) = 영업수익 (25) * 대리점수수료 (9) 패키지판매 (84.4%) 항공권판매 (12.3%) 기타수익 (3.3%) 항공권판매 ( 총수익의 12.3%) 수탁금 (100) 항공료 (91) = 영업수익 (9) * 대리점수수료 (6) 국내관광수익 옵션투어수익 쇼핑커미션 기타수익 ( 총수익의 3.3%) 11

12 여행시장환경

13 13 여행시장환경 성장잠재력 강한성장잠재력 성장산업 (1989 년해외여행자유화 vs 일본 1964 년자유화 ) 가계소득의증가 - 인당국민소득 2 만달러시대의도래 - 일본,1987 년 2 만달러달성시점에서해외여행붐 - 해외소비의소득탄력성 : 소득 1% 증가시해외소비 0.8% 증가 (cf. 국내소비 0.3% 증가, 자료 : 한국은행,2006) 항공자유화확대 ( 항공좌석의공급증가수요견인 ) 인구대비출국자수 (%) 일본풍부한국내관광인프라 취약한국내인프라 대만취약한국내관광인프라 한국취약한국내관광인프라 [ 출처 : 통계청, 각국관광국 ] - 대만과비슷한환경을가진한국의해외여행수요증가기대

14 14 여행시장환경 주말여행시장 주 5 일근무 (2008 년 7 월까지모든사업장실시 ) 주 5 일수업제 (2006 년전국모든학교월 2 회실시 ) - 단거리여행수요의증가가기대 여행시장양극화현상 대형여행사의거대화지속 항공사들의홀세일러선호정책 ( 비용절감 ) 소호대리점들의대형홀세일여행사에대한의존도증가 온라인판매증가 국내여행시장온라인판매액증가추세 ( 여행및예약서비스온라인거래액 : 370(02 )-524(03 )-751(04 )-1,604(05 )-2,018( 06 ) : 십억원 ) - 온라인여행시장의진입장벽으로인해대형여행사가선점

15 하나투어강점

16 16 하나투어강점 규모의경제 Bargaining power 다양한상품 ( 호텔등급별, 출발일별 ) Mass Customization - 패키지 ( 패키지, 골프, 허니문, 크루즈등 ) - 개별여행 ( 프리타임패키지, 다이나믹패키지등 ) 서비스품질 높은서비스품질 << 우수여행상품인증 - 외교통상부 >> 하나투어 : 12 개, 롯데관광 : 8 개, 모두투어 6 개 ( 해외여행상품부분총 44 개중 ) 현지랜드사 하나투어해외지사직영 (23 개해외네트워크, 2006) 브랜드인지도 하나투어리스트 (1,209 소매대리점이 70% 지분소유 ) 하나투어전문판매점 (658개, 2007년 5월현재 ) 브랜드인지도 1위 ( 여행신문, , N=4,530) 하나투어 : 2,231 (49.2%), 롯데관광 : 354 (7.8%), 모두투어 : 164 (3.6%), 자유투어 : 64 (1.4%)

17 17 하나투어강점 다양한유통채널 < 오프라인 > - 하나투어리스트 : B2C - 오케이투어 : 중저가패키지홀세일러 (65% 지분 ) - 전문판매대리점 : 프랜차이즈 (658 개, 2007 년 5 월현재 ) - 제휴사 : 카드사, 온라인쇼핑몰, 할인마트등 < 온라인 > - : B2B2C - : B2C, Online market place 업계최고의인적자원최다보유 - 안정적, 효율적경영 Qualified H / R 無노조경영 ( 하나발전협의회 ) 합리적성과급제도운영, 스톡옵션제도 -경상이익목표초과분의50% 성과급지급 -경상이익목표 ( 매년 30% 인상 )

18 하나투어전략

19 19 하나투어전략 (Core Biz) [Core Biz 강화전략 ] CORE BIZ ( I ) 구매자협상력 (Buying Power) 강화 Cost Reduction < 하위전략 > -M/S 확대 (2010 년까지 M/S 44%) - 유통채널의확대 ( 전략적제휴, M&A) 공급자협상력 (Selling Power) 강화 High Price Policy < 하위전략 > - 브랜드인지도강화 - 다양한상품제공 - 서비스품질강화

20 20 하나투어전략 (Core Biz) [FIT 시장진출 ] CORE BIZ ( II ) Freetime PKG 의강화 규모의경제활용 MAIDAS 시스템의구축 실시간예약시스템 ( 호텔, 항공권, 패스, 입장권, 레스토랑등 ) 현지예약센터설립 현지에여행정보센터 & 예약센터설립

21 21 하나투어전략 (Global Biz) [ 글로벌네트워크구축 ] 2010 년까지 50 개네트워크구축 (23 개, 2006 년 12 월현재 ) 인바운드, 중개무역, 다자간무역 GNIS 시스템을통해네트워크통합관리 Global Business I * GNIS : Global Networks Integration System developed by Hanatour

22 22 하나투어전략 (Global Biz) 1. 인바운드사업 2. 동북아삼국무역 Global Business II - 지리적입지의관광자원화 ( 동북아의허브에위치 ) - 차별화된여행상품제공 (Ferry FLT 의이용등 ) 3. 다자간무역 - 교민시장타겟 ( 하나투어브랜드 ) - 현지시장침투 ( 단계적접근 )

0 Travel Agency Ordinary Agency MANAGER 3.

23 23 하나투어전략 (Online Biz) Sourcing overseas Subsidiary Domestic Subsidiary Airline Partner OEM GSA PAST PRESENT C / S OFFLINE MAIDAS(GNIS) ONLINE HANATOUR HANATOUR MANAGER 1.0 Travel Agency Ordinary Agency MANAGER 3.0 Travel Agency Ordinary Agency Specialized Agency Allied Partner HANATOUR.COM MANAGER 3.0 dot.com Agency Specialized Agency CUSTOMER CUSTOMER CUSTOMER

24 하나투어전략 (Online Biz) B2B2C BIZ MODEL www.hanatour.

닷컴도우미대리점대상서비스교육 ) 오프라인대리점 하나투어닷컴 온라인비즈니스강화 대리점수수료절감 (9% 7% 5%) CRM 시스템의도입 (2007 년 ) B2B BIZ MODEL Tour

24 24 하나투어전략 (Online Biz) B2B2C BIZ MODEL 여행상품의온라인판매 1012 개온라인대리점입점 (2007 년 5 월현재 ) 마케팅활동 하나투어 CRM 시스템 고객 Data 교육센터설립 (2007 년 ) ( 닷컴도우미대리점대상서비스교육 ) 오프라인대리점 하나투어닷컴 온라인비즈니스강화 대리점수수료절감 (9% 7% 5%) CRM 시스템의도입 (2007 년 ) B2B BIZ MODEL Tour Manager 고 객 대리점에온라인예약시스템제공 온라인시스템지원 ( 홈페이지마스터등 ) 여행정보및 ERP 시스템제공, 대리점충성도증대 (4,700 개대리점에서사용 2006 년 12 월현재 ) 마케팅활동 : 고객의특정한 Needs 에부합하는마케팅적접근 고객충성도확대 : 온라인판매확대및재구매고객의증대로수익창출효과극대

25 가치경영

26 26 가치경영 수익성증대 높은미래가치 35% 배당성향 투명성 주주가치극대화 스톡옵션을위한 35% 자사주취득

27 부 록

28 28 개 요 회사프로필 주주구성 설립일 CEO 직원수자본금주식수네트워크 1993 년 11 월 박상환 1,304 명 (2006 년 12 월 ) 58 억원 (2006 년 12 월 ) 11,610,000 주 (2006 년 12 월 ) 국내 : 14 해외 : 23 Based on Dec 31, 2006

29 29 사업성과 ( 십억원, %) 구분 FY02 FY03 FY04 FY05 FY06 07(E) 성장성 매출액 성장률 (%) 영업이익 수익성 경상이익 순이익 ROE(%) 안정성 유동비율 (%) 차입금비율 (%)

30 30 요약손익계산서 ( 십억원 ) 구분 FY02 FY03 FY04 FY05 FY06 수탁금 ( 패키지 ) ( 항공권 ) 영업수익 영업비용 영업이익 영업외수익 영업외비용 경상이익 법인세비용 순이익

31 31 요약요약대차대조표대차대조표 ( 십억원 ) 부채와자본총계 자본총계 자본조정 이익잉여금 자본잉여금 자본금 부채총계 고정부채 유동부채 자산총계 고정자산 유동자산 FY04 FY03 FY02 FY05 구분 FY06

32 32 요약현금흐름표 구분 FY02 FY03 FY04 FY05 FY06 1. 영업활동으로인한현금흐름 ( 십억원 ) 2. 투자활동으로인한현금흐름 재무활동으로인한현금흐름 현금의증가 ( 감소 ) (1+2+3) 기초의현금 기말의현금

33 33 성장률, 투자지표 (%) 구분 FY02 FY03 FY04 FY05 FY06 성장률 (%) 매출액성장률경상이익성장률 순이익성장률 매출액영업이익률 ROA ROE 투자지표 EPS (Won) 1, ,092 1,632 2,160 BPS (Won) 3,413 2,422 3,409 3,333 8,009 배당성향 (%) Net-cash (W bn)

34 34 하나투어네트워크 23 개해외네트워크 14 개국내자회사 * 해외네트워크를통한차별화된양질의서비스공급 * 외국인국내유치를위한전략적거점확보 * 전문화된다양한여행상품공급 * 다양한유통채널확보

월브랜드스톡 2006 대한민국브랜드스타 여행사부분 2 년연속 1 위 2006 년 01 월문화관광부공인 8년연속 내국인송출실적 및 항공권판매 1위 2005년 11월 CNBC 박상환대표이사 2005

35 수상내역 2006 년 11 월한국 IR 협의회 한국 IR 대상 코스닥부문대상수상 2006 년 11 월산업자원부기술표준원 한국서비스품질우수기업 인증 2006 년 11 월한국경제신문사 한경 IR 대상 수상 2006 년 07 월한국경제신문사 2007 한경소비자대상여행사부분 수상 2006년 06월머니투데이 제 2회주주가치대상 대상수상 2006년 04월코스닥스타지수신규편입 2006 년 04 월브랜드스톡 2006 대한민국브랜드스타 여행사부분 2 년연속 1 위 2006 년 01 월문화관광부공인 8년연속 내국인송출실적 및 항공권판매 1위 2005년 11월 CNBC 박상환대표이사 2005 아시아경영자상 수상 2005년브랜드스톡 대한민국 100 대브랜드선정 2005 년 IR 협회선정 IR 대상 코스닥부문우수상선정 2005 년한국능률협회선정 2005 년한국산업브랜드파워 여행사부문 1 위 35

36 감사합니다

슬라이드 1

슬라이드 1 Investor Relations Jun. 2009.(Korean) 1 목 차 하나투어소개 여행시장환경 하나투어강점 하나투어전략 가치경영및부록 2 하나투어 소개 3 하나투어 소개 전국 5,000 여개소매여행사와판매제휴한국내최대 w holesale 여행사 여행시장의 No.1 Market Leader 시장점유율 매출액 브랜드인지도 Online 비즈니스 4 브랜드포지션