http://rd.kdb.co.kr 중국인터넷산업, 결핍 을 동력 으로급성장 이은영 ( 미래전략개발부, liey@kdb.co.kr) 중국의인터넷산업은미국과인도를합친것과맞먹는방대한인터넷사용자를기반으로, 빠른성장세를지속하며세계최대규모로도약 유통인프라부족과낮은신용카드보급률등의 결핍 은중국의인터넷산업을발전시키는주요동인으로작용하였고, 한때구글, 아마존의짝퉁으로인식되던중국의인터넷기업들은이를 비즈니스기회 로전환시켜글로벌혁신기업으로변모 현재전자상거래 1위알리바바와게임 1위텐센트가시가총액 1, 2위인터넷기업이고, 부동의검색엔진 1위바이두, 온라인금융의루팍스와 O2O(Online To Offline) 분야의디디추싱, 메이퇀, 뉴스앱업체바이트댄스등도치열한경쟁전개 중국의인터넷사용자수는 08 년, 온라인소비규모는 13 년에미국을추월 * 미 중인터넷사용자는 98 년 8,300 만명, 12 만명에서 08 년 2.25 억명 (74%), 2.98 억명 (22.6%) 으로역전 * 19 년중국과미국의소매판매증가율을각각 7.5%, 3.3% 로가정하여도출 중국의인터넷산업발전과정 자료 : BCG, 언론보도종합 China Next 제 1 호 1
중국인터넷산업은모바일시대에들어서면서양적, 질적측면에서비약적성장 * 10 년설립된음식배달서비스업체메이퇀과 12 년택시호출서비스로출발한디디추싱은현재 중국인터넷기업 10 위권내에포진 최근에는 ABC(AI, Big data, Cloud computing) 기술을적용한제품과서비스개발이 급증하면서글로벌인터넷산업을선도 * 16 년기준알리바바의일간배송최대치는 6.57 억개로일평균배송수량 5.7 천만개의약 12 배, 아마존의최대치는 0.54 억개로일평균의 9 배수준 China Next 제 1 호 2
* 분당데이터정렬 (sorting) 처리량에있어 13 년세계기록보유업체는야후였으나, 14 년에는 바이두, 15 년알리바바, 16 년텐센트가차지 BAT( 바이두, 알리바바, 텐센트 ) 로대표되는민영기업들은 'Fast Follower' 에서 'First Mover' 로변모 * 징둥은 18.6 월자체지식재산권 (IP) 을통해개발한최대 5 톤화물적재가능 중형드론 도공개 알리바바의안면인식결제서비스징둥의최초중형드론 JDY-800 자료 : 인민망 자료 : 류창둥 ( 징둥 CEO) 웨이보 China Next 제 1 호 3
MIT Technology Review 선정글로벌 50 대혁신기업중중국기업 텐센트바이두알리바바 앤트파이낸셜 iflytek Face++ DJI 인터넷 인터넷 인터넷 인터넷 AI 기술 AI 기술 드론 2013 2014 2015 2016 2017 자료 : technologyreview.com 중국의경우, 유통인프라의부족과낮은신용카드보급률등의 결핍 이인터넷 산업을발전시키는동인으로작용 * 05 년중국이전세계소매전자상거래에서차지하는비중은 0.4% 에불과하였으나 16 년에는절반 에근접한 42.4% 로확대. 미국의비중은동기간 35% 에서 24.1% 로축소 China Next 제 1 호 4
중국의전세계소매전자상거래비중중국과미국의모바일결제규모 자료 : Mckinsey Global Institute 주 : 16 년기준자료 : Mckinsey Global Institute 3 대인터넷기업인 BAT 가중국전반의혁신생태계를주도하는점역시특징적 * BAT 가소수지분을보유한기업비중은 30%, BAT 임직원이창업한기업은 14%, BAT 가다수지분을 보유한기업비중은 6%. 中금융리서치업체 CVSource 에따르면, 16 년중국 VC 투자총액은 449 억달러 중국 VC 투자액중 BAT 의자금비중중국 50 대스타트업중 BAT 관련비중 자료 : McKinsey Global Institute 자료 : McKinsey Global Institute China Next 제 1 호 5
중국정부는인터넷분야가전통산업경쟁력과부가가치제고등에활용되도록 적극지원중이나, 정보교환과여론형성기능에대해서는규제와검열지속 현재중국의인터넷기업중시가총액 1, 2 위기업은알리바바와텐센트 * 알리바바와텐센트의매출규모는 17 년기준 370 억달러, 352 억달러 China Next 제 1 호 6
중국의소매전자상거래업체별점유율 중국의모바일결제업체별점유율 자료 : 兴业证券 ( 씽예증권 ) 자료 : Analysys 부동의검색엔진 1 위바이두, 온라인금융의루팍스, O2O 서비스의디디추싱, 메이퇀, 뉴스앱업체바이트댄스 ( 진르터우탸오 ) 등도중국인터넷산업대표기업 * 앤트파이낸셜은 17 년말까지총 418.8 억위안을조달하였고, 루팍스, 취뎬그룹, 징둥금융등도 각각 117.4 억위안, 69.4 억위안, 66.5 억위안을조달 * 디디추싱의시장점유율은 15 년콰이디다처, 16 년우버차이나와의합병을거치면서 14 년 68.1% 에서 17 년기준 92.5% 로확대 China Next 제 1 호 7
제 759 호 / 2018. 1. 2 중국의창업 DNA 대표사례 : 중국판우버 디디추싱의청웨이와류칭 중국의 10 대인터넷기업개요 ( 단위 : 10 억달러 ) 순위기업명 CEO/ 창업자주요투자자거래소시가총액 / 가치 1 알리바바장융 / 마윈 G Squared, Vulcan Capital, Softbank, Gloldman Sachs 뉴욕 492.4 2 텐센트마화텅 Naspers, IDG Capital Partners, PCCW 홍콩 479.6 3 앤트파이낸셜징셴둥 / 마윈 Alibaba Group, NSSF, CDIB, CCB International 4 바이두리옌홍 5 루팍스 Grag Gibb/ 마잉저 6 징둥류창동 7 디디추싱청웨이 8 메이퇀왕씽 eplanet Capital, IDG Capital Partners, Google, China Equity Venture TDF CICC, COFCO, Arbor Ventures, BlackPine Private Equity Hillhouse Capital Group, Capital Today, Tiger Global Management Alibaba Group, Softbank, Tencent Holdings, Ping An Tencent Holdings, Booking Holdings, Sequoia Capital, Canada Pension Plan 비상장 150.0 나스닥 87.8 비상장 60.0 나스닥 56.6 비상장 55.0 홍콩 55.0 9 샤오미레이쥔 All-Start Investment, Morgan Stanley, Shunwei, YF Capital, Qiming Ventures Partners 홍콩 47.9 10 넷이즈딩레이 SoftBank Capital, Cpital Today 나스닥 34.3 주 : 18.7.9 일기준. 메이퇀은 18.9 월홍콩거래소에상장한시점에책정된기업가치로표기 자료 : Crunchbase, ITJUZI Zero2IPO; abacus China Next 제 1 호 8