기획시리즈 주간기술동향 2015. 12. 30. 자본시장핀테크핵심으로부상하는로보어드바이저 박지영 한국예탁결제원펀드서비스부차장 ggideon@naver.co.kr 1. 서론 2. 특징및비교 3. 자산적용절차및주요알고리즘 4. 서비스유형및국내외업체현황 5. 결론 1. 서론지금까지개인의투자자산에대한운용은일반적으로자산운용사의펀드매니저에의해선정된포트폴리오, 즉사람의판단에의해종목선정과자산배분이결정되었다. 그러나최근핀테크 (Fintech) 기술을이용하여빅데이터, 기계학습, 알고리즘등 IT 기술과현대포트폴리오이론 (MPT) 은같은금융이론이결합한로보어드바이저 (robo-advisor) 기술을통해컴퓨터가사람을대신하여자산을관리하는기술이주목받고있다. 본고에서는로보어드바이저의개념과유형및기술에대해알아보고, 현황및문제점등을분석하여향후효과적인발전방향에대해살펴보고자한다. 최근급부상하고있는핀테크 (Fintech) 는금융 (Finance) 과기술 (Technology) 이라는두단어를결합한합성어로서스마트기술을활용하여결제, 자산관리, 인터넷뱅킹, 크라우드펀딩등다양한금융분야와결합한 금융 IT 융합형 산업을의미한다. 핀테크유형중자본시장과정보기술을융합하여증권및자산운용관련서비스를제공하는기술을캡테크 (Captech=Capital+Technology) 라고부르며, 최근이분야의핵심으로떠오르는기술이로보어드바이저 (robo-advisor) 이다. 로보어드바이저는로봇과자문가 (Advisor) 의합성어로써로봇이개인맞춤으로자산운용및관리자문을해주는자동화자산관리 (WM) 서비 * 본내용과관련된사항은한국예탁결제원펀드서비스부박지영차장 ( 02-3774-3676) 에게문의하시기바랍니다. ** 본내용은필자의주관적인의견이며 IITP 의공식적인입장이아님을밝힙니다. 10 www.iitp.kr
기획시리즈 IT 융합 ( 단위 : 10 억달러 ) ( 단위 : %) 2,500 6 5.6 2,000 1,500 1,000 500 0 5 4 3 2 1 0 0.5 0.9 1.7 2.7 4.1 2016(E) 2017(E) 2018(E) 2019(E) 2020(E) 미국시장로보어드바이저 AUM 전망치 2015(E) 2016(E) 2017(E) 2018(E) 2019(E) 2020(E) 미국자산관리시장내로보어드바이저 M/S 전망치 < 자료 >: A.T.kearney simulation model, 현대증권, 2015. ( 그림 1) 미국시장로보어드바이저 AUM 현황스이다. 투자자가개인의투자성향에대한정보 ( 자신의수입, 목표수익률, 위험회피정보등 ) 를입력하면해당정보를토대로알고리즘을활용하여자동화된방식으로투자자에게가장적합한포트폴리오를제공하여운용해주고, 시장의변동에따라수익극대화및위험축소를위해주기적으로포트폴리오를리밸런싱 (rebalancing) 하여관리해준다. 최근로보어드바이저시장이빠르게성장하고있다. 특히, 기존은행에대해불신하며, 상대적으로컴퓨터와기술력을신뢰하는밀레니엄세대 (1980 년대초 ~2000 년대초출생세대 ) 가이시장의성장을견인하고있다. 글로벌시장조사업체 MyPrivateBanking 에따르면 2015 년상반기기준 200 억달러규모수준의로보어드바이저시장이 2020 년이면 22 배성장한약 4,500 억달러로지속적인성장을전망하고있으며, 대표적인업체로미국에서는 Batterment, Wealthfront 등 12 개스타트업들이로보어드바이저기반의투자자문서비스를제공하고있다. 기존자산운용업체들도로보어드바이저업체와의업무제휴및인수합병등을통해영역을확대하고있다 [1]. 국내에서도데이터앤애널리틱스, 쿼터백랩, AIM, 디셈버앤컴퍼니, 위버플등이대표적이다. 현재베타테스트중이거나온라인자산관리를준비하는스타트업업체까지포함하면꽤많은업체가준비중이며, 한국예탁결제원, 대우증권등과의양해각서 (MOU) 체결그리고 2015 년 12 월에출범할한국핀테크협회참여를통해본격적인국내금융시장서비스를위한활발한준비활동을진행중이다. 정보통신기술진흥센터 11
주간기술동향 2015. 12. 30. 2. 특징및비교로보어드바이저는인간이직접자문하지않고대부분컴퓨터에의한자동화된시스템으로자산을관리한다는것이특징이다. 또한, 대면상담이아닌온라인이나스마트폰상에서자산배분전략을수행하기때문에 개인맞춤형서비스제공, 평균 0.5% 의저렴한수수료, 뛰어난접근성, 낮은투자금하한선, 모바일이용등의장점들을지니고있다 [2]. 게다가저렴한수수료로시장의위험상황에서리밸런싱을통한자산관리를받을수있어위험관리기능도제공하고있다. 이러한장점을바탕으로자산여력이비교적낮고 IT 를신뢰하는 20 30 대에인기가많다. 미국의경우, 7 년째이어진제로금리에은행이외의투자를원하는고객의수요가늘었고, 이과정에서맞춤형자문서비스를제공하면서도수수료를낮춘로보어드바이저가시장공략에성공한것으로평가된다. 금융시장에는사람이아닌시스템이나프로그램에의존하는기술이이미들어와있다. 대표적인것이시스템트레이딩 (System Trading) 또는알고리즘트레이딩 (Algorithmic Trading) 이라불리는기술이다. 주로헤지펀드, 뮤추얼펀드와같은전문기관에서이루어졌으나, 2000 년이후부터예스트레이더 (Yes Trader), 사이보스트레이더 (Cybos Trader), 메타트레이더 (Meta Trader) 와같은알고리즘트레이딩소프트웨어와알고리즘트레이딩을위한프로그래밍언어가소개되면서이용자층이증가했다. 컴퓨터를이용하여자산의가격과거래량, 기술적지표 ( 이동평균, MACD, 오실레이터, 스토캐스틱등 ) 를분석하여컴퓨터프로그램매매를수행하고, 사람의자의적판단이나편견을배제하여일정한매매규칙을사용해서일관성있게매매를수행한다 [3]. 사전에투자자가특정조건을프로그램에입력하면컴퓨터가그에따라매매여부를결정한다는점에서로보어드바이저와시스템트레이딩은일부유사하다. 하지만로보어드바이저는시스템트레이딩의달성목표와알고리즘면에서차이가있다. 로보어드바이저는시스템트레이딩과같이특정기술의지표에따른단순매매로투자가완료되는것이아니라다양한알고리즘을통해롱텀관점에서투자자별성향에맞는최적화된글로벌자산배분과투자전략을제시한다. 즉, 시스템트레이딩에서사용하는일부전략에의존하지않고업체간알고리즘에경쟁체제하에투자자성향에따른최적의알고리즘을선택하여시장변화에따라빅데이터분석및기계학습을통해유기적으로포트폴리오에변화를주는등시스템트레이딩보다진일보한인공지능자산관리시스템으로발전하고있다 [4]. 12 www.iitp.kr
기획시리즈 IT 융합 3. 자산적용절차및주요알고리즘 가. 로보어드바이저자산관리프로세스 로보어드바이저는어떤절차를거쳐자산관리프로세스가진행되는지궁금할것이다. 자산관리프로세스는 < 표 1> 과같이크게 5 단계를거쳐수행된다. < 표 1> 로보어드바이저자산관리프로세스 단계 프로세스 처리내용 Step 1 자산군설정 현재의투자환경분석을통해이상적인 Asset Class 설정 Step 2 ETF 스크리닝 Asset Class 별로낮은비용의 ETF 선택 Step 3 리스크허용수준설정 적절한포트폴리오제시를위해리스크허용수준설정 Step 4 MPT 통한자산배분 리스크허용수준설정을통해현대포트폴리오이론 (MPT) 을적용한자산배분 Step 5 모니터링및리밸런싱모니터링및주기적인리밸런싱 < 자료 >: 현대데일리 Quant &Asset Allocation, 현대증권, 2015. 1 단계에서는고객의투자성향에따라현시장상황에대한판단을통해주식, 채권, 대체투자등과같은투자자산군을설정한다. 예를들어, 유망자산으로분석된해외부동 산, 환율, 원자재, 인프라등을선택할수있다. 2 단계는각자산별로적절한 ETF( 상장지 수펀드 ) 를선정한다. ETF 스크리닝은추적오차가적고레버리지 (2X, 3X 등 ) 나인버스제 외, 유동성확보를위한일정수준이상거래대금, 보수한도등필터링을통해선정한다. Expected Return ln % 12 10 8 6 Minimum Risk Portfolio 26% Stocks 74% Bonds 4 10 11 12 13 14 15 16 17 MPT(Modern Portfolio Theory) 활용한배분수행 < 자료 >: Betterment, 현대증권, 2015. 100% Stocks 80% Stocks/20% Bonds 60% Stocks/40% Bonds 50% Stocks/50% Bonds 100% Bonds Number of ETFs Expense Ratio of Included ETFs Exclusion 0 500 1,000 1,500 0% 0.2% 0.4% 0.6% Reason Start Asset Class Geography Inverse Leveraged Focus Niche Segment Weight Taco ADV Misc End Included Excluded by Filter Betterment ETF 필터링 ( 그림 2) 로보어드바이저자산프로세스절차 정보통신기술진흥센터 13
주간기술동향 2015. 12. 30. < 자료 >: Betterment(www.betterment.com) ( 그림 3) Betterment 포트폴리오제시화면 3 단계에는고객성향을리스크팩터로분류하여적정베타값 ( 시장의변동에따른포트폴리오변동성 ) 을설정한다. 이후, 이를기반으로현대포트폴리오이론 (Modern Portfolio Theory) 을적용하여 4 단계자산배분을실행한다. 마지막으로모니터링및주기적인리밸런싱 ( 베타값변화측정및종목재선정등 ) 을통해성과분석및수익률향상을꾀한다 [5]. 나. 빅데이터및머신러닝기술기반분석금융영역에서의빅데이터활용영역은고객관리영역과금융활동영역으로구분할수있으며다양한분야에적용가능하다. 대규모데이터로부터분석에필요한금융빅데이터를수집하여클라우드등에저장하고, 데이터마이닝, 통계분석, 텍스트마이닝, 소셜감성분석등다양한분석을통해데이터의패턴을인식하여학습하며, 실시간현황파악및미래예측을통해사기방지시스템, 신용평가, 고객상품추천, 자산관리서비스등주요업무영역에서기업의의사결정을지원한다 [6]. 빅데이터분석이적용된국내스타트업위버플의사례를보면로보어드바이저가분석하는다양한빅데이터사례를알수있다. 국내외증권, 기업분석, 경제및글로벌지표데이 14 www.iitp.kr
기획시리즈 IT 융합 빅데이터발생데이터수집저장 ( 클라우드 ) 지능 ( 알고리즘 ) - 빅데이터활용의의미 : 대규모의데이터로부터의패턴인식을통한예측 - 정형데이터고객수, 계좌판매수, - 비정형데이터, SNS 활동기록, 위치정보, - 정형데이터분석, 데이터마이닝, 회귀분석, - 비정형데이터분석, 텍스트마이닝, 클러스터링, 맞춤 / 예측 대출패턴인식을통한사기방지시스템 (FDS) & 신용평가시스템 SNS 활동분석을통한맞춤형상품추천알고리즘기반개인자산관리서비스, etc, P2P 렌딩 리스크분석, P2P 펀딩 가치분석 < 자료 >: IT 를통한금융혁명, 핀테크, 창조경제연구회, 2015. ( 그림 4) 금융영역빅데이터분석절차터와개인의투자현황및투자성향데이터를분석하여외부환경변화에따른측정지표들의변화및이에따른투자자포트폴리오의변화등을데이터베이스로축적한다. 빅데이터분석을통해패턴추출및예측과기계학습을수행하고, 인공지능엔진을최적화하여고객투자스타일에따라포트폴리오를구성하고리밸런싱한다. 인공지능엔진 국내외증권데이터 ( 가격, 거래량, 수급등 ) 기업분석데이터 ( 집단지성기반기업분석 ) 기계학습 ( 추론, 판단, 패턴인식, 상관관계, 예측 ) 기업관련데이터 ( 뉴스, 공시, 실적, 자본금변동, 주주변동 ) 경제데이터 ( 국내외주요경제지표 ) 글로벌지표데이터 ( 곡식, 에너지, 귀금속, 환율, 유가등 ) 개개인의투자현황및투자성향데이터 ( 나이, 성별, 보유자산, 위험선호도, 투자경험등 ) 인공지능 PB Big Data Advice 투자자 < 자료 >: >: [K 핀테크 ]99% 를위한인공지능투자자문, Bloter.net, 2015., 자료재구성 ( 그림 5) 빅데이터및머신러닝기반인공지능 PB 정보통신기술진흥센터 15
주간기술동향 2015. 12. 30. 은학습을통해지속적으로쌓이는데이터패턴과상관관계를파악하여이벤트발생시투자자산이어떻게변화할지예측하고심리적인동요없이객관적인판단을해준다 [7]. 빅데이터를통한주가예측또한 SNS 나뉴스, 증권사이트등에서데이터를수집해기업에대한평판을나타내는단어들을수집하여형태소와감성사전을만들고이에대한감성분석을통해오피니언마이닝을한다. 특정종목과관련된모든키워드 ( 기업현황, 제품, 매출실적, 사고, 금융상황등 ) 를수집하고그룹핑한뒤, 각각의단어에대한감성표현이긍정적인지부정적인지를단계별로구분해수치화한다. 소셜미디어상의해당종목에대한감성정보와종목별주가흐름을반영하여주가예측모델을만들고분석해서예측치와실제데이터를비교하는학습과정을통해경험치를반영하고모델의정확도를개선한다. 이주가예측기술은로보어드바이저인공지능엔진과결합하여개인의위험수준및투자성향이나시장의변동상황을고려한후포트폴리오를선정하여투자자에게제시한다. 4. 서비스유형및국내외업체현황 가. 로보어드바이저서비스유형 업계초기 IT 기술을기반으로종목선정, 포트폴리오구성정보를제공하는단순자문서 비스가주류였으나, 이후사람의의견을반영한가공정보를제공하거나로보어드바이저가 주문을대신하는해주는투자일임서비스까지진화하였다. 현재미국시장의로보어드바이저는사업모델에따라크게운용형, 자문형, 하이브리드형 의 3 가지유형으로분류가능하다 < 표 2> 로보어드바이저서비스유형구분유형 1. 운용형유형 2. 자문형유형 3. 하이브리드형 주요서비스내용 비고 - 알고리즘기반소프트웨어를통해최적자산배분후이에맞춰고객자산을직접운용 - 리밸런싱, 최적세제전략등의서비스도제공 주로 AUM 기준 % 수수료부과 (0.15~0.5% 수준 ) - 알고리즘기반소프트웨어를통해고객포트폴리오모니터및장기적투자자문제공 ( 투자주체는고객 ) - 저성과 / 고비용상품교체, 리벨런싱제안등포함 주로월정액수수료부관 (5~15 달러수준 ) Wealthfront, Betterment, 주요회사 Jemstep, MarketRiders 등 FutureAdvisor 등 < 자료 >: 글로벌온라인자산관리산업동향및시사점, 금융투자협회, 2014. 7. 8. - 실제어드바이저판단으로자문ㆍ운용업무를수행하고고객과의커뮤니케이션수단으로온라인채널을활용 월정액, AUM 기반수수료모두활용 Personal Capital, LeamVest 등 16 www.iitp.kr
기획시리즈 IT 융합 운용형은알고리즘기반소프트웨어를통해최적자산배분후이에맞춰고객자산을직접운용한다. 여기에리밸런싱, 최적세제전략등의서비스도제공한다. 자문형은알고리즘기반소프트웨어를통해고객포트폴리오모니터와정기적투자자문만제공하고, 하이브리드형은실제투자자문가의판단으로자문ㆍ운용업무를수행하되고객과의커뮤니케이션수단으로로보어드바이저를활용한다 [8]. 나. 해외현황 (1) Wealthfront 2011 년 12 월창업한미국캘리포니아팔로알토소재업체로회원가입시질문에대한답변을통해성향을분석하여알고리즘기반개인별맞춤형자산배분및종목선택, 리밸런싱을수행한다. 재무상태, 투자목적, 위험성향에따라고객의투자자금을전세계의저비용 ETF, 주식 / 채권 / 상품에배분하며, 모니터링과자동재분배기능을제공한다. 고객총자산 22 억달러에이르며, 0.25% 로가장낮은비용 ( 개별거래주식비용을포함 ) 및절세전략을모두시스템화한가장우월한로보어드바이저로평가하고있다 [9]. (2) Future Advisor 2012 년 3 월에창업한미국샌프란시스코소재자산관리업체로공동창업자는 Bo Lu, Jon Xu 로모두컴퓨터공학박사학위를소지하고있고, 스탭들은 CFA, 수학박사등으로구성되었다. PayPal, Google 등에투자했던 VC 가투자를했으며 Passive/Long-Term Strategy, Low-Cost ETF Investing, MPT-Based Asset Allocation Model 등학문적연 < 자료 >: Wealthfront(www.wealthfront.com) ( 그림 6) Wealthfront 포트폴리오관리화면 정보통신기술진흥센터 17
주간기술동향 2015. 12. 30. 구결과에근거한자동화된포트폴리오관리원칙을실천하고있고, 인덱스펀드와 ETF 를이용하여포트폴리오구성한다. 개인성향분석후 MPT 적용알고리즘기반자산배분, 종목선택, 사후관리, 절세전략, 리밸런싱등을수행한다 (3) Netmug 영국소재온라인일임투자관리회사로 2012 년 10 월설립되었다. 상기의미국업체들과마찬가지로 Investment Team 에서회원과접촉하여성향파악후, 고객의성향에따른결과를가시화하여투자실행및결과치를제공하고사후관리를수행한다. 특징으로는제안된포트폴리오에대해고객이직접온라인에서수정을통해포트폴리오변경에따른의사결정을반영할수있다는점이다. 고객의포트폴리오를전문적으로관리ㆍ보호하고, 비용을가능한한낮게유지하여투자수익향상을추구한다. 다. 국내현황국내에도다양한로보어드바이저업체가존재한다. 데이터앤애널리틱스, 쿼터백랩, AIM, 디셈버앤컴패니, 위버플등이대표적이다. 가장발빠른행보를보이고있는업체는쿼터백랩이다. 국내증권사리서치전문가와 < 자료 >: 쿼터백랩 (www.quartec.co.kr) ( 그림 7) 쿼터백랩로보어드바이저자산관리프로세스 18 www.iitp.kr
기획시리즈 IT 융합 자산운용사펀드매니저가참여한쿼터백랩은국내첫로보어드바이저를내세워투자자문회사등록을신청했다. 이에미래에셋증권과 KDB 대우증권, NH 농협증권등이높은관심을보이고있고, 은행과보험사등도로보어드바이저업체들과잇따라업무협약을체결하고있다. 글로벌 ETF 를활용하여자산배분을해주는정식서비스가 2016 년초예정되어있으며, 현재주요금융기관을상대로베타 ( 시범 ) 서비스를실시하고있다. 디셈버앤컴퍼니는기계학습과인공지능등을통해다양한글로벌금융자산을모니터링하여개인의성향과필요에맞는투자포트폴리오의구성과매매를자동으로수행하는플랫폼을제공한다. 엔씨소프트의대표가투자한것으로알려진이업체는설립당시로보어드바이저를염두에두고사업목적에금융투자상품의투자, 투자자문및컨설팅업무, 금융관련데이터베이스관리, 검색및 IT 응용업무등을포함하였다. 특징으로는투자자성향을파악하여실시간종목선정및비중조절이가능하도록 1 인단위자동주문시스템을갖춘점이다. 일반적으로증권사의자문형랩은미리설정해둔모델포트폴리오대로만종목을매매하여실시간급변동시장상황을고려하는데문제점이있었으며, 디셈버앤컴퍼니는이러한문제점을해결하여단점을극복하였다 [10]. AIM 은미국헤지펀드등에서트레이딩경력의금융공학전문가와미국장외거래업체세컨마켓트레이딩플랫폼을구축한 IT 전문가가참여한스타트업이다. 서비스전반을모바일로구현하여스마트알고리즘기반으로로보어드바이저서비스를수행한다. 모바일기기에서자산, 연봉, 미래목표등투자성향을입력하면컴퓨터가목표와위험수준에따라포트폴리오를구성한다. 해당정보기반으로다양한자산군별투자비율을산출하여 ETF 스크리닝을수행하고시장상황에따라컴퓨터가목표가를설정하여매매를대신수행해준다. 또한, 빅데이터분석을통한시장분석및글로 벌자산운용사의최고투자책임자 (CIO) 등전 < 자료 >: AIM, ChosunBiz, 2015. ( 그림 8) AIM 모바일포트폴리오관리화면 정보통신기술진흥센터 19
주간기술동향 2015. 12. 30. 문가의자문도정기적으로알고리즘에반영된다 [11]. 현재정식서비스전베타고객의가 입금액이 850 억에달하는등성장귀추가주목된다. 5. 결론로보어드바이저가또하나의성공적인핀테크모델로부상하기위해서는해결해야할문제도있다. 일단현행법에서는투자일임업을서면으로해야한다. 투자일임은고객이금융사에본인자산을어디에어떻게투자할지권한을넘기는일을말하며, 모바일자동자산관리등다양한비즈니스출현으로로보어드바이저가대중화되기위해서는서면일처리없이모바일이나웹상에서곧바로투자일임을할수있도록하는방안이필요하다. 금융당국관계자는 투자일임은투자자보호장치등이필요해당국에서도서면을대체할다른방식을고민하고있다 고설명했다 [12]. 또한, 불건전영업및이해상충과관련된문제도검토되어야한다. 고객이제공한정보 ( 연령, 투자규모, 투자성향등 ) 에적합하지않거나위험한상품을자문또는투자일임하는행위, 로보어드바이저의기술적한계또는결함으로고객의정보에적합한투자자문이나투자일임이이루어지지않을수있다는설명을소홀히하는경우등투자자에대한보호대책이강구되어야한다. 이를위해기존투자자문 ( 일임 ) 업자와의규제차익및투자자보호공백해소를위해로보어드바이저전문업체에대한투자자문업 ( 일임 ) 등록을의무화한다거나금융투자협회차원의자율적규제가검토되어야할것으로판단된다. 로보어드바이저시장은급성장하고있으나다양한환경에서유효성을검증받지못한상황이므로투자자들에게확신을주기위해서는상당기간트랙레코드가필요할것으로보인다. 이로인해당분간은전통적인자산관리방식과로보어드바이저가장단점을보완하며서로공존할것으로판단된다. 그럼에도불구하고저렴한수수료와빅데이터기반의정보력을이용한자산배분, 시장의심리적공황상황에서도객관적인판단가능, 모바일과결합한다양한맞춤형서비스제공등향후로드바이저에대한검증이끝나는시점에서는빅데이터와인공지능기술의발전과융합하여막대한정보력과판단ㆍ처리능력으로자본시장에새로운패러다임을이끄는주역으로서한축을담당할것으로예상되며발전가능성은무한하여앞으로의전망은매우밝다고할수있을것이다. 20 www.iitp.kr
기획시리즈 IT 융합 < 참고문헌 > [1] 박지홍, 자산관리업의로보어드바이저열풍, 하나금융포커스, 제 5 권 37 호, 2015. 9. 21. [2] 이근홍, 로봇 PB 시대온다2, 뉴시스, 2015. 11. 2. [3] 알고리즘트레이딩, 위키백과, <http://ko.wikipedia.org/wiki/ 알고리즘트레이딩 > [4] 최성해, 증권사로보어드바이저신상일까재탕일까, 한국증권신문, 2015. 10. 28. [5] 최창규, 기계적자산배분, 로보어드바이저, NH 투자증권 Derivatives Weekly, 2015. 10. 15. [6] IT 를통한금융혁명, 핀테크, 창조경제연구회 14 차포럼보고서, 2015. 2. 24. [7] 안상욱, [K 핀테크 ]99% 를위한인공지능투자자문, Bloter.net, 2015. 3. 23. [8] 서영미, 글로벌온라인자산관리산업동향및시사점, 금융투자협회, 2014. 7. 8. [9] 해외 Robo-Advisor 업체, 대우증권스마트금융부, 2015. 3. 30. [10] 이충희, 김택진대표, 2 년전로보어드바이저벤처설립, the bell, 2015. 11. 5. [11] 최형석, 국내최초핀테크자산운용사탄생 컴퓨터가 24 시간자산관리, ChosunBiz, 2015. 7. 16. [12] 박소라, 로봇이자산관리하는로보어드바이저 핀테크블루오션으로뜬다, 전자신문, 2015. 10. 25. 정보통신기술진흥센터 21