프랭클린재팬증권자투자신탁 (UH) ( 주식 ) 외 12 개펀드의자산운용보고서입니다. 자세한펀드명 은아래를참조하시기바랍니다. 감사합니다. 기준 : 216 년 11 월 1 일 ~ 216 년 11 월 3 일 1) 프랭클린재팬증권자투자신탁 (UH) ( 주식 ) 2) 프랭클린지속성장증권투자신탁 ( 주식 ) 3) 프랭클린월지급글로벌스트레티지증권자투자신탁 ( 채권 ) 4) 프랭클린재팬증권자투자신탁 ( 주식 ) 5) 프랭클린클래식증권투자신탁 ( 채권혼합 ) 6) 프랭클린연금재팬증권자투자신탁 ( 주식 ) 7) 프랭클린장기주택마련증권투자신탁 ( 채권혼합 ) 1호 8) 프랭클린 K2 멀티전략증권자투자신탁 ( 주식혼합재간접형 ) 9) 프랭클린월지급미국하이일드증권자투자신탁 ( 채권재간접형 ) 1) 프랭클린베스트초이스증권자투자신탁 ( 주식 ) 11) 프랭클린뉴셀렉션포커스증권자투자신탁 ( 주식 ) 12) 템플턴차이나드래곤증권자투자신탁 ( 주식재간접형 ) 13) 프랭클린미국바이오헬스케어증권자투자신탁 ( 주식재간접형 )
프랭클린재팬증권자투자신탁 (UH) ( 주식 ) 공지사항 1. 고객님이가입하신펀드는 " 자본시장과금융투자업에관한법률 ( 현행법률 )" 의적용을받습니다. 2. 고객님이가입하신펀드는모자형구조로써이자산운용보고서에서의자산구성현황, 보유종목, 보수및비용등의정보는고객님이가입한 [ 프랭클린재팬증권자투자신탁 (UH) ( 주식 )] 가투자하고있는비율에따라안분한결과를보여주고있습니다. 3. 이보고서는자본시장법에의해 [ 프랭클린재팬증권자투자신탁 (UH) ( 주식 )] 의자산운용회사인 [ 프랭클린템플턴투신운용 ] 이작성하여신탁업자인 [ 홍콩상하이은행 ] 의확인을받아판매회사인 [ 대구은행하나금융투자 NH투자증권등 (http://dis.kofia.or.kr 참조 )] 을 ( 를 ) 통해투자자에게제공됩니다. 1. 펀드의개요 기본정보 펀드명칭 금융투자협회펀드코드 프랭클린재팬증권자투자신탁 (UH) ( 주식 ) 64858 종류 C2 28579 종류 A 86223 종류 C1 9328 종류 Ce 9329 펀드의종류 [ 투자신탁 ],[ 증권펀드 ]( 주식형 ), 추가형, 개방형, 종류형, 모자형 최초설정일 2722 운용기간 216.8.2 ~ 216.11.1 자산운용회사 프랭클린템플턴투신운용 존속기간 추가형으로별도의존속기간이없음. 펀드재산보관회사 ( 신탁업자 ) 홍콩상하이은행 일반사무관리회사 우리펀드서비스 위험등급 적용법률 자본시장과금융투자업에관한법률 판매회사 (http://dis.kofia.or.kr 참조 ) 대구은행하나금융투자 NH 투자증권등 상품의특징 이투자신탁은해외주식등에주로투자하는 프랭클린재팬증권모투자신탁 ( 주식 ) 에투자하여장기적인자산증식을추구합니다. 당사에서는기준가가외국통화인모투자신탁에대하여해당외국통화에대한환율변동위험헷지를수행하지않는전략을가진자투자신탁에 "UH" 라는단어를사용하고있으며, "UH" 는 unhedged를의미합니다. * 위험등급 : 투자신탁의실제수익률변동성을감안하여 1 등급 ( 매우높은위험 ) 부터 6 등급 ( 매우낮은위험 ) 까지투자위험등급을 6 단계로분류함. * 1 등급 매우높은위험. 2 등급 높은위험. 3 등급 다소높은위험. 4 등급 보통위험. 5 등급 낮은위험. 6 등급 매우낮은위험. 펀드의당기말과전기말의재산현황및기준가격을확인하실수있습니다. 항목 전기말 당기말 ( 단위 : 원, 좌, %) 증감률 자산총액 (A) 부채총액 (B) 순자산총액 (C=AB) 12,651,518,353 94,484,994 12,557,33,359 12,532,29,927 81,47,622 12,45,82,35.94% 13.77%.85% 기준가격 1,67.76 1,119.26 4.82% 종류 (Class) 별기준가격현황 종류 C2 기준가격 1,51.34
종류 (Class) 별기준가격현황 종류 A 기준가격 96.85 946.3 4.35% 종류 C1 기준가격 88.93 917.92 4.19% 종류 Ce 기준가격 885.65 923.95 4.32% 기준가격이란투자자가펀드를입금 ( 매입 ), 출금 ( 환매 ) 하는경우또는분배금 ( 상환금포함 ) 수령시에적용되는가격으로펀드의순자산총액을발행된수익증권총좌수로나눈가격을말합니다. 2. 운용경과및수익률현황운용경과 일본주식시장이운용기간중 216년회계연도상반기기업실적발표에대해전반적으로더욱긍정적으로인식하였고부정적인뉴스에대해다소무딘반응을보였으며, 긍정적인뉴스가흘러나오면서주가가올랐습니다. 일본은행의주식 ETF 매수기대감또한주식시장을뒷받침했습니다. 운용기간중 216년 1월말경미국 FBI의클린턴후보의새로운이메일발견발표는주식시장에별다른영향을미치지못했습니다. 초과성과를거둔업종으로는증권사의자사주매입발표에상승한증권및원자재매매업종, 긍정적인실적을보인어업및농업업종, 장기금리상승과기업의자사주매입에대한긍정적인태도에힘입은보험업종을들수있습니다. 반면부진을보인업종으로는정부주도의약값인하에대한우려에영향을받은제약업종, 높은밸류에이션이금리상승기조하에서부정적으로작용했던서비스업종, 철광석가격인상이비용증가로이어진철강및금속업종등이었습니다. 투자환경및운용계획 운용기간중 216년 3분기경제지표에의하면영국의브렉시트투표결과와규슈구마모토현지진의일시적인부정적충격을이겨내고경제회복을시사하고있습니다. 일본경제는미국및이머징마켓의경제여건강화에힘입은수출, 생산, 자본투자의회복으로점진적으로성장해나갈것으로예상합니다. 일본에서예정된대규모재정지출계획또한전망을더욱밝게할것입니다. 일본기업실적은운용기간중 216년 3분기에연간기준으로바닥을칠것으로예상하며, 개선세를보이는실적모멘텀은향후주식시장에긍정적으로작용할것입니다. 외국인투자자들은전반적인위험회피기조로일본주식과여타선진국주식을매도하고있는한편, 일본은행의매입과기업들의자사주매입은외국인투자자들의매도를흡수하고있습니다. 글로벌불확실성은점진적으로완화될것으로예상되며, 이에따라일본주식시장의수급여건이개선될가능성이높습니다. 상대적으로낮고매력적인주식밸류에이션은일본주식시장에긍정적인요인입니다. 당사는위와같은점을염두에두고동펀드를운용하겠습니다. 자료내의운용전략은시장상황및펀드매니저의판단등에따라변동될수있습니다. 기간수익률 항목 최근 3 개월 최근 6 개월 최근 9 개월 최근 12 개월 최근 2 년 최근 3 년 최근 5 년 프랭클린재팬증권자투자신탁 (UH) ( 주식 ) 4.82% 5.4% 3.42% 1.93% 2.7% 23.94% 54.24% ( 비교지수대비성과 ) 1.16%.91% 1.9% 1.37% 2.15% 5.21% 12.86% 비교지수 5.98% 6.32% 4.52% 3.3% 18.55% 18.73% 41.38% 비교지수 : 종류 (Class) 별현황 종류 C2 종류 A 4.35% 4.43% 2.1%.6% 16.33% 17.26% 4.63% 종류 C1 4.19% 4.12% 1.56%.52% 종류 Ce 4.32% 4.38% 1.93%.4% TOPIX(1%)KRW based * 위투자실적은과거성과를나타낼뿐미래의운용성과를보장하는것은아닙니다.
3. 자산현황 자산구성현황 보다상세한투자대상자산내역은금융투자협회전자공시사이트의펀드분기영업보고서및결산보고서를참고하실수있습니다.( 인터넷주소 http://dis.kofia.or.kr) 단, 협회전자공시사이트에서조회한분기영업보고서및결산보고서는본자산운용보고서와작성기준일이상이할수있습니다. 당기 전기 주식 48.4 주식 48.37 채권 채권 어음 / 전자단기사채 어음 / 전자단기사채 집합투자증권 49.21 집합투자증권 49.29 파생상품 파생상품 부동산 부동산 특별자산 특별자산 단기대출및예금 1.29 단기대출및예금 1.73 기타 1.46 기타.62 15. 3 45. 6 15. 3 45. 6 통화별 구분 주식 채권 JPY KRW USD 합계 *( ) : 구성비중 11,853 (48.86) () () 11,853 (48.4) 증권파생상품특별자산 () () () () 어음 / 전자단기사채 () () () () 집합투자증권 12,142 (5.5) () () 12,142 (49.21) 장내 () () () () 장외 () () () () 부동산실물자산기타단기매출및예금 () () () () () () () () () () () () 196 (.81) 123 (29.64) (1) 318 (1.29) 기타 자산총액 7 24,261 (.29) (1) 291 413 (7.36) (1) () (1) 36 24,674 (1.46) (1) 환헤지에관한사항 환헤지란? 펀드수익률에 미치는효과 투자설명서상의목표환헤지비율 환헤지란환율변동으로인한외화표시자산의가치변동위험을선물환계약등을이용하여줄이는것을말하며, 환헤지비율은기준일 현재펀드에서보유하고있는총외화자산의평가액대비, 환헤지규모를비율로표시한것을말합니다. 환헤지는외화자산인투자자산의가치가원화 (KRW) 와외국통화간상대적가치의변화에따라변동되는것을방지하는것을목적으로합니다. 따라서환헤지전략실행시, 원화의가치가올라가는환율하락이있는경우에는투자신탁이보유하는외화자산의가치가상대적으로떨어져투자신탁의수익률이낮아져야하지만, 환헤지는이러한환율변동에따른손실을상쇄시켜줌으로써, 결과적으로환율변동에따라투자신탁의가치가하락하게되는문제를극복하게해줍니다. 하지만반대의경우, 원화의가치가떨어지는환율상승이있는경우에는투자신탁이보유하는외화자산의가치가상대적으로올라가투자신탁의수익률이높아져야하지만, 환헤지는이러한환율변동에따른이익을상쇄시켜버림으로써, 결과적으로환율변동에따라투자신탁의가치가올라갈기회를상실하게됩니다 기준일 (216.11.1) 현재 환헤지비율 환헤지비용 (216.8.2~216.11.1) 환헤지로인한손익 ( 단위 : %, 원 ) (216.8.2~216.11.1) % %
환헤지란환율변동으로인한외화표시자산의가치변동위험을선물환계약등을이용하여줄이는것을말하며, 환헤지비율은기준일현재펀드에서보유하고있는총외화자산의평가액대비, 환헤지규모를비율로표시한것을말합니다. 환헤지를위한파생상품보유현황 구분상품종류거래상대방기초자산만기일매수 / 매도계약수계약금액평가금액 ( 단위 : 백만원 ) 각자산별보유종목내역 펀드자산총액에서상위 1 종목, 자산총액 ( 파생상품의경우위험평가액 ) 의 5% 초과보유종목및발행주식총수의 1% 초과종목 ( 해외주식은제외 ) 의보유내역을보여줍니다. 주식 종목명 보유수량 평가액 비중 (%) 비고 NIPPON TELEGRAPH & TELEPHONE C 9,86 499 3.98% 일본, 전기통신서비스 MITSUBISHI UFJ FINANCIAL GROUP 66,866 397 3.17% 일본, 금융 NIDEC CORPORATION 3,382 373 2.98% 일본, 산업 SHIN ETSU CHEM ORD 4,28 371 2.96% 일본, 물질 HONDA MOTOR ORD 1,388 348 2.77% 일본, 자유소비재 SMC CORP 987 328 2.62% 일본, 산업 TOYOTA MOTOR CORPORATION 4,921 325 2.59% 일본, 자유소비재 TAIHEIYO CEMENT ORD 95,112 311 2.48% 일본, 물질 ( 단위 : 주, 백만원, %) 집합투자증권 종목명종류자산운용회사보유수량순자산금액비중비고 F_ 재팬주식형모펀드주식형프랭클린템플턴투신운용 124,888,99,274 상기의집합투자증권보유수량은동펀드가보유하고있는해당집합투자증권의주수 ( 좌수 ) 를말합니다. 12,142 96.89% 5% 초과종목 기타자산 종류금액비고 ( 단위 : 백만원 ) 미수입금 58 업종별 ( 해외주식 ) 투자비중 구분업종명평가액보유비율 1 산업 3,877 32.71% 2 자유소비재 2,249 18.98% 산업자유소비재 18.98 32.71 3 금융 1,311 11.6% 4 물질 1,216 1.26% 5 기본소비자식료품 92 7.62% 금융물질 11.6 1.26 6 정보기술 763 6.44% 기본소비자식료품 7.62 7 전기통신서비스 712 6.1% 8 건강관리 7 5.91% 9 공익사업체 119 1.% 정보기술전기통신서비스 6.44 6.1 합계 11,853 보유비율 = 평가액 / 총평가액 1 위업종구분은 GICS( 글로벌표준산업분류 ) 의업종구분에따릅니다. 1% 건강관리공익사업체 1. 5.91 1. 9. 17. 25. 33. * 본그래프는기준일현재펀드에편입되어있는주식의업종별비율을나타냅니다.
국가별투자비중 국가일본 비중 97.41% 미국 대한민국 2.59% 미국 % 일부해외종목의경우거래소상장국가와실제발행국가가상이할수있습니다. 환헤지를위해편입한파생상품 ( 통화선물및선도거래등 ) 들이투자대상국가현황비중산정시함께반영될경우통화선물이주로거래되는대한민국과선도거래의주된대상통화국가인미국, 일본, 유럽, 홍콩의비중이해당펀드에서실제로관련국가들의주식, 집합투자증권, 유동성등에투자한비중과상이하게나타날수있습니다. 따라서상기의국가별투자비중에서환헤지를위해편입한파생상품 ( 통화선물과선도거래 ) 은제외하였습니다. 하지만해당펀드는환헤지를위한파생상품에투자되고있음을유의하시기바랍니다. 대한민국 일본 2.59 97.41 3 6 9 12 통화별투자비중 구분 평가액 보유비율 JPY 24,261 98.32% KRW 413 1.68% USD % USD KRW 1.68 JPY 98.32 3 6 9 12 4. 투자운용전문인력현황 운용전문인력 운영중인펀드현황성과보수가있는펀드및일임계약운용규모구분성명직위펀드개수운용규모펀드개수운용규모책임운용전문인력백상훈 39 1,143,283 부책임운용전문인력김강호 책임투자운용인력 이란투자운용인력중투자전략수립및투자의사결정등에있어주도적이고핵심적인역할을수행하는자를말합니다. ( 단위 : 개, 백만원 ) 협회등록번호 219732 2112335 운용전문인력변경내역 구분 부책임운용전문인력 부책임운용전문인력 기간 27.2.2 ~ 216.3.31 216.4.1 ~ 현재 운용전문인력 자산운용보고서작성일기준최근 3 년간의운용전문인력변경내역입니다. 펀드의투자운용인력변경내역등은금융투자협회전자공시사이트의수시공시등을참고하실수있습니다.( 인터넷주소 http://dis.kofia.or.kr) 단, 협회전자공시사이트가제공하는정보와본자산운용보고서가제공하는정보의작성기준일이상이할수있습니다. 김동일 김강호 해외운용전문인력 성명운용개시일직위주요경력및이력운용규모 "* 모펀드외화자산위탁운용사 : [Sumitomo Mitsui Asset Managem ent Co., Ltd.] 스미토모미쯔이에셋매니지먼트 타케시야마구치 212.11.5 주 ) 212년 11월 5일프랭클린재팬증권모투자신탁 ( 주식 ) 의외 화자산위탁집합투자업자변경 : Franklin Investments Japan Limited Sumitomo Mitsui Asset Management Co., Ltd."
5. 비용현황 보수및비용지급현황 구분 자산운용회사 전기 당기 금액 비율 (%)* 금액 비율 (%)* 28.649.9% 27.498.9% 판매회사 매매 중개수수료 종류 C2 %.62 1.4% 종류 A 28.15.9% 27.34.9% 종류 C1.711 1.5%.628 1.5% 종류 Ce.131 1.%.53 1.% 펀드재산보관회사 ( 신탁업자 ) 1.592.5% 1.527.5% 일반사무관리회사.637.2%.611.2% 보수합계 59.824 1.875% 57.412 1.875% 기타비용 **.87 3%.83 단순매매ㆍ중개수수료.16 %.12 조사분석업무등서비스수수료 % 합계.16 %.12 증권거래세 % 3% % % % % * 펀드의순자산총액기간평잔대비비율 ** 기타비용이란회계감사비용, 증권등의예탁및결제비용등펀드에서경상적ㆍ반복적으로지출된비용으로서매매ㆍ중개수수료는제외한것입니다. *** 모자형의매매ㆍ중개수수료는모펀드에서발생한매매ㆍ중개수수료를자펀드가차지하는비율대로안분한수치입니다. 성과보수내역 : 해당사항없음. 총보수비용비율 ( 단위 : 연환산, %) 펀드명칭 구분 총보수ㆍ비용비율 (A) 해당펀드매매ㆍ중개수수료비율 (B) 합계 (A+B) 합성총보수ㆍ비용비율 (C) 상위펀드비용합산 매매ㆍ중개수수료비율 (D) 합계 (C+D) 프랭클린재팬증권자투자신탁 (UH) ( 주식 ) 전기 당기 1.878% 1.877% % % 1.878% 1.878% 1.878% 1.877% % % 1.878% 1.878% 종류 (class) 별현황 종류 C2 % 2.367% % 2.367% % 2.367% % % % 2.367% 종류 A 1.873% 1.873% 1.873% 1.873% 1.873% 1.873% % % 1.873% 1.873% 종류 C1 2.472% 2.472% 2.472% 2.472% 2.472% 2.472% % % 2.472% 2.472% 종류 Ce 1.969% 1.966% 1.969% 1.966% 1.969% 1.966% 1% % 1.969% 1.967% 총보수ㆍ비용비율 (Total Expense Ratio) 이란운용보수등펀드에서부담하는 보수 와 기타비용 총액을순자산연평잔액 ( 보수ㆍ비용차감전기준 ) 으로나눈비율로서해당운용기간중투자자가부담한총보수ㆍ비용수준을나타냅니다. 매매ㆍ중개수수료비율이란매매ㆍ중개수수료 ( 거래세포함 ) 를순자산연평잔액 ( 보수ㆍ비용차감전기준 ) 으로나눈비율로서해당운용기간중투자자가부담한매매ㆍ중개수수료의수준을나타냅니다. 모자형의경우모펀드에서발생한비용을자펀드가차지하는비율대로안분하여합산한수치입니다. 6. 투자자산매매내역 매매주식규모및회전율 ( 단위 : 주, 백만원, %) 매수 매도 매매회전율 ( 주 ) 수량 금액 수량 금액 해당기간 연환산 657,299 5,649 54,285 6,594 57.28% 227.25% 매매회전율이란해당운용기간중매도한주식가액의총액을그해당운용기간중보유한주식의평균가액으로나눈비율을의미합니다.
최근 3 분기매매회전율추이 216.5.2 ~ 216.8.1 216.2.2 ~ 216.5.1 215.11.2 ~ 216.2.1 59.57% 82.23% 51.86% 매매회전율이높을경우매매거래수수료 (.1% 내외 ) 및증권거래세 ( 매도시.3%) 발생으로실제투자자가부담하게되는펀드비용이증가합니다.
프랭클린지속성장증권투자신탁 ( 주식 ) 공지사항 1. 고객님이가입하신펀드는 " 자본시장과금융투자업에관한법률 ( 현행법률 )" 의적용을받습니다. 2. 이보고서는자본시장법에의해 [ 프랭클린지속성장증권투자신탁 ( 주식 )] 의자산운용회사인 [ 프랭클린템플턴투신운용 ] 이작성하여신탁업자인 [ 한국스탠다드차타드은행 ] 의확인을받아판매회사인 [ 한국스탠다드차타드은행신한금융투자하나금융투자등 (http://dis.kofia.or.kr 참조 )] 을 ( 를 ) 통해투자자에게제공됩니다. 1. 펀드의개요 기본정보 펀드명칭 금융투자협회펀드코드 프랭클린지속성장증권투자신탁 ( 주식 ) 3667 종류 CP B8158 종류 A AW424 종류 Ae AW425 종류 C AW426 종류 Ce AW427 종류 S AW43 펀드의종류 [ 투자신탁 ],[ 증권펀드 ]( 주식형 ), 추가형, 개방형, 종류형 최초설정일 2324 운용기간 존속기간 펀드재산보관회사 ( 신탁업자 ) 위험등급 판매회사 (http://dis.kofia.or.kr 참조 ) 216.8.4 ~ 216.11.3 자산운용회사추가형으로별도의존속기간이없음. 한국스탠다드차타드은행일반사무관리회사적용법률한국스탠다드차타드은행신한금융투자하나금융투자등 프랭클린템플턴투신운용 우리펀드서비스 자본시장과금융투자업에관한법률 이투자신탁은저평가된국내주식에주로투자하여장기적인자산증식을추구합니다. 상품의특징 * 위험등급 : 투자신탁의실제수익률변동성을감안하여 1 등급 ( 매우높은위험 ) 부터 6 등급 ( 매우낮은위험 ) 까지투자위험등급을 6 단계로분류함. * 1 등급 매우높은위험. 2 등급 높은위험. 3 등급 다소높은위험. 4 등급 보통위험. 5 등급 낮은위험. 6 등급 매우낮은위험. 펀드의당기말과전기말의재산현황및기준가격을확인하실수있습니다. 항목자산총액 (A) 부채총액 (B) 순자산총액 (C=AB) 기준가격 ( 단위 : 원, 좌, %) 전기말 당기말 증감률 6,31,466,587 5,87,549,654 7.84% 3,88 193,95,44 4,998,621.75% 6,31,462,77 5,613,599,25 1.92% 1,115.87 1,86.71 2.61%
종류 (Class) 별기준가격현황 종류 CP 기준가격 99.2 964.3 2.61% 종류 A 기준가격 959.77 931.18 2.97% 종류 Ae 기준가격 946.55 919.18 2.89% 종류 C 기준가격 987.46 957.29 3.5% 종류 Ce 기준가격 982.48 953.89 2.9% 종류 S 기준가격 898.12 872.15 2.89% 기준가격이란투자자가펀드를입금 ( 매입 ), 출금 ( 환매 ) 하는경우또는분배금 ( 상환금포함 ) 수령시에적용되는가격으로펀드의순자산총액을발행된수익증권총좌수로나눈가격을말합니다. 2. 운용경과및수익률현황운용경과 글로벌주식시장의상승흐름이운용기간중 216년 9월부터제자리걸음을지속하고있습니다. 긍정적요인과부정적요인이맞서는가운데증시는횡보하고있습니다. 글로벌경기의완만한회복세에대한기대가지속되는점은긍정적이었습니다. 반면미국주식시장에대한고평가논란, 미국을제외한지역의기업이익모멘텀부진, 미국대선을앞둔경계감등은부정적으로작용했습니다. 국내증시또한운용기간중 216년 9월은연중최고치를기록했었으나 1월에는약세로전환했습니다. 주가지수의레벨은높고실적모멘텀은둔화한상황에서, 예상치못한돌발악재로인해주식시장은후퇴를거듭하였습니다. 운용기간중 2 16년 9월에이어삼성전자갤럭시노트7 관련악재가이어졌습니다. 또한, 중국정부의한국관광객제한조치및국내정치불안요인들도센티멘트와외국인수급에부정적영향을일으켰습니다. 운용기간중 216년 1월한달동안 프랭클린지속성장증권투자신탁 ( 주식 ) 은.59% 수익률을기록하여벤치마크인 KOSPI의성과 (1월 1.73%) 대비 1.14 % 상회하는성과를나타냈습니다. 운용기간중 216년 1월에시장보다오버웨이트하고있는업종은전월과마찬가지로자동차 / 부품, 화학, 자동차부품, 기타산업재업종등입니다. 언더웨이트하고있는업종은테크, 음식료, 유틸리티, 홀딩스, 의류섬유업종등입니다. 섹터선정효과는긍정적이었으며, 종목선정효과는부정적인효과를보였습니다. 운용기간중 216년 1월매수종목은삼성전자, SK텔레콤, SK, LG 등대형가치주였으며매도는수익실현차원에서만도, 현대모비스, NAVER 등이었습니다. 주식투자의알파는 장기투자 에서비롯되는데필연적으로진행될것으로예상되는산업의변화에잘포지셔닝하고있어야단기적인주가변동에도흔들리지않을수있기때문에이에적합한종목들위주로포트폴리오를구성하려고노력하고있습니다 투자환경및운용계획 운용기간중 216년 11월글로벌증시는미국대선과 12월연준의금리인상을앞두고관망세를보일것으로전망합니다. 힐러리와트럼프두후보간지지율격차가크지않아대선전까지증시는혼조세를보일것으로예상합니다. 대선결과가확정된이후에는짧은안도랠리가예상되지만, 운용기간중 216년 12월금리인상에대한경계감으로투자자들은보수적인모습을보일것으로예상됩니다. 또한, 운용기간중 216년 12월초로예정된이탈리아의국민투표도시장의불확실성을높이는요인으로작용할전망입니다. 국내증시또한대외불확실성으로인한안전자산선호심리강화로원화약세가예상됨에따라부진한흐름이예상됩니다. 최근주요기업들의이익추정치가하향조정되고있는점도부담요인입니다. 그뿐만아니라대통령과관련된스캔들로인한정치적불확실성이국내경기에부정적인영향을미칠가능성이존재해당분간상승여력이크지않다는판단입니다. 당사운용팀은경기회복및금리인상가능성이높은상태에서점차과거몇년간시장을주도하면서밸류에이션멀티플이높아진유틸리티, 필수소비재, 헬스케어업종보다는업황바닥을지난에너지, 금융, IT, 소재, 산업재, 경기소비재등밸류에이션매력도가높은주식들의주가수익률이상대적우위를보일가능성이높다고생각됩니다. 기업의지속가능성을판단하고, 지속가능성이우수한기업의주식을그러한속성이사라질때까지장기투자하는기존의투자전략을고수하겠습니다. 결국, 주식의단기적인주가수익률을예상하기보다는기업의자본이얼마나장기안정적으로성장할것인가에집중하고있습니다. 주가는결국, 기업펀더멘탈의장기성장라인에수렴할것으로믿습니다. 해당기업의지속가능성이나경쟁력이부족하지만단순히주가의일시적괴리현상에기댄단기매매를피하고, 기업의장기적인자본수익률지속가능성에집중하겠습니다. 당사는위와같은점을염두에두고동펀드를운용하겠습니다. 자료내의운용전략은시장상황및펀드매니저의판단등에따라변동될수있습니다. 기간수익률 항목 최근 3 개월 최근 6 개월 최근 9 개월 최근 12 개월 최근 2 년 최근 3 년 최근 5 년 프랭클린지속성장증권투자신탁 ( 주식 ) 2.61% 1.53% 2.98% 2.77% 1.42% 27.44% 19.72% ( 비교지수대비성과 ) 2.6% 1.4% 7.91%.38% 8.84% 3.16% 13.64% 비교지수.55%.13% 4.92% 3.15% 1.57% 2.72% 6.8%
비교지수 : KOSPI(1%) 종류 (Class) 별현황 종류 CP 2.61% 1.53% 2.98% 2.77% 종류 A 2.97% 2.26% 4.5% 4.18% 종류 Ae 2.89% 2.8% 3.79% 3.84% 종류 C 3.5% 2.41% 4.27% 4.47% 6.61% 23.4% 15.59% 종류 Ce 2.9% 2.12% 3.84% 3.89% 종류 Cf 종류 S 2.89% 2.8% 3.79% 3.84% 종류 CW * 위투자실적은과거성과를나타낼뿐미래의운용성과를보장하는것은아닙니다. 3. 자산현황 자산구성현황 보다상세한투자대상자산내역은금융투자협회전자공시사이트의펀드분기영업보고서및결산보고서를참고하실수있습니다.( 인터넷주소 http://dis.kofia.or.kr) 단, 협회전자공시사이트에서조회한분기영업보고서및결산보고서는본자산운용보고서와작성기준일이상이할수있습니다. 당기 전기 주식 92.98 주식 96.16 채권 채권 어음 / 전자단기사채 어음 / 전자단기사채 집합투자증권 집합투자증권 파생상품 파생상품 부동산 부동산 특별자산 특별자산 단기대출및예금 2.68 단기대출및예금 2.17 기타 4.34 기타 1.67 25. 5 75. 1 3 6 9 12 통화별 구분 주식 채권 KRW 합계 *( ) : 구성비중 5,4 (92.98) 5,4 (92.98) 증권파생상품특별자산 () () 어음 / 전자단기사채 () () 집합투자증권 () () 장내 () () 장외 () () 부동산실물자산기타단기매출및예금 () () () () () () 155 (2.68) 155 (2.68) 기타 자산총액 252 5,88 (4.34) (1) 252 5,88 (4.34) (1) 각자산별보유종목내역 펀드자산총액에서상위 1 종목, 자산총액 ( 파생상품의경우위험평가액 ) 의 5% 초과보유종목및발행주식총수의 1% 초과종목 ( 해외주식은제외 ) 의보유내역을보여줍니다. 주식 삼성전자 종목명보유수량평가액비중 (%) 비고 64 1,34 현대글로비스 1,682 29 5.% SK텔레콤 1,295 289 4.98% SK이노베이션 1,837 287 4.95% 현대모비스 1,76 287 4.95% 17.81% 5% 초과종목 ( 단위 : 주, 백만원, %)
주식 종목명 보유수량 평가액 비중 (%) 비고 삼성화재 998 283 4.88% 롯데케미칼 945 278 4.79% KB금융 4,966 24 3.51% NAVER 213 173 2.98% ( 단위 : 주, 백만원, %) 기타자산 종류금액비고 미수입금 25 ( 단위 : 백만원 ) 4. 투자운용전문인력현황 운용전문인력 운영중인펀드현황성과보수가있는펀드및일임계약운용규모구분성명직위펀드개수운용규모펀드개수운용규모책임운용전문인력오호준 9 63,995 4 493,525 부책임운용전문인력육진수 책임투자운용인력 이란투자운용인력중투자전략수립및투자의사결정등에있어주도적이고핵심적인역할을수행하는자를말합니다. ( 단위 : 개, 백만원 ) 협회등록번호 21985 2114437 운용전문인력변경내역 구분 부책임운용전문인력 부책임운용전문인력 기간 23.2.4 ~ 216.7.29 216.7.3 ~ 현재 운용전문인력 자산운용보고서작성일기준최근 3 년간의운용전문인력변경내역입니다. 펀드의투자운용인력변경내역등은금융투자협회전자공시사이트의수시공시등을참고하실수있습니다.( 인터넷주소 http://dis.kofia.or.kr) 단, 협회전자공시사이트가제공하는정보와본자산운용보고서가제공하는정보의작성기준일이상이할수있습니다. 오성식 육진수 5. 비용현황 보수및비용지급현황 구분 금액비율 (%)* 금액비율 (%)* 자산운용회사 11.35.72% 1.8.72% 종류 CP.75%.75% 종류 A.29.7%.197.7% 종류 Ae.44.35%.49.35% 판매회사 종류 C 15.555 1.% 14.85 1.% 종류 Ce 1.5% 2.5% 종류 Cf.3%.3% 종류 S.43.35%.39.35% 종류 CW % %
매매 중개수수료 펀드재산보관회사 ( 신탁업자 ).644.4%.615.4% 일반사무관리회사.322.2%.37.2% 보수합계 28.123 1.743% 26.859 1.742% 기타비용 **.39 2%.37 단순매매ㆍ중개수수료 3.332.26% 17.598 조사분석업무등서비스수수료.37.23% 1.955 합계 3.71.229% 19.553 증권거래세 4.47.277% 2.395 2% 1.141%.127% 1.268% 1.323% * 펀드의순자산총액기간평잔대비비율 ** 기타비용이란회계감사비용, 증권등의예탁및결제비용등펀드에서경상적ㆍ반복적으로지출된비용으로서매매ㆍ중개수수료는제외한것입니다. *** 모자형의매매ㆍ중개수수료는모펀드에서발생한매매ㆍ중개수수료를자펀드가차지하는비율대로안분한수치입니다. 성과보수내역 : 해당사항없음. 총보수비용비율 ( 단위 : 연환산, %) 펀드명칭 구분 총보수ㆍ비용비율 (A) 해당펀드매매ㆍ중개수수료비율 (B) 합계 (A+B) 합성총보수ㆍ비용비율 (C) 상위펀드비용합산 매매ㆍ중개수수료비율 (D) 합계 (C+D) 프랭클린지속성장증권투자신탁 ( 주식 ) 전기 당기 1.745% 1.744%.56% 2.591% 2.251% 4.335% 1.745% 1.744%.56% 2.591% 2.251% 4.335% 종류 (class) 별현황 종류 CP % % % % % %.445% 2.496%.445% 2.496% 종류 A 1.461% 1.461% 1.461% 1.461% 1.461% 1.461%.517% 2.612% 1.979% 4.73% 종류 Ae 1.111% 1.111% 1.111% 1.111% 1.111% 1.111%.55% 2.617% 1.615% 3.727% 종류 C 1.765% 1.765% 1.765% 1.765% 1.765% 1.765%.57% 2.596% 2.272% 4.361% 종류 Ce 1.184% 1.21% 1.184% 1.21% 1.184% 1.21%.51% 2.754% 1.685% 3.956% 종류 Cf % % % % % % % % % % 종류 S 1.111% 1.11% 1.111% 1.11% 1.111% 1.11%.498% 2.587% 1.68% 3.698% 종류 CW % % % % % % % % % % 총보수ㆍ비용비율 (Total Expense Ratio) 이란운용보수등펀드에서부담하는 보수 와 기타비용 총액을순자산연평잔액 ( 보수ㆍ비용차감전기준 ) 으로나눈비율로서해당운용기간중투자자가부담한총보수ㆍ비용수준을나타냅니다. 매매ㆍ중개수수료비율이란매매ㆍ중개수수료 ( 거래세포함 ) 를순자산연평잔액 ( 보수ㆍ비용차감전기준 ) 으로나눈비율로서해당운용기간중투자자가부담한매매ㆍ중개수수료의수준을나타냅니다. 모자형의경우모펀드에서발생한비용을자펀드가차지하는비율대로안분하여합산한수치입니다. 6. 투자자산매매내역 매매주식규모및회전율 ( 단위 : 주, 백만원, %) 매수 매도 매매회전율 ( 주 ) 수량 금액 수량 금액 해당기간 연환산 73,41 6,233 182,454 6,82 113.61% 45.73% 매매회전율이란해당운용기간중매도한주식가액의총액을그해당운용기간중보유한주식의평균가액으로나눈비율을의미합니다. 최근 3 분기매매회전율추이 216.5.4 ~ 216.8.3 216.2.4 ~ 216.5.3 215.11.4 ~ 216.2.3
23.96% 46.21% 75.9% 매매회전율이높을경우매매거래수수료 (.1% 내외 ) 및증권거래세 ( 매도시.3%) 발생으로실제투자자가부담하게되는펀드비용이증가합니다.
프랭클린월지급글로벌스트레티지증권자투자신탁 ( 채권 ) 공지사항 1. 고객님이가입하신펀드는 " 자본시장과금융투자업에관한법률 ( 현행법률 )" 의적용을받습니다. 2. 고객님이가입하신펀드는모자형구조로써이자산운용보고서에서의자산구성현황, 보유종목, 보수및비용등의정보는고객님이가입한 [ 프랭클린월지급글로벌스트레티지증권자투자신탁 ( 채권 )] 가투자하고있는비율에따라안분한결과를보여주고있습니다. 3. 이보고서는자본시장법에의해 [ 프랭클린월지급글로벌스트레티지증권자투자신탁 ( 채권 )] 의자산운용회사인 [ 프랭클린템플턴투신운용 ] 이작성하여신탁업자인 [ 국민은행 ] 의확인을받아판매회사인 [ 미래에셋생명 (http://dis.kofia.or.kr 참조 )] 을 ( 를 ) 통해투자자에게제공됩니다. 1. 펀드의개요 기본정보 펀드명칭 금융투자협회펀드코드 프랭클린베스트국공채증권모투자신탁 ( 채권 ) 93866 프랭클린베스트채권증권모투자신탁 ( 채권 ) 93873 프랭클린미국하이일드증권모투자신탁 ( 채권 재간접형 ) A251 프랭클린월지급글로벌스트레티지증권자투자신탁 ( 채권 ) AD248 종류 A AD25 펀드의종류 [ 투자신탁 ],[ 증권펀드 ]( 채권형 ), 추가형, 개방형, 종류형, 모자형 최초설정일 212117 운용기간 216.8.7 ~ 216.11.6 자산운용회사 프랭클린템플턴투신운용 존속기간 추가형으로별도의존속기간이없음. 펀드재산보관회사 ( 신탁업자 ) 국민은행 일반사무관리회사 우리펀드서비스 위험등급 5 등급 ( 낮은위험 ) 적용법률 자본시장과금융투자업에관한법률 판매회사 (http://dis.kofia.or.kr 참조 ) 미래에셋생명 상품의특징 이투자신탁은국내채권형모투자신탁인 프랭클린베스트국공채증권모투자신탁 ( 채권 ), 프랭클린베스트채권증권모 투자신탁 ( 채권 ), 프랭클린단기국공채증권모투자신탁 ( 채권 ) 및채권 재간접형펀드 [ 프랭클린미국하이일드증권모투 자신탁 ( 채권 재간접형 ), 템플턴글로벌증권모투자신탁 ( 채권 재간접형 ) ] 에투자신탁자산총액의 6% 이상을투자하고, 채 권 재간접형펀드인 프랭클린미국하이일드증권모투자신탁 ( 채권 재간접형 ) 과 템플턴글로벌증권모투자신탁 ( 채권 재 간접형 ) 에 4% 이하로투자하여해외채권형펀드와국내채권형펀드의전략적자산배분을통해대 내외요인에따른가격 변동성완화를통한위험대비수익률의최적화를추구합니다. * 위험등급 : 투자신탁의실제수익률변동성을감안하여 1 등급 ( 매우높은위험 ) 부터 6 등급 ( 매우낮은위험 ) 까지투자위험등급을 6 단계로분류함. * 1 등급 매우높은위험. 2 등급 높은위험. 3 등급 다소높은위험. 4 등급 보통위험. 5 등급 낮은위험. 6 등급 매우낮은위험. 펀드의당기말과전기말의재산현황및기준가격을확인하실수있습니다. 항목자산총액 (A) 부채총액 (B) 순자산총액 (C=AB) 기준가격 ( 단위 : 원, 좌, %) 전기말 당기말 증감률 63,996,74 3,599,471 52.19% 5,388 1% 63,996,74 3,549,83 52.26% 1,125.99 1,135.6.85%
종류 (Class) 별기준가격현황 종류 A 기준가격 917.56 911.67.64% 기준가격이란투자자가펀드를입금 ( 매입 ), 출금 ( 환매 ) 하는경우또는분배금 ( 상환금포함 ) 수령시에적용되는가격으로펀드의순자산총액을발행된수익증권총좌수로나눈가격을말합니다. ( 단위 : 백만원, 백만좌 ) 분배금지급일 분배금지급금액 분배후수탁고 기준가격 ( 원 ) 분배금지급전분배금지급후 비고 216117 3 1,135.6 1,135.6 펀드구성 자펀드가투자하고있는모펀드투자비중 34.67% 29.52% 프랭클린미국하이일드증권모투자신탁 ( 채권 재간접형 ) 프랭클린베스트채권증권모투자신탁 ( 채권 ) 프랭클린베스트국공채증권모투자신탁 ( 채권 ) 35.81% 위의도표및그림은현재투자자가가입하고있는자펀드만을대상으로보여주고있습니다. 자펀드자산현황을 1 으로가정하였을때각모펀드의집합투자증권을얼마만큼투자하고있는지를보여줍니다. 2. 운용경과및수익률현황운용경과 운용기간중 216년 1월글로벌경제는미국내수가비교적양호한신장세를유지하고있음을재확인하면서 12월미국금리인상가능성이점점증가하는모습을보였습니다. 또한영국의하드브렉시트와 ECB의테이퍼링우려가커지면서안전자산선호현상이강화되기도하였습니다. 글로벌채권시장의시황과관련해서운용기간중 216년 1월미국채권시장은여러경기지표가호조세를이어간가운데, 크게높아진미국의 12월금리인상가능성을반영하며큰폭의약세로마감하였습니다. 운용기간중 216년 1월유럽채권시장에서는 ECB의테이퍼링가능성이제기된가운데경기지표가나쁘지않은모습을보이고, 하드브렉시트에대한우려가축소되자채권투자심리가지속적으로약해지는모습을보였습니다. 운용기간중 216년 1월 ECB 회의에서는테이퍼링에관한논의가이루어지지않았지만, 드라기총재가지속적인채권매입에대한부정적인의견을나타내면서향후 ECB의테이퍼링에대한불확실성이지속되면서채권시장의약세요인으로작용하였습니다. 신흥국채권시장은미연준의연내금리인상가능성고조, 유가상승, 인플레이션에대한기대감등에영향을받으면서전반적으로금리가상승하는모습이나타났습니다. 다만, 미연준의점진적금리인상기조가재확인됨에따라상대적으로높은금리를기록하고있는신흥국채권에대한자금유입세는유지되며이는금리상단을제한하는역할을하였습니다. 국내채권시장의경우, 운용기간중 216 년 1 월금통위회의이후약화된금리인하기대속에국채 5 년발행이후금감원의 IFRS4 2 단계도입연장에대한논 의가나타나면서, 레벨부담이존재하였던초장기물이약세를보이며국채금리커브는스티프닝되었습니다. 또한, 단기물역시월말부가세납부, 은행채발행증 가, MMF 순유출, 외국인통안채매도등으로약세를보였습니다. 투자환경및운용계획 시장은미연준의운용기간중 216년 12월금리인상이확실시되는가운데이에대한대기심리가점차짙어질것으로보이나, 11월말에산유국감산회의가다가오면서이에대한불확실성으로금리변동성이다시확대될가능성이있습니다. 아직채권시장을한방향으로이끌만한새로운재료가없는상황에서선진채권시장금리는제한된레벨에서박스권움직임을보일것으로예상되지만, 글로벌경기부진에대한우려가완화되고최근인플레이션에대한기대가커지고있는점은미연준의연말금리인상을앞두고강세보다는운용기간중 216년 1월부터이어져온채권의약세기조쪽에무게가실릴가능성이있습니다. 상대적으로신흥채권시장은완화된인플레이션우려와원자재가격의안정적인움직임속에펀더멘털측면에서양호한국가를중심으로추가적인통화완화정책이시행되는등미국등선진채권시장과달리금리와통화측면에서차별화된움직임을보일것으로예상됩니다.
적으로안전자산선호가강해질것으로보이며선거결과에따라채권시장분위기가크게영향을받을것으로전망됩니다. 시장은미연준의운용기간중 216년 12월금리인상이확실시되는가운데이에대한대기심리가점차짙어질것으로보이나, 11월말에산유국감산회의가다가오면서이에대한불확실성으로금리변동성이다시확대될가능성이있습니다. 아직채권시장을한방향으로이끌만한새로운재료가없는상황에서선진채권시장금리는제한된레벨에서박스권움직임을보일것으로예상되지만, 글로벌경기부진에대한우려가완화되고최근인플레이션에대한기대가커지고있는점은미연준의연말금리인상을앞두고강세보다는운용기간중 216년 1월부터이어져온채권의약세기조쪽에무게가실릴가능성이있습니다. 상대적으로신흥채권시장은완화된인플레이션우려와원자재가격의안정적인움직임속에펀더멘털측면에서양호한국가를중심으로추가적인통화완화정책이시행되는등미국등선진채권시장과달리금리와통화측면에서차별화된움직임을보일것으로예상됩니다. 기간수익률 항목 최근 3 개월 최근 6 개월 최근 9 개월 최근 12 개월 최근 2 년 최근 3 년 최근 5 년 프랭클린월지급글로벌스트레티지증권자투자신탁 ( 채권 ).85% 2.76% 3.71% 3.9% 3.6% 8.36% ( 비교지수대비성과 ).84%.77% 1.31% 1.16% 1.89%.82% 비교지수.1% 1.98% 5.2% 5.7% 5.49% 9.18% 비교지수 : 종류 (Class) 별현황 종류 A.66% 2.38% 3.13% 3.13% 2.6% 5.95% 종류 C ( 참조지수 ) JPM GGBI 19% + CSFB HighYield 19% + KBP Gov Bond(~1y) 29% + KPB Comp(~3y) 29% + Call 4% * 위투자실적은과거성과를나타낼뿐미래의운용성과를보장하는것은아닙니다. 3. 자산현황 자산구성현황 보다상세한투자대상자산내역은금융투자협회전자공시사이트의펀드분기영업보고서및결산보고서를참고하실수있습니다.( 인터넷주소 http://dis.kofia.or.kr) 단, 협회전자공시사이트에서조회한분기영업보고서및결산보고서는본자산운용보고서와작성기준일이상이할수있습니다. 당기 전기 주식 주식 채권 46.38 채권 51.6 어음 / 전자단기사채 어음 / 전자단기사채 집합투자증권 38.62 집합투자증권 36.9 파생상품.89 파생상품 2.76 부동산 부동산 특별자산 특별자산 단기대출및예금 6.6 단기대출및예금 6.29 기타 7.51 기타 3.8 12. 24. 36. 48. 15. 3 45. 6 통화별 구분 주식 채권 EUR KRW USD 합계 () () () () 증권파생상품특별자산 () 16 (75.92) () 16 (46.38) 어음 / 전자단기사채 () () () () 집합투자증권 () () 13 (99.25) 13 (38.62) 장내 () (2.27) () (1.39) 장외 () () (1.27) (.49) 부동산실물자산기타단기매출및예금 () () () () () () () () () () () () (1) 2 (9.52) (2.1) 2 (6.6) 기타자산총액 () (1) 3 21 (12.29) (1) 13 () (1) 3 34 (7.51) (1)
환헤지에관한사항 환헤지란? 펀드수익률에 미치는효과 투자설명서상의목표환헤지비율 환헤지란환율변동으로인한외화표시자산의가치변동위험을선물환계약등을이용하여줄이는것을말하며, 환헤지비율은기준일 현재펀드에서보유하고있는총외화자산의평가액대비, 환헤지규모를비율로표시한것을말합니다. 환헤지는외화자산인투자자산의가치가원화 (KRW) 와외국통화간상대적가치의변화에따라변동되는것을방지하는것을목적으로합니다. 따라서환헤지전략실행시, 원화의가치가올라가는환율하락이있는경우에는투자신탁이보유하는외화자산의가치가상대적으로떨어져투자신탁의수익률이낮아져야하지만, 환헤지는이러한환율변동에따른손실을상쇄시켜줌으로써, 결과적으로환율변동에따라투자신탁의가치가하락하게되는문제를극복하게해줍니다. 하지만반대의경우, 원화의가치가떨어지는환율상승이있는경우에는투자신탁이보유하는외화자산의가치가상대적으로올라가투자신탁의수익률이높아져야하지만, 환헤지는이러한환율변동에따른이익을상쇄시켜버림으로써, 결과적으로환율변동에따라투자신탁의가치가올라갈기회를상실하게됩니다 기준일 (216.11.6) 현재 환헤지비율 환헤지비용 (216.8.7~216.11.6) 환헤지로인한손익 ( 단위 : %, 원 ) (216.8.7~216.11.6) % 47.51% 957 927,584 환헤지란환율변동으로인한외화표시자산의가치변동위험을선물환계약등을이용하여줄이는것을말하며, 환헤지비율은기준일현재펀드에서보유하고있는총외화자산의평가액대비, 환헤지규모를비율로표시한것을말합니다. 환헤지를위한파생상품보유현황 ( 단위 : 백만원 ) 구분 상품종류 거래상대방 기초자산 만기일 매수 / 매도 계약수 계약금액 평가금액 장외파생 선도 홍콩상하이은행 USD 216129 매도 1 3 3 장외파생 선도 홍콩상하이은행 USD 21712 매도 1 3 3 장내파생 선물 USD 2161219 매도 2 2 장내파생 선물 USD 2161121 매도 1 1
각자산별보유종목내역 펀드자산총액에서상위 1 종목, 자산총액 ( 파생상품의경우위험평가액 ) 의 5% 초과보유종목및발행주식총수의 1% 초과종목 ( 해외주식은제외 ) 의보유내역을보여줍니다. 채권 종목명국고15196(162) 통안17317122 예보기금특별계정채권215 액면가액 평가금액 발행일 상환일 보증기관 신용등급 비중 비고 4 4 216.6.1 219.6.1 AAA 11.83% 5% 초과종목 2 2 215.12.2 217.12.2 AAA 7.% 5% 초과종목 2 2 215.4.29 22.4.29 AAA 6.1% 5% 초과종목 집합투자증권 종목명종류자산운용회사보유수량순자산금액비중비고 Franklin High Yield Fund 채권형 344 T_ 글로벌채권 ( 모재 ) 채권형 프랭클린템플턴투신운용 37,995 Templeton Global Bond Fund 채권형 281 상기의집합투자증권보유수량은동펀드가보유하고있는해당집합투자증권의주수 ( 좌수 ) 를말합니다. 7 3 3 22.21% 5% 초과종목 1.55% 5% 초과종목 9.94% 5% 초과종목 장내파생상품 종류 매수 / 매도 계약수 미결제약정금액 비고 21612 USD1612 매도 2 5% 초과종목 장외파생상품 종목명 거래상대방 ( 또는발행자 ) 기초자산매수 / 매도만기일계약금액취득가격평가금액비고 통화선도 홍콩상하이은행 USD 매도 216.12.9 7,728 3 5% 초과종목 :1.98% 통화선도 홍콩상하이은행 USD 매도 217.1.2 3 5% 초과종목 :9.72% 단기대출및예금 종류금융기관취득일자금액금리만기일비고예금 ( 은대 ) 국민은행 2.92% 5% 초과종목 :6.43% 기타자산 종류금액비고 ( 단위 : 백만원 ) 미수입금 3 5% 초과종목 :9.5% REPO매수 2 5% 초과종목 :5.65%
국가별투자비중 국가대한민국 비중 67.8% 유로 룩셈브르크 32.5% 미국유로.86% % 미국.86 일부해외종목의경우거래소상장국가와실제발행국가가상이할수있습니다. 환헤지를위해편입한파생상품 ( 통화선물및선도거래등 ) 들이투자대상국가현황비중산정시함께반영될경우통화선물이주로거래되는대한민국과선도거래의주된대상통화국가인미국, 일본, 유럽, 홍콩의비중이해당펀드에서실제로관련국가들의주식, 집합투자증권, 유동성등에투자한비중과상이하게나타날수있습니다. 따라서상기의국가별투자비중에서환헤지를위해편입한파생상품 ( 통화선물과선도거래 ) 은제외하였습니다. 하지만해당펀드는환헤지를위한파생상품에투자되고있음을유의하시기바랍니다. 룩셈브르크 대한민국 2 32.5 4 6 67.8 8 통화별투자비중 구분평가액보유비율 KRW 21 61.9% EUR USD 13 38.91% EUR % USD 38.91 KRW 61.9 16. 32. 48. 64. 4. 투자운용전문인력현황 운용전문인력 운영중인펀드현황성과보수가있는펀드및일임계약운용규모구분성명직위펀드개수운용규모펀드개수운용규모책임운용전문인력백상훈 39 1,158,111 부책임운용전문인력김강호 책임투자운용인력 이란투자운용인력중투자전략수립및투자의사결정등에있어주도적이고핵심적인역할을수행하는자를말합니다. ( 단위 : 개, 백만원 ) 협회등록번호 219732 2112335 운용전문인력변경내역 구분 부책임운용전문인력 부책임운용전문인력 기간 212.11.7 ~ 216.4.24 216.4.25 ~ 현재 운용전문인력 자산운용보고서작성일기준최근 3 년간의운용전문인력변경내역입니다. 펀드의투자운용인력변경내역등은금융투자협회전자공시사이트의수시공시등을참고하실수있습니다.( 인터넷주소 http://dis.kofia.or.kr) 단, 협회전자공시사이트가제공하는정보와본자산운용보고서가제공하는정보의작성기준일이상이할수있습니다. 김동일 김강호
5. 비용현황 보수및비용지급현황 구분 자산운용회사 전기 당기 금액 비율 (%)* 금액 비율 (%)*.89.3%.28.3% 판매회사 매매 중개수수료 종류 A.118.4%.37.4% 종류 C.7%.7% 펀드재산보관회사 ( 신탁업자 ) 7.25% 2.25% 일반사무관리회사 7.23% 2.23% 보수합계.221.747%.69.739% 기타비용 ** 1% 단순매매ㆍ중개수수료 5.18% 2 조사분석업무등서비스수수료 % 합계 5.18% 2 증권거래세 % %.16% %.16% % * 펀드의순자산총액기간평잔대비비율 ** 기타비용이란회계감사비용, 증권등의예탁및결제비용등펀드에서경상적ㆍ반복적으로지출된비용으로서매매ㆍ중개수수료는제외한것입니다. *** 모자형의매매ㆍ중개수수료는모펀드에서발생한매매ㆍ중개수수료를자펀드가차지하는비율대로안분한수치입니다. 성과보수내역 : 해당사항없음. 총보수비용비율 ( 단위 : 연환산, %) 펀드명칭 구분 총보수ㆍ비용비율 (A) 해당펀드매매ㆍ중개수수료비율 (B) 합계 (A+B) 합성총보수ㆍ비용비율 (C) 상위펀드비용합산 매매ㆍ중개수수료비율 (D) 합계 (C+D) 프랭클린베스트국공채증권모투자신탁 ( 채권 ) 7% 7% 8% 3%.15%.1% 7% 7% 8% 3%.15%.1% 프랭클린베스트채권증권모투자신탁 ( 채권 ) 9% 9% 3% 2%.12%.12% 9% 9% 3% 2%.12%.12% 프랭클린미국하이일드증권모투자신탁 ( 채권 재간접형 ) % 2%.43%.49%.43%.51% % 2%.43%.49%.43%.51% 프랭클린월지급글로벌스트레티지증권자투자신탁 ( 채권 ).745%.739%.18%.16%.764%.755%.75%.744%.18%.16%.768%.761% 종류 (class) 별현황 종류 A.746%.739%.746%.739%.751%.745%.19%.16%.769%.761% 종류 C % % % % % % % % % % 총보수ㆍ비용비율 (Total Expense Ratio) 이란운용보수등펀드에서부담하는 보수 와 기타비용 총액을순자산연평잔액 ( 보수ㆍ비용차감전기준 ) 으로나눈비율로서해당운용기간중투자자가부담한총보수ㆍ비용수준을나타냅니다. 매매ㆍ중개수수료비율이란매매ㆍ중개수수료 ( 거래세포함 ) 를순자산연평잔액 ( 보수ㆍ비용차감전기준 ) 으로나눈비율로서해당운용기간중투자자가부담한매매ㆍ중개수수료의수준을나타냅니다. 모자형의경우모펀드에서발생한비용을자펀드가차지하는비율대로안분하여합산한수치입니다.
프랭클린재팬증권자투자신탁 ( 주식 ) 공지사항 1. 고객님이가입하신펀드는 " 자본시장과금융투자업에관한법률 ( 현행법률 )" 의적용을받습니다. 2. 고객님이가입하신펀드는모자형구조로써이자산운용보고서에서의자산구성현황, 보유종목, 보수및비용등의정보는고객님이가입한 [ 프랭클린재팬증권자투자신탁 ( 주식 )] 가투자하고있는비율에따라안분한결과를보여주고있습니다. 3. 이보고서는자본시장법에의해 [ 프랭클린재팬증권자투자신탁 ( 주식 )] 의자산운용회사인 [ 프랭클린템플턴투신운용 ] 이작성하여신탁업자인 [ 홍콩상하이은행 ] 의확인을받아판매회사인 [ 한국씨티은행하나은행 NH투자증권등 (http://dis.kofia.or.kr 참조 )] 을 ( 를 ) 통해투자자에게제공됩니다. 1. 펀드의개요 기본정보 펀드명칭 금융투자협회펀드코드 프랭클린재팬증권자투자신탁 ( 주식 ) 5669 종류 CW B122 종류 A AH321 종류 Ae AH327 종류 Cf AH329 종류 S AO881 펀드의종류 [ 투자신탁 ],[ 증권펀드 ]( 주식형 ), 추가형, 개방형, 종류형, 모자형 최초설정일 2659 운용기간 216.8.9 ~ 216.11.8 자산운용회사 프랭클린템플턴투신운용 존속기간 추가형으로별도의존속기간이없음. 펀드재산보관회사 ( 신탁업자 ) 홍콩상하이은행 일반사무관리회사 우리펀드서비스 위험등급 적용법률 자본시장과금융투자업에관한법률 판매회사 (http://dis.kofia.or.kr 참조 ) 한국씨티은행하나은행 NH 투자증권등 상품의특징 이투자신탁은해외주식등에주로투자하는 프랭클린재팬증권모투자신탁 ( 주식 ) 에투자하여장기적인자산증식을추구 합니다. * 위험등급 : 투자신탁의실제수익률변동성을감안하여 1 등급 ( 매우높은위험 ) 부터 6 등급 ( 매우낮은위험 ) 까지투자위험등급을 6 단계로분류함. * 1 등급 매우높은위험. 2 등급 높은위험. 3 등급 다소높은위험. 4 등급 보통위험. 5 등급 낮은위험. 6 등급 매우낮은위험. 펀드의당기말과전기말의재산현황및기준가격을확인하실수있습니다. 항목 전기말 당기말 ( 단위 : 원, 좌, %) 증감률 자산총액 (A) 부채총액 (B) 순자산총액 (C=AB) 149,116,133,557 2,461,46,978 146,655,86,579 141,163,363,256 1,254,31,561 139,99,61,695 5.33% 49.3% 4.6% 기준가격 586.44 613.29 4.57% 종류 (Class) 별기준가격현황 종류 CW 기준가격 86.63 841.55 4.32%
종류 (Class) 별기준가격현황 종류 A 기준가격 549.75 572.28 4.9% 종류 Ae 기준가격 759.18 791.17 4.21% 종류 Cf 기준가격 86.32 841.16 4.32% 종류 S 기준가격 83.5 837.1 4.24% 기준가격이란투자자가펀드를입금 ( 매입 ), 출금 ( 환매 ) 하는경우또는분배금 ( 상환금포함 ) 수령시에적용되는가격으로펀드의순자산총액을발행된수익증권총좌수로나눈가격을말합니다. 2. 운용경과및수익률현황운용경과 일본주식시장이운용기간중 216년회계연도상반기기업실적발표에대해전반적으로더욱긍정적으로인식하였고부정적인뉴스에대해다소무딘반응을보였으며, 긍정적인뉴스가흘러나오면서주가가올랐습니다. 일본은행의주식 ETF 매수기대감또한주식시장을뒷받침했습니다. 운용기간중 216년 1월말경미국 FBI의클린턴후보의새로운이메일발견발표는주식시장에별다른영향을미치지못했습니다. 초과성과를거둔업종으로는증권사의자사주매입발표에상승한증권및원자재매매업종, 긍정적인실적을보인어업및농업업종, 장기금리상승과기업의자사주매입에대한긍정적인태도에힘입은보험업종을들수있습니다. 반면부진을보인업종으로는정부주도의약값인하에대한우려에영향을받은제약업종, 높은밸류에이션이금리상승기조하에서부정적으로작용했던서비스업종, 철광석가격인상이비용증가로이어진철강및금속업종등이었습니다. 투자환경및운용계획 운용기간중 216년 3분기경제지표에의하면영국의브렉시트투표결과와규슈구마모토현지진의일시적인부정적충격을이겨내고경제회복을시사하고있습니다. 일본경제는미국및이머징마켓의경제여건강화에힘입은수출, 생산, 자본투자의회복으로점진적으로성장해나갈것으로예상합니다. 일본에서예정된대규모재정지출계획또한전망을더욱밝게할것입니다. 일본기업실적은운용기간중 216년 3분기에연간기준으로바닥을칠것으로예상하며, 개선세를보이는실적모멘텀은향후주식시장에긍정적으로작용할것입니다. 외국인투자자들은전반적인위험회피기조로일본주식과여타선진국주식을매도하고있는한편, 일본은행의매입과기업들의자사주매입은외국인투자자들의매도를흡수하고있습니다. 글로벌불확실성은점진적으로완화될것으로예상되며, 이에따라일본주식시장의수급여건이개선될가능성이높습니다. 상대적으로낮고매력적인주식밸류에이션은일본주식시장에긍정적인요인입니다. 당사는위와같은점을염두에두고동펀드를운용하겠습니다. 자료내의운용전략은시장상황및펀드매니저의판단등에따라변동될수있습니다. 기간수익률 항목 최근 3 개월 최근 6 개월 최근 9 개월 최근 12 개월 최근 2 년 최근 3 년 최근 5 년 프랭클린재팬증권자투자신탁 ( 주식 ) 4.57% 3.49% 1.43% 13.11% 1.68% 2.78% 87.56% ( 비교지수대비성과 ).37% 1.32%.47% 1.27% 1.21% 5.7% 7.16% 비교지수 4.2% 4.81%.95% 11.84%.46% 15.7% 8.39% 비교지수 : 종류 (Class) 별현황 종류 CW 4.32% 2.99% 2.15% 13.97% 종류 A 4.9% 2.53% 2.8% 14.76% 2.6% 14.16% 75.1% 종류 Ae 4.21% 2.76% 2.48% 14.37% 종류 Cf 4.32% 2.97% 2.17% 14.% 종류 S 4.24% 2.81% 2.4% 14.28%.97% TOPIX(94%)+Call Rate(6%) * 위투자실적은과거성과를나타낼뿐미래의운용성과를보장하는것은아닙니다.
3. 자산현황 자산구성현황 보다상세한투자대상자산내역은금융투자협회전자공시사이트의펀드분기영업보고서및결산보고서를참고하실수있습니다.( 인터넷주소 http://dis.kofia.or.kr) 단, 협회전자공시사이트에서조회한분기영업보고서및결산보고서는본자산운용보고서와작성기준일이상이할수있습니다. 당기 전기 주식 87.39 주식 89.3 채권 채권 어음 / 전자단기사채 어음 / 전자단기사채 집합투자증권 집합투자증권 파생상품 1.46 파생상품 4.68 부동산 특별자산 부동산 특별자산 단기대출및예금 7.9 단기대출및예금 1.98 기타 4.5 기타 4.31 25. 5 75. 1 25. 5 75. 1 통화별 구분 주식 채권 JPY KRW USD 합계 *( ) : 구성비중 123,363 (96.88) () () 123,363 (87.39) 증권파생상품특별자산 () () () () 어음 / 전자단기사채 () () () () 집합투자증권 () () () () 장내 () 3,133 (22.67) () 3,133 (2.22) 장외 1,67 (.84) () () 1,67 (.76) 부동산실물자산기타단기매출및예금 () () () () () () () () () () () () 4,28 (3.36) 5,732 (41.47) (1) 1,13 (7.9) 기타 자산총액 765 127,341 (.6) (1) 4,957 13,821 (35.86) (1) () (1) 5,722 141,163 (4.5) (1) 환헤지에관한사항 환헤지란? 펀드수익률에 미치는효과 투자설명서상의목표환헤지비율 환헤지란환율변동으로인한외화표시자산의가치변동위험을선물환계약등을이용하여줄이는것을말하며, 환헤지비율은기준일 현재펀드에서보유하고있는총외화자산의평가액대비, 환헤지규모를비율로표시한것을말합니다. 환헤지는외화자산인투자자산의가치가원화 (KRW) 와외국통화간상대적가치의변화에따라변동되는것을방지하는것을목적으로합니다. 따라서환헤지전략실행시, 원화의가치가올라가는환율하락이있는경우에는투자신탁이보유하는외화자산의가치가상대적으로떨어져투자신탁의수익률이낮아져야하지만, 환헤지는이러한환율변동에따른손실을상쇄시켜줌으로써, 결과적으로환율변동에따라투자신탁의가치가하락하게되는문제를극복하게해줍니다. 하지만반대의경우, 원화의가치가떨어지는환율상승이있는경우에는투자신탁이보유하는외화자산의가치가상대적으로올라가투자신탁의수익률이높아져야하지만, 환헤지는이러한환율변동에따른이익을상쇄시켜버림으로써, 결과적으로환율변동에따라투자신탁의가치가올라갈기회를상실하게됩니다 기준일 (216.11.8) 현재 환헤지비율 환헤지비용 (216.8.9~216.11.8) 환헤지로인한손익 ( 단위 : %, 원 ) (216.8.9~216.11.8) 1% 97.39% 13,744,8 6,393,276,314
환헤지란환율변동으로인한외화표시자산의가치변동위험을선물환계약등을이용하여줄이는것을말하며, 환헤지비율은기준일현재펀드에서보유하고있는총외화자산의평가액대비, 환헤지규모를비율로표시한것을말합니다. 환헤지를위한파생상품보유현황 ( 단위 : 백만원 ) 구분 상품종류 거래상대방 기초자산 만기일 매수 / 매도 계약수 계약금액 평가금액 장외파생 선도 한국스탠다드차타드은행 JPY 21712 매도 1 86,22 87,287 장내파생 선물 JPY 2161121 매도 3,73 4,37 4,37 각자산별보유종목내역 펀드자산총액에서상위 1 종목, 자산총액 ( 파생상품의경우위험평가액 ) 의 5% 초과보유종목및발행주식총수의 1% 초과종목 ( 해외주식은제외 ) 의보유내역을보여줍니다. 주식 종목명 보유수량 평가액 비중 (%) 비고 NIPPON TELEGRAPH & TELEPHONE C 16,242 5,216 3.7% 일본, 전기통신서비스 MITSUBISHI UFJ FINANCIAL GROUP 724,423 4,198 2.97% 일본, 금융 NIDEC CORPORATION 36,666 4,38 2.86% 일본, 산업 SHIN ETSU CHEM ORD 46,384 3,986 2.82% 일본, 물질 ( 단위 : 주, 백만원, %) 집합투자증권 종목명종류자산운용회사보유수량순자산금액비중비고 F_ 재팬주식형모펀드주식형프랭클린템플턴투신운용 1,356,119,74,679 상기의집합투자증권보유수량은동펀드가보유하고있는해당집합투자증권의주수 ( 좌수 ) 를말합니다. 129,6 91.81% 5% 초과종목 장내파생상품 종류 매수 / 매도 계약수 미결제약정금액 비고 21611 JPY1611 매도 3,73 4,37 5% 초과종목 장외파생상품 종목명 거래상대방 ( 또는발행자 ) 기초자산매수 / 매도만기일계약금액취득가격평가금액비고 통화선도 한국스탠다드차타드 JPY 매도 217.1.2 8, 86,22 87,287 5% 초과종목 :61.83% 단기대출및예금 종류 금융기관 취득일자 금액 금리 만기일 비고 예금 ( 은대 ) 홍콩상하이은행 5,732.92% 보통예금 ( 외화예치금 ) 4,28 % 기타자산 종류금액비고 ( 단위 : 백만원 ) 미수입금 7,511 5% 초과종목 :5.32%
업종별 ( 해외주식 ) 투자비중 구분업종명평가액보유비율 1 산업 41,579 33.71% 2 자유소비재 21,762 17.64% 산업자유소비재 17.64 33.71 3 금융 13,824 11.21% 4 물질 12,956 1.5% 5 기본소비자식료품 9,18 7.31% 금융물질 11.21 1.5 6 정보기술 8,38 6.73% 기본소비자식료품 7.31 7 전기통신서비스 7,347 5.96% 8 건강관리 7,298 5.92% 9 공익사업체 1,265 1.3% 정보기술전기통신서비스 6.73 5.96 합계 123,363 1% 건강관리 5.92 보유비율 = 평가액 / 총평가액 1 위업종구분은 GICS( 글로벌표준산업분류 ) 의업종구분에따릅니다. 공익사업체 1.3 1 2 3 4 * 본그래프는기준일현재펀드에편입되어있는주식의업종별비율을나타냅니다. 국가별투자비중 국가일본 비중 93.71% 미국 대한민국 6.29% 미국 % 일부해외종목의경우거래소상장국가와실제발행국가가상이할수있습니다. 환헤지를위해편입한파생상품 ( 통화선물및선도거래등 ) 들이투자대상국가현황비중산정시함께반영될경우통화선물이주로거래되는대한민국과선도거래의주된대상통화국가인미국, 일본, 유럽, 홍콩의비중이해당펀드에서실제로관련국가들의주식, 집합투자증권, 유동성등에투자한비중과상이하게나타날수있습니다. 따라서상기의국가별투자비중에서환헤지를위해편입한파생상품 ( 통화선물과선도거래 ) 은제외하였습니다. 하지만해당펀드는환헤지를위한파생상품에투자되고있음을유의하시기바랍니다. 대한민국 일본 6.29 93.71 25. 5 75. 1 통화별투자비중 구분 평가액 보유비율 JPY 127,341 9.21% KRW 13,821 9.79% USD % USD KRW 9.79 JPY 9.21 25. 5 75. 1
4. 투자운용전문인력현황 운용전문인력 운영중인펀드현황성과보수가있는펀드및일임계약운용규모구분성명직위펀드개수운용규모펀드개수운용규모책임운용전문인력백상훈 39 1,165,627 부책임운용전문인력김강호 책임투자운용인력 이란투자운용인력중투자전략수립및투자의사결정등에있어주도적이고핵심적인역할을수행하는자를말합니다. ( 단위 : 개, 백만원 ) 협회등록번호 219732 2112335 운용전문인력변경내역 구분 부책임운용전문인력 부책임운용전문인력 기간 26.5.9 ~ 216.4.24 216.4.25 ~ 현재 운용전문인력 자산운용보고서작성일기준최근 3 년간의운용전문인력변경내역입니다. 펀드의투자운용인력변경내역등은금융투자협회전자공시사이트의수시공시등을참고하실수있습니다.( 인터넷주소 http://dis.kofia.or.kr) 단, 협회전자공시사이트가제공하는정보와본자산운용보고서가제공하는정보의작성기준일이상이할수있습니다. 김동일 김강호 해외운용전문인력 성명운용개시일직위주요경력및이력운용규모 "* 모펀드외화자산위탁운용사 : [Sumitomo Mitsui Asset Managem ent Co., Ltd.] 스미토모미쯔이에셋매니지먼트 타케시야마구치 212.11.5 주 ) 212년 11월 5일프랭클린재팬증권모투자신탁 ( 주식 ) 의외 화자산위탁집합투자업자변경 : Franklin Investments Japan Limited Sumitomo Mitsui Asset Management Co., Ltd." 5. 비용현황 보수및비용지급현황 판매회사 매매 중개수수료 구분 자산운용회사 전기 당기 금액비율 (%)* 금액비율 (%)* 339.749.9% 321.314.9% 종류 CW % % 종류 A 21.725.9% 182.652.9% 종류 Ae 2.353.45% 2.327.45% 종류 Cf 4.228.3% 4.273.3% 종류 S.86.35%.68.35% 펀드재산보관회사 ( 신탁업자 ) 18.875.5% 17.851.5% 일반사무관리회사 7.55.2% 7.14.2% 보수합계 575.286 1.521% 536.237 1.499% 기타비용 ** 2.915 8% 2.717 단순매매ㆍ중개수수료 12.157.32% 14.15 조사분석업무등서비스수수료 % 합계 12.157.32% 14.15 증권거래세 % * 펀드의순자산총액기간평잔대비비율 ** 기타비용이란회계감사비용, 증권등의예탁및결제비용등펀드에서경상적ㆍ반복적으로지출된비용으로서매매ㆍ중개수수료는제외한것입니다. *** 모자형의매매ㆍ중개수수료는모펀드에서발생한매매ㆍ중개수수료를자펀드가차지하는비율대로안분한수치입니다. 성과보수내역 : 해당사항없음. 8%.4% %.4% %
총보수비용비율 ( 단위 : 연환산, %) 펀드명칭 구분 총보수ㆍ비용비율 (A) 해당펀드매매ㆍ중개수수료비율 (B) 합계 (A+B) 합성총보수ㆍ비용비율 (C) 상위펀드비용합산 매매ㆍ중개수수료비율 (D) 합계 (C+D) 프랭클린재팬증권자투자신탁 ( 주식 ) 전기 당기 1.529% 1.57%.32%.4% 1.561% 1.546% 1.529% 1.57%.32%.4% 1.561% 1.546% 종류 (class) 별현황 종류 CW.973%.973%.973%.973%.977%.977%.32%.39% 1.9% 1.16% 종류 A 1.875% 1.875% 1.875% 1.875% 1.878% 1.878%.32%.4% 1.911% 1.918% 종류 Ae 1.423% 1.423% 1.423% 1.423% 1.427% 1.427%.32%.4% 1.459% 1.467% 종류 Cf 1.3% 1.3% 1.3% 1.3% 1.7% 1.7%.32%.39% 1.39% 1.46% 종류 S 1.323% 1.323% 1.323% 1.323% 1.327% 1.326%.32%.4% 1.359% 1.367% 총보수ㆍ비용비율 (Total Expense Ratio) 이란운용보수등펀드에서부담하는 보수 와 기타비용 총액을순자산연평잔액 ( 보수ㆍ비용차감전기준 ) 으로나눈비율로서해당운용기간중투자자가부담한총보수ㆍ비용수준을나타냅니다. 매매ㆍ중개수수료비율이란매매ㆍ중개수수료 ( 거래세포함 ) 를순자산연평잔액 ( 보수ㆍ비용차감전기준 ) 으로나눈비율로서해당운용기간중투자자가부담한매매ㆍ중개수수료의수준을나타냅니다. 모자형의경우모펀드에서발생한비용을자펀드가차지하는비율대로안분하여합산한수치입니다. 6. 투자자산매매내역 매매주식규모및회전율 ( 단위 : 주, 백만원, %) 매수 매도 매매회전율 ( 주 ) 수량 금액 수량 금액 해당기간 연환산 6,686,98 55,689 5,224,893 69,674 54.52% 216.31% 매매회전율이란해당운용기간중매도한주식가액의총액을그해당운용기간중보유한주식의평균가액으로나눈비율을의미합니다. 최근 3 분기매매회전율추이 216.5.9 ~ 216.8.8 216.2.9 ~ 216.5.8 215.11.9 ~ 216.2.8 66.25% 76.4% 53.66% 매매회전율이높을경우매매거래수수료 (.1% 내외 ) 및증권거래세 ( 매도시.3%) 발생으로실제투자자가부담하게되는펀드비용이증가합니다.
프랭클린클래식증권투자신탁 ( 채권혼합 ) 공지사항 1. 고객님이가입하신펀드는 " 자본시장과금융투자업에관한법률 ( 현행법률 )" 의적용을받습니다. 2. 이보고서는자본시장법에의해 [ 프랭클린클래식증권투자신탁 ( 채권혼합 )] 의자산운용회사인 [ 프랭클린템플턴투신운용 ] 이작성하여신탁업자인 [ 한국스탠다드차타드은행 ] 의확인을받아판매회사인 [ 엘아이지투자증권하이투자증권신한금융투자등 (http://dis.kofia.or.kr 참조 )] 을 ( 를 ) 통해투자자에게제공됩니다. 1. 펀드의개요 기본정보 펀드명칭 금융투자협회펀드코드 프랭클린클래식증권투자신탁 ( 채권혼합 ) 33713 종류 A B1741 종류 C AO91 펀드의종류 [ 투자신탁 ],[ 증권펀드 ]( 혼합채권형 ), 추가형, 개방형, 종류형 최초설정일 22214 운용기간 존속기간 펀드재산보관회사 ( 신탁업자 ) 위험등급 판매회사 (http://dis.kofia.or.kr 참조 ) 216.8.14 ~ 216.11.13 자산운용회사추가형으로별도의존속기간이없음. 한국스탠다드차타드은행일반사무관리회사적용법률엘아이지투자증권하이투자증권신한금융투자등 프랭클린템플턴투신운용 우리펀드서비스 자본시장과금융투자업에관한법률 상품의특징 투자신탁자산총액의 6% 이하를채권에투자하여안정적인수익률을추구하며, 투자신탁자산총액의 3% 이하를주식에투 자하여추가적인자본이익을추구함을목적으로합니다. 이밖에도환매및투자대기자금의효율적운용을위하여유동성자산 에도투자합니다. * 위험등급 : 투자신탁의실제수익률변동성을감안하여 1 등급 ( 매우높은위험 ) 부터 6 등급 ( 매우낮은위험 ) 까지투자위험등급을 6 단계로분류함. * 1 등급 매우높은위험. 2 등급 높은위험. 3 등급 다소높은위험. 4 등급 보통위험. 5 등급 낮은위험. 6 등급 매우낮은위험. 펀드의당기말과전기말의재산현황및기준가격을확인하실수있습니다. 항목 자산총액 (A) 부채총액 (B) 순자산총액 (C=AB) 기준가격 종류 (Class) 별기준가격현황 전기말 6,253,421,216 24,373,52 6,229,47,696 당기말 21,215,981 5,7,57,38 1,113.21 1,114.6 ( 단위 : 원, 좌, %) 증감률 5,91,273,361 18.58% 12.95% 18.61%.12% 종류 A 기준가격 1,27.75 1,26.85.8% 종류 C 기준가격 1,38.3 1,36.9.21% 기준가격이란투자자가펀드를입금 ( 매입 ), 출금 ( 환매 ) 하는경우또는분배금 ( 상환금포함 ) 수령시에적용되는가격으로펀드의순자산총액을발행된수익증권총좌수로나눈가격을말합니다.
2. 운용경과및수익률현황 운용경과 국내주식 국내증시는운용기간중 216년 9월은연중최고치를기록했었으나 1월에는약세로전환했습니다. 주가지수의레벨은높고실적모멘텀은둔화된상황에서, 예상치못한돌발악재로인해주식시장은후퇴를거듭하였습니다. 우선운용기간중 216년 9월에이어삼성전자갤럭시노트7 관련악재가이어졌습니다. 해당기종에대한판매중단에이어전면적생산중단결정, 3분기영업이익하향수정등이계속해서시장에부담을주었습니다. 또한, 중국정부의한국관광객제한조치및국내정치불안요인들도센티멘트와외국인수급에부정적영향을일으켰습니다. 국내채권 ( 국공채 ) 운용기간중 216년 1월채권시장은물가반등세와글로벌통화정책에대한기대감후퇴등으로글로벌금리가상승세를보인가운데, 한국은행의금리인하가능성이약해지면서장기물위주로약세를보였습니다. 월초반미국 ISM 제조업, 서비스업지수가호조세를보인가운데, 운용기간중 216년 9월미국고용지표가증가세자체는둔화세를보였으나, 임금상승률증가, 경제활동참가율증가등질적으로개선세를보인점은하반기미국경기회복에대한기대감을지지하였습니다. 이후, ECB가정책수단을동결하면서 QE 만기가연장될수있음을시사하였지만, 향후테이퍼링에대한우려가불거지면서인플레이션반등과함께유럽국채시장은약세를보였습니다. 또한, 미국대선에서클린턴후보자의지지율이높아지면서미국대선에대한불확실성이감소하였고, 유가가운용기간중 216년 11월감산에대한기대감으로반등하면서위험자산은전체적으로강세를보였습니다. 이에, 벤치마크대비짧은듀레이션전략을수행하는가운데, 물가상승기대감확대로수요가높아지고있는물가채비중을유지하고, 장단기스프레드정상화 에대비하여장기물구간을 Underweight 하는전략을유지하였습니다. 국내채권 ( 회사채 ) 운용기간중 216년 1월채권시장은물가반등세와글로벌통화정책에대한기대감후퇴등으로글로벌금리가상승세를보인가운데, 한국은행의금리인하가능성이약해지면서장기물위주로약세를보였습니다. 1월크레딧시장은스프레드확대기조가지속되었습니다. 미국연준의연내금리인상가능성증대및국내기준금리인하기대감저하로국고채금리의변동성이크게확대된가운데, 크레딧시장의거래가위축되는모습이지속되었습니다. 다만, 월말국고금리상승으로크레딧스프레드역시섹터별로전년고점레벨에근접하면서, 특수채, 은행채, 카드채를중심으로크레딧스프레드확대기조가진정되는모습을나타냈습니다. 투자환경및운용계획불확실성을높이는요인으로작용할전망입니다. 국내증시또한대외불확실성으로인한안전자산선호심리강화로원화약세가예상됨에따라부진한흐름 이예상됩니다. 최근주요기업들의이익추정치가하향조정되고있는점도부담요인입니다. 그뿐만아니라대통령과관련된스캔들로인한정치적불확실성이 국내경기에부정적인영향을미칠가능성이존재해당분간상승여력이크지않다는판단입니다. 이런전망을반영하여운용기간중 216년 11월포트폴리오는배당주의비중을확대할계획입니다. 특히배당매력과함께최근들어이익전망이상향되고있는은행과통신서비스업종의비중을높게유지할계획입니다. 반면최근의주가조정에도불구하고화장품, 미디어, 헬스케어등밸류에이션이높은성장주에대해서는여전히낮은비중을유지할계획입니다. 반면소재, 산업재등경기민감업종에대해서는일부차익실현매도세가예상됨에따라일부비중을축소할계획이나, 중장기적인관점에서하락시추가매수하는전략을유지해나갈것입니다. 국내채권 ( 국공채 ) 연준의금리인상가능성및물가상승세등채권시장약세요인에도불구하고, 글로벌정치적불확실성, 여전히지속되는통화완화에대한기대감, 국내펀더멘털 환경악화, 단기금리레벨급등에대한부담감등으로운용기간중 216 년 11 월채권시장약세폭은제한될것으로전망됩니다. 국내채권시장의경우최순실사태에대한국정공백우려및하반기경기둔화가능성이제기된가운데, 단기금리급등에따른조정장세가이어질가능성이존재하는것으로보입니다. 또한, 최근국채선물에서강한매도세를보였던외국인들의포지션이가벼워지면서, 글로벌불확실성이확대될경우매수여력이높아지고있는점역시향후채권시장을지지하는요소로작용할수있을것으로보입니다. 다만, 여전히반등하고있는물가와초장기물에대한수요약세는채권시장약세및장단기금리커브의상승요인으로작용할것으로예상됩니다. 따라서, 중립수준의듀레이션전략을수행하는가운데, 글로벌부양정책의기조변화와국내물가상승여부를자세히모니터링하면서, 보유현물및국채선물을활용해시장변화에탄력적으로대응할예정입니다. 국내채권 ( 회사채 ) 연준의금리인상가능성및물가상승세등채권시장약세요인에도불구하고, 글로벌정치적불확실성, 여전히지속되는통화완화에대한기대감, 국내펀더멘털환경악화, 단기금리레벨급등에대한부담감등으로운용기간중 216년 11월채권시장약세폭은제한될것으로전망됩니다. 운용기간중 216년 11월의크레딧스프레드의확대추세는특수채, 은행채, 카드채등순차적으로진정세를나타낼것으로전망됩니다. 국내국채금리가연준의운용기간중 216년 12월금리인상기대감을상당부분선반영하고있고, 기업실적이나크레딧이벤트등크레딧펀더멘털에큰변화가없는상태에서크레딧스프레드는확대된상황입니다. 따라서, 가격매력에기반을둔수요는점진적으로증가할것으로보입니다. 그러나회사채섹터의경우여전치대비스프레드확대폭이크지않았기에, 상대적인약세가나타날것으로예상됩니다. 또한, 채권시장북클로징이이루어지는연말이가까워진시점에서크레딧스프레드의급격한축소는기대하기어려울것으로전망됩니다.
국내채권 ( 국공채 ) 연준의금리인상가능성및물가상승세등채권시장약세요인에도불구하고, 글로벌정치적불확실성, 여전히지속되는통화완화에대한기대감, 국내펀더멘털 환경악화, 단기금리레벨급등에대한부담감등으로운용기간중 216 년 11 월채권시장약세폭은제한될것으로전망됩니다. 국내채권시장의경우최순실사태에대한국정공백우려및하반기경기둔화가능성이제기된가운데, 단기금리급등에따른조정장세가이어질가능성이존재하는것으로보입니다. 또한, 최근국채선물에서강한매도세를보였던외국인들의포지션이가벼워지면서, 글로벌불확실성이확대될경우매수여력이높아지고있는점역시향후채권시장을지지하는요소로작용할수있을것으로보입니다. 다만, 여전히반등하고있는물가와초장기물에대한수요약세는채권시장약세및장단기금리커브의상승요인으로작용할것으로예상됩니다. 따라서, 중립수준의듀레이션전략을수행하는가운데, 글로벌부양정책의기조변화와국내물가상승여부를자세히모니터링하면서, 보유현물및국채선물을활용해시장변화에탄력적으로대응할예정입니다. 기간수익률 항목 최근 3 개월 최근 6 개월 최근 9 개월 최근 12 개월 최근 2 년 최근 3 년 최근 5 년 프랭클린클래식증권투자신탁 ( 채권혼합 ).12% 1.79% 4.65% 3.41% 6.93% 12.54% 19.95% ( 비교지수대비성과 ).97%.99% 1.43% 1.91% 3.44% 6.6% 6.62% 비교지수.85%.8% 3.21% 1.5% 3.48% 5.94% 13.33% 비교지수 : 종류 (Class) 별현황 종류 A.8% 1.13% 3.73% 2.26% 종류 C.21% 1.11% 3.6% 2.3% 4.11% 8.49% 15.64% KOSPI(3%)+KBP_MSB(7%) * 위투자실적은과거성과를나타낼뿐미래의운용성과를보장하는것은아닙니다. 3. 자산현황 자산구성현황 보다상세한투자대상자산내역은금융투자협회전자공시사이트의펀드분기영업보고서및결산보고서를참고하실수있습니다.( 인터넷주소 http://dis.kofia.or.kr) 단, 협회전자공시사이트에서조회한분기영업보고서및결산보고서는본자산운용보고서와작성기준일이상이할수있습니다. 당기 전기 주식 29.17 주식 29.41 채권 57.26 채권 55.55 어음 / 전자단기사채 어음 / 전자단기사채 집합투자증권 집합투자증권 파생상품.48 파생상품.39 부동산 특별자산 부동산 특별자산 단기대출및예금 4.25 단기대출및예금 6.19 기타 8.84 기타 8.46 15. 3 45. 6 15. 3 45. 6 통화별 구분 주식 채권 KRW 합계 *( ) : 구성비중 1,485 (29.17) 1,485 (29.17) 2,915 (57.26) 2,915 (57.26) 증권파생상품특별자산 어음 / 전자단기사채 () () 집합투자증권 () () 장내 24 (.48) 24 (.48) 장외 () () 부동산실물자산기타단기매출및예금 () () () () () () 217 (4.25) 217 (4.25) 기타 자산총액 45 5,91 (8.84) (1) 45 5,91 (8.84) (1)
각자산별보유종목내역 펀드자산총액에서상위 1 종목, 자산총액 ( 파생상품의경우위험평가액 ) 의 5% 초과보유종목및발행주식총수의 1% 초과종목 ( 해외주식은제외 ) 의보유내역을보여줍니다. 주식 종목명 보유수량 평가액 비중 (%) 비고 삼성전자 161 257 5.5% 5% 초과종목 삼성화재 311 93 1.82% KB금융 2,31 86 1.7% POSCO 24 6 1.18% ( 단위 : 주, 백만원, %) 채권 종목명통안1461842 통안17317122 현대캐피탈1152 국고15196(162) 액면가액 평가금액 발행일 상환일 보증기관 신용등급 비중 비고 1,3 1,32 216.4.2 218.4.2 RF 25.57% 5% 초과종목 1,2 1,28 215.12.2 217.12.2 RF 23.72% 5% 초과종목 2 24 21.4.26 217.4.26 AA+ 4.2% 2 21 216.6.1 219.6.1 RF 3.95% 단기대출및예금 종류금융기관취득일자금액금리만기일비고예금 ( 은대 ) 한국스탠다드차타드 217.92% 기타자산 종류금액비고 ( 단위 : 백만원 ) REPO매수 4 5% 초과종목 :7.86% 업종별 ( 국내주식 ) 투자비중 구분업종명평가액보유비율 1 2 3 4 5 6 7 8 9 1 전기, 전자 금융업 화학 운수장비 서비스업 보험 반도체 철강및금속 전기가스업 기타 34 259 132 127 19 17 76 6 43 27 합계 1,485 보유비율 = 평가액 / 총평가액 1 위업종구분은한국거래소의업종구분에따릅니다. 2.46% 17.41% 8.86% 8.53% 7.37% 7.18% 5.13% 4.3% 2.87% 18.17% 1% 전기, 전자 2.46 금융업 17.41 화학 8.86 운수장비 8.53 서비스업 7.37 보험 7.18 반도체 5.13 철강및금속 4.3 전기가스업 2.87 기타 18.17 2. 7. 12. 17. 22. * 본그래프는기준일현재펀드에편입되어있는주식의업종별비율을나타냅니다.
4. 투자운용전문인력현황 운용전문인력 운영중인펀드현황성과보수가있는펀드및일임계약운용규모구분성명직위펀드개수운용규모펀드개수운용규모책임운용전문인력김정숙 6 252,938 1 3, 책임운용전문인력 정무일 3 47,97 1 3, 부책임운용전문인력 김강호 부책임운용전문인력오세범 책임투자운용인력 이란투자운용인력중투자전략수립및투자의사결정등에있어주도적이고핵심적인역할을수행하는자를말합니다. ( 단위 : 개, 백만원 ) 협회등록번호 21968 219869 2112335 2115174 운용전문인력변경내역 구분 부책임운용전문인력 부책임운용전문인력 부책임운용전문인력 부책임운용전문인력 기간 22.2.14 ~ 216.7.29 22.2.14 ~ 216.3.31 216.4.1 ~ 현재 216.7.3 ~ 현재 운용전문인력 자산운용보고서작성일기준최근 3 년간의운용전문인력변경내역입니다. 펀드의투자운용인력변경내역등은금융투자협회전자공시사이트의수시공시등을참고하실수있습니다.( 인터넷주소 http://dis.kofia.or.kr) 단, 협회전자공시사이트가제공하는정보와본자산운용보고서가제공하는정보의작성기준일이상이할수있습니다. 오성식 김동일 김강호 오세범 5. 비용현황 보수및비용지급현황 판매회사 매매 중개수수료 구분 자산운용회사 전기 당기 금액비율 (%)* 금액비율 (%)* 8.1.465% 7.166.465% 종류 A.766.4% 1.4% 종류 C 12.44.8% 12.327.8% 펀드재산보관회사 ( 신탁업자 ).871.5%.77.5% 일반사무관리회사.348.2%.38.2% 보수합계 22.488 1.289% 2.573 1.333% 기타비용 **.99 6%.87 단순매매ㆍ중개수수료 2.472.142% 1.466 조사분석업무등서비스수수료.269.15%.158 합계 2.742.157% 1.625 증권거래세 3.28.188% 2.114 * 펀드의순자산총액기간평잔대비비율 ** 기타비용이란회계감사비용, 증권등의예탁및결제비용등펀드에서경상적ㆍ반복적으로지출된비용으로서매매ㆍ중개수수료는제외한것입니다. *** 모자형의매매ㆍ중개수수료는모펀드에서발생한매매ㆍ중개수수료를자펀드가차지하는비율대로안분한수치입니다. 성과보수내역 : 해당사항없음. 6%.95%.1%.15%.137%
총보수비용비율 ( 단위 : 연환산, %) 펀드명칭 구분 총보수ㆍ비용비율 (A) 해당펀드매매ㆍ중개수수료비율 (B) 합계 (A+B) 합성총보수ㆍ비용비율 (C) 상위펀드비용합산 매매ㆍ중개수수료비율 (D) 합계 (C+D) 프랭클린클래식증권투자신탁 ( 채권혼합 ) 전기 당기 1.295% 1.338%.345%.242% 1.64% 1.58% 1.295% 1.338%.345%.242% 1.64% 1.58% 종류 (class) 별현황 종류 A.937%.854%.937%.854%.94%.854%.324%.296% 1.264% 1.149% 종류 C 1.337% 1.337% 1.337% 1.337% 1.341% 1.341%.348%.243% 1.689% 1.583% 총보수ㆍ비용비율 (Total Expense Ratio) 이란운용보수등펀드에서부담하는 보수 와 기타비용 총액을순자산연평잔액 ( 보수ㆍ비용차감전기준 ) 으로나눈비율로서해당운용기간중투자자가부담한총보수ㆍ비용수준을나타냅니다. 매매ㆍ중개수수료비율이란매매ㆍ중개수수료 ( 거래세포함 ) 를순자산연평잔액 ( 보수ㆍ비용차감전기준 ) 으로나눈비율로서해당운용기간중투자자가부담한매매ㆍ중개수수료의수준을나타냅니다. 모자형의경우모펀드에서발생한비용을자펀드가차지하는비율대로안분하여합산한수치입니다. 6. 투자자산매매내역 매매주식규모및회전율 ( 단위 : 주, 백만원, %) 매수 매도 매매회전율 ( 주 ) 수량 금액 수량 금액 해당기간 연환산 1,38 35 18,145 71 38.86% 154.17% 매매회전율이란해당운용기간중매도한주식가액의총액을그해당운용기간중보유한주식의평균가액으로나눈비율을의미합니다. 최근 3 분기매매회전율추이 216.5.14 ~ 216.8.13 216.2.14 ~ 216.5.13 215.11.14 ~ 216.2.13 53.66% 53.45% 4.32% 매매회전율이높을경우매매거래수수료 (.1% 내외 ) 및증권거래세 ( 매도시.3%) 발생으로실제투자자가부담하게되는펀드비용이증가합니다.
프랭클린연금재팬증권자투자신탁 ( 주식 ) 공지사항 1. 고객님이가입하신펀드는 " 자본시장과금융투자업에관한법률 ( 현행법률 )" 의적용을받습니다. 2. 고객님이가입하신펀드는모자형구조로써이자산운용보고서에서의자산구성현황, 보유종목, 보수및비용등의정보는고객님이가입한 [ 프랭클린연금재팬증권자투자신탁 ( 주식 )] 가투자하고있는비율에따라안분한결과를보여주고있습니다. 3. 이보고서는자본시장법에의해 [ 프랭클린연금재팬증권자투자신탁 ( 주식 )] 의자산운용회사인 [ 프랭클린템플턴투신운용 ] 이작성하여신탁업자인 [ 홍콩상하이은행 ] 의확인을받아판매회사인 [ 미래에셋증권한국투자증권 NH투자증권등 (http://dis.kofia.or.kr 참조 )] 을 ( 를 ) 통해투자자에게제공됩니다. 1. 펀드의개요 기본정보 펀드명칭 금융투자협회펀드코드 프랭클린재팬증권모투자신탁 ( 주식 ) 56689 프랭클린연금재팬증권자투자신탁 ( 주식 ) B2668 종류 C B2671 종류 Ce B2672 종류 P B2674 펀드의종류 [ 투자신탁 ],[ 증권펀드 ]( 주식형 ), 추가형, 개방형, 종류형, 모자형 최초설정일 215522 운용기간 216.8.22 ~ 216.11.21 자산운용회사 프랭클린템플턴투신운용 존속기간 추가형으로별도의존속기간이없음. 펀드재산보관회사 ( 신탁업자 ) 홍콩상하이은행 일반사무관리회사 우리펀드서비스 위험등급 적용법률 자본시장과금융투자업에관한법률 판매회사 (http://dis.kofia.or.kr 참조 ) 미래에셋증권한국투자증권 NH 투자증권등 상품의특징 이투자신탁은해외주식등에주로투자하는 프랭클린재팬증권모투자신탁 ( 주식 ) 에투자하여장기적인자산증식을추구 합니다. * 위험등급 : 투자신탁의실제수익률변동성을감안하여 1 등급 ( 매우높은위험 ) 부터 6 등급 ( 매우낮은위험 ) 까지투자위험등급을 6 단계로분류함. * 1 등급 매우높은위험. 2 등급 높은위험. 3 등급 다소높은위험. 4 등급 보통위험. 5 등급 낮은위험. 6 등급 매우낮은위험. 펀드의당기말과전기말의재산현황및기준가격을확인하실수있습니다. 항목 전기말 당기말 ( 단위 : 원, 좌, %) 증감률 자산총액 (A) 부채총액 (B) 순자산총액 (C=AB) 7,189,144,16 249,181,713 6,939,962,33 7,173,732,988 94,523,264 7,79,29,724.21% 62.7% 2.1% 기준가격 784.16 861.98 9.92% 종류 (Class) 별기준가격현황 종류 C 기준가격 768.5 84.9 9.48% 종류 Ce 기준가격 772.77 847.2 9.6% 1 / 7
종류 (Class) 별기준가격현황 종류 P 기준가격 767.93 84.88 9.49% 기준가격이란투자자가펀드를입금 ( 매입 ), 출금 ( 환매 ) 하는경우또는분배금 ( 상환금포함 ) 수령시에적용되는가격으로펀드의순자산총액을발행된수익증권총좌수로나눈가격을말합니다. 펀드구성 자펀드가투자하고있는모펀드투자비중 프랭클린재팬증권모투자신탁 ( 주식 ) 1% 위의도표및그림은현재투자자가가입하고있는자펀드만을대상으로보여주고있습니다. 자펀드자산현황을 1 으로가정하였을때각모펀드의집합투자증권을얼마만큼투자하고있는지를보여줍니다. 2. 운용경과및수익률현황운용경과 일본주식시장이운용기간중 216년회계연도상반기기업실적발표에대해전반적으로더욱긍정적으로인식하였고부정적인뉴스에대해다소무딘반응을보였으며, 긍정적인뉴스가흘러나오면서주가가올랐습니다. 일본은행의주식 ETF 매수기대감또한주식시장을뒷받침했습니다. 운용기간중 216년 1월말경미국 FBI의클린턴후보의새로운이메일발견발표는주식시장에별다른영향을미치지못했습니다. 초과성과를거둔업종으로는증권사의자사주매입발표에상승한증권및원자재매매업종, 긍정적인실적을보인어업및농업업종, 장기금리상승과기업의자사주매입에대한긍정적인태도에힘입은보험업종을들수있습니다. 반면부진을보인업종으로는정부주도의약값인하에대한우려에영향을받은제약업종, 높은밸류에이션이금리상승기조하에서부정적으로작용했던서비스업종, 철광석가격인상이비용증가로이어진철강및금속업종등이었습니다. 투자환경및운용계획 운용기간중 216년 3분기경제지표에의하면영국의브렉시트투표결과와규슈구마모토현지진의일시적인부정적충격을이겨내고경제회복을시사하고있습니다. 일본경제는미국및신흥시장의경제여건강화에힘입은수출, 생산, 자본투자의회복으로점진적으로성장해나갈것으로예상합니다. 일본에서예정된대규모재정지출계획또한전망을더욱밝게할것입니다. 일본기업실적은운용기간중 216년 3분기에연간기준으로바닥을칠것으로예상하며, 개선세를보이는실적모멘텀은향후주식시장에긍정적으로작용할것입니다. 외국인투자자들은전반적인위험회피기조로일본주식과여타선진국주식을매도하고있는한편, 일본은행의매입과기업들의자사주매입은외국인투자자들의매도를흡수하고있습니다. 글로벌불확실성은점진적으로완화될것으로예상되며, 이에따라일본주식시장의수급여건이개선될가능성이높습니다. 상대적으로낮고매력적인주식밸류에이션은일본주식시장에긍정적인요인입니다. 당사는위와같은점을염두에두고동펀드를운용하겠습니다. 자료내의운용전략은시장상황및펀드매니저의판단등에따라변동될수있습니다. 2 / 7
기간수익률 항목 최근 3 개월 최근 6 개월 최근 9 개월 최근 12 개월 최근 2 년 최근 3 년 최근 5 년 프랭클린연금재팬증권자투자신탁 ( 주식 ) 9.92% 5.3% 9.78% 11.15% ( 비교지수대비성과 ).78% 1.77% 1.37% 1.98% 비교지수 1.7% 7.7% 11.15% 9.17% 비교지수 : 종류 (Class) 별현황 종류 C 9.48% 4.42% 8.42% 12.66% 종류 Ce 9.6% 4.67% 8.8% 12.23% 종류 P 9.49% 4.45% 8.46% 12.6% TOPIX(94%)+Call Rate(6%) * 위투자실적은과거성과를나타낼뿐미래의운용성과를보장하는것은아닙니다. 3. 자산현황 자산구성현황 보다상세한투자대상자산내역은금융투자협회전자공시사이트의펀드분기영업보고서및결산보고서를참고하실수있습니다.( 인터넷주소 http://dis.kofia.or.kr) 단, 협회전자공시사이트에서조회한분기영업보고서및결산보고서는본자산운용보고서와작성기준일이상이할수있습니다. 당기 전기 주식 46.3 주식 46.64 채권 채권 어음 / 전자단기사채 어음 / 전자단기사채 집합투자증권 47.24 집합투자증권 47.8 파생상품 1.54 파생상품 1.6 부동산 특별자산 부동산 특별자산 단기대출및예금 4.46 단기대출및예금 1.94 기타.74 기타 2.54 12. 24. 36. 48. 12. 24. 36. 48. 통화별 구분 주식 채권 JPY KRW 합계 *( ) : 구성비중 6,258 (48.34) () 6,258 (46.3) 증권파생상품특별자산 () () () 어음 / 전자단기사채 () () () 집합투자증권 6,422 (49.61) () 6,422 (47.24) 장내 () 183 (28.15) 183 (1.35) 장외 27 (.2) () 27 (.2) 부동산실물자산기타단기매출및예금 () () () () () () () () () 22 (1.56) 44 (62.15) 66 (4.46) 기타 자산총액 37 12,946 (.29) (1) 63 65 (9.7) (1) 1 13,596 (.74) (1) 3 / 7
환헤지에관한사항 환헤지란? 펀드수익률에 미치는효과 환헤지란환율변동으로인한외화표시자산의가치변동위험을선물환계약등을이용하여줄이는것을말하며, 환헤지비율은기준일 현재펀드에서보유하고있는총외화자산의평가액대비, 환헤지규모를비율로표시한것을말합니다. 환헤지는외화자산인투자자산의가치가원화 (KRW) 와외국통화간상대적가치의변화에따라변동되는것을방지하는것을목적으로합니다. 따라서환헤지전략실행시, 원화의가치가올라가는환율하락이있는경우에는투자신탁이보유하는외화자산의가치가상대적으로떨어져투자신탁의수익률이낮아져야하지만, 환헤지는이러한환율변동에따른손실을상쇄시켜줌으로써, 결과적으로환율변동에따라투자신탁의가치가하락하게되는문제를극복하게해줍니다. 하지만반대의경우, 원화의가치가떨어지는환율상승이있는경우에는투자신탁이보유하는외화자산의가치가상대적으로올라가투자신탁의수익률이높아져야하지만, 환헤지는이러한환율변동에따른이익을상쇄시켜버림으로써, 결과적으로환율변동에따라투자신탁의가치가올라갈기회를상실하게됩니다 투자설명서상의목표환헤지비율 기준일 (216.11.21) 현재 환헤지비율 환헤지비용 (216.8.22~216.11.21) 환헤지로인한손익 ( 단위 : %, 원 ) (216.8.22~216.11.21) % 96.51% 626,4 77,65,495 환헤지란환율변동으로인한외화표시자산의가치변동위험을선물환계약등을이용하여줄이는것을말하며, 환헤지비율은기준일현재펀드에서보유하고있는총외화자산의평가액대비, 환헤지규모를비율로표시한것을말합니다. 환헤지를위한파생상품보유현황 ( 단위 : 백만원 ) 구분 상품종류 거래상대방 기초자산 만기일 매수 / 매도 계약수 계약금액 평가금액 장외파생 선도 한국스탠다드차타드은행 JPY 21712 매도 1 4,311 4,284 장내파생 선물 JPY 2161219 매도 187 1,999 1,999 각자산별보유종목내역 펀드자산총액에서상위 1 종목, 자산총액 ( 파생상품의경우위험평가액 ) 의 5% 초과보유종목및발행주식총수의 1% 초과종목 ( 해외주식은제외 ) 의보유내역을보여줍니다. 주식 종목명 보유수량 평가액 비중 (%) 비고 MITSUBISHI UFJ FINANCIAL GROUP 41,54 31 4.2% 일본, 금융 SHIN ETSU CHEM ORD 2,493 22 3.7% 일본, 물질 NIPPON TELEGRAPH & TELEPHONE C 4,381 25 2.86% 일본, 전기통신서비스 NIDEC CORPORATION 1,737 191 2.67% 일본, 산업 ( 단위 : 주, 백만원, %) 집합투자증권 종목명종류자산운용회사보유수량순자산금액비중비고 F_ 재팬주식형모펀드주식형프랭클린템플턴투신운용 64,773,393,241 상기의집합투자증권보유수량은동펀드가보유하고있는해당집합투자증권의주수 ( 좌수 ) 를말합니다. 6,422 89.52% 5% 초과종목 장내파생상품 종류 매수 / 매도 계약수 미결제약정금액 비고 21612 JPY1612 매도 187 1,999 5% 초과종목 장외파생상품 종목명 거래상대방 ( 또는발행자 ) 기초자산매수 / 매도만기일계약금액취득가격평가금액비고 통화선도 한국스탠다드차타드 JPY 매도 217.1.2 4 4,311 4,284 5% 초과종목 :59.72% 단기대출및예금 종류금융기관취득일자금액금리만기일비고 4 / 7 예금 ( 은대 ) 홍콩상하이은행 44.92% 5% 초과종목 :5.63% 보통예금 ( 외화예치금 ) 22 %
기타자산 종류금액비고 ( 단위 : 백만원 ) 미수입금 382 5% 초과종목 :5.33% 업종별 ( 해외주식 ) 투자비중 구분업종명평가액보유비율 1 산업 2,14 34.2% 2 자유소비재 1,176 18.8% 산업자유소비재 18.8 34.2 3 금융 87 13.92% 4 물질 676 1.81% 5 건강관리 391 6.26% 금융물질 1.81 13.92 6 기본소비자식료품 37 5.92% 건강관리 6.26 7 정보기술 366 5.86% 8 전기통신서비스 25 3.28% 9 공익사업체 59.95% 기본소비자식료품정보기술 5.92 5.86 합계 6,258 1% 전기통신서비스 3.28 보유비율 = 평가액 / 총평가액 1 위업종구분은 GICS( 글로벌표준산업분류 ) 의업종구분에따릅니다. 공익사업체.95 1 2 3 4 * 본그래프는기준일현재펀드에편입되어있는주식의업종별비율을나타냅니다. 국가별투자비중 국가일본 비중 91.72% 대한민국 8.28 대한민국 8.28% 일부해외종목의경우거래소상장국가와실제발행국가가상이할수있습니다. 환헤지를위해편입한파생상품 ( 통화선물및선도거래등 ) 들이투자대상국가현황비중산정시함께반영될경우통화선물이주로거래되는대한민국과선도거래의주된대상통화국가인미국, 일본, 유럽, 홍콩의비중이해당펀드에서실제로관련국가들의주식, 집합투자증권, 유동성등에투자한비중과상이하게나타날수있습니다. 따라서상기의국가별투자비중에서환헤지를위해편입한파생상품 ( 통화선물과선도거래 ) 은제외하였습니다. 하지만해당펀드는환헤지를위한파생상품에투자되고있음을유의하시기바랍니다. 일본 91.72 25. 5 75. 1 5 / 7
통화별투자비중 구분평가액보유비율 JPY 12,946 95.22% KRW 4.78 KRW 65 4.78% JPY 95.22 25. 5 75. 1 4. 투자운용전문인력현황 운용전문인력 운영중인펀드현황성과보수가있는펀드및일임계약운용규모구분성명직위펀드개수운용규모펀드개수운용규모책임운용전문인력백상훈 39 1,187,467 부책임운용전문인력김강호 책임투자운용인력 이란투자운용인력중투자전략수립및투자의사결정등에있어주도적이고핵심적인역할을수행하는자를말합니다. ( 단위 : 개, 백만원 ) 협회등록번호 219732 2112335 운용전문인력변경내역 구분 책임운용전문인력 부책임운용전문인력 부책임운용전문인력 기간 215.5.22 ~ 현재 215.5.22 ~ 216.4.24 216.4.25 ~ 현재 운용전문인력 자산운용보고서작성일기준최근 3 년간의운용전문인력변경내역입니다. 펀드의투자운용인력변경내역등은금융투자협회전자공시사이트의수시공시등을참고하실수있습니다.( 인터넷주소 http://dis.kofia.or.kr) 단, 협회전자공시사이트가제공하는정보와본자산운용보고서가제공하는정보의작성기준일이상이할수있습니다. 백상훈 김동일 김강호 해외운용전문인력 성명 타케시야마구치 운용개시일 212.11.5 주요경력및이력 "* 모펀드외화자산위탁운용사 : [Sumitomo Mitsui Asset Management Co., Ltd.] 스미토모미쯔이에셋매니지먼트주 ) 212년 11월 5일프랭클린재팬증권모투자신탁 ( 주식 ) 의외화자산위탁집합투자업자변경 : Franklin Invest ments Japan Limited Sumitomo Mitsui Asset Management Co., Ltd." 5. 비용현황 보수및비용지급현황 구분 금액비율 (%)* 금액비율 (%)* 자산운용회사 23.882.66% 11.461.66% 종류 C 11.565.96% 11.92.96% 판매회사 종류 Ce.74.48%.641.48% 종류 P 2.336.9% 4.28.9% 6 / 7
매매 중개수수료 펀드재산보관회사 ( 신탁업자 ) 1.89.5%.868.5% 일반사무관리회사.724.2%.347.2% 보수합계 59.56 1.629% 28.437 1.634% 기타비용 **.237 7%.121 단순매매ㆍ중개수수료 1.536.42%.638 조사분석업무등서비스수수료 % 합계 1.536.42%.638 증권거래세 % 7%.37% %.37% % * 펀드의순자산총액기간평잔대비비율 ** 기타비용이란회계감사비용, 증권등의예탁및결제비용등펀드에서경상적ㆍ반복적으로지출된비용으로서매매ㆍ중개수수료는제외한것입니다. *** 모자형의매매ㆍ중개수수료는모펀드에서발생한매매ㆍ중개수수료를자펀드가차지하는비율대로안분한수치입니다. 성과보수내역 : 해당사항없음. 총보수비용비율 ( 단위 : 연환산, %) 펀드명칭 구분 총보수ㆍ비용비율 (A) 해당펀드매매ㆍ중개수수료비율 (B) 합계 (A+B) 합성총보수ㆍ비용비율 (C) 상위펀드비용합산 매매ㆍ중개수수료비율 (D) 합계 (C+D) 프랭클린연금재팬증권자투자신탁 ( 주식 ) 전기 당기 1.636% 1.641%.42%.37% 1.678% 1.678% 1.636% 1.641%.42%.37% 1.678% 1.678% 종류 (class) 별현황 종류 C 1.693% 1.693% 1.693% 1.693% 1.697% 1.697%.56%.37% 1.753% 1.734% 종류 Ce 1.213% 1.213% 1.213% 1.213% 1.216% 1.217%.57%.36% 1.273% 1.253% 종류 P 1.633% 1.633% 1.633% 1.633% 1.637% 1.637%.34%.36% 1.671% 1.673% 총보수ㆍ비용비율 (Total Expense Ratio) 이란운용보수등펀드에서부담하는 보수 와 기타비용 총액을순자산연평잔액 ( 보수ㆍ비용차감전기준 ) 으로나눈비율로서해당운용기간중투자자가부담한총보수ㆍ비용수준을나타냅니다. 매매ㆍ중개수수료비율이란매매ㆍ중개수수료 ( 거래세포함 ) 를순자산연평잔액 ( 보수ㆍ비용차감전기준 ) 으로나눈비율로서해당운용기간중투자자가부담한매매ㆍ중개수수료의수준을나타냅니다. 모자형의경우모펀드에서발생한비용을자펀드가차지하는비율대로안분하여합산한수치입니다. 6. 투자자산매매내역 매매주식규모및회전율 ( 단위 : 주, 백만원, %) 매수 매도 매매회전율 ( 주 ) 수량 금액 수량 금액 해당기간 연환산 355,174 3,23 32,577 3,724 6.22% 238.91% 매매회전율이란해당운용기간중매도한주식가액의총액을그해당운용기간중보유한주식의평균가액으로나눈비율을의미합니다. 최근 3 분기매매회전율추이 216.5.22 ~ 216.8.21 216.2.22 ~ 216.5.21 215.11.22 ~ 216.2.21 68.74% 64.68% 65.3% 매매회전율이높을경우매매거래수수료 (.1% 내외 ) 및증권거래세 ( 매도시.3%) 발생으로실제투자자가부담하게되는펀드비용이증가합니다. 7 / 7
프랭클린장기주택마련증권투자신탁 ( 채권혼합 ) 1 호 공지사항 1. 고객님이가입하신펀드는 " 자본시장과금융투자업에관한법률 ( 현행법률 )" 의적용을받습니다. 2. 이보고서는자본시장법에의해 [ 프랭클린장기주택마련증권투자신탁 ( 채권혼합 ) 1호 ] 의자산운용회사인 [ 프랭클린템플턴투신운용 ] 이작성하여신탁업자인 [ 한국스탠다드차타드은행 ] 의확인을받아판매회사인 [ 대구은행한국스탠다드차타드은행신영증권등 (http://dis.kofia.or.kr 참조 )] 을 ( 를 ) 통해투자자에게제공됩니다. 1. 펀드의개요 기본정보 펀드명칭 금융투자협회펀드코드 프랭클린장기주택마련증권투자신탁 ( 채권혼합 ) 1 호 36188 펀드의종류 [ 투자신탁 ],[ 증권펀드 ]( 혼합채권형 ), 추가형, 개방형 최초설정일 23224 운용기간 216.8.24 ~ 216.11.23 자산운용회사 프랭클린템플턴투신운용 존속기간 추가형으로별도의존속기간이없음. 펀드재산보관회사 ( 신탁업자 ) 한국스탠다드차타드은행 일반사무관리회사 우리펀드서비스 위험등급 적용법률 자본시장과금융투자업에관한법률 판매회사 (http://dis.kofia.or.kr 참조 ) 대구은행한국스탠다드차타드은행신영증권등 상품의특징 투자신탁자산총액의 5% 이상을채권에투자하여안정적인수익률을추구하며, 투자신탁자산총액의 35% 이하를주식에투 자하여추가적인자본이익을추구함을목적으로합니다. 이밖에도환매및투자대기자금의효율적운용을위하여유동성자 산에도투자합니다. * 위험등급 : 투자신탁의실제수익률변동성을감안하여 1 등급 ( 매우높은위험 ) 부터 6 등급 ( 매우낮은위험 ) 까지투자위험등급을 6 단계로분류함. * 1 등급 매우높은위험. 2 등급 높은위험. 3 등급 다소높은위험. 4 등급 보통위험. 5 등급 낮은위험. 6 등급 매우낮은위험. 펀드의당기말과전기말의재산현황및기준가격을확인하실수있습니다. 항목 자산총액 (A) 부채총액 (B) 순자산총액 (C=AB) 기준가격 전기말 14,275,192,76 93,163,562 14,182,29,198 당기말 78,41,923 13,38,19,281 1,33.58 1,32.64 ( 단위 : 원, 좌, %) 증감률 13,458,592,24 5.72% 기준가격이란투자자가펀드를입금 ( 매입 ), 출금 ( 환매 ) 하는경우또는분배금 ( 상환금포함 ) 수령시에적용되는가격으로펀드의순자산총액을발행된수익증권총좌수로나눈가격을말합니다. 15.84% 5.65%.9% 2. 운용경과및수익률현황 운용경과국내채권 ( 국공채 ) 운용기간중 216년 11월미국경기가회복세를보인가운데, 트럼프당선이후미국재정지출증가및물가상승에대한우려로글로벌채권시장이약세를보 1 / 6