CONTENTS Corporate Identity 산업전망나모텍의경쟁력투자포인트 Appendix
Corporate Identity Corporate Identity 삼성 SDI 의기술파트너
Corporate Identity Mobile Display 시장을선도하는중 소형 BLU 전문기업 생산 글로벌생산체제구축 중 소형 BLU 기업중 최대생산 CAPA 공장자동화를통한 생산효율극대화 영업 삼성 SDI 의 핵심기술파트너 신규거래선공략 - 중국 LCMMaker - 일본 Set Maker 기술 세계최초 2WAY BLU 개발 국내최초 Color LCD 용 BLU 개발 세계최초 FS-LCD BLU 개발
삼성 SDI 의기술파트너 삼성 SDI Mobile Display 사업의강력한기술파트너 삼성 SDI 공식벤더나모텍 BLU 전제품공급 MSTN BLU CSTN BLU TFT BLU 2001 년 12 월국내최초 Color LCD 용 BLU 및 2Way BLU 개발을통해 SDI 벤더로선정 제품개발및납기준수를통한개발대응력인정 - 주요프로젝트의성공적인수행으로강력한기술파트너로지위확립 (FS LCD 용 BLU, SDI 향 TFT 용 BLU 등 ) 국내 4 개사 ( 나모텍, 대광반도체, 한성엘컴텍, 나노 LCD), 일본 2 개사 ( 미야까와, 코팔 ) 등이 SDI 의공식벤더
산업전망 LCD 핵심부품 BLU 중 소형 BLU 의성장성과수익성 Mobile Display 시장전망
LCD 핵심부품 BLU BLU (Back Light Unit) : 자체발광하지못하는 LCD 의후면에서광원을제공해주는핵심부품 - 고휘도, 균일도, 저전력, 경박단소등고도의광학기술요구 LCD BLU Visible Light 보호시트 (Protect Sheet) Color Filter Array Liquid Crystal 광원 (LED) 프리즘시트 (Prism Sheet) 확산시트 (Diffuser Sheet) 도광판 (Light Guide Plate) 반사시트 (Reflector Sheet) TFT Array Back Light
중 소형 BLU 의성장성과수익성 다양한모바일기기로의확장성 기술적진입장벽이높은고부가가치사업 성장성 수익성 컬러화진행에의한성장기시장 - 중 소형 LCD 의컬러화는 2001 년을기점으로빠르게 성장하는시장 (2004 년기준세계휴대폰의 50% 는모노 ) 중 소형 BLU 기업은비규격화에의한주문형 개발및높은개발난이도로인해고수익창출 다양한 Application 확장으로인한성장요인 고급화 Camcorder Mobile phone Digital Camera PDA Navigation MP3P 10.0% 중 소형 BLU 2004 년영업이익률 5.3% 대형 BLU 중 소형 BLU 기업 : 나모텍, 한성엘컴텍, 대광반도체, 나노엘시디, 이라이콤평균대형 BLU 기업 : 우영, 태산엘시디, 디에스엘시디평균 적용분야확대
Mobile Display 시장전망 LCD 시장은지속성장 - 당분간 TFT-LCD 및 CSTN-LCD 가 MD 시장주도, OLED 는시기상조 세계 Mobile Display 시장전망 단위 : 백만대 13 OLED 가격및기술적제약에의해휴대폰본격채용에는시기상조 96 204 295 OLED TFT-LCD 149 248 246 TFT CSTN TFT 패널가격하락과멀티미디어서비스진화에따라휴대폰디스플레이채용증가 CSTN-LCD 275 MSTN 보급형카메라폰신흥시장중심으로꾸준한수요지속 168 114 MSTN-LCD 2003 2004 2005(E) 컬러휴대폰보급확대에따라시장점차축소
나모텍의경쟁력 BLU 기업의경쟁요소 소형 BLU 전모델개발완료 축적된기술노하우 우수한고객대응력 글로벌생산체제확보 업계를선도하는생산기술 효율적인원가관리능력
BLU 기업의경쟁요소 BLU 산업의성공요소를모두확보한기업 - 나모텍 경쟁요소 나모텍 과거 제품개발력 - 휘도및균일도등고객의요구사항에맞춘기술개발이관건 국내최초 Color LCD 용 BLU 개발 세계최초 2Way BLU 개발등국산화 기술선도 제품개발력 소형 BLU 전모델개발완료 축적된기술노하우 현재 고객대응력 생산능력 원가경쟁력 Time to Market 고객대응력 글로벌생산체제확보 업계를선도하는생산기술 효율적인원가관리능력 업종최고의원가경쟁력확보
소형 BLU 전모델개발완료 고객사의다양한모델개발에신속한대응가능한제품포트폴리오구비 소형 BLU 전모델개발완료 - 1.0 ~ 2.5 INCH 급모델확보 - CSTN, TFT, FS LCD용 BLU 모델개발 초박형 BLU 개발 2005년 LED 적용 7 INCH급개발예정 차별화된 BLU 개발 ( 특허출원중 ) 고객사개발요구에빠른대응 신규고객확보에유리 휴대폰이외타모바일기기적용확대 개발모델수 LCD 종류별매출비중 150 34 63 85 TFT CSTN MSTN TFT CSTN MSTN 2002 2003 2004 2005(E) 2003 2004 2005(E)
축적된기술노하우 축적된광학엔진을통해 BLU 개발의핵심인도광판패턴구현분야최고의기술력보유 - 국산화최초기업으로서다양한개발경험및시도를통해방대한 Data Base 보유 보유기술 기술선도기업으로성장 지속적인기술선도 최적화된광학 Pattern 설계기술 자체개발광학 Pattern 설계프로그램 축적된개발 Data Base를활용 - 시제품개발소요기간 : 설립초기 3주 현재 5일다양한금형가공솔루션 모델별최적가공방식활용 다양한 Pattern 구사기술 - 나모텍 5가지방식의패턴구사기술 vs 동종업계대부분 1~2가지방식구사 가공형상의다양화 최적화된 BLU 설계 설계기간단축 패턴의재현성확보 -업계최초Stamper 방식도입 불량률감소 양산효율증대 고휘도실현 : 프리즘 LGP 및역프리즘적용 / MICRO LENSE TYPE ( 특허완료 ) 가격경쟁력확보 초박형 BLU 개발 : 2.2 LGP 두께 : 0.8t 0.3t 렌즈설계기술확보 : 빛을컨트롤하는기술축적 신제품개발대응 : 삼성SDI의신제품개발프로젝트동참
우수한고객대응력 고객의요구에가장빠르게대응하는기업 신기술개발력 기술개발파트너 삼성 SDI 협력업체중최초개발능력보유 2Way/ TFT LCD 용 / FS LCD 용 BLU 개발모델 Follow up 시스템구축 삼성 SDI 의핵심기술파트너로인정 상품개발대응력 - Time to market 실현 개발대응기간 제품설계에대한원천기술확보 효율적인인원및공정관리 나모텍 경쟁기업 안정적인원재료조달시스템구축 평균 15~18 일 Vs 평균 20~30 일
글로벌생산체제확보 한국전지역과중국남방과북방모두근접대응가능 업종최대의생산 CAPA 확장성보유 나모텍생산 CAPA 공장 CAPACITY( 월 ) 중국천진법인 주요고객 : 천진삼성 SDI 주요역할 : 현지생산대응 본사및일산공장 주요고객 : 삼성 SDI, 동관삼성 SDI 등주요역할 : R&D/ 국내마케팅 / 생산 일산공장양산공장남경법인 1,500K 1,500K 1,500K 천진법인 2,500K TOTAL 7,000K *. 남경및천진법인은 4 배까지 CAPA 확장가능 중국남경법인 주요고객 : 중국 LCM 기업주요역할 : 국제마케팅 / 현지생산대응 양산공장 주요고객 : 삼성 SDI 부산사업장 ( 양산 SDI) 주요역할 : 국내생산대응 나모텍 업종최대생산 CAPA 경쟁기업 7,000/ 월 ~ Vs 2,000K~ 7,000K/ 월
업계를선도하는생산기술 지속적인생산혁신프로세스개발 1 단계 : 업계최초 In-Line 방식도입 2 단계 : 업계최초반자동화방식도입 3 단계 : 완전자동화방식도입 기존 Cell 방식대비 30%~40% 높은생산성 삼성 SDI 협력업체간기술의수평전개정책에의하여대광반도체, 한성엘컴텍, 나노LCD에생산기술이전 최초도입업체로서의축적된노하우 2002년 11월국내최초도입 ~ 2004년 11월까지실시 (2년) 수율99% 달성으로프로젝트종료 완전자동화를위한노하우습득과정 BLU 제조용 Sheets 분리및접합장치자체개발 ( 특허2건출원중 ) 완전자동화 2005년 6월중 1기 PP 실시 목표수율 99% 달성후전라인에확대 2년에걸친반자동화를통한노하우 3년간의자동화준비 R&D 자체장비활용으로높은성공가능성 완전적용시 100% 이상의생산성향상기대
효율적인원가관리능력 효과적인원자재구매 국내최초 Color LCD 용 BLU 개발기업으로서갖는구매프리미엄 부품개발기술보유에따른부품원가프리미엄 주요부품의구매다원화및업체발굴 원가경쟁력 생산체제확립 다원생산체제 -물류비감소 -단납기실현 -인건비절감생산성증대 : 완전자동화실시 Value Engineering 주요소재를대체할수있는도광판개발기술확보 - Sheetless 기술개발핵심부품수절감 : LED 부품수감소 (3개 2개)
투자포인트 삼성SDI의강력한파트너삼성SDI의강력한파트너-중국천진공장동반진출매출처다변화 ¼분기실적및 2005년전망
삼성 SDI 의강력한파트너 삼성 SDI 의핵심부품기업 - 나모텍 삼성 SDI 성장사업 (TFT) 의주요공급기업 삼성 SDI 성장모델의주요공급기업 삼성 SDI : 세계 5 위 TFT-LCM 기업으로빠른성장 - 2004년 1천5백만대 2005년 4천 4백만대 - 2005년 TFT-LCM Global M/S 15% 목표 삼성 SDI: 노키아, 삼성전자, 모토롤라, LG 전자등세계메이저 업체의주력모델에 Mobile Display 공급 성장사업의핵심파트너 성장모델의핵심파트너 나모텍 : 삼성 SDI 내 TFT 용 BLU 공급비중 36.5% 나모텍 : 삼성전자향 : E720 계열전량공급모토로라향 : 월드폰 V700 계열전량공급노키아향 : Amazon, Suez 계열공급
삼성 SDI 의강력한파트너 - 중국천진공장동반진출 중국천진공장동반진출로글로벌성장의기반마련 천진삼성 SDI - 2005년삼성SDI 글로벌 MD 생산량의 20% 전망 - BLU등핵심부품현지조달가속화 Win-Win Partner 나모텍천진법인 - 삼성SDI와동반진출 (2005년 3월말준공 ) - BLU Main Supplier로선정 ( 월 400만대예정 )
매출처다변화 해외시장공략을통한매출처다변화지속 지역별매출비중 2003 년 2004 년 2005 년 (E) 일본 5.3% 기타 5.9% 중국 1.6% 기타 5.7% 356 중국 15.8% 기타 5.2% 705 억원 중국 29.7% 1,012 억원 삼성 SDI( 국내 ) 59.1% 억원 삼성 SDI 92.7% 삼성 SDI 79.0%
1/4 분기실적및 2005 년전망 천진공장본격가동에따른빠른실적회복 - 1 분기실적은동관공장 (DSDI 향 ) 미진출에따른일시적감소 - 천진공장 (TSDI 향 ) 진출을위한전략적선택 월별실적추이 2005 년매출전망 단위 : 십억원 2005 년전년대비 44% 증가한 1,012 억원달성목표 10 9 8 7 6 5 4 3 2 1 0 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 1 2 3 4 5 6(E) 2004 년 2005 년 천진공장본격적인가동과함께 2분기부터빠른매출회복천진공장신축에따른공급대기물량발생 - 삼성SDI에서벤더간공급물량배정을위해 1분기일시적발주감소
Appendix 회사개요및주요경영진 공장현황 IPO 계획 재무제표
회사개요및주요경영진 회사개요 주요경영진 회사명대표이사설립일본사주소 주식회사나모텍 (Namotek Co., Ltd) 정준모 2001년 8월 14일경기도고양시일산구백석동 1141-2 유니테크빌벤처타운 514호 성명직함 ( 직책 ) 주요경력 정준모 강원일 유병훈 대표이사 ( 경영총괄 ) 부사장 (CTO) 부사장 (COO) 대우증권 KUDOS ICG 이사 N2A 이사 삼성 SDI LCD 사업부 인프라웨어사장델타정보통신부사장 임직원수 815 명 (2005 년 6 월현재 ) 문일득 전무이사 ( 전략사업총괄 ) 삼성 SDI LCD 사업부 공모후자본금자산및매출액 1,770 백만원 자산 287 억원, 매출액 705 억원 (2004 년 12 월현재 ) 김양순박창욱 이사 ( 구매총괄 ) 이사 ( 생산총괄 ) 삼성SDI LCD 사업부 LG전자에어컨사업부 주요제품 BLU (Back Light Unit) 황윤상 이사 ( 경영지원총괄 ) 삼성전자반도체사업부 Web site www.namotek.co.kr www.namotek.cn www.finetek.com.cn www.namotek.jp 조규일임현주 이사 ( 해외법인장 ) 이사 ( 해외법인장 ) LG전자해외사업추진본부 LG전자심양공장
공장현황 일산본사 / 공장 양산공장 위치 경기고양일산백석동 위치 경남양산시어곡동 종업원수 264 명 종업원수 202 명 면적대지 2,648 m 2 / 건평 2,473 m 2 시설클린룸시스템 (830m 2) 면적대지 2,232 m 2 / 건평 1,155 m 2 시설클린룸시스템 (417m 2) CAPA 1,500K/ 월 CAPA 1,500K/ 월 남경 Finetek 천진 Finetek 위치 종업원수 중국강소성남경시강녕경제개발구 173 명 면적대지 3,200 m 2 / 건평 3,200 m 2 시설클린룸시스템 (320m 2) CAPA 1,500K/ 월 위치 종업원수 중국천진시서청경제개발구 176 명 면적대지 7,329m 2 / 건평 3,214 m 2 시설클린룸시스템 (690m 2) CAPA 2,500K/ 월
IPO 계획 IPO Plan 주주구성 ( 공모후 ) 1. 공모할주식에관한사항 공모주식수공모예정가액면가총공모금액상장예정주식수 708,000주 10,000원 ~12,500원 500원 70.8억원 ~88.5억원 3,540,000주 우리사주 2% 일반투자자 13% 공모주 18% 정준모외특수관계인 39% 2. 상장일정 기관투자자 4% 벤처금융 24% 청약 코스닥상장예정일 2005 년 7 월 6~8 일 2005 년 7 월 19 일 공모후주식수 : 3,540,000 주 CB 전환가능주식수 : 461,971 주
재무제표 대차대조표 손익계산서 단위 : 백만원 과목 2005 1Q 2004 2003 2002 단위 : 백만원 과목 2005 1Q 2004 2003 2002 유동자산 19,027 18,125 10,961 4,618 매출액 10,575 70,497 35,586 2,208 고정자산자산총계유동부채고정부채부채총계자본금자본잉여금이익잉여금자본조정자본총계 11,707 30,734 10,170 5,654 15,824 1,416 1,165 12,156 173 14,910 10,614 28,739 8,841 5,577 14,418 1,416 1,165 11,625 114 14,320 4,654 15,615 8,504 98 8,603 1,416 856 4,734 6 7,012 449 5,067 1,920 1,520 3,440 708 1,568 (650) - 1,626 매출원가매출총이익판매관리비영업이익영업외수익영업외비용경상이익법인세비용당기순이익 9,012 1,563 1,149 414 704 545 573 42 531 54,923 15,574 5,326 10,248 737 2,880 8,105 1,052 7,053 27,407 8,179 1,922 6,256 460 673 6,043 689 5,384 1,746 462 905 (443) 13 17 (447) - (447)