Contents 주요산업동향 Industry Fact Sheet 석유정제업, 팹리스, 온라인 모바일게임, 이차전지, 호주풍력발전 KDB. ISSUE 세미나요약 글로벌항공운송업계주요키워드 & 국내항공사 Credit Issue

월간주요산업동향 218. 1

Contents 주요산업동향 Industry Fact Sheet 석유정제업, 팹리스, 온라인 모바일게임, 이차전지, 호주풍력발전 KDB. ISSUE 세미나요약 글로벌항공운송업계주요키워드 & 국내항공사 Credit Issue

주요산업동향

3 국내산업 : 산업생산지수는약화되었으나평균가동률은상승세 산업생산지수 : 주요업종부진에전월대비하락 반도체 의약품 석유정제품제조업등주요산업부진으로전산업의약세전환 (215 년 = 1) 12 115 11 15 1 95 9 주 : 원지수및불변지수기준, 218.3.2자지수개편반영자료 : 통계청 수출입 : 79 개월연속무역흑자지속 무역흑자 69 억달러, 전년동월대비수출 8.7%, 수입 9.% 증가 ( 억달러 ) 6 전산업제조업서비스업 85 수출 수입 15.6 1.6 13.3 제조업평균가동률 : 정상가동률인 8% 대하회 `18 년 3 월저점 (7.3) 이후전반적인상승기조는유지 8 (%) 75.7 75 73.5 7 65 자료 : 통계청 제조업재고 - 출하순환도 : 보합국면지속 출하 (-1.58%) 약세지속, 재고 (.27%) 는 개월만에상승 5 둔화 / 하강재고증가율 (Y축, %) 5 71 512 3 218.8 월 217.8 월 -2-1 1 2 5 3 주 : 8월수출입현황확정치보도자료금액기준 자료 : 관세청 회복 / 상승주 : 원지수기준자료 : 통계청 -5 출하증가율 (X 축, %) GDP 증가율 : 2.8%( 17.Q) 2.8%( 18.2Q) 17. Q 2.8% 로하락후 3분기연속 2% 후반대성장지속 (%) 8 6 2.9 2 2.8-2 - OECD 경기선행지수 : 1.7( 17.8) 99.2( 18.8) OECD 가입국전체와한국모두경기선행지수 6 개월연속하락하는가운데, 한국의하락폭소폭완화 12. 11. 1. 99. 한국 OECD 국가전체 1.7 1.2 99.6 99.2 98. '13.8 '1.8 '15.8 '16.8 '17.8 `18.8 주 : 원지수기준, 분기별발표자료, 자료 : 한국은행 주 : 6~9개월뒤경기흐름을예측하는지수자료 : OECD

산업종합 : 주요업종별기상도및전망 9 월 1 월 벤처 전년동월대비벤처지수상승 ( 17.8 월 212.1 18.8 월 23.1) 자동차 개별소비세인하로내수증가, 해외공장은기저효과로증가 철강 수출증가에도불구하고강관의부진으로생산감소 석유화학 전방산업둔화로내수및생산감소 일반기계 수출호조세지속, 생산은내수부진으로감소 반도체 메모리, 점차고점에가까워지고있으나양호한실적유지 디스플레이 OLED 수출최대치기록하며 2 개월연속상승 휴대폰 국내생산증가, 수출및수입감소 건설 국내 해외수주는감소로전환, 국내기성은 3 개월연속감소 조선 18.9 월누적기준세계 LNG 선대부분을한국이수주 해운 철광석수출둔화로벌크선운임하락하면서업황회복지연 < 범례 > : 매우좋음 : 다소좋음 : 보통 : 다소나쁨 : 매우나쁨

5 벤처 18.9 18.1 ( ) 한상목 smhan@kdb.co.kr 2-787-671 KDB 벤처지수는전년동월대비상승 ( 17.8 월 212.1 18.8 월 23.1, +1.%) 18.8 월 KDB 벤처지수 23.1 벤처지수는투자재원지수, 투자실적지수, 회수여건지수로구성 ( 벤처지수 ) 3 25 2 15 '18.8 '17.8 23.1 212.1 +1.%. KDB 벤처지수보조지수 * ( 벤처지수 ) 투자재원지수투자실적지수회수여건지수 3 2 +15.6 1 5 1 1.7 '8.8 '1.8 '12.8 '1.8 '16.8 '18.8 주 : 28. 1 월 = 1 자료 : 벤처캐피탈협회, KIND 월별상장통계 ( 한국거래소 ) '8.8 '1.8 '12.8 '1.8 '16.8 '18.8 주 : 28. 1 월 = 1 자료 : 벤처캐피탈협회, KIND 월별상장통계 ( 한국거래소 ) * 투자재원지수는신규투자조합결성수와금액, 투자실적지수는신규투자기업수와금액, 회수여건지수는코스닥신규상장기업수와시가총액을기준으로산출 투자재원지수및투자실적지수의상승에힘입어전체벤처지수는상승, 회수여건지수는신규상장기업둔화로하락 세부 (YoY) : 투자재원 (223.9 295., +31.8%), 투자실적 (213.8 25.5, +19.%), 회수여건 (198.8 15., 27.%) 지정대리인제도 시행 ( 18. 9. 금융위보도자료 ) 금융회사가핀테크기업 ( 지정대리인 ) 에게대출심사, 보험인수심사, 예금등의업무를위탁하여빅데이터, AI 등신기술을활용하여처리하게하는제도 핀테크기업지정대리인선정결과 (9 건 ) 기업금융사서비스내용 빅밸류하나비정형부동산시세, 담보가치산정 18. 8 월국내벤처업종별투자현황 18. 8 월기준국내벤처투자규모는 2.2 조원 - 게임유통 7,77 억원 (35%), 바이오화학 6,215 억원 (28%), ICT 제조서비스 6,219 억원 (28%), 전기기계장비 1,839 억원 (8%) * ( ) 안은투자비중 1% 핀테크하나 AI 활용한온라인자동차대출심사 에이젠글로벌 피노텍 우리 AI 활용한개인신용대출평가점수산정 우리등온라인대환대출플랫폼개발 9% 8% 7% 6% 33% % % 38% % 35% 게임 유통 ICT 제조 서비스 집펀드 SBI AI 활용한아파트담보대출심사 핀다 한국어음중개 SBI 삼성카드 대출자가원하는대출조건을제시하고은행이심사하는플랫폼개발 중소기업보유매출채권에대한할인신청을받아자체평가시스템을통한심사 5% % 3% 2% 33% 18% 2% 26% 23% 22% 23% 29% 28% 28% 21% 28% 바이오 화학 아이패스 스몰티켓 BC 카드 한화손보 바이오정보를받아카드발급, 결제서비스제공 건강정보확인및분석을통한보험인수심사 1% % 17% 1% 8% 1% 1% 8% 213 21 215 216 217 218.8 전기 기계

6 자동차 17.12 18.3 18.6 18.8 18.9 18.1 ( ) 장병호 changbh@kdb.co.kr 2-787-6717 개별소비세인하영향으로내수증가, 해외공장은작년기저효과로증가 내수 개별소비세인하영향으로.% 증가 현대 (7.%), 기아 (7.7%), 한국지엠 ( 26.1%), 쌍용 (9.7%), 르노삼성 (1.5%) ( 천대 ) 16 1 12 1 8 주 : 내수는수입차제외자료 : 한국자동차산업협회 127 122 215 216 217 218 1 2 3 5 6 7 8 9 1 11 12 수출, 해외공장 수출감소, 해외공장판매증가 수출은감소세지속 (.7%) 해외공장판매는중국시장기저효과로증가 (3.%) ( 천대 ) 8 6 2 수출 해외공장 +3..7 주 : 해외공장은해외공장에서생산하여출고한판매량기준임자료 : 한국자동차산업협회, 현대 기아차홈페이지 국내시장은개소세인하정책에따라판매증가지속될전망 해외시장은중국시장판매회복세, 미국시장판매부진지속, EU 시장상승지속 - 218 년 1~8 월누적기준중국 (+2.%), 미국 ( 1.8%), EU(+8.3%) 철강 17.12 18.3 18.6 18.8 18.9 18.1 ( ) 하태원 taewon.ha@kdb.co.kr 2-787-67 수출국내수주증가에도하락불구하고전환및중동지역강관의부진으로수주절벽으로생산감소부진지속수요 ( 내수, 수출 ) 내수감소, 수출증가공급 생산감소, 수입정체 내수는철근 ( 12.%) 중심으로 1.1% 감소 생산은강관의부진 ( 2.5%) 으로인해 2.9% 감소 수출은열연강판 (27.9%) 중심으로 9.% 증가 ( 십만톤 ) (USD억) (215=1) (USD억) 55 내수 ( 좌 ) 수출 ( 우 ) 28 11 생산 ( 좌 ) 수입 ( 우 ) 2 13.5 25. 5 1.5 23.3 2 1 16 5. 12.3.9 12. 2 9 12 35 16 주 : 내수는물량기준, 수출은금액기준 자료 : 한국철강협회 8 8 주 : 생산은생산지수, 수입은금액기준 자료 : 통계청, 한국철강협회 19 년세계철강수요둔화전망 ( 세계철강협회 ( 18.1), Worldsteel Short Range Outlook ) - 18 년수요는전년대비 3.9% 증가한 16 억 6 천만톤예상 - 19 년수요는중국을비롯한주요국의수요정체로둔화되어 1.% 증가에그칠전망

7 석유화학 18.5 18.6 18.7 18.8 18.9 18.1 ( ) 정홍석 dac798@kdb.co.kr 2-787-67 전방산업둔화로내수및생산감소 수요 ( 내수, 수출 ) 전방산업둔화로내수감소 내수는건설기성 ( 6.2%) 둔화, 일회용기규제등으로 5.1% 감소, 수출은對중국수출감소 ( 18.5%) 로 7.7% 감소 ( 천톤 ) 내수수출 1,1 1,57 1, 9 8 96 976 915 공급 ( 생산, 수입 ) 수요감소등으로생산감소 생산은수요감소및원자재가격상승으로인한마진축소등으로 1.6% 감소 ( 천톤 ) 생산 ( 좌 ) 수입 ( 우 ) 2, 1,98 1,8 1,6 91 ( 천톤 ) 1 1,878 12 1 78 8 7 주 : 3대부문 ( 합성수지, 합섬원료, 합성고무 ) 합산기준 자료 : 한국석유화학협회 1, 주 : 3대부문 ( 합성수지, 합섬원료, 합성고무 ) 합산기준 자료 : 한국석유화학협회 6 에틸렌마진추이 ( 기간중평균, 달러 / 톤 ) 215 년간 216 년간 217 년간 218.7 월 218.8 월 218.9 월 556 652 66 675 69 5 18.9 월기준에틸렌등기초유분및주요유도품마진은수요감소및나프타가격상승으로전월대비축소 - 전월대비주요제품마진증감 ( 18.9) : HDPE( 8.%), LDPE( 11.7%), PP( 5.8%), ABS( 2.%), PVC( 8.8%), TPA(7.2%) 일반기계 17.12 18.3 18.6 18.8 18.9 18.1 ( ) 조정웅 jwcho@kdb.co.kr 2-787-671 미 중등주요국중심수출호조세지속되나내수부진으로생산은감소 수요 기저효과로인한수출증가, 내수감소세 수출은미 중및, 인도중심으로 19.5% 증가하였으나, 내수는기계류설비투자부진으로 8.6% 감소 공급 생산및수입동반감소 생산은내수부진에따른영향으로 3.% 감소하였고, 수입은특수산업용기계 (.9%) 가줄며 18.9% 감소 (215=1) (215=1) 1 내수 ( 좌축 ) 수출 ( 우축 ) (USD십억) 생산 ( 좌축 ) 수입 ( 우축 ) 113 6.5 7 1 12 6 12 1 8 5.5 13 5 6 3 1 8 5. 18 (USD 십억 ) 7 15 6. 6 3 5 주 : 내수 ( 통계청내수출하지수 ), 수출 ( 무역코드 SITC 71~75 의합 ) 자료 : 통계청, 한국무역협회 주 : 생산 ( 통계청생산지수 ), 수입 ( 무역코드 SITC 71~75 의합 ) 자료 : 통계청, 한국무역협회 수출은전년도기저효과로크게증가하였으나, 전월대비로는감소하였음 (6.5 십억달러, 전월대비 6.3%) 반도체제조용기계수입감소 (32.1 백만달러, 전년동월대비 6.6%) 에따른일반기계수입감소세지속

8 반도체 17.11 18.2 18.5 18.8 18.9 18.1 ( ) 강상구 sgkang@kdb.co.kr 2-787-6728 메모리국내수주, 점차하락고점에전환및가까워지고중동지역수주절벽으로있으나양호한부진지속실적유지 수요 ( 내수, 수출 ) 월간수출사상최대실적갱신 메모리수출호조및시스템 IC 수출증가세지속 공급 ( 생산, 수입 ) 9 개월연속월간생산 1 조원이상기록 메모리수요대응을중심으로높은생산실적유지 주 : 수출은 18. 8월, 내수는 18. 7월실적반영자료 : 정보통신진흥협회, 정보통신기술진흥센터 주 : 수입은 18. 8월, 생산은 18. 7월실적반영자료 : 정보통신진흥협회, 정보통신기술진흥센터 메모리는서버를중심으로수요가증가하면서전년동월대비 2.5% 증가하였으며, 23 개월연속두자릿수이상성장의호조세 시스템 IC 는팹리스의실적증가로전년동월대비 5.% 증가한 23.7 억달러수출로 3 개월연속증가세 18.7 월기준국내생산액 (1.7 조원 ) 중 D 램과플래시메모리가각각.9%, 22.5% 의비중을차지하는등메모리수요대응을위한높은생산실적기록 D 램價 ( 현물, 고정 ) 고정가격전월수준유지 모바일용제품을중심으로고정가격하락전망 NAND 價 ( 현물, 고정 ) 고정가격전월대비하락 공급초과로 D 램대비고정가격하락폭클전망 주 : DDR3 Gb(~ 16.5 월 ), DDR 8Gb 16.6 월 ~) 기준자료 : DRAMexchange 주 : 6Gb 8Gx8 MLC 기준자료 : DRAMexchange 18.9 월기준 D 램고정가격은전월과동일한 8.19 달러를유지하였으나, 현물가격은하락추세 D 램고정가격은계절적비수기로진입이시작되는 18 년 분기부터가격이소폭하락추세로전환되나, NAND 대비하락폭은작을전망 18.9 월기준 NAND 고정가격은전월대비 2.8% 감소한 3.5 달러를기록하였고, 현물가격하락지속 NAND 고정가격은소폭공급초과인수급상황과계절적비수기로진입이시작되는 18 년 분기임을감안할때당분간가격하락예상

15.9 15.11 16.1 16.3 16.5 16.7 16.9 16.11 17.1 17.3 17.5 17.7 17.9 17.11 18.1 18.3 18.5 18.7 18.9 9 디스플레이 17.12 17.3 18.6 18.8 18.9 18.1 ( ) 김세원 kimsw@kdb.co.kr 2-787-6735 OLED 수출최대치기록하며 2 개월연속상승 수요 ( 내수, 수출 ) OLED 수출최대실적기록하며, 디스플레이수출 5.8% 증가 OLED 수출 13.1 억달러 (52.5%), LCD 수출 13. 억달러 ( 18.7%) 공급 ( 생산, 수입 ) LCD 해외생산확대로국내생산감소세 생산 5.2 조원 ( 15.9%), 수입.6 억달러 (+16.%) ( 조원 ) (USD 십억 ) ( 조원 ) (USD 십억 ) 5 3 2 1 내수 ( 좌 ) 수출 ( 우 ) 2.8 3.6 5 3. 3 3. 2 1 8 6 2 생산 ( 좌 ) 수입 ( 우 ) 5.8 5.2 8 6 2.5.6 주 : 수출은 18.8 월, 내수는 18.7 월실적반영 자료 : 정보통신기술진흥센터 주 : 수입은 18.8 월, 생산은 18.7 월실적반영 자료 : 정보통신기술진흥센터 프리미엄시장에서 OLED 패널수요증가하며최대수출실적달성, 2 개월연속디스플레이수출증가세 - (OLED) 하반기 Apple 社신형스마트폰및프리미엄 TV 용 OLED 패널수요증가로수출 52.5% 증가 - (LCD) OLED 로의수요이동에따른수출감소로 1 개월연속수출감소세이며, 전년동월대비 18.7% 감소 LCD 패널가격동향 (9 월 ) 가격안정화 65 인치, 55인치보합, 3인치.7% 상승하며, 패널가격하락세진정 "65 UHD TV "55 UHD TV "3 FHD TV "65 상승률 "55 상승률 "3 상승률 (USD) 15% 6 1% 5% % -5% -1% -15% 25 162 89 주 : 패널가격 ( 막대그래프 ) 우측, 전월대비증가율 ( 선그래프 ) 좌측자료 : Witsview 5 3 2 1 국내업체 LCD 생산능력동향 국내업체의 LCD 생산능력및국내생산비율감소 ( 백만m 2 ) 중국 국내 국내생산비율 12 1 8 6 2 '13 '1 '15 '16 '17 '18(e) '19(e) 자료 : 한국디스플레이산업협회 12% 1% 8% 6% % 2% % (LCD 패널가격 ) TV용대형 LCD 패널가격은전월대비보합세혹은소폭상승하며, 하락세진정 (LCD 생산능력 ) 중국생산기지확대및 OLED 로전환에따라생산능력 ( 국내 + 중국 ) 및국내생산비율모두감소 - 노후 LCD 생산시설가동중단및 OLED 전환으로 18 년 LCD 생산능력은최대였던 15 년보다 1% 감소한수준 - 국내업체들은중국에서 LCD 생산시설을늘려, 국내 LCD 생산비율은 18 년 75% 수준 국내업체들은 OLED 에집중하며, 향후 LCD 생산및수출은지속감소예상

1 휴대폰 17.12 18.3 18.6 18.7 18.9 18.1 ( ) 최진욱 jwchoi@kdb.co.kr 2-787-6733 국내수주생산하락증가전환, 수출및및중동지역수입감소수주절벽으로부진지속 수요 ( 내수, 수출 ) 경쟁심화로수출감소, 내수유지 글로벌경쟁심화로완제품및부분품동반수출감소 ( 19.7), 내수는꾸준하게유지되며증가 ( 조원 ) 3 2 1 주 : 수출은 18. 8월, 내수 ( 재고포함 ) 는 18. 7월실적반영자료 : 정보통신기술진흥센터 시장전망및업체별점유율 18 년휴대폰판매 19 억대 (1.% 증가 ), 향후성장정체전망 - 아시아신흥국및중남미중심수요확대 (GARTNER, 18.7) 상위 7 개사가세계 6% 시장점유 ( 점유율확대 ) - 삼성 1 위유지, LG 점유율하락, 중국업체지속성장 16.3 내수 ( 좌 ) 수출 ( 우 ) (USD 십억 ) Samsung Apple Huawei Xiaomi OPPO Vivo LG 2.6 2. 2. '13.8 '1.8 '15.8 '16.8 '17.8 18.8 1.6 분기별 UPDATE 19. 19.7 18.8 1.3 3 2 1 공급 ( 생산, 수입 ) 생산증가, 수입은감소하며하락세 완제품및부분품생산모두증가 (17.5%), 해외업체의국내시장공략노력에도수입은감소 ( 9.8%) ( 조원 ) 6 5 3 2 1 주 : 수입은 18. 8월, 생산은 18. 7월실적반영자료 : 정보통신기술진흥센터 인도 생산 ( 좌 ) 수입 ( 우 ) (USD십억) 6 2.5.8 3..7 '13.8 '1.8 '15.8 '16.8 '17.8 18.8 전세계휴대폰수요 12% 로 2 위 ( 17 년기준 ) - 3 개년.5% 증가전망, 스마트폰비중 59%( 전세계평균 83%) 삼성점유율 1 위유지, 스마트폰비중확대로점유율확보경쟁본격화 ( 18 년스마트폰기준 Xiaomi 1 위등극 ) - 중국업체의점유율확대에위기감심화 * 인도내국가별점유율추이 (1 위권내업체기준 ) 휴대폰 6 26 29 26 36 26 27 18 16 15 17 5 3 2 1 11. 11.7 11. 8. 8.2 1.1 7. 6.9 5. 6.1 6.3.8 5.2 1.2 3. 3.1 2.7 '8 '11 '1 '17 18.6 자료 : GARTNER( 18.9) 스마트폰 자료 : GARTNER ( 18.9) '13 '15 '17 '18.6 2 15 31 39 7 37 12 13 21 17 19 '13 '15 '17 '18.6 중국 (5개사) Xiaomi, OPPO, Vivo, GIONEE, LENOVO 인도 (개사) MICROMAX, LAVA, INTEX, KARBONN 한국 ( 삼성 ) 한국과중국업체간중저가스마트폰경쟁본격화로점유율확보경쟁치열 - 218 년하반기들어삼성전자는중저가폰점유율확보를위하여과거갤럭시 S 및노트에우선적용되던신기술을중저가폰에선도적용하는프리미엄화전략실행 갤럭시 A7(1 월공개 ) 갤럭시 A9(1 월공개 ) 갤럭시 P3( 연내공개 ) 삼성최초트리플카메라적용세계최초쿼드카메라적용삼성최초디스플레이내장지문인식 자료 : 언론, 해당기업보도자료등

건설 18.3 18.6 18.7 18.8 18.9 18.1 ( ) 황정환 jhhwang@kdb.co.kr 2-787-6739 국내수주하락전환및중동지역수주절벽으로부진지속국내 해외수주는감소로전환, 국내기성은 3 개월연속으로감소 국내 8 월수주액 8.7 조원, 기성액 1.9 조원 국내수주는주택, 공장 창고등건축 ( 38.%) 및도로 교량등토목 ( 13.1%) 에서모두감소하여전년대비 32.1% 감소 국내기성은토목 (.1%) 은증가하였으나건축 (.%) 에서감소하여전년대비 2.2% 감소 ( 조원 ) 2 전체기성액 ( 좌 ) 전체수주액 ( 좌 ) 수주증가율 ( 우, YoY) (%) 1 이상 국내수주, 국내기성누계실적 수주 89 '17.1-8 월 82 (YoY -7.9%) 8 월건축허가면적은 3 개월만에하락전환 ( 16.%) 고용은전년대비 5.3 만명증가 '17.1~8 월 기성 '18.1-8 월 '18.1~8 월 89 9 (YoY +1.6%) ( 조원 ) 15 1 96,993 11,558 98,31 19,766 (YoY -.7%) 자료 : 국토교통부 ( 연면적, 천m 3 ) '17 8월 '18 8월 5-1 1,953 2,3 2,6 2, (YoY +2.7%) ( 천명 ) 자료 : 통계청, 경상가격기준 자료 : 통계청 해외 8 월수주액 16.2 억달러 해외수주는중동증가 (+2.8%) 하였으나아시아지역에서감소 ( 1.5%) 하여전년대비 3.1% 감소 * 중동 1.7 억달러, 아시아 13.1 억달러 건축, 토목수주는전년대비증가세지속, 산업설비는부진 18.2 '17 1~8월 '18 1~8월.7 ( 억달러 ) 12 전체수주액중동아시아 33.6 5.8 9 자료 : 해외건설협회 139.2 1.8 ( 억달러 ) 6 3 자료 : 해외건설협회 국가별수주현황 ( 수주금액기준 ) 순위 1 2 3 5 6 7 '18.1~7월 UAE 베트남 싱가폴 중국 사우디 태국 인도네시아 '18.8월 베트남말레이시아인도네시아 터키 탄자니아 인도 중국 자료 : 해외건설협회 국내수주는전월의증가 (2.8%) 에서다시감소 ( 32.1%) 로전환하였고, 18.1~8 월누계실적은 82.1 조원으로전년대비 7.9% 감소 국내기성은최근 3 개월연속으로감소 ( 18.6 월 1.9%, 18.7 월 1.9%, 18.8 월 2.2%) 하였고 18.1~8 월누계실적은 89.9 조원으로전년대비 1.6% 증가 해외수주는상반기에비해하반기에부진 ( 18. 상반기월평균 29.1 억달러, 18.7 월 12.9 억달러, 18.8 월 16.2 억달러 ) 하였고 18.1~8 월누계는 2 억달러로전년대비 2.1% 증가에그침

12 조선 18.3 18.6 18.7 18.8 18.9 18.1 ( ) 박유상 yuspark@kdb.co.kr 2-787-6716 국내수주하락전환및중동지역수주절벽으로부진지속 18.9 월누적기준세계 LNG 선대부분을한국이수주 한국 - 9 월수주량 1.63 백만 CGT, 건조량.13 백만 CGT, 수주잔량 2.37 백만 CGT 수주량 YoY 1% 감소, 건조량 YoY 88.7% 감소 ( 백만 CGT) ( 백만 CGT) 수주잔량 YoY 19.5% 증가 1.82 1.63 17.5 2.37 1.15.13 세계 - 9월수주량 2.52백만CGT, 건조량 1.39백만CGT, 수주잔량 77.8백만CGT 수주량 YoY 3.6% 감소, 건조량 YoY 53.2% 감소 수주잔량 YoY 3.% 감소 ( 백만 CGT) ( 백만 CGT) 3.85 2.52 8.5 77.8 2.97 1.39 신조선가격 - 9 월신조선가지수는 YoY.6% 상승한 13. 15 1 13 12 11 ( 백만 $) 1 13 25 37 9 61 11 9 7 5 3 신조선가지수 ( 좌축 ) 컨테이너 1 만 TEU( 우축 ) VLCC( 우축 ) 벌커 18K( 우축 ) 탱커 5K( 우축 ) 주요수주내역 주 : CGT(Compensated Gross Tonnage, 보정총톤수 ) 는선종및선형의공정난이도에따라상이한공사량을동일지표로평가하기위한환산톤수이며, GT(Gross Tonnage, 총톤수 ) 에선종별환산계수를곱하여산출자료 : Clarksons 조선소 현대중공업 대우조선해양 삼성중공업 현대미포 수주내용 컨테이너 8 척, 셔틀탱커 2 척 컨테이너 7 척 컨테이너 5 척, LNG 1 척 여객선 1 척 현대삼호 - 대한조선 합계 탱커 척 28 척 국내누적수주량상승 ( 전년동기대비 7.5%) 과누적건조량감소 ( 33.8%) 로수주잔량증가세 ( 전년말대비 17.%) 18.9 월까지발주된 LNG 선 3 척중한국이 39 척수주 ( 현대계열 16 척, 대우조선해양 12 척, 삼성중공업 11 척 ) - 후동중화등국외조선사수주한 LNG 선박은주로 LNG 벙커링선박으로한국 LNG 선의우월한경쟁력입증

13 해운 18.3 18.6 18.7 18.8 18.9 18.1 ( ) 김대진 moogi16@kdb.co.kr 2-787-6722 호주, 브라질등의철광석수출둔화로벌크선운임하락하면서업황회복지연 선종별운임지수동향 선종별로운임등락상이 벌크선운임하락, 컨테이너및탱커선운임상승 해상운송업지수 8 월 85. 로전월대비하락 18.8 월전년동기 (86.7) 대비하락 (Pt) 12 (215년 = 1) 2,5 BDI CCFI WS 11 2, 1 1,5 1,7 9 86.7 85. 1, 855 8 5 55 7 '13.9 '1.9 '15.9 '16.9 '17.9 '18.9 주 : BDI(Baltic Dry Index, 벌크선, pt), CCFI(China Containerized Freight Index, 컨테이너선, pt), WS(World Scale, 탱커선, pt), WS는지수값X1 자료 : Clarksons 6 주 : 해상운송업월별매출액을 (215=1) 매출액으로나누어작성 자료 : 통계청 한국상선대순위는 7 위를유지했으나, 선박척수및 DWT 감소 (UNCTAD, Review of Maritime Transport 218) - 18 년한국상선대는 1,626 척 (7,728 만 DWT) 으로세계 7 위유지 - 한진해운파산등의영향으로 17 년 1,656 척 (8,98 만 DWT) 에서선박수 3 척 (37 만 DWT) 감소

환율및원자재동향 환율 : 1,131.59( 17.9) 1,12.6( 18.9) ( 원 /USD) 1,5 1, 1,3 1,2 1,131.59 1,1 1, 1,12.6 9 '8.9 '1.9 '12.9 '1.9 '16.9 '18.9 주 : 매매기준월평균환율, 자료 : 한국은행 원유 : 53.9( 17.9) 77.( 18.9) 15 (USD/bbl) 1 77. 5 53.9 '8.9 '1.9 '12.9 '1.9 '16.9 '18.9 주 : Dubai유기준, 자료 : WorldBank 철광석 : 61.( 17.1) 69.2( 18.1) 2. (USD/TON) 유연탄 ( 제철용원료탄 ) : 181.6( 17.1) 213.8( 18.1) (USD/TON) 15. 1. 3 2 213.8 5. 69.2 61.. '1.1 '11.1 '12.1 '13.1 '1.1 '15.1 '16.1 '17.1 '18.1 자료 : KoreaPDS 181.6 1 '1.1 '11.1 '12.1 '13.1 '1.1 '15.1 '16.1 '17.1 '18.1 자료 : KoreaPDS 구리 ( 전기동 ) : 6.8( 17.1) 6.23( 18.1) 알루미늄 : 2.1( 17.1) 2.1( 18.1) 12. ( 천USD/TON) 2.8 ( 천USD/TON) 1. 2.6 8. 6.8 2. 6. 2.2 2.1 6.23 2.. 1.8 2.1 2. 1.6. 1. '1.1'11.1'12.1'13.1'1.1'15.1'16.1'17.1'18.1 '1.1 '11.1 '12.1 '13.1 '1.1 '15.1 '16.1 '17.1 '18.1 자료 : KoreaPDS 자료 : KoreaPDS 니켈 : 11.33( 17.1) 12.5( 18.1) 코발트 : 6.( 17.1) 56.5( 18.1) 3 ( 천 USD/TON) 25 2 15 11.33 1 12.5 5 '1.1 '11.1 '12.1 '13.1 '1.1 '15.1 '16.1 '17.1 '18.1 1 ( 천USD/TON) 8 6. 6 56.5 2 '1.1 '11.1 '12.1 '13.1 '1.1 '15.1 '16.1 '17.1 '18.1 자료 : KoreaPDS 자료 : KoreaPDS < 주석 > 환율, 원유가격은 18.9 월기준평균, 원자재가격은 18.1.8 일기준평균 1

Industry Fact Sheet

석유정제업 Supply Chain 아시아및중동을중심으로원유수요및정제능력증가 17년하반기부터유가상승 ( 18 년유가전망 66~69$/ 배럴 ) 정제마진회복및 P-X 마진상승석유정제및고도화공정 제품 팀장정승원 차장정홍석 672 67 석유제품및용도 용도 218. 1. 1 S 8 1 산업기술리서치센터화학정유팀 주 ) LPG 취사 ( 프로판ㆍ부탄 ), 난방, 자동차연료등 원유 (Crude Oil) 경질Naphtha 중질Naphtha 휘발유등유 용제또는석유화학제품원료개질을통한휘발유 Blending/BTX 원료자동차연료가정난방연료 경유 디젤엔진 ( 자동차, 건설장비, 소형선박 ) 연료 벙커유 대형선박, 발전소, 요업등산업용연료 상압증류탑 ( 주 : 온도는제품별끓는점구간을의미 ) 고도화설비 기타 아스팔트, 석유코크스등 시장 국내주요업체비교 업체명 매출액 영업이익 정제능력 가동률 SK 에너지 29. 2. 8 96 SK 인천 7.2. 375 65 GS 칼텍스 3.3 2. 79 9 S-oil 2.9 1. 669 1 지속적인수요증가로안정적인수익확보 ( 단위 : 조원, 천배럴 / 일, %) 국제원유수급및정제업가동률추이 글로벌정제마진추이 싱가포르정제마진 ( 좌 ) ( 달러 / 배럴 ) Dubai 유가 ( 우 ) ( 달러 / 배럴 ) 1 8 8 6 2 6 2 현대오일뱅크 16. 1.1 398 99 주 : 17년기준자료 : 각사공시자료등 17 년기준국내주요정유업체가동률은 9% 이상 (SK 인천은 CDU 1 기 (75 천배럴 / 일 ) 가가동중단상태 ) 자료 : EIA( 18.8) 및 BP( 18.6) 아시아, 중동, 아프리카의수요증가로글로벌수요는꾸준히증가 '16.1 '16.7 '17.1 '17.7 '18.1 '18.7 주 : Singapore(Hydrocracking) 기준자료 : IEA, Oil Market Report ( 각월호 ), World Bank 18 년 2 분기는유가상승으로정제마진이축소되었으나최근회복 이슈 유가추이 자료 : Baker-Hughes, Cischem 유가상승및 P-X 마진상승 미국원유리그수 ( 우 ) WTI( 좌 ) ( 달러 / 배럴 ) ( 갯수 ) 8 7 6 5 3 2 1 '16-1 '17- '17-1 '18- '18-1 1,2 1, ( 현황 ) OPEC 감산기간연장합의로 17 년하반기부터유가지속적상승 ( 전망 ) 미국증산및 OPEC 감산완화결정에도불구하고베네수엘라경제위기및이란제재등공급확대제한으로유가강세지속 - IMF, EIA 등주요기관들의유가전망은 18 년 66~69$/ 배럴수준 8 6 2 P-X 및 TPA 마진추이 ( 달러 / 톤 ) 7 6 5 3 2 1 자료 : Cischem PX 마진 ( 좌 ) TPA 마진 ( 우 ) ( 달러 / 톤 ) '17.1 '17.5 '17.9 '18.1 '18.5 '18.9 중국의폐플라스틱등수입금지조치로 PET 에대한수요가상승하여원료인 TPA(PET 원료 ) 및 P-X(TPA 원료 ) 의수요 마진상승 P-X 는중국, 베트남지역의설비트러블로인한수급문제도발생 25 2 15 1 5 산업지수업체수고용자수 * 관련대표상장등록사의주가를지수화, 198 년1월 = 1, 7, 6, 5,, 3, 2, 1, 1.1 11.1 12.1 13.1 1.1 15.1 16.1 17.1 18.1 3 2 1 ( 단위 : 개 ) ( 단위 : 명 ) 9, 8, 7, 6, 212 213 21 215 216

팹리스 (Fabless) (217. 5. 22) Supply Chain 팹리스 (Fabless) 당뇨병치료제 O 국내팹리스업체의매출규모는중국, 대만대비영세 O 218 년상반기국내팹리스업체중약절반이영업손실기록 O 전방산업부진에따라자동차, IoT 등신규분야진출 팀장하승민석순영과장부부장이민경최재호 67 6713 672 6729 Design Manufacturing Packaging Testing 하승민팀장 218. 9. 2-787-67 S 1 7 2 hasmin@kdb.co.kr 이민경과장산업기술 2-787-672 리서치센터 mklee@kdb.co.kr 반도체SW팀 Fabless Foundry Packaging Testing 생산시설없이칩설계만을전문으로하는업체 Broadcom, Qualcomm, Mediatek, 실리콘웍스 설계는하지않고위탁생산만전문으로하는업체 TSMC, GlobalFoundries, UMC, SMIC, DB 하이텍 제조된웨이퍼절단, 가공, 조립, 단자배선 Amkor, ASE, 하나마이크론, 네패스, SFA 반도체 최종반도체칩의기능 / 성능검사 Amkor, ASE, 하나마이크론, 네패스, SFA 반도체 IDM (Integrated Device Manufacturer) 반도체설계에서공정, 조립, 검사까지일관공정체제구축, 대규모시설투자및인력소요 삼성전자, SK 하이닉스, Intel( 美 ), Micron( 美 ), Texas Instruments( 美 ), STMicro( 스위스 ), Infineon( 獨 ), Renesas( 日 ) 시장 중국, 대만대비국내팹리스경쟁력은미흡 한중대주요팹리스업체매출규모 (217) ( 단위 : 백만달러 ) 217 년기준세계팹리스상위 6 개업체중중국은 1 개사, 대만은 13 개사, 한국은 2 개사포함 대만은 Top 1 내에 1 개사 (MediaTek, 3 위 ), 중국은 2 개사 (HiSilicon(6 위 ), Unigroup(9 위 )) 가포함 한국은 1 위권내업체가없으며, Silicon Works 가 23 위를차지 (Seoul Semiconductor 가 17 위를차지하고있으나, LED 주력으로 Fabless 로보기어려움 ) 국내 1 위업체인 Silicon Works 의매출규모는 MediaTek 대비 1/12, 중국의 HiSilicon 대비 1/7 에불과 중국 대만 한국 * 자료 : Gartner 이슈 국내팹리스업체의최근동향 국내팹리스업체의실적하락 218년상반기국내주요팹리스업체중절반가까이영업손실기록 실리콘웍스 제주반도체 에이디테크놀로지어보브반도체 아진엑스텍 텔레칩스 아이앤씨테크놀로지 알파홀딩스 피델릭스 칩스앤미디어 엘디티 아이에이 에이디칩스다믈멀티미디어 동운아나텍 픽셀플러스 티엘아이 국내주요팹리스업체영업이익규모 (1H18) ( 단위 : 백만원,) 국내팹리스업체의신규분야진출 스마트폰, 디스플레이등전방산업부진으로관련제품매출정체됨에따라자동차, IoT 등신시장개척추진 제품다각화로특정제품에대한의존도를낮출필요있음 업체명기존제품신제품 동운아나텍자동초점 (AF) 드라이버 IC 픽셀플러스이미지센서 포스터치피드백 IC 자동차반도체 티엘아이 DDI(Display Driver IC) 낸드플래시컨트롤러 텔레칩스인포테인먼트용 AP 계기판용제품 -1, -5, - 5, 1, 15, 산업지수 * 업체수 ** 고용자수 ** ( 단위 : 개 ) ( 단위 : 명 ) * 관련대표상장등록사의주가를지수화, 198 년 1 월 = 1 ** 반도체제조업기준

온라인 모바일게임산업 (217. 5. 22) 특징성장성, 수익성양호 당뇨병치료제 온라인 모바일게임산업의성장성과수익성은양호 스트리밍및 E-Sports 등신산업형성 지속적인성장기대되나정부규제등위험요인상존 팀장하승민석순영과장대리이민경고대경 67 6713 672 6752 하승민팀장 218. 1. 2-787-67 S 3 2 hasmin@kdb.co.kr 이민경과장산업기술 2-787-672 리서치센터 mklee@kdb.co.kr 반도체SW팀 개발사와유통을담당하는퍼블리셔로구분, 최근퍼블리셔없이게임유통이가능한플랫폼 (Steam 등 ) 이등장 ( 시장규모 ) 17년 11.5조로 GDP(1,73조원 ) 의.6%, 소프트웨어시장규모 (13.6조 ) 와유사하고성장성이높은산업 ( 특징 ) 게임사간양극화가심화되고있으며, 소수상장사가전체매출액이 5% 를초과초기개발비부담이크지만개발완료후투입비용이적어영업이익률이높은산업이며인건비 마케팅비용이높음최근인터넷스트리밍플랫폼및방송사를통한게임시청문화가발달하면서 E-Sports 산업이형성 ( 아직까지는 1천억원규모이나인지도, 마케팅및게임수명증가효과가있고충성도높은고객을확보장점이있음 ) 시장 국내시장규모 한국은온라인, 모바일위주시장 11.5 조원, 온라인 모바일비중이약 83% 세계시장규모 12조원규모, 모바일비중확대중 15 온라인게임 모바일게임 콘솔등기타 비중 ( 단위 : 조원 ) 1% 15 온라인게임 모바일 콘솔등기타 비중 ( 단위 : $Billion) 1% 12 9% 12 9% 9 8% 9 8% 6 7% 6 7% 3 6% 3 6% 215 216 217(E) 218(E) 219(E) 5% 215 216 217 218 219 5% 한국은초기온라인게임을중심으로게임시장이성장했으며, 최근에는모바일시장이게임시장의성장을견인하고있음 글로벌시장은콘솔, 온라인, 모바일게임이비슷한규모였으나, 모바일게임시장비중이확대되는추세임 이슈 시장성장, 지속적인게임출시로매출증가기대 아시아게임시장의성장과수출증대기대 아시아시장의 16 년평균시장성장률은 29.% 로전세계시장성장률인 1.3% 보다높음 한국은온라인게임시장에서아시아지역내인지도가높으며, 온라인게임의모바일버전출시로수출및매출증가추세가지속될것으로전망 구분 213 21 215 216 217 수출액 ( 백만불 ) 2,715 2,973 3,21 3,277 3,96 증감률 (%) 2.9 9.5 8.1 2. 19.1 게임시장위협요인 WHO( 국제보건기구 ) 에서게임을질병으로분류해게임에대한부정적인식확산우려 중국에서게임특별부과세, 게임총량제한, 셧다운제검토등게임을규제하려는움직임이있음 주 52 시간근무제로인해수요증가가예상되나, 개발자들의근무시간에제한이생겨비용증가및게임출시일지연등이우려됨 주요모바일게임출시일정 (MMORPG) 게임사의매출은게임출시때가장큰매출성장을보이며, 기존유명게임을모바일버전으로출시하는경향을보임 업체명게임명출시일 ( 예정 ) 엔씨소프트리니지 2M, 블레이드 & 소울 2 1H19 넷마블세븐나이츠 2 2H218 펄어비스검은사막 M( 아시아, 북미 ) 1H219 컴투스서머너즈워 2H219 펄어비스, 각국검은사막 M 출시, M&A 로지속성장기대 대만검은사막 M 사전예약 2 주만에 15 만명돌파, 구글플레이 2 위 (18.9 월 ) 검은사막온라인버전의인기지역이었던국내와대만에서의모바일흥행으로미출시지역 ( 일본, 북미등 ) 에서의기대감확대 향후비디오게임분야로시장확대를위해개발을진행중에있고, 아이슬란드회사인 CCP Games(18.9 월 ) 를인수해게임종류를다변화함 산업지수 * 업체수 ** 고용자수 ** ( 단위 : 개 ) ( 단위 : 명 ) 2, 18 37, 16 3, 1 31, 12 28, 1 25, 212 213 21 215 216 212 213 21 215 216 * 관련대표상장등록사의주가를지수화, 198 년1월 = 1 ** 온라인모바일게임소프트웨어개발및공급업기준

이차전지 (217. 5. 22) Supply Chain 당뇨병치료제 22 년세계이차전지시장규모 28 억달러전망 중대형이차전지시장중심으로확대전망 수요급증으로 대핵심소재공급부족우려 팀장하승민정승원 과장대리이민경하태원 672 67 672 67 218. 9. 18 S 1 6 5 산업기술리서치센터소재산업팀 소재 이차전지셀 배터리팩 양극활물질양극구성 국내엘앤에프, 에코프로, 포스코ESM 음극활물질음극구성 해외 Umicore( 벨기에 ) Nichia( 일본 ) 국내 해외 포스코켐텍, 애경유화 Hitachi( 일본 ) 전해질이온이동을유도국내해외솔브레인, Mitsubishi LG화학 Chem( 일본 ) 분리막두전극의접촉방지 국내 SK이노베이션, 더블유스코프코리아 하우징전지내용물을안전하게보호 국내상신EDP, 신흥SEC 해외 Asahi Kasi( 일본 ), Toray ( 일본 ) 일렉포일음극을구성하는구리박막 국내 해외 일진머트리얼, LS엠트론 Furukawa( 일본 ) 해외 Ishizaki Press 배터리팩다수의셀, 보호회로등을조립하여모듈화국내해외 LG화학, 삼성SDI, ITM반도체, 알머스파나소닉, BYD, ATL * 대다수의이차전지셀제조업체들이겸업 * 대다수이차전지셀제조업체들겸업 Application IT EV ESS 시장 세계이차전지시장규모 217 년 187 억달러 22 년 28 억달러전망 2년세계시장규모 17년대비 2.3 배한중일 3개국이대부분을차지 (217 년 ) 16년부터수출증가세, 중국비중은감소 ( 십억달러 ) 5 3 2 1 ESS EV IT Total 2.8 22.3 16.9 18.7 8.6 8. 8.6 8.8 31.7 19.6 8.1 9. 12.6..7.9 1.2 1.6 자료 : SNE Research, 셀가격기준 29.3 9.5 216 217 218 219 22 팩가격기준시장규모는 2 년 62.9 십억달러전망 소형 (IT) ( 단위 %) 1. 17 13.5 11.2 16.9 중대형 (EV, ESS) ( 단위 %) 3.7 8.2 9 2.2 9.3 1.7 자료 : SNE Research 추정, 17 년용량기준 삼성 SDI( 한 ) 파나소닉 ( 일 ) LG 화학 ( 한 ) ATL( 중 ) 기타 파나소닉 ( 일 ) LG 화학 ( 한 ) BYD( 중 ) 삼성 SDI( 한 ) CATL( 중 ) 기타 ( 십억달러 ) 6 5 3 2 1 중국독일미국기타.1. 2.3 2.3.3 2.5 5.3 3. 3.5 2..9...5.2.3.5.8.6 1.2 1..5.8.6. '1 '15 '16 '17 '18.1~7 주 1) HS 코드 8571~8578 기준이며, 부분품제외 2) 18.1~7 월수출액은전년동기대비 17.2% 증가자료 : 한국무역협회 이슈 중대형이차전지시장확대전망, 핵심소재는공급부족우려 전기차중심중대형이차전지시장확대전망 기존이차전지시장은노트북, 스마트폰등 IT 기기위주로발전하였으나, 최근에는전기차, ESS 등대형배터리분야로적용확대 - 스마트폰배터리 1개대비전기버스는약 8,배용량을차지이차전지용량이큰전기차시장확대에따라이차전지수요도크게증가예상 LIB Capacity Ratio 스마트폰 하이브리드차 (PHEV) 전기자동차 (BEV) 전기버스 (E-BUS) 1 1,2 3,3 8, 215 Sales 13.2 GWh 2.5 GWh 1.8 GWh 9.3 GWh 22(F) Sales 12. GWh 22. GWh 182. GWh 31.7 GWh 자료 : SNE Research < 적용분야별이차전지용량비교 > 수요확대로이차전지 대핵심소재공급부족우려 양극활물질 : 고함량니켈기반소재수요증가음극활물질 : 천연 인공흑연, 실리콘계등확대분리막 : 코팅막, 폴리프로필렌계등수요증가전해액 : 수요증가 ( 업체별구성물질상이 ) <216 년 > <22년 > (Kton, 1Mm 2 ) 자료 : SNE Research 산업지수업체수고용자수 3 2 1 표준산업코드 C2822( 축전지제조업 ) 기준 수요 Capa 1 5 수요 표준산업코드 C2822( 축전지제조업 ) 기준 Capa 전기전자업종상장등록사의주가를지수화, 198 년 1 월 = 1

풍력발전 (217. 호주 5. 22) ) 재생에너지정책 당뇨병치료제 재생에너지가노후화된석탄화력발전대체 사우스오스트레일리아, 빅토리아주중심풍력확대 22 년지원제도일몰후재생에너지투자위축가능성 석탄화력축소, 재생에너지확대 팀장하승민김기홍과장행원이민경강준희 67 677 672 675 하승민팀장 218. 9. 21 2-787-67 S 2 3 1 hasmin@kdb.co.kr 이민경과장산업기술 2-787-672 리서치센터 mklee@kdb.co.kr 신재생에너지팀 노후화된석탄화력발전폐지, 신규건설중단 온실가스저감위해노후화된석탄화력폐지및신규설비건설중단 - 29 년까지총 1GW 의석탄화력발전폐지계획 - 8 년이후신규석탄화력설비건설한바없음 8 년이후지난 1 년동안풍력 (2.96GW) 및천연가스 (2.9GW) 발전설비가주로건설 호주주요석탄화력발전소폐지계획 소재지 ( 州 ) New South Wales(NSW) New South Wales(NSW) 석탄화력발전소명 용량 (GW) Eraring 2.9 주정부 New South Wales(NSW) 재생에너지목표 2 년 33%, 3 년 55% 목표 원유 Victoria(VIC) 2 년까지 25%. 25 년까지 % Bayswater 2.6 풍력 Queensland 21% 3 년까지 5%, 67억 AU$ 투자 (QLD) 61% 수력 South Liddell 2. 25 년까지 5%, 1 억 AU$ 투자태양광 Australia(SA) Capital 2 년까지 1%, 17억 AU$ 투자 * 전체발전량 = 259TWh(e) 기타 Territory * 자료 : 에너지경제연구원 (218) * 자료 : Department of Energy, Australia(218) * 자료 : Clean Energy Council Australia(218) Victoria(VIC) Loy Yang A 2.2 New South Wales(NSW) Queensland(QLD) Gladstone 1.7 연방및주 ( 州 ) 정부의재생에너지확대 연방정부, 재생에너지설비보급확대를위해 RET( 재생에너지발전목표 ) 수립 - 2 년까지신 재생발전량추가적으로 33TWh - 가정및기업용소규모옥외태양광발전지원 전력판매기업의판매전력량 12.75% 이상을재생에너지로할당하도록규정 호주에너지원별발전량비중 ( 17) 5% 2% 6% 3% 2% 석탄 천연가스 주정부, 자체적으로재생에너지보급목표및지원정책수립 태양광, 풍력발전에유리한입지조건지닌 QLD, SA, VIC 주 ( 州 ) 중심 - QLD 태양광, SA,VIC 는풍력중심으로발전설비확충 호주주 ( 州 ) 별재생에너지목표 풍력시장현황 풍력 수력중심의재생에너지구성, SA VIC 등남쪽주 ( 州 ) 중심으로풍력확대 풍력, 수력중심의재생에너지구성 17 년호주풍력발전량은약 13TWh 규모로전체재생에너지발전량의 33.8% 차지 - 전체호주발전량의 5% 수준 - 사상처음으로수력발전량과거의동일해진시기로 18 년이후수력발전량상회전망 호주에너지원별발전설비용량및발전량 ( 17) 에너지원 발전설비용량 (GW) 2 발전량 (TWh) 석탄 29 159 천연가스 18 55 수력 9 1 태양광 1 6 9 풍력 5 13 1. 가정용태양광포함 2. 소수첫째자리반올림수치 * 자료 : Clean Energy Council Australia(218), 호주에너지부 17 년호주누적풍력발전설비는.82GW 규모로 12 년이후연평균 13.6% 성장 - 2 년 RET 목표이행을위한풍력투자확대 17 년.5GW 의신규풍력발전설비공급 - 고도가높고상대적으로풍력자원이풍부한남쪽주 ( 州 ) 중심으로풍력확대 호주누적풍력발전설비추이 ( 12-17) 6 (GW) CAGR: 13.6% 2.55 2 입지조건유리한남쪽주 ( 州 ) 중심으로확대.82 212 213 21 215 216 217 * 자료 : BNEF(218) 호주주 ( 州 ) 별풍력발전량점유율 ( 17) 31.6% 6.5% 13TWh 37.6% 1.2% 13.9% TAS WA NSW SA VIC * 자료 : Clean Energy Council Australia(218) WA * 자료 : OntheWorldmap NT * SA,VIC,NSW 는호주전체풍력발전량의 83% 차지 SA QLD NSW VIC TAS 이슈및전망 국가에너지보장정책 (NEG) 발표, 2 년이후재생에너지신규투자위축가능성 전력공급및요금안정화위해정책전환 재생에너지비중이높은 SA 주등에서최근지속적으로정전등전력공급불안정현상발생 - SA 주의재생에너지발전량비중은약 8% 전력수급불안정으로호주 NEM 평균전력가격 15 년 39AU$ 에서 17 년 85AU$ 로상승 17.1 월연방정부, 전력공급신뢰성을보장하기위한국가에너지보장정책 (NEG) 발표 ( 2 년시행 ) 국가에너지보장정책 (NEG) 주요내용 ( 17.1 발표 ) 구분 주요내용 2 년까지재생에너지비중확대, 이후투자위축가능성 2 년까지약 12GW 규모의재생에너지설비확대전망, 18 년 3.6GW 신규설비가동예정 - 2 년까지풍력은약 2.GW 신규설치전망 2 년 RET 제도일몰후재생에너지신규투자위축가능성 - 2 년이후신규재생에너지보조금전면폐지 신규태양광, 풍력프로젝트전망. 풍력태양광 (GW) 3. 3. 3.1 3.5 호주 한국주요지표비교표 ( 16, 17) 구분호주한국 인구수 ( 만명 ) ** 2,13 5,125 GDP( 조 $) ** 1.25 1.11 전기요금 ** ($/MWh, 가정용 ) 212.5 111.5 발전설비용량 (GW) 67 117 발전량 (TWh) 259 553 공급신뢰성향상석탄, 가스, ESS 등비상시급전가능전력확보 2. 풍력발전량 (TWh) 13 2 3 년까지 5 년대비탄소배출 26~28% 1. 탄소배출억제.83 석탄 감축목표 1..5 석탄 61 원자력 27 발전량비중 (%) LNG 21 시장투자, 경쟁활성화정책으로전기요금 LNG 22 전기요금인하신재생 16 연간 1~115 AU$ 인하유도. 신재생 6 * 자료 : BNEF(218) * 1AU$=86원 ( 18.9.1 기준 ) * 자료 : Clean Energy Council Australia(218) 218 219 22 ** 16년자료기준 * 자료 : 한국전력, 세계은행, AEMO

KDB. ISSUE

KDB. ISSUE 218.9.1 국내규제샌드박스추진현황 국내기업들의클라우드도입목적이변화중 미해병대 3D 프린팅을이용한병영건설기술개발 구글홈국내출시 산업기술리서치센터강맹수 (6712) * KDB.팀에서 차산업과관련한국내외주요이슈를주간단위로제공합니다. 본자료는산업기술정보시스템및 KDB ebook Center 에도게재됩니다. 국내규제샌드박스추진현황 ( 정보통신산업진흥원, 218.9.1) < 국내규제샌드박스 > 구분 목적 법적상황 유효기간 종료후 주요내용 실증테스트 현행법령상허가불가능 2년이하 자료 : NIPA(218.9.1) 법제도정비후시장출시가능 정부가신산업분야에서일정기간규제없이사업할수있는 규제샌드박스도입을추진 - 규제샌드박스도입을위한정보통신융합법개정안이 3월발의 - 핀테크, IoT, 블록체인등의분야에서규제샌드박스수요 - 샌드박스종료후, 법률정비과정을거쳐야시장출시가능 샌드박스종료후에실제사업이가능한지불확실성하여 도입에따른실효성은미지수 국내기업들의클라우드도입목적이변화중 (IDG, 218.9) < 국내클라우드도입용도 > IDG 코리아는국내 IT전문가 97명에대해클라우드현황조사 - 응답기업의전체 6% 가클라우드를이미도입했으며대기업은 65% 가도입을완료했다고응답 - 16년조사와달리빅데이터분석과 AI 구현이클라우드활용목적 상위권을차지 자료 : IDG 코리아 단순히비용절감에머물던국내기업들의클라우드활용이 인공지능을활용하기위한용도로빠르게고도화 미해병대 3D < 3D 프린팅병영 > 프린팅을이용한병영건설기술개발 미국해병대가 3D ( 정보통신기술진흥센터, 218.9.12) 프린터로레미콘층을쌓아군인들이숙식 할수있는병영을만드는기술을개발 - 1명의병사가 5일에걸쳐지었던막사를최대 2시간이내로 건설시간단축가능 - 시험제작에서는약 1평넓이의막사를 시간만에완성 자료 : IITP(218.9.12) 재인용 구글홈국내출시 자료 : Google 3D (ZD Net 코리아, 218.9.11) 프린터의기술수준이향상되면서간이건물을자동으로 건설하는데까지사용범위가확장될수있음을보여준사례 구글의 AI 스피커구글홈이 9.18일부터국내정식출시 - 한국어, 영어, 독일어, 프랑스어, 이태리어, 스페인어, 일본어중두 가지언어를선택하여동시에이용가능 - 최대 6명까지음성을구분할수있으며개인화된답변제공이가능 - 구글홈은 AI 스피커중에서압도적인음성인식정확도를바탕으로 전세계점유율약 3% 로아마존과 1, 2위를다툼 LG 전자, 경동나비엔, 코웨이등국내기업들과의협업이기대

KDB. ISSUE 218.9.28 글로벌 AI 연구의중심지로부상하는중국 여전히모호한 5G 킬러서비스 WEF, 차산업혁명시대일자리는늘어날것 비트메인의해시파워점유율증가의의미 산업기술리서치센터강맹수 (6712) * KDB.팀에서 차산업과관련한국내외주요이슈를주간단위로제공합니다. 본자료는산업기술정보시스템및 KDB ebook Center 에도게재됩니다. 글로벌 AI < 2년간 AI 상위 1% 논문수 > 연구의중심지로부상하는중국 글로벌기업들과대학들이중국 연구소개설이증가 - 연초구글이 구글중국 AI 센터 를개설하였고, 9.17일아마존과 AI MS 도상하이에인공지능연구소설립을발표 - 이외에인텔, 퀄컴등의글로벌기업들도중국에 AI 연구소를 개설했거나개설할예정 - 218 세계인공지능대회(WAIC) 에서는글로벌대학인공지능학술 연맹을설립하고상하이에본부를두기로결정 * 참여대학 : 미국 MIT, 싱가폴난양공대, 호주시드니대, 홍콩중문대, 중국칭화대, 저장대, 푸단대등 자료 : 클래리베이트(216.1) 풍부한인재를활용하기위해글로벌기업과대학들이중국과의 AI 협력을강화하는추세 여전히모호한 5G < 5G 타겟고객층예상 > 킬러서비스 5G 서비스상용화가 19.3 월로다가왔지만, 킬러서비스는부재 - 일반고객대상으로하는 5G 핵심서비스가여전히모호한상태 - VR 게임이나멀티뷰를지원하는스포츠중계가후보로떠오르고 있지만, 소비자가얼마나호응할지는여전히미지수 - 5G 의특성상, B2C보다 B2B에더적합한서비스라는인식이점차 확산되는추세 자료 : LG 경제연구원(218.2.9) 재인용 킬러서비스의부재는 5G 시대개막의가장큰위험요인 WEF, 차산업혁명시대일자리는늘어날것 < 자동화율예상 > WEF 는미래일자리보고서에서 22년까지 차산업혁명관련 일자리 133백만개가늘어날것으로전망 - 18년 29% 인자동화율이 25년 52% 로크게증가하면서기존의 단순업무일자리는 75백만개가감소 자료 : WEF(218) 급격한일자리전환에따른부작용완화가중요해지는시기 비트메인해시파워점유율증가의의미 < 비트코인해시파워 > 자료 : btc.com 비트메인의해시파워가비트코인네트워크전체의 초과할가능성제기 51% 를 - 비트메인이운영하는 BTC.com 과 AntPool 의해시파워가지난 1년 동안 35% 를초과한상황 - 이론적으로해시파워가 25% 를넘으면 51% 공격이가능 - 비트코인의신뢰성은사실상단일기업인비트메인에의존하는상황 블록체인신뢰성유지를위한새로운접근법이필요한시점

세미나요약

글로벌항공운송업계주요키워드 & 국내항공사 Credit Issue 주최 : NICE 신용평가 일시 : 218.9.18( 화 ) 차장오유진 787-6732 218. 9.2 산업기술리서치센터조선해운팀 글로벌동향 여행객은증가하나유가, 금리상승기조로경기전망좋지못함 - 화물운송은경기에민감, 다소등락하나여객은견조한성장세지속하며영업수익성은상승 - 지역별로는북미, 유럽의실적성장세가안정적으로유지되며수익성도양호하며중동은침체 지역별국제여행객수변동률 (%) 지역 218/ ( 누적 ) 217 년연간 유럽 6.8 8. 세계항공업 EBIT 마진과세후순이익추이 (%, U$1 억 ) 미주 3. 3.3 아시아태평양 7.8 5.6 중동.5.6 아프리카 5.6 9. 세계 6.2 6.8 Source: World Travel & Tourism Council Source: International Air Transport Association 항공운송업계키워드 : Consolidation, Cross-boundary, Customer-centricity 통합 미주유럽중심으로합병, 합작등을통한경쟁구도재편 미주 유럽 아시아태평양 미국대형항공사회생후인수합병을통해 3 개의대형항공사 (FSC), 1 개의 LCC 가시장실질적으로지배남미또한소수주력항공사가노선장악 루프트한자그룹의공격적인수 /JV, 브리티시항공과이베리아항공중심 IAG 사세확장등통합추세가속알리탈리아, 에어베를린도산등업계내구조조정지속 시장통합도낮은수준이며신규저비용항공사등의시장진입속도높음국내 LCC 는아시아지역전체평균에비해서도빠르게규모증대추세 상호영업모델모방 고객중심 - LCC 의서비스스펙트럼다변화, FSC 의 point-to-point 모델확대, 서비스최소화등 LCC 전략채택으로업종구분약화, Frontier, Spirit 등초저비용항공사 (ULCC) 의등장 - 플랫폼기업, 항공기리스사등의항공산업진출가능성대두 - 모바일기술진전, 데이터분석인프라확대, 경쟁심화속고객요구세분화충족필요 - 항공운송업특유의규제, 높은전환비용등으로혁신추진상어려움존재 국내기업현황및신용평가이슈 - 국내는메르스등불가항력적요소로단기실적변동존재했으나전체시장규모꾸준히성장특히제주항공등주요 LCC 중심으로매출증가및영업수익성개선두드러짐 - 국내 FSC 는대한항공이델타항공과의 JV 개시로향후실적개선이기대되나다변화보다는기존포지셔닝강화에주력하고있어글로벌주요트렌드에대한대응이다소미진함 - 대한항공은한진해운계열분리, 미 LA 호텔완공후유상증자등을통해재무지표안정화추세아시아나항공은적극적구조조정통한재무개선추진, 전년대비개선했으나단기차환부담등존재 - 중장기적으로도소속계열의지원의지 / 능력, 자체재무역량이미진한가운데외부경쟁심화로압박관계당국의중장기정책차원에서도신규진입증가등국내 FSC 들에불리 원자료 : https://www.nicerating.com/common/pdfviewer.do?docid=1mnbokypb1x https://www.youtube.com/embed/lckt8h7xewa