삼성전자 (005930)

Size: px
Start display at page:

Download "삼성전자 (005930)"

Transcription

1 파트론 (917) 개선될 19 년환경 3Q18 Review: 수율개선과제품믹스개선연결기준 3Q18 실적은매출액 1,851 억원 (-12.7%YoY), 영업이익 96.1 억원 (+72.2YoY, 영업이익률 5.2%) 으로시장기대치를상회했다. 주요고객사의스마트폰수요부진으로외형은전년동기대비역성장했지만, 카메라모듈수율개선과수익성높은지문인식센서매출비중확대로예상을뛰어넘는영업이익률을시현했다. 4Q18 실적은매출액 1,886 억원 (+5.2%YoY), 영업이익 97억원 (+5.2%YoY, 영업이익률 5.1%) 으로전망된다. 4분기주요고객사의세트재고조정강도와플래그십모델에대한수요지속성은미지수다. 다만멀티카메라를채용한중가스마트폰출시가이같은세트수요부진의부정적영향을상쇄하며통상적인 4분기대비견조한실적을시현할것으로전망된다. 올해보다개선될 19 년환경 19년영업환경은두가지측면에서올해보다개선될것으로전망된다. 1) 주요고객사의 1H19 플래그십은 H/W 차별화요소가두드러져전작대비견조한출하가전망되는가운데, 전면에듀얼카메라모듈이채용될것으로보임에따라전면부메인벤더인동사의 ASP 인상효과가예상된다. 2) 최근주요고객사가신흥국경쟁격화환경에대응하기위해중저가스마트폰라인업을강화한점도긍정적이다. [ 그림2] 특히세트당카메라모듈채용량이증가할것으로보임에따라, 카메라모듈부문의가동률회복및 ASP 상승에유리한환경이전개될것으로보인다. 현재주요고객사의듀얼카메라침투율은 % 에불과해여타경쟁사대비향후침투율확대여지도큰상황이다. [ 그림3, 4] 18//29 전기전자고의영 ( ) ey.ko@hi-ib.com Buy(Maintain) 목표주가 (12M) 종가 (18//26) Stock Indicator 자본금 발행주식수 시가총액 11, 원 8,4 원 27 십억원 5,416 만주 455 십억원 외국인지분율.5% 배당금 (17) EPS(18E) BPS(18E) 175 원 3 원 5,88 원 ROE(18E) 5.7% 52 주주가 7,~,95 원 6 일평균거래량 313,487 주 6 일평균거래대금 2.4 십억원 Price Trend 'S 파트론 (17//26~18//26) 5.6 Oct Dec Feb Apr Jun Aug Oct 투자의견 Buy, 목표주가 11, 원으로상향이같은환경을감안, BPS 적용시점을 19년으로변경하여목표주가를기존 9, 원에서 11, 원으로상향조정한다. 다만목표배수는그대로 3년평균 PBR인 1.73 배를적용했다. 동사의 PBR은 15년이후로 2.배를상단으로횡보하고있는데, 이는전방산업의제한적성장성을반영하고있다고판단한다. [ 그림5] 결국트레이딩구간탈피를위해서는신사업에서의성과가중요한데, 웨어러블과전장용카메라등전방다변화를준비하고있는상황이다. 특히 2H19 이후본격화될전장용카메라모듈사업은동사의실적변동성을완화시킬수있다는점에서중장기적인주가촉매로작용할것으로전망된다. Price( 좌 ) Price Rel. To KOSDAQ

2 < 표 1> 파트론실적 Review ( 단위 : 억원, %) 3Q17 4Q17 1Q18 2Q18 3Q18(p) YoY QoQ 컨센서스 당사추정 차이 매출액 2,1 1,794 2,298 1,7 1, ,91 2, 영업이익 흑전 세전이익 흑전 당기순이익 흑전 영업이익률 세전이익률 당기순이익률 자료 : Dataguide, 하이투자증권 < 표 2> 연결기준파트론영업실적추이및전망 ( 단위 : 억원 ) 1Q17 2Q17 3Q17 4Q17 1Q18 2Q18 3Q18(p) 4Q18E 17 18E 19E 매출액 1,82 2,198 2,1 1,794 2,298 1,7 1,851 1,886 7,913 7,735 8,748 YoY -27.4% 11.9% 19.9% 5.4% 27.5% -22.6% -12.7% 5.2%.% -2.2% 13.1% 반도체 1,27 1,74 1,461 1,243 1,669 1,131 1,6 1,284 5,678 5,29 6,14 RF , 기타 ( 센서 ) ,44 1,277 연결자회사 영업이익 YoY 적전 -55.8% 114.7% -12.2% 흑전 적전 72.2% 166.% -71.1% 127.5% 88.2% 영업이익률 -1.6% 2.2% 2.6% 2.% 4.1% -2.2% 5.2% 5.1% 1.4% 3.2% 5.4% 자료 : 파트론, 하이투자증권 HI Research 2

3 < 표 3> 파트론실적추정변경 ( 단위 : 억원, %) 신규추정 기존추정 변동률 18E 19E 18E 19E 18E 19E 매출액 7,735 8,748 7,817 8, 영업이익 영업이익률 세전이익 세전이익률 지배주주순이익 지배주주순이익률 < 그림 1> Galaxy S 시리즈의출시이후 Sell-through 추이 : GS9 은전작들대비부진한판매추이를보이는중 < 그림 2> 멀티카메라가채용된중저가스마트폰 : 삼성전자는신흥국에서의경쟁격화대응을위해중저가라인업강화 ( 백만개 ). GalaxyS4 GalaxyS5 Model Galaxy A7 (18) Galaxy J7 Duo GalaxyS6 GalaxyS7 8. GalaxyS8 GalaxyS9 6. Image M +3M +5M +7M +9M +11M Announced Rear 24MP+8MP+5MP 13MP+5MP Front 24MP 8MP 자료 : Counterpoint, 하이투자증권 자료 : GSM Arena, 하이투자증권 < 그림 3> 글로벌듀얼카메라스마트폰침투율은 5% 에근접하여전년동기대비 %p 급증 < 그림 4> 그러나삼성전자의침투율은 % 수준으로여전히침투율이확대될여지가많이남아있는상황 ( 백만대 ) 듀얼카메라스마트폰출하량 ( 좌 ) (%) 7 침투율 ( 우 ) 전년동기대비 5 6 침투율 %p 증가 4 5 (%) 4 삼성전자의 Dual Camera 침투율은글로벌평균대비로도낮은편 자료 : Counterpoint, 하이투자증권 자료 : Counterpoint, 하이투자증권 HI Research 3

4 < 그림 5> 파트론 12 개월선행 PBR 밴드 : 15 년이후 PBR 2. 배를상단으로횡보하고있는모습 전방다변화가필요 < 그림 6> 파트론 12 개월선행 PER 밴드 ( 천원 ) ROE ( 우 ) 주가 (%) 1.2x 1.6x 5 2.x 2.4x 25 3.x 4 ( 천원 ) 25 주가 6x 12x 18x 24x x < 표 4> 파트론 Valuation Table ( 단위 : 십억원, 천주, 원, 배 ) 항복 비고 1 지배지분 년예상치 2 발행주식수 54,156 3 BPS 6,221 1 / 2 4 Target Multiple 년이후평균 PBR 배수 - 적정주가,785 3 * 4 5 목표주가 11, 6 현재주가 8,4 상승여력 31% 4 / 5-1 HI Research 4

5 K-IFRS 연결요약재무제표재무상태표 ( 단위 : 십억원 ) 포괄손익계산서 ( 단위 : 십억원,%) 17 18E 19E E 17 18E 19E E 유동자산 매출액 현금및현금성자산 증가율 (%) 단기금융자산 매출원가 매출채권 매출총이익 재고자산 판매비와관리비 비유동자산 연구개발비 유형자산 기타영업수익 무형자산 기타영업비용 자산총계 영업이익 유동부채 증가율 (%) 매입채무 영업이익률 (%) 단기차입금 이자수익 유동성장기부채 이자비용 비유동부채 지분법이익 ( 손실 ) 사채 기타영업외손익 장기차입금 세전계속사업이익 부채총계 법인세비용 지배주주지분 세전계속이익률 (%) 자본금 당기순이익 자본잉여금 순이익률 (%) 이익잉여금 지배주주귀속순이익 기타자본항목 기타포괄이익 비지배주주지분 총포괄이익 자본총계 지배주주귀속총포괄이익 현금흐름표 ( 단위 : 십억원 ) 주요투자지표 17 18E 19E E 17 18E 19E E 영업활동현금흐름 주당지표 ( 원 ) 당기순이익 EPS 유형자산감가상각비 BPS 5,77 5,88 6,221 6,721 무형자산상각비 CFPS 967 1,175 1,51 1,569 지분법관련손실 ( 이익 ) DPS 투자활동현금흐름 Valuation( 배 ) 유형자산의처분 ( 취득 ) PER 무형자산의처분 ( 취득 ) PBR 금융상품의증감 PCR 재무활동현금흐름 EV/EBITDA 단기금융부채의증감 Key Financial Ratio(%) 장기금융부채의증감 ROE 자본의증감 EBITDA 이익률 배당금지급 부채비율 현금및현금성자산의증감 순부채비율 기초현금및현금성자산 매출채권회전율 (x) 기말현금및현금성자산 재고자산회전율 (x) 자료 : 파트론, 하이투자증권리서치센터 HI Research 5

6 최근 2 년간투자의견변동내역및목표주가추이 ( 파트론 ) 13,6 11,6 9,6 7,6 5,6 16/ 17/1 17/4 17/7 17/ 18/1 18/4 18/7 주가 ( 원 ) 목표주가 ( 원 ) 일자 투자의견 목표주가 ( 원 ) 목표주가괴리율대상시점평균주가대비최고 ( 최저 ) 주가대비 Buy 13, 6개월 -19.2% -7.7% ( 담당자변경 ) Buy,5 1년 -9.2% 4.3% Buy 12,5 1년 -28.9% -14.4% Buy, 1년 -23.8% -18.4% Buy 9, 1년 -16.% -6.6% Buy 11, 1년 Compliance notice 당보고서공표일기준으로해당기업과관련하여, 회사는해당종목을 1% 이상보유하고있지않습니다. 금융투자분석사와그배우자는해당기업의주식을보유하고있지않습니다. 당보고서는기관투자가및제 3자에게 등을통하여사전에배포된사실이없습니다. 회사는 6개월간해당기업의유가증권발행과관련주관사로참여하지않았습니다. 당보고서에게재된내용들은본인의의견을정확하게반영하고있으며, 외부의부당한압력이나간섭없이작성되었음을확인합니다. ( 작성자 : 고의영 ) 본분석자료는투자자의증권투자를돕기위한참고자료이며, 따라서, 본자료에의한투자자의투자결과에대해어떠한목적의증빙자료로도사용될수없으며, 어떠한경우에도작성자및당사의허가없이전재, 복사또는대여될수없습니다. 무단전재등으로인한분쟁발생시법적책임이있음을주지하시기바랍니다. 1. 종목추천투자등급 ( 추천일기준종가대비 3등급 ) 종목투자의견은향후 12개월간추천일종가대비해당종목의예상목표수익률을의미함.(17 년 7월 1일부터적용 ) - Buy( 매수 ): 추천일종가대비 +15% 이상 - Hold( 보유 ): 추천일종가대비 -15% ~ 15% 내외등락 - Sell( 매도 ): 추천일종가대비 -15% 이상 2. 산업추천투자등급 ( 시가총액기준산업별시장비중대비보유비중의변화를추천하는것임 ) - Overweight( 비중확대 ), - Neutral ( 중립 ), - Underweight ( 비중축소 ) 하이투자증권투자비율등급공시 기준구분매수중립 ( 보유 ) 매도투자의견비율 (%) 9.1 % 9.9 % - HI Research 6

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) LG 이노텍 (117) iphone X 모멘텀소진당시 Valuation 수준 광학솔루션호조와기판의부진연결기준 3Q18 실적은매출액 2.31 조원 (+29.4%YoY), 영업이익 1,297억원 (+131.9%YoY, 영업이익률 5.6%) 로당사추정치및시장기대치를충족했다. 특히광학솔루션사업부의영업이익률이 7% 이상으로, 전년동기대비 4%p 이상개선된것으로추정된다.

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) 삼성 SDI(64) 연간영업이익추정치 19% 추가상향조정 전사업부문의고른성장으로 2Q18 호실적기록동사 2Q18 실적은전사업부문의고른성장세로매출액 2.2조원 (YoY: +55%, QoQ: +18%), 영업이익 1,53 억원 (YoY: +2697, QoQ: +112%) 을기록하며시장기대치 ( 매출액 2.2조원, 영업이익 1,294 억원 ) 를크게상회하였다. 사업부문별로살펴보면국내상업용,

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) 삼성 SDI(64) 중대형전지에서의의미있는변화가필요하다 Note 7 사태로인한소형 2차전지출하량감소로 4Q16 부진동사 4Q16 실적은매출액 1.3조원 (YoY: -3, QoQ: +1%), 영업이익 -58억원 (YoY/QoQ: 적자지속 ) 을기록하며당사추정치에부합하였다. 4분기실적부진의주요요인은 1 Galaxy Note 7 발화사태와전방업체들의재고조정, 전동공구비수기진입등으로인해소형

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) LG 전자 (6657) 인내의시간 매크로환경도비우호적연결기준 3Q18 실적은매출액 16. 조원 (+5.2%YoY), 영업이익 7,61 억원 ( 영업이익률 4.8%) 으로시장기대치를하회할것으로추정된다. 기존당사추정치인 8,59 억원대비 12.8% 하향조정한수치다. 늦더위에따라기대했던에어컨효과가전년높은기저로미미한가운데, 8월초이후두드러진브라질등신흥국환율약세가부담으로작용하고있다.

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) LG 전자 (6657) 잘하는것은더잘하고부진한것은선방하고 1Q18 Review: 잘하는것은더잘하고부진한것은선방하고 LG전자의 1분기실적은매출액 15.1 조원 (+3.2%YoY), 영업이익 1.11 조원 (+2.2%YoY, 영업이익률 7.3%) 으로당사추정치및컨센서스를상회했다. 잘하는사업부는더잘했고, 부진한사업부는선방한것으로보인다. HE 사업부는패널가격하락에따른원가절감이이어지는가운데,

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) 218/4/26 NAVER(3542) LINE: 투자확대로수익성하락은불가피 인터넷 / 게임 / 미디어김민정 (2122-918) mjkim@hi-ib.com Buy(Maintain) 1Q18 Review: 영업수익 +22% YoY, 영업이익 -69% YoY 라인의 1 분기영업수익과영업이익은각각 52 억엔 (+22.5% YoY, +3.8% QoQ), 12 목표주가

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) 제일기획 (030000) 해외사업과신사업확대에따른밸류에이션회복기대 1Q18 Preview: GP +10.4% YoY, OP +15.1% YoY 예상제일기획 1분기매출총이익은 2,356 억원 (+10.4% YoY), 영업이익은 268억원 (+15.1% YoY) 을기록할것으로예상한다. 평창동계올림픽이벤트에도불구하고동계올림픽비관련광고주의광고물량회복세가더뎌국내매출총이익성장은다소더딜것으로예상된다.

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) AP 시스템 (26552) 중국은좋다. 삼성은글쎄 하반기중국향설비공급집중되며실적개선세전망동사 3Q18 실적은매출액 2,74 억원 (YoY: +1%, QoQ: +46%), 영업이익 232억원 (YoY: +19%, QoQ: +151%) 을기록하며전분기대비가파른개선세를나타낼것으로추정된다. 주력고객사인삼성디스플레이향유지보수관련매출이꾸준한가운데상반기대비하반기에중화향

More information

삼성SDI (006400)

삼성SDI (006400) 삼성 SDI(64) 하반기, 예상보다더좋다 CATL 상장후가파른주가상승시동사가치재평가에긍정적현지언론에따르면중국 1위전기차배터리업체인 CATL 상장일이오는 6 월 11일예정인것으로보도되었다. CATL 의상장시예상시가총액은약 9.2 조원규모이며 17년지배주주지분순이익기준 P/E 13.8 배수준에불과하다. 당초 CATL 은 IPO를통해약 13억위안 (21.8 조원

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) 이오테크닉스 (039030) 적정주가하향하나매수의견은유지 적정주가하향하나매수의견은유지이오테크닉스의 4Q17 매출과영업이익이 886억원과 107억원을기록하여당사기존전망치를크게하회했다. 아이폰판매약세와부품부족에따라디스플레이및 PCB 장비부문의매출이부진했던것이원인인것으로보인다. 아이폰출하부진의영향을반영함과함께보다보수적인실적추정을위해동사올해매출과영업이익을당초예상보다

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) 218/5/16 한컴 MDS(8696) 제 4 차산업혁명관련성장가시화 지주 /Mid-Small Cap 이상헌 (2122-9198) value3@hi-ib.com Buy(Maintain) 올해실적양호할듯 올해 1 분기는 IFRS 연결기준매출액 39 억원 (YoY+28.%), 영업이익 3 억원 (YoY+25.%) 목표주가 (12M) 종가 (218/5/15) 28,

More information

하이투자증권 f

하이투자증권 f Company Brief 19-7-8 LG 전자 (6657) 긴호흡필요 Buy (Maintain) 목표주가 (12M) 88, 원 ( 유지 ) 예상보다부진했던 TV 와 MC 종가 (19/7/5) 72,6 원 LG 전자의연결기준 2 분기실적은매출액 15.6 조원 (+4.1%YoY), 영업이익 6,522 억원 (- Stock Indicator 자본금 94 십억원

More information

Microsoft Word - CJ대한통운(기업브리프-0507)

Microsoft Word - CJ대한통운(기업브리프-0507) HI Research Center Data, Model & Insight 216/5/9 [기업브리프] CJ대한통운(12) 하준영 운송/유틸리티 (2122-9213) jyha@hi-ib.com 택배와 글로벌사업의 성장이 돋보인 실적 Buy(Maintain) 목표가(6M) 24,원 종가(216/5/3) 24,5원 Stock Indicator 자본금 발행주식수 시가총액

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) 비아트론 (141) 과도한저평가 넉넉한수주잔고 하반기실적개선전망동사 3Q18 실적은매출액 34억원 (YoY: -18%, QoQ: +78%), 영업이익 79억원 (YoY: -2%, QoQ: +113%) 을기록하며전분기대비이익개선세가전망된다. 주력고객사인 BOE, CSOT 등중국향 OLED 설비공급이집중되어있어점진적인매출증가가예상되기때문이다. 상반기말수주잔고가

More information

Company Brief Buy (Maintain) 실리콘웍스 (108320) 잠시숨고르는시기 목표주가 (12M) 52,000 원 ( 하향 ) 하반기실적개선은언제나명확하다 종가 (2018/11/13) 37,950 원 지난 3Q18 실적은매출액 2,1

Company Brief Buy (Maintain) 실리콘웍스 (108320) 잠시숨고르는시기 목표주가 (12M) 52,000 원 ( 하향 ) 하반기실적개선은언제나명확하다 종가 (2018/11/13) 37,950 원 지난 3Q18 실적은매출액 2,1 Company Brief 218-11-14 Buy (Maintain) 실리콘웍스 (1832) 잠시숨고르는시기 목표주가 (12M) 52, 원 ( 하향 ) 하반기실적개선은언제나명확하다 종가 (218/11/13) 37,95 원 지난 3Q18 실적은매출액 2,139 억원 (YoY: +18%, QoQ: +19%), 영업이익 213 억원 Stock Indicator 자본금

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) LG 디스플레이 (3422) 아직은살얼음판 일시적인 LCD TV 패널가격반등으로양호한 3Q18 실적기록동사 3Q18 실적은매출액 6.1조원 (YoY: -12%, QoQ: +9%), 영업이익 1,4 억원 (YoY: -76%, QoQ: 흑전 ) 을기록하며시장 Consensus ( 매출액 6.3조원, 영업이익 61억원 ) 대비매출액은하회한반면영업이익은크게상회하였다.

More information

< 표 1> LG 디스플레이분기별실적추이및전망 ( 단위 : 십억원 ) 1Q14 2Q14 3Q14 4Q14F 1Q15F 2Q15F 3Q15F 4Q15F F 215F 원 / 달러평균환율 1,69 1,3 1,26 1,35 1,35 1,4 1,4 1,35 1,95

< 표 1> LG 디스플레이분기별실적추이및전망 ( 단위 : 십억원 ) 1Q14 2Q14 3Q14 4Q14F 1Q15F 2Q15F 3Q15F 4Q15F F 215F 원 / 달러평균환율 1,69 1,3 1,26 1,35 1,35 1,4 1,4 1,35 1,95 HI Research Center Data, Model & Insight 214-1-22 [ 기업분석 ] 디스플레이정원석 (2122-923) wschung@hi-ib.com LG 디스플레이 (3422) 4 분기는더좋다 Noise 를잠재울견조한 3 분기실적기록 Buy(Maintain) 목표가 (6M) 종가 (214/1/22) Stock Indicator 4,원

More information

< 표 1> 대한항공 4Q16 Review ( 단위 : 억원 ) 4Q15 3Q16 4Q16 증감률컨센서스 YoY QoQ 4Q16 대비 매출액 29,150 31,179 29, % -6.1% 29, % 영업이익 1,474 4,600 1,

< 표 1> 대한항공 4Q16 Review ( 단위 : 억원 ) 4Q15 3Q16 4Q16 증감률컨센서스 YoY QoQ 4Q16 대비 매출액 29,150 31,179 29, % -6.1% 29, % 영업이익 1,474 4,600 1, 대한항공 (003490) 4Q16 Review: 항공화물이좋았다 n 4Q16 Review: 항공화물이좋았다대한항공의 4Q16 실적은매출액 29,292 억원 (YoY +0.5%), 영업이익 1,783 억원 (YoY +21.0%) 을기록하며시장기대치에부합했다. 경기회복에따른항공화물수요증가로항공화물사업부문이호실적을기록하면서컨센서스에부합하는양호한영업이익을시현했다.

More information

<4D F736F F D BBEFBFB5C0FCC0DA2028BFC2B6F3C0CE29>

<4D F736F F D BBEFBFB5C0FCC0DA2028BFC2B6F3C0CE29> 2018 년 5 월 16 일 삼영전자 (005680) 기업분석 Mid-Small Cap 1Q18 Review: 영업이익 +26.7 Analyst 정홍식 02 3779 8688 hsjeong@ebestsec.co.kr 1Q18 Review: Sales +14.2, OP +26.7 동사의 1Q18 실적은매출액 611 억원 (+14.2% yoy), 영업이익 26

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) 삼성 SDI(64) 가파른중대형전지매출성장이주가이끌것 1Q18 일회성비용반영에도불구하고실적기대치부합동사 1Q18 실적은매출액 1.9조원 (YoY: +46%, QoQ: +3%), 영업이익 72억원 (YoY: 흑전, QoQ: -39%) 을기록하며시장기대치에부합하였다. 최근전반적인원재료가격이가파른수요증가로과거대비크게상승하면서 215년이전초기에수주받았던자동차전지관련일회성비용

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) 2017/04/28 KT&G(033780) 신규경쟁자진입에대한불확실성해소가필요 음식료이경신 (2122-9211) ks.lee@hi-ib.com Buy(Maintain) 시장기대치에부합하는영업실적시현 1Q17 KT&G 연결기준매출액은 1 조 1,787 억원 (+8.0% YoY), 영업이익 3,955 억원 (+0.6% YoY) 으로, 시장기대치수준의영업실적을기록했다.

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) 17//11/9 CJ E&M(19) 인터넷 / 미디어 / 엔터 김민정 (2122-918) mjkim@hi-ib.com 오대식 (2122-9212) dsoh@hi-ib.com 콘텐츠강화와제작비부담의힘겨루기 Buy(Maintain) 3Q17 Review: 매출액 +16.2% YoY, 영업이익 +318.3% YoY CJ E&M 의 3 분기매출액과영업이익은각각 4,1

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) 실리콘웍스 (1832) 218/4/16 디스플레이정원석 (2122-923) wschung@hi-ib.com 1 분기실적우려가반영된지금이매수적기 Buy(Maintain) 1Q18 실적부진예상동사 1Q18 실적은매출액 1,689 억원 (YoY: +7%, QoQ: -15%), 영업이익 5억원 (YoY: -8%, QoQ: -73%) 을기록하며시장기대치 ( 매출액 1,725

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) 솔브레인 (3683) 실적전망치및적정주가상향 매수투자의견유지. 적정주가상향솔브레인의 1Q18 실적은매출과이익률모두에서당사전망치를크게상회했다. 2Q18 실적역시 2,24 억원의매출과 385억원의영업이익을기록하여전분기에이어개선세를이어나갈것으로전망된다. 올해에는디스플레이재료부문의실적이우려보다는양호하고, 고객사 Capa 확대에따른반도체재료부문의실적증가가예상보다클것으로판단된다.

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) 삼성 SDI(64) 삼성디스플레이실적하향조정시주가조정예상 2Q17 7분기만의영업이익흑자기록동사 2Q17 실적은매출액 1.5조원 (YoY: +1%, QoQ: +11%), 영업이익 55억원 (YoY/QoQ: 흑자전환 ) 으로 7분기만에흑자를기록하였다. 사업부별로살펴보면 Galaxy S8 출시효과에힘입어소형2 차전지부문이흑자전환하였고, 전자재료부문은삼성전자반도체평택공장신규가동에따른수요증가로전분기대비이익이개선되었다.

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) LG 디스플레이 (3422) 미래를위한혼돈의시기 2Q18 영업이익 -2,281 억원기록하며부진동사 2Q18 실적은매출액 5.6조원 (YoY: -, QoQ: -1%), 영업이익 -2,281 억원 (YoY: 적자전환 QoQ: 적자지속 ) 을기록하며부진하였다. 최근 LCD TV 수요가가파른회복세를보였음에도불구하고중국업체들의신규 Capa. 가동과과잉재고소진영향으로

More information

인터넷 / 게임 / 미디어 1Q19 Preview: 춘래불사춘 CJ ENM (035760) 안정적성장세부각 Buy (Maintain) 목표주가 (12M) 335,000 원 ( 유지 ) 종가 (2019/04/12) 224,100 원 Stock Indicator 자본금 1

인터넷 / 게임 / 미디어 1Q19 Preview: 춘래불사춘 CJ ENM (035760) 안정적성장세부각 Buy (Maintain) 목표주가 (12M) 335,000 원 ( 유지 ) 종가 (2019/04/12) 224,100 원 Stock Indicator 자본금 1 CJ ENM (035760) 안정적성장세부각 Buy (Maintain) 목표주가 (12M) 335,000 원 ( 유지 ) 종가 (2019/04/12) 224,100 원 Stock Indicator 자본금 111 십억원 발행주식수 2,193 만주 시가총액 4,914 십억원 외국인지분율 18.9% 52 주주가 191,200~286,400 원 60 일평균거래량 70,362

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) 실리콘웍스 (1832) OLED 구동 Chip 이원화가능성에대한반론 LGD의 iphone 향 OLED 패널구동 Chip 이원화가능성없다최근일부시장에동사주력고객사인 LG디스플레이가향후 iphone 에 Flexible OLED 패널을공급할경우구동 Chip 을동사가아닌매그나칩이나 NOVATEK ( 대만 ) 이공급하거나이원화가될가능성이있다는이야기가나오면서동사주가가조정세를보였다.

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) 실리콘웍스 (1832) 확실한하반기이익개선모멘텀 하반기영업이익증가폭 +24% 예상동사하반기실적개선세가더욱가팔라질것으로전망된다. 1 계절적성수기에진입하면서 LG디스플레이의 LCD TV 패널과 OLED TV 패널출하량이전분기대비각각 2%, 12% 가량증가할것으로예상되고, 2 통상적으로단가인하우려가높은상반기를지나면서제품가격도전반적인안정세를보일것으로판단되기때문이다.

More information

Microsoft Word - LGE_20150112.docx

Microsoft Word - LGE_20150112.docx HI Research Center Data, Model & Insight 215-1-12 [기업브리프] LG전자(6657) 휴대폰/가전 송은정 (2122-9179) ejsong@hi-ib.com 밸류에이션 여전히 저평가 Buy(Maintain) 목표가(6M) 95,원 종가(215/1/9) 61,7원 Stock Indicator 자본금 94 십억원 발행주식수

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) LG 디스플레이 (3422) Flexible OLED 투자방향성에큰변함없다 19년부터 OLED 패널공급이원화에대한긍정적인시각유지최근일부시장에동사가 APPLE 신규 iphone 향 OLED 패널품질인증에실패했으며지난 2분기실적 Conference에서발표되었던 3K/ 월규모의 Flexible OLED 신규설비 (E6 Line) 투자계획에차질이발생할수있다는우려가부각되면서주가가하락세를보였다.

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) LG 디스플레이 (3422) 이제는팔면팔수록손해 계속된 LCD TV 패널가격하락으로 2분기적자폭확대될전망 2분기들어서도멈출줄모르는 LCD TV 패널가격하락세가이어지고있다. 시장조사기관인 Witsview 에따르면 4월과 5월 LCD TV 패널가격평균하락률은각각 -3.6%, -5.9% 를기록하며전분기대비낙폭이확대되는모습이다. 올해 LCD TV 수요가회복세를보이고있음에도불구하고

More information

Microsoft Word - In-DepthReport-CompanyAnalysisIFRS1250-A doc

Microsoft Word - In-DepthReport-CompanyAnalysisIFRS1250-A doc 212-4-18 In-Depth Report, 12-5 고영 (9846) 성장성에대한기대감재부각시점 매수 ( 신규편입 ) T.P 35, 원 ( 신규편입 ) Analyst 강문성 / 스몰캡 mskang74@sk.com +82-3773-9269 Company Data 자본금 43 억원 발행주식수 866 만주 자사주 1 만주 액면가 5 원 시가총액 2,289 억원

More information

Microsoft Word

Microsoft Word 삼성전자 (005930) KB RESEARCH 2017년 4월 7일 1분기 잠정실적: 3년 만의 최대 실적 1분기 영업이익 9.9조원, 컨센서스 상회 2분기 추정 영업이익 12.5조원, 전년대비 54% 증가 IT Analyst 김동원 실적 업사이드 충분, 목표주가 270만원 유지 02-6114-2913 jeff.kim@kbfg.com RA 류진영 02-6114-2964

More information

하이투자증권 f

하이투자증권 f Company Brief 219-5-13 Buy (Maintain) 한솔케미칼 (1468) 1Q19 실적저점확인 목표주가 (12M) 11, 원 ( 유지 ) 1Q19 계절적비수기이나전년동기대비성장세지속될전망 종가 (219/5/1) 82,5 원 동사 1Q19 실적은매출액 1,464 억원 (YoY: +1%, QoQ: -2%), 영업이익 276 억원 (YoY: Stock

More information

하이투자증권 f

하이투자증권 f Company Brief 219-6-1 한진 (232) Buy (Maintain) 택배가이끌고지배구조가민다 목표주가 (12M) 6, 원 ( 유지 ) 택배부문 P 와 Q 모두증가하면서실적턴어라운드가속화될듯 종가 (219/6/7) 46,95 원 동사는올해 K-IFRS 연결기준매출액 2,46 억원 (YoY+4.9%), 영업이익 Stock Indicator 자본금

More information

2018 년 2 월 15 일 아프리카 TV (067160) 기업분석 Mid-Small Cap 광고매출성장고무적 Analyst 김한경 Buy (maintain) 목표주가 현재주가 컨센서스대비 상회부합하회 Sto

2018 년 2 월 15 일 아프리카 TV (067160) 기업분석 Mid-Small Cap 광고매출성장고무적 Analyst 김한경 Buy (maintain) 목표주가 현재주가 컨센서스대비 상회부합하회 Sto 2018 년 2 월 15 일 아프리카 TV (067160) 기업분석 Mid-Small Cap 광고매출성장고무적 Analyst 김한경 02 3779 8848 hkkim@ebestsec.co.kr Buy (maintain) 목표주가 현재주가 컨센서스대비 상회부합하회 Stock Data KOSDAQ (2/14) 시가총액 발행주식수 742.27 pt 5,357 억원

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) 삼성 SDI(64) 전기차배터리중국진입장벽완화가능성기대 중국전기차배터리모범기업목록포함될듯현지언론에따르면지난 23일에중국자동차공업협회가발표한제1차차량동력축전지 수소연료전지산업 White List ( 모범기업 ) 에동사를포함한국내 3사 ( 삼성SDI, LG화학, SK이노베이션 ) 가선정된것으로알려졌다. 중국정부가발표한 White List 는전기차배터리와수소연료전지업계에서기술력을갖춘업체를선정하여추천하는목록이다.

More information

< 표 1 > LG 전자 1Q16 수정후실적전망 ( 단위 : 십억원, %) ( 단위 : 십억원,%) 1Q15 2Q15 3Q15 4Q15 1Q16E 2Q16E 3Q16E 4Q16E 215E 216E 연결매출액 13,995 13,925 14,29 14,56 14,7 15,

< 표 1 > LG 전자 1Q16 수정후실적전망 ( 단위 : 십억원, %) ( 단위 : 십억원,%) 1Q15 2Q15 3Q15 4Q15 1Q16E 2Q16E 3Q16E 4Q16E 215E 216E 연결매출액 13,995 13,925 14,29 14,56 14,7 15, HI Research Center Data, Model & Insight 216/3/14 [ 기업브리프 ] LG 전자 (6657) 송은정휴대폰 / 가전 (2122-9179) ejsong@hi-ib.com 실적의열매가드디어열린다 Buy(Maintain) 목표가 (6M) 75, 원 종가 (216/3/11) 62,7 원 Stock Indicator 자본금 94십억원

More information

(Microsoft Word \277\241\275\272\305\330\(\277\302\266\363\300\316\))

(Microsoft Word \277\241\275\272\305\330\(\277\302\266\363\300\316\)) 218 년 5 월 9 일 에스텍 (6951) 기업분석 Mid-Small Cap Valuation 저평가 Analyst 정홍식 2 3779 8688 hsjeong@ebestsec.co.kr Buy (maintain) 목표주가 현재주가 컨센서스대비 17, 원 1,6 원 상회부합하회 자동차용스피커 & 모바일이어폰성장동사는자동차용스피커와모바일이어폰에서성장성이부각되고있다.

More information

하이투자증권 f

하이투자증권 f Company Brief 219-4-25 Hold (Maintain) LG 디스플레이 (3422) 발목잡는 p-oled 목표주가 (12M) 23, 원 ( 유지 ) 1Q19 실적시장기대치하회 : IT 출하감소와 p-oled 적자폭확대영향 종가 (219/4/24) 19,9 원 동사 1Q19 실적은매출액 5.9 조원 (YoY: +4%, QoQ: -15%), 영업이익

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) 삼성 SDI(64) 218/1/29 디스플레이정원석 (2122-923) wschung@hi-ib.com 19 년영업이익 1.1 조원전망 Buy(Maintain) 3Q18 실적우려는기우였다동사 3Q18 실적은매출액 2.5조원 (YoY: +48%, QoQ: +12%), 영업이익 2,42 억원 (YoY: +32%, QoQ: +58%) 을기록하며시장 Consensus

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) 삼성전자 (005930) 2Q18 실적은전분기수준예상 매수투자의견과 300만원의적정주가유지 1Q18 동사실적에서는비용감소에따른이익률의개선이두드러졌다. 매출감소에도불구하고매출원가율과판관비율이전분기대비각각 1.5%P, 1.4%P 하락하며영업이익률이전분기대비 2.9%P 나상승하였다. 이는전분기에있었던일회성상여금지급효과가사라졌고 IM 부문에서마케팅비용을축소했기때문인것으로판단된다.

More information

2019 년 3 월 27 일 나이스디앤비 (130580) 기업분석 Mid-Small Cap 안정적인성장성 Analyst 정홍식 기업개요동사는글로벌기업정보서비스 ( 매출비중 22.3%), 기업신용인증서비스

2019 년 3 월 27 일 나이스디앤비 (130580) 기업분석 Mid-Small Cap 안정적인성장성 Analyst 정홍식 기업개요동사는글로벌기업정보서비스 ( 매출비중 22.3%), 기업신용인증서비스 219 년 3 월 27 일 나이스디앤비 (1358) 기업분석 Mid-Small Cap 안정적인성장성 Analyst 정홍식 2 3779 8688 hsjeong@ebestsec.co.kr 기업개요동사는글로벌기업정보서비스 ( 매출비중 22.3%), 기업신용인증서비스 ( 매출비중 52.4%), 거래처관리서비스 ( 매출비중 25.2%) 사업을영위하고있다. 동종기업은이크레더블

More information

정유 / 화학 [1Q19 Preview] 봄철보릿고개를넘어가는중 한화케미칼 (009830) 주요제품업황회복과 합병효과로펀더멘탈개선 Buy (Maintain) 목표주가 (12M) 28,000 원 ( 유지 ) 종가 (2019/04/11) Stock Indicator 자본금

정유 / 화학 [1Q19 Preview] 봄철보릿고개를넘어가는중 한화케미칼 (009830) 주요제품업황회복과 합병효과로펀더멘탈개선 Buy (Maintain) 목표주가 (12M) 28,000 원 ( 유지 ) 종가 (2019/04/11) Stock Indicator 자본금 한화케미칼 (983) 주요제품업황회복과 합병효과로펀더멘탈개선 Buy (Maintain) 목표주가 (12M) 28, 원 ( 유지 ) 종가 (219/4/11) Stock Indicator 자본금 발행주식수 시가총액 22,95 원 821 십억원 16,423 만주 3,765 십억원 외국인지분율 24.8% 52 주주가 15,~29, 원 6 일평균거래량 775,229

More information

Microsoft Word - I001_UNIT_ _ doc

Microsoft Word - I001_UNIT_ _ doc 2013-7-10 인터넷 / 게임 2Q13 Preview: 성장스토리유효 비중확대 ( 유지 ) Analyst 최관순 ks1.choi@sk.com +82-3773-8812 2Q13: 시장기대치소폭하회 인터넷포털 : 1 위사업자영향력강화 게임 : 해외성과에대한프리미엄 업종및투자포인트 구분투자의견 / 목표주가투자포인트 인터넷 / 게임 비중확대 NHN 매수 / 350,000원

More information

실리콘웍스 (108320)

실리콘웍스 (108320) 실리콘웍스 (1832) 하반기 iphone 용 OLED Mobile DDI 공급가시화 4Q18 LG디스플레이 iphone 향 Flexible OLED 공급가능성확대동사의주력고객사인 LG디스플레이의 iphone 신제품향 6.5 Flexible OLED 패널공급이연내시작될것으로예상된다. 다만공급시기는경쟁사인삼성디스플레이가 iphone 신제품출시시기에맞춰 7월부터시작될예정인반면

More information

슬기로운주식생활 11 월 가시성보다는체감성으로 아이디스 (143160) 무인점포등에필수인영상 AI 성장성부각될듯 NR 액면가 종가 (2018/11/02) 500 원 21,250 원 제 4 차산업혁명시대, 동사영상인공지능 (AI) 관련성장성부각될듯제 4 차산업혁명시대를맞

슬기로운주식생활 11 월 가시성보다는체감성으로 아이디스 (143160) 무인점포등에필수인영상 AI 성장성부각될듯 NR 액면가 종가 (2018/11/02) 500 원 21,250 원 제 4 차산업혁명시대, 동사영상인공지능 (AI) 관련성장성부각될듯제 4 차산업혁명시대를맞 아이디스 (143160) 무인점포등에필수인영상 AI 성장성부각될듯 NR 액면가 종가 (2018/11/02) 500 원 21,250 원 제 4 차산업혁명시대, 동사영상인공지능 (AI) 관련성장성부각될듯제 4 차산업혁명시대를맞이하여동사의딥러닝애널리틱스 (Deep Learning Analytics) 플랫폼으로 AMD(Advanced Motion Detection),

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) LG 디스플레이 (3422) 미래성장을위한과감한결정이필요하다 지속적인 LCD TV 패널가격하락으로 1Q18 영업적자기록올해 1분기동사실적은 LCD TV 패널가격하락과비수기에따른출하량감소로매출액 5.7조원 (YoY: -2%, QoQ: -2%), 영업이익 -98억원 (YoY, QoQ: 적자전환 ) 6년만에영업적자를기록하였다. 최근 LCD TV 수요가점차회복세에나타내고있지만지난해하반기부터본격화된월

More information

(Microsoft Word - \261\342\276\367\272\320\274\256_LIG\263\330\275\272\277\370_181115)

(Microsoft Word - \261\342\276\367\272\320\274\256_LIG\263\330\275\272\277\370_181115) 218 년 11 월 15 일 LIG 넥스원 (7955) 기업분석 기계 올해보다는내년, 내년보다는내후년 Analyst 장도성 2 3779 8688 ehtjd9911@ebestsec.co.kr Buy (maintain) 목표주가 현재주가 컨센서스 46, 원 36,2 원 상회부합하회 Stock Data KOSPI (11/14) 시가총액 발행주식수 2,68.5 pt

More information

LG 디스플레이연결실적추이및전망 ( 단위 : 십억원 ) 1Q16 2Q16 3Q16 4Q16 1Q17P 2Q17E 3Q17E 4Q17E E 2017E 출하면적 ['000m 2 ] 9,483 9,962 10,859 10,766 10,067 10,213 10

LG 디스플레이연결실적추이및전망 ( 단위 : 십억원 ) 1Q16 2Q16 3Q16 4Q16 1Q17P 2Q17E 3Q17E 4Q17E E 2017E 출하면적 ['000m 2 ] 9,483 9,962 10,859 10,766 10,067 10,213 10 실적 Review 2017. 4. 27 Outperform(Maintain) 목표주가 : 34,000원주가 (4/26): 31,400원시가총액 : 112,354억원 LG 디스플레이 (034220) 중소형 OLED 경쟁력확대가능성에주목 반도체 / 디스플레이 Analyst 박유악 02) 3787-5063 yuak.pak@kiwoom.com 2Q17 영업이익 9,310

More information

(Microsoft Word - \261\342\276\367\272\320\274\256_LS\273\352\300\374_190130)

(Microsoft Word - \261\342\276\367\272\320\274\256_LS\273\352\300\374_190130) 219 년 1 월 3 일 LS 산전 (112) 기업분석 기계 4Q18 Review: 일부불안요인해소 Analyst 장도성 2 3779 8688 ehtjd9911@ebestsec.co.kr 4Q18 매출액 6,34 억원, 영업이익 317 억원 (OPM 5.%) 기록 LS 산전 4Q18 매출액 6,34 억원 (YoY +4.3%), 영업이익 317 억원 (YoY

More information

(Microsoft Word \306\333\275\303\275\272\(\277\302\266\363\300\316\))

(Microsoft Word \306\333\275\303\275\272\(\277\302\266\363\300\316\)) 218 년 5 월 8 일 퍼시스 (168) 기업분석 Mid-Small Cap 안정적인현금흐름 Analyst 정홍식 2 3779 8688 hsjeong@ebestsec.co.kr Buy (maintain) 목표주가 현재주가 컨센서스대비 42, 원 3,6 원 상회부합하회 Stock Data KOSPI (5/4) 시가총액 발행주식수 2,461.38pt 3,519

More information

표 1 아프리카 TV 3Q18 Preview ( 단위 : 억원 ) 3Q18E 3Q17 YoY 2Q18 QoQ 기존 변경 컨센서스 매출액 % % 영업이익 % %

표 1 아프리카 TV 3Q18 Preview ( 단위 : 억원 ) 3Q18E 3Q17 YoY 2Q18 QoQ 기존 변경 컨센서스 매출액 % % 영업이익 % % 218 년 1 월 1 일 아프리카 TV (6716) 기업분석 Mid-Small Cap 3Q18 Preview: 고성장지속 Analyst 김한경 2 3779 8848 hkkim@ebestsec.co.kr Buy (maintain) 목표주가 현재주가 컨센서스대비 상회부합하회 Stock Data KOSDAQ (1/8) 시가총액 발행주식수 767.15 pt 3,684

More information

2019 년 3 월 14 일 SK 하이닉스 (000660) 기업분석 반도체 / 디스플레이 아직도 4.4 배입니다! Analyst 어규진 Buy (maintain) 목표주가 현재주가 컨센서스대비 상회

2019 년 3 월 14 일 SK 하이닉스 (000660) 기업분석 반도체 / 디스플레이 아직도 4.4 배입니다! Analyst 어규진 Buy (maintain) 목표주가 현재주가 컨센서스대비 상회 219 년 3 월 14 일 SK 하이닉스 (66) 기업분석 반도체 / 디스플레이 아직도 4.4 배입니다! Analyst 어규진 2 3779 8425 kjsyndrome@ebestsec.co.kr Buy (maintain) 목표주가 현재주가 컨센서스대비 상회 부합 하회 Stock Data KOSPI(3/13) 시가총액 발행주식수 2,494.49 pt 655,22

More information

Company Brief Hold (Maintain) LG 디스플레이 (034220) LCD TV 패널가격하락세본격화 목표주가 (12M) 19,500 원 ( 유지 ) 4Q18 매출액 7.4 조원, 영업이익 566 억원기록할것으로전망 종가 (2018/

Company Brief Hold (Maintain) LG 디스플레이 (034220) LCD TV 패널가격하락세본격화 목표주가 (12M) 19,500 원 ( 유지 ) 4Q18 매출액 7.4 조원, 영업이익 566 억원기록할것으로전망 종가 (2018/ Company Brief 218-12-12 Hold (Maintain) LG 디스플레이 (3422) LCD TV 패널가격하락세본격화 목표주가 (12M) 19,5 원 ( 유지 ) 4Q18 매출액 7.4 조원, 영업이익 566 억원기록할것으로전망 종가 (218/12/1) 17, 원 Stock Indicator 자본금 1,789 십억원 발행주식수 35,782 만주

More information

Company Brief Hold (Maintain) LG 디스플레이 (034220) 1Q19 LCD 업황바닥통과중 목표주가 (12M) 23,000 원 ( 상향 ) 1Q19 중대형 LCD 업황바닥을통과하는중 종가 (2019/02/27) Stock I

Company Brief Hold (Maintain) LG 디스플레이 (034220) 1Q19 LCD 업황바닥통과중 목표주가 (12M) 23,000 원 ( 상향 ) 1Q19 중대형 LCD 업황바닥을통과하는중 종가 (2019/02/27) Stock I Company Brief 219-3-4 Hold (Maintain) LG 디스플레이 (3422) 1Q19 LCD 업황바닥통과중 목표주가 (12M) 23, 원 ( 상향 ) 1Q19 중대형 LCD 업황바닥을통과하는중 종가 (219/2/27) Stock Indicator 자본금 발행주식수 시가총액 21,1 원 1,789 십억원 35,782 만주 7,55 십억원 외국인지분율

More information

Microsoft Word - 140429 POSCO.doc

Microsoft Word - 140429 POSCO.doc POSCO (005490) 2014. 04. 29 기업분석 Analyst 박혜민 hmpark@hanwha.com Buy(maintain) 목 표 주 가: 360,000원 (유지) 주가(4/28): 292,500원 Stock Data KOSPI(4/28) 1,969.26pt 시가총액 255,021억원 발행주식수 87,187천주 52주 최고가 / 최저가 340,000

More information

<4D F736F F D B4EBC7D1BEE0C7B028BFC2B6F3C0CE29>

<4D F736F F D B4EBC7D1BEE0C7B028BFC2B6F3C0CE29> 217 년 5 월 16 일 대한약품 (2391) 1Q17 Review 영업이익큰폭증가 기업분석 Mid-Small Cap Analyst 정홍식 2 3779 8688 hsjeong@ebestsec.co.kr Buy (maintain) 목표주가 현재주가 컨센서스대비 4, 원 29,7 원 상회부합하회 Stock Data KOSDAQ (5/15) 시가총액 발행주식수

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) 이엔에프테크놀로지 (1271) 원가상승으로인한 18 년실적부진불가피 가파른원재료가격상승으로실적부진불가피할전망 18년동사실적은매출액 4,79 억원 (YoY: +5%), 영업이익 314억원 (YoY: - 31%) 을기록하며전년대비역성장이불가피할것으로전망된다. 원-달러환율하락영향과 LG디스플레이, CSOT, SK하이닉스등동사주력고객사의신규 Capa. 증가분이크지않아매출액증가가제한적인가운데영업이익은원가부담상승으로수익성악화가예상되기때문이다.

More information

Microsoft Word - Company_삼성전기_

Microsoft Word - Company_삼성전기_ LIG Research Division Company Analysis 216/1/28 Analyst 고의영ㆍ 2)6923-7345 ㆍ keuiy@ligstock.com 삼성전기 (91KS Buy 유지 TP 65, 원유지 ) 잠시쉬어갈뿐 노트 7 리콜및판매중단영향과일회성비용및부정적환율효과로기대치를하회했습니다. 4 분기도노트 7 의여파가지속되겠지만, 1) 중화향으로듀얼카메라모듈이본격화와

More information

LG전자 Valuation LG전자에대한목표주가를기존 66,원에서 72,원으로상향한다. HE 사업부와 H&A 사업부의실적을상향조정했기때문이다. 향후에 VC 사업부의사업가치를반영하기시작하면, 추가적인목표주가상향도가능할것으로판단한다. 표 1. LG 전자의 Valuation

LG전자 Valuation LG전자에대한목표주가를기존 66,원에서 72,원으로상향한다. HE 사업부와 H&A 사업부의실적을상향조정했기때문이다. 향후에 VC 사업부의사업가치를반영하기시작하면, 추가적인목표주가상향도가능할것으로판단한다. 표 1. LG 전자의 Valuation 216 년 1 월 27 일 I Equity Research LG 전자 (6657) 가전, TV 수익성확인과전장부품이라는미래 4Q15 Review: 영업이익 3,49억원으로컨센서스상회 LG전자의 15년 4분기매출액은 14조 5,61억원 (YoY -4%, QoQ +4%), 영업이익은 3,49억원 (YoY +29%, QoQ +19%) 으로컨센서스를상회하는호실적을달성했다.

More information

(Microsoft Word - \261\342\276\367\272\320\274\256_KT&G_170728_FINAL)

(Microsoft Word - \261\342\276\367\272\320\274\256_KT&G_170728_FINAL) 2017 년 7 월 28 일 KT&G (033780) 기업분석 음식료 2 분기 Key 포인트점검및 Revision Analyst 송치호 02 3779 8978 chihosong@ebestsec.co.kr 2 분기실적은컨센서스를상회 KT&G 의 17 년 2 분기는매출액 11,617 억원 (YoY 6.8%) 증가, 영업이익 3,865 억원 (YoY 11.7%)

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) 실리콘웍스 (1832) 보수적으로가정해도상승여력이훨씬크다 LGD iphone 용 OLED 패널공급이원화실패우려는과도하다최근일부시장에동사의주력고객사인 LG디스플레이가 APPLE 신규 iphone 향 OLED 패널품질인증에실패했으며지난 2분기실적 Conference 에서발표되었던 3K/ 월규모의 Flexible OLED 신규설비 (E6 Line) 투자계획에차질이발생할수있다는우려가부각되면서동사주가가동반하락세를나타냈다.

More information

2013년 0월 0일

2013년 0월 0일 219 년 7 월 8 일 I Equity Research LG 전자 (6657) 결자해지 2Q19 잠정실적 Review: HE사업부부진추정 LG전자의 19년 2분기잠정실적은매출액 15조 6,31억원 (YoY +4%, QoQ +4%), 영업이익은 6,522억원 (YoY -15%, QoQ -28%) 으로발표되었다. 이는컨센서스매출액 16조 1,844억원, 영업이익

More information

자동차 / 기계 Company Update Analyst 이상현 02) 목표주가 현재가 (2/20) 매수 ( 유지 ) 45,000 원 32,650 원 KOSPI (2/20) 2,229.76

자동차 / 기계 Company Update Analyst 이상현 02) 목표주가 현재가 (2/20) 매수 ( 유지 ) 45,000 원 32,650 원 KOSPI (2/20) 2,229.76 자동차 / 기계 219. 2. 21 Company Update Analyst 이상현 2) 6915-5662 coolcat.auto@ibks.com 목표주가 현재가 (2/2) 매수 ( 유지 ) 45, 원 32,65 원 KOSPI (2/2) 2,229.76pt 시가총액 1,699 십억원 발행주식수 52,4 천주 액면가 5, 원 52주 최고가 35,5 원 최저가

More information

<4D F736F F D FB1E8C0CEC7CA5FBFA4BAF1BCBCB9CCC4DC5FC0DBBCBAC1DF5F>

<4D F736F F D FB1E8C0CEC7CA5FBFA4BAF1BCBCB9CCC4DC5FC0DBBCBAC1DF5F> LIG Research Division Company Analysis 26/7/22 Analyst 김인필ㆍ2)6923-735ㆍipkim@ligstock.com 엘비세미콘 (697KQ Buy 유지 TP 5, 원상향 ) 내년까지안정적성장기대 - 2 분기실적, 영업수익 분기대비감소하나자회사처분손실부분의환입으로양호한실적기대 - PMIC 공급부족현상당분간지속될것으로기대되며내년

More information

(Microsoft Word - SK hynix_0620 _\274\366\301\244_)

(Microsoft Word - SK hynix_0620 _\274\366\301\244_) 218 년 6 월 21 일 I Equity Research 우려에도호실적지속 2Q18 Preview: 영업이익 5.2조원으로상향 SK하이닉스의 18년 2분기매출액은 1.14 조원 (YoY +52%, QoQ +16%), 영업이익 5.2조원 (YoY +71%, QoQ +19%) 으로전망한다. 하나금융투자는 SK하이닉스의 18년 2분기 DRAM bit 출하가이던스

More information

0904fc52803f4757

0904fc52803f4757 212. 5. 16 기업분석 덕산하이메탈 (7736/매수) 전자재료 잘나가는 OLED와 스마트폰의 중심에 서다 1Q12 Review: 수익성 측면에서 돋보였던 1분기 조우형 2-768-436 will.cho@dwsec.com 덕산하이메탈의 1분기 매출액은 325억원(+39.6% YoY), 영업이익은 92억원(+62.2% YoY, OPM 28.2%)으로 비수기임에도

More information

통신장비/전자부품

통신장비/전자부품 통신장비/전자부품 (비중 확대/Maintain) 단말기/부품 Issue Comment 215.6.29 삼성전자 2Q15 스마트폰 추정 판매수량 8천4백만대에서 7천5백만대로 1.7% 하향 수량 감소 영향으로 부품 업체 옥석 가리기 가속화 전망 무선충전/삼성페이 효과가 큰 아모텍에 주목 필요 [통신장비/전자부품] 박원재 2-768-3372 william.park@dwsec.com

More information

Microsoft Word - 2016011217350042.docx

Microsoft Word - 2016011217350042.docx (000120) 운송 Company Report 2016.1.12 (Maintain) 매수 목표주가(원,12M) 260,000 현재주가(16/01/12,원) 200,000 상승여력 30% 영업이익(,십억원) 199 Consensus 영업이익(,십억원) 209 EPS 성장률(,%) -16.0 MKT EPS 성장률(,%) 21.4 P/E(,x) 90.6 MKT

More information

2013년 0월 0일

2013년 0월 0일 219 년 8 월 7 일 I Equity Research 와이솔 (12299) RF 모듈이발목잡다 2Q19 Preview: 영업이익 89억원으로전망와이솔의 19년 2분기매출액은 1,133 억원 (YoY -2%, QoQ +2%), 영업이익은 9억원 (YoY -37%, QoQ +35%) 으로전망한다. 이는컨센서스매출액 1,132 억원에부합하고, 영업이익 122억원을하회한다.

More information

<4D F736F F D FBDC5C0E7C8C65FBEBEC1A828BCF6C1A429>

<4D F736F F D FBDC5C0E7C8C65FBEBEC1A828BCF6C1A429> 2018 년 1 월 4 일 씨젠 (096530) 기업분석 제약 / 바이오 인공지능활용한분자진단시약개발 Analyst 신재훈 02 3779 8808 shinjaehoon @ebestsec.co.kr Buy (maintain) 목표주가 현재주가 컨센서스대비 45,000 원 35,550 원 상회 부합 하회 Stock Data KOSDAQ (1/3) 시가총액 발행주식수

More information

SK 하이닉스 (66) Analyst 김록호 표 1. SK 하이닉스 SOTP Valuation 영업가치 ( 십억원 ) 사업부 EBITDA Target EV/EBITDA Value 비고 메모리 18,353 12개월 Forward ,345

SK 하이닉스 (66) Analyst 김록호 표 1. SK 하이닉스 SOTP Valuation 영업가치 ( 십억원 ) 사업부 EBITDA Target EV/EBITDA Value 비고 메모리 18,353 12개월 Forward ,345 217 년 6 월 2 일 I Equity Research SK 하이닉스 (66) 강한실적과양호한업황 2Q17 Preview: 영업이익 2.94조원으로컨센서스상회 SK하이닉스의 217년 2분기매출액은 6.96조원 (YoY +77%, QoQ +11%), 영업이익은 2.94조원 (YoY +549%, QoQ +19%) 으로컨센서스를상회할것으로전망한다. DRAM은모바일비수기를지나신제품출시등으로인해출하량증가,

More information

Highlights

Highlights 2016 년 8 월 16 일 (041510) 쉬어가는국면 매수 ( 유지 ) 주가 (8 월 12 일 ) 29,700 원 목표주가 40,000 원 ( 하향 ) 상승여력 34.7% 김현석 (02) 3772-2884 hskim1006@shinhan.com KOSPI 2,050.47p KOSDAQ 705.18p 시가총액 액면가 발행주식수 646.1 십억원 500 원

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) 217/7/17 현대모비스 (1233) 중국부진으로목표주가 3 만원으로하향 2Q17 Preview 중국에서의부진이발목을잡아현대차그룹의최대부품사라는위상이발목을잡는 2분기가될것같다. 타 OE향매출이제한적인상황이고, 해외공장중가장규모가큰중국에서가동률 3% 대기록이예상되는만큼큰폭의실적둔화를피할순없다. 아무리수익성이 A/S부품사업에서든든하게받쳐줘도모듈부문의부진이클수밖에없기때문이다.

More information

도현우, Analyst, , nm 2D IM Flash 20nm 16nm Gen1 Gen2 3D Samsung 21nm 16nm 14nm 2D 24L

도현우, Analyst, , nm 2D IM Flash 20nm 16nm Gen1 Gen2 3D Samsung 21nm 16nm 14nm 2D 24L Sector update Korea / Semiconductors 25 February 2016 NEUTRAL Stocks under coverage Company Rating Price Target price 삼성전자 (005930 KS) BUY 1,172,000 1,550,000 SK 하이닉스 (000660 KS) BUY 30,900 37,000 이오테크닉스

More information

Microsoft Word - HMC_Company_Note_Petasys_130128.doc

Microsoft Word - HMC_Company_Note_Petasys_130128.doc Company Note 213. 1. 28 이수페타시스(766) BUY / TP 8,원 스마트폰 PCB 업체로 재평가 필요 현재주가 (1/25) 상승여력 시가총액 발행주식수 자본금/액면가 52주 최고가/최저가 일평균 거래대금 (6일) Analyst 김상표 2) 3787-259 spkim@hmcib.com Analyst 노근창 2) 3787-231 greg@hmcib.com

More information

SK증권 f

SK증권 f S-Oil (010950/KS 매수( 유지 ) T.P 100,000 원 ( 하향 )) 이익과투자모두좋지못한타이밍 2Q19 영업이익추정치는 -273 억원으로서컨센서스를크게하회할것으로예상함. 정유는유가하락 / 정제마진약세가나타났고, 화학에서도 PX 의지속적인가격하락이악재로작용하였음. 차후주가의방향성을보더라도중국발공급과잉속에정유 / 화학모두실적회복이쉽지않고, 게다가최근연이은화학투자의타이밍이좋지못한만큼,

More information

Microsoft Word - 2015030419435926.docx

Microsoft Word - 2015030419435926.docx (041510) 엔터테인먼트 Results Comment 2015.3.5 (Maintain) 매수 목표주가(원,12M) 46,000 현재주가(15/03/04,원) 34,900 상승여력 32% 영업이익(14P,십억원) 34 Consensus 영업이익(14,십억원) 39 EPS 성장률(14P,%) -89.8 MKT EPS 성장률(14F,%) -2.0 P/E(14P,x)

More information

LIG Research Division Company Analysis 2016/04/29 Analyst 신현준ㆍ 02) ㆍ 삼성전자 (005930KS Buy 유지 TP 1,600,000 원유지 ) 별 (Gal

LIG Research Division Company Analysis 2016/04/29 Analyst 신현준ㆍ 02) ㆍ 삼성전자 (005930KS Buy 유지 TP 1,600,000 원유지 ) 별 (Gal LIG Research Division Company Analysis 216/4/29 Analyst 신현준ㆍ 2)6923-7336 ㆍ anthony88@ligstock.com 삼성전자 (593KS Buy 유지 TP 1,6, 원유지 ) 별 (Galaxy) 이빛나는밤 전가격대에걸친스마트폰의판매호조및이익안정성확보로, IM 사업부문의실적견인은 1Q16 뿐만아 니라다음분기에도이어질것으로전망됩니다.

More information

2017 년 10 월 27 일 I Equity Research SK 하이닉스 (000660) 실적만으로설명이가능하다 3Q17 Review: 영업이익 3.74조원으로컨센서스부합 SK하이닉스의 17년 3분기매출액은 8.1조원 (YoY +91%, QoQ +21%), 영업이익

2017 년 10 월 27 일 I Equity Research SK 하이닉스 (000660) 실적만으로설명이가능하다 3Q17 Review: 영업이익 3.74조원으로컨센서스부합 SK하이닉스의 17년 3분기매출액은 8.1조원 (YoY +91%, QoQ +21%), 영업이익 217 년 1 월 27 일 I Equity Research 실적만으로설명이가능하다 3Q17 Review: 영업이익 3.74조원으로컨센서스부합 SK하이닉스의 17년 3분기매출액은 8.1조원 (YoY +91%, QoQ +21%), 영업이익은 3.74조원 (YoY +415%, QoQ +23%) 으로컨센서스에부합하는실적을달성했다. DRAM 은서버향제품의수요강세가지속되는가운데모바일향제품의계절적수요증가로인해가격이전분기대비

More information

0904fc52803e572c

0904fc52803e572c 212. 4. 24 기업분석 (5619/매수) 디스플레이 상반기 부진은 하반기에 보상된다 투자의견 매수 유지, 목표주가 7,원으로 13% 하향 조정 에 대한 투자의견을 매수로 유지하지만 목표주가는 7,원으로 13% 하향 조정한다. 목표주가를 하향 조정하는 이유는 삼성디스플레이와 SMD 합병에 따른 발주 지 연으로 12~13년 EPS를 각각 13%, 18% 하향

More information

삼성전자 (005930) 2019/1/3 기업실적 Preview 2019 년상고하저실적전망 예상보다부진할 4분기실적 4Q18F 삼성전자의매출액 62.8조원 (-4.9% YoY, -4.1% QoQ), 영업이익 13.7조원 (-9.7% YoY, -22.2% QoQ) 으로시

삼성전자 (005930) 2019/1/3 기업실적 Preview 2019 년상고하저실적전망 예상보다부진할 4분기실적 4Q18F 삼성전자의매출액 62.8조원 (-4.9% YoY, -4.1% QoQ), 영업이익 13.7조원 (-9.7% YoY, -22.2% QoQ) 으로시 삼성전자 (005930) 19/1/3 기업실적 Preview 19 년상고하저실적전망 예상보다부진할 4분기실적 4Q18F 삼성전자의매출액 62.8조원 (4.9% YoY, 4.1% QoQ), 영업이익 13.7조원 (9.7% YoY, 22.2% QoQ) 으로시장전망치를하회할것으로예 상한다. 서버고객사들의투자효율화, 신규 CPU 대기수요와더불어 DRAM 가격하락구간에서구매를지연하고있어수요가둔화된모습이다.

More information

기업분석 [SK 하이닉스 ] Fig 2: SK하이닉스부문별실적전망 ( 단위 : 십억원, %) 1Q17 2Q17 3Q17 4Q17 1Q18 2Q18 3Q18F 4Q18F F 2019F 매출액 6,290 6,692 8, 9,028 8,720 10,371 1

기업분석 [SK 하이닉스 ] Fig 2: SK하이닉스부문별실적전망 ( 단위 : 십억원, %) 1Q17 2Q17 3Q17 4Q17 1Q18 2Q18 3Q18F 4Q18F F 2019F 매출액 6,290 6,692 8, 9,028 8,720 10,371 1 2018/8/1 SK 하이닉스 (000660) 기업분석리포트 더성장할수있다 2분기사상최대실적경신 SK하이닉스는 2Q18 매출액 10.4조원 (+55.0% YoY, +18.9% QoQ), 영업이익 5.6조원 (+82.7%YoY, +27.6% QoQ) 으로높아진컨센서스를상회하였 투자의견 [ 신규 ] 목표주가 (6M) [ 신규 ] 현재주가 2018/7/31 매수

More information

<4D6963726F736F667420576F7264202D204F6E6C696E655FB1E2BEF75FC7D1B1B9BBE7C0CCB9F6B0E1C1A65F313630323139>

<4D6963726F736F667420576F7264202D204F6E6C696E655FB1E2BEF75FC7D1B1B9BBE7C0CCB9F6B0E1C1A65F313630323139> 2016 년 2 월 19 일 한국사이버결제 (060250) 16 년 성장성 더욱 강화, 수익성도 개선 전망 인터넷/소프트웨어 Analyst 성종화 02. 3779-8807 jhsung@ebestsec.co.kr 4Q15 실적은 매출은 호조, OP는 부진. 당사 전망치 대비 매출은 부합, OP 는 미달 4Q15 연결실적은 매출 586 억원(QoQ 16%, YoY

More information

Company Brief NR 싸이맥스 (160980) 로봇싸이의맥스스타일 액면가 500 원반도체웨이퍼이송장비전문업체 종가 (2019/03/29) Stock Indicator 자본금 발행주식수 시가총액 10,500 원 5.3 십억원 1,058 만주

Company Brief NR 싸이맥스 (160980) 로봇싸이의맥스스타일 액면가 500 원반도체웨이퍼이송장비전문업체 종가 (2019/03/29) Stock Indicator 자본금 발행주식수 시가총액 10,500 원 5.3 십억원 1,058 만주 Company Brief 2019-04-01 NR 싸이맥스 (160980) 로봇싸이의맥스스타일 액면가 500 원반도체웨이퍼이송장비전문업체 종가 (2019/03/29) Stock Indicator 자본금 발행주식수 시가총액 10,500 원 5.3 십억원 1,058 만주 111 십억원 외국인지분율 3.8% 52 주주가 7,090~15,000 원 60 일평균거래량

More information

Microsoft Word - I001_UNIT_ _ doc

Microsoft Word - I001_UNIT_ _ doc 2014-7-10 통신서비스 2Q14 Preview: 전기대비개선에도기대치에는소폭하회 2Q 통신서비스업체 : 시장기대치에는소폭하회전망 비중확대 ( 유지 ) Analyst 최관순 ks1.choi@sk.com +82-3773-8812 통신서비스 업체는 분기 사상 유례없는 번호이동 시장의 경쟁 격화로 수익성 악화를 경험 이후 분기 수익성 개선이 가능할 것으로 예상된다

More information

< 표 1> CJ 대한통운 4Q14 Preview 4Q13 3Q14 ( 단위 : 억원 ) 당사추정 컨센서스 4Q14 YoY QoQ 4Q14 YoY QoQ 매출액 1,287 11,343 11, % 3.5% 11, % 4.9% 영업이익

< 표 1> CJ 대한통운 4Q14 Preview 4Q13 3Q14 ( 단위 : 억원 ) 당사추정 컨센서스 4Q14 YoY QoQ 4Q14 YoY QoQ 매출액 1,287 11,343 11, % 3.5% 11, % 4.9% 영업이익 HI Research Center Data, Model & Insight 215-1-19 [ 기업브리프 ] 운송 / 상사하준영 (2122-9213) jyha@hi-ib.com CJ 대한통운 (12) 215 년글로벌운송업체로도약할것 Buy(Maintain) 목표가 (6M) 종가 (215/1/16) Stock Indicator 24, 원 182, 원 자본금 114

More information

Highlights

Highlights 2017 년 7 월 26 일 (034220) LCD 가격하락 vs. OLED 기대감 매수 ( 유지 ) 주가 (7 월 25 일 ) 32,800 원 목표주가 40,000 원 ( 하향 ) 상승여력 22.0% 2분기영업이익 8,040 억원 (-21.7% QoQ) 으로컨센서스하회 2017년영업이익 3.06 조원으로기존추정치 (3.5조원) 대비 14% 하회할전망 2019년

More information

Microsoft Word - 2016041323012959K_01_15.docx

Microsoft Word - 2016041323012959K_01_15.docx 아모레G (002790) 부진 계열사들의 턴어라운드 비-아모레퍼시픽 계열사들의 1Q16 매출액과 영업이익은 각각 전년대비 13%, 30% 증가할 것으로 추정 그 동안 부진했던 계열사들이 턴어라운드하며 아모레퍼시픽보다 빠른 영업이익 성장이 나타나기 시작 비-아모레퍼시픽 계열사들에 대해서는 기존 실적 전망 유지하나 아모레퍼시픽 실적전망 상향조정 반영하여 아모레G

More information

삼성전자 (005930)

삼성전자 (005930) 삼성 SDI(64) 깊은고심끝에투자의견 Hold 유지 1Q17 바닥으로점진적인실적개선세전망동사 1Q17 실적은매출액 1.3조원 (YoY: +1%, QoQ: +%), 영업이익 -67억원 (YoY/QoQ: 적자지속 ) 을기록하며시장기대치 ( 매출액 : 1.4조원, 영업이익 -475억원) 를하회하였다. 1분기실적부진의주요요인은 1 지난 2월에발생한중국천진공장화재로

More information

2019/4/1 LG 이노텍 (011070) 기업실적 Preview 생각보다더나쁘지않다 1Q19F 매출액 1.7조원, 영업손실 214억원전망 1Q19F LG이노텍의매출액 1.7조원 (+1.0% YoY, -28.5% QoQ), 영업손실 214억원 ( 적전 YoY, 적전

2019/4/1 LG 이노텍 (011070) 기업실적 Preview 생각보다더나쁘지않다 1Q19F 매출액 1.7조원, 영업손실 214억원전망 1Q19F LG이노텍의매출액 1.7조원 (+1.0% YoY, -28.5% QoQ), 영업손실 214억원 ( 적전 YoY, 적전 2019/4/1 LG 이노텍 (011070) 기업실적 Preview 생각보다더나쁘지않다 1Q19F 매출액 1.7조원, 영업손실 214억원전망 1Q19F LG이노텍의매출액 1.7조원 (+1.0% YoY, 28.5% QoQ), 영업손실 214억원 ( 적전 YoY, 적전 QoQ) 으로시장전망치에대체로부합할것으로 투자의견 [ 유지 ] 목표주가 (6M) [ 상향 ]

More information

한화테크윈 1분기 실적 요약 1Q15 2Q15 3Q15 4Q15 1Q16P QoQ YoY 키움증권 차이 추정치 (실제/추정) 매출액 6,22 6,72 6,48 7,56 6,426-15.% 6.7% 6,77 5.7% 항공방산 3,592 4,24 4,373 5,495 4,

한화테크윈 1분기 실적 요약 1Q15 2Q15 3Q15 4Q15 1Q16P QoQ YoY 키움증권 차이 추정치 (실제/추정) 매출액 6,22 6,72 6,48 7,56 6,426-15.% 6.7% 6,77 5.7% 항공방산 3,592 4,24 4,373 5,495 4, 실적 Review 216. 5. 3 BUY(Maintain) 목표주가: 56,원(상향) 주가(5/2): 43,5원 시가총액: 23,112억원 한화테크윈 (1245) 체질 개선 효과 기대 이상 Stock Data KOSPI (5/2) 전기전자/가전 Analyst 김지산 2) 3787-4862 jisan@kiwoom.com 1,978.15pt 52 주 주가동향

More information

더블유게임즈 (192080) Take DDI (Double Down Interactive) 인터넷 / 미디어 / 엔터김민정 ( ) 오대식 ( ) NR(Initiate) 2017/04/1

더블유게임즈 (192080) Take DDI (Double Down Interactive) 인터넷 / 미디어 / 엔터김민정 ( ) 오대식 ( ) NR(Initiate) 2017/04/1 (1928) Take DDI (Double Down Interactive) 인터넷 / 미디어 / 엔터김민정 (2122-918) mjkim@hi-ib.com 오대식 (2122-9212) dsoh@hi-ib.com NR(Initiate) 217/4/19 n 미국소셜카지노개발사 DDI 인수는미국오프라인슬롯개발사인 IGT(International Game Technology)

More information

LG 디스플레이연결실적추이및전망 ( 단위 : 십억원 ) 1Q16 2Q16 3Q16 4Q16 1Q17E 2Q17E 3Q17E 4Q17E E 출하면적 ['000m 2 ] 9,483 9,962 10,859 10,945 10,339 10,522 11,

LG 디스플레이연결실적추이및전망 ( 단위 : 십억원 ) 1Q16 2Q16 3Q16 4Q16 1Q17E 2Q17E 3Q17E 4Q17E E 출하면적 ['000m 2 ] 9,483 9,962 10,859 10,945 10,339 10,522 11, 실적 Preview 2017. 4. 18 Outperform(Maintain) 목표주가 : 34,000원주가 (4/17): 30,800원시가총액 : 110,207억원 LG 디스플레이 (034220) Flexible OLED 경쟁력확대가능성존재 Stock Data KOSPI (4/17) 반도체 / 디스플레이 Analyst 박유악 02) 3787-5063 yuak.pak@kiwoom.com

More information

2013년 0월 0일

2013년 0월 0일 219 년 1 월 31 일 I Equity Research LG 전자 (6657) 가전수출증대와 TV 회복확인 > 전장적자 3Q19 Review: TV 수익성개선은유의미 LG전자의 19년 3분기세부실적은매출액 15조 7,7 억원 (YoY +2%, QoQ +.5%), 영업이익은 7,814 억원 (YoY +4%, QoQ +2%) 을기록했다. 잠정실적발표당시에하나금융투자가호실적의원인으로추정했던

More information

0904fc528054624b

0904fc528054624b (518) 214년 1Q가 매수 시기 음식료 Company Update 213. 11. 11 (Maintain) Trading Buy 213년 3Q 매출, 이익 모두 부진 빙그레는 213년 3Q에 매출액 정체, 영업이익 16% 정도 감소할 전망이다. 실적 부진은 아 이스크림 판매 부진과 우유가격 인상 지연 때문이다. 아이스크림(매출비중 38%) 부진은 여 름철

More information

2007

2007 Eugene Research 기업분석 2019. 05. 16 LIG 넥스원 (079550.KS) 수출이가져온실적상향 기계 / 조선 / 건설, 부동산이상우 Tel. 02)368-6874 / tinycare@eugenefn.com 시장 Consensus 대비 ( 영업이익기준 ) Above In-line Below O BUY( 상향 ) 목표주가 (12M, 상향 )

More information