펀드운용의명가하이자산운용자산운용보고서 하이실적포커스 30 증권투자신탁 1 호 [ 채권혼합 ] 운용기간 2016.04.04 ~ 2016.07.03 이자산운용보고서는자본시장과금융투자업에관한법률에의거자산운용회사가작성하며, 투자자가가입한상품의특정기간 (3 개월. 단, MMF 는 1 개월 ) 동안의자산운용에대한결과를요약하여제공하는보고서입니다. 이자산운용보고서의내용은고객님이가입하신펀드전체에관한내용으로, 고객님의개인별수익률정보확인및변경사항은가입하신를통하여확인하시기바랍니다.
목차 1. 운용현황과향후전망 2. 펀드개요 3. 수익률현황 4. 자산현황 5. 펀드매니저현황 6. 비용현황 7. 투자자산매매내역 8. 펀드용어정리 공지사항고객님이가입하신펀드는 자본시장과금융투자업에관한법률 의적용을받습니다. 이보고서는자본시장법에의해하이실적포커스 30 증권투자신탁 1호 [ 채권혼합 ] 의자산운용사인하이자산운용이작성하여펀드자산보관자 ( 신탁업자 ) 인 ' 부산은행 ' 의확인을받아를통해투자자에게제공됩니다. 다만일괄예탁된펀드의펀드자산보관자 ( 신탁업자 ) 확인기간은일괄예탁된날이후기간에한합니다. 각종보고서확인 하이자산운용 http://www.hiam.com / 027272700 금융투자협회 http://dis.fundservice.net 1
1. 운용현황과향후전망 1% 0.74% 0% 0.66% 0.15% 1% 2% 3% 펀드비교지수 4% 5% 5.00% 최근 3 개월수익률 최근 1 년수익률 3
운용현황 [ 주식부문 ] KOSPI는 4월 30일기준 1,994.15pt로전월대비 0.09% 하락하며마감하였습니다. 4월증시는삼성전자를필두로국내기업들의실적호조와중국의수출서프라이즈에도불구하고달러약세에따른원달러환율하락에대한우려, 유가등상품가격변동성심화, 미국경기둔화우려등으로보합수준에머무르며한템포쉬어가는모습을보였습니다. 연초이후유가를포함한상품가격의강세에따른산업재 / 소재업체들의주가상승이 4월에도지속되는모습을보였으나 4월중순이후 OPEC회의에서의원유생산량동결실패로인해변동성이커졌습니다. 4월 FOMC에서는예상대로금리를동결하였으나향후금리인상시기에대한명확한시그널을제시하지못하며시장의방향성이모호해지는결과를가져왔습니다. 5월 KOSPI는0.5% 의수익률을기록하였습니다. 섹터별로는의약품 (11%), 통신업 (6.3%), 기계 (3.8%) 업종이수익률상위를기록했으며철강금속 (12.5%), 건설업 (9.8%), 섬유의복 (8.2%) 업종이하위를기록했습니다. 수급측면에서는개인 3,774억원매수, 기관 1,2038억원매도, 외국인 1,852억원매수하였습니다. 실적시즌이마무리된가운데시장전체의분위기를바꿀만한뚜렷한이벤트가없는상황에서특히 1분기실적개선을이끌었던환율여건변화, 유가및원자재상승으로마진축소등이 2분기실적개선지속에대한의구심을키우며 5월한달동안은단기조정이나타났습니다. 해당펀드내에서화장품, 화학, IT 관련업종에속해있는종목의수익률기여도가높았습니다. 6월 KOSPI는0.7% 의수익률을기록하였습니다. 섹터별로는전기전자 (8%), 의약품 (3.7%), 비금속 (0.7%) 업종이수익률상위를기록했으며의료정밀 (7.4%), 기계 (7.3%), 보험 (5.6%) 업종이하위를기록했습니다. 수급측면에서는개인 12831억원매도, 기관 2488억원매수, 외국인 8064억원매수하였습니다. 6월말브렉시트결정으로시장이큰폭의조정을받았으나, 이후빠르게반등하는모습을보였습니다. [ 채권부문 ] 4월말채권시장의금리수준과일드커브는전월말과유사한수준으로마감하였습니다. 월초채권시장은 3월심리지표개선과정부의긍정적경기판단으로금리상승세로출발하였습니다. 이후총선에서여당의참패로 ' 한국판양적완화 ' 공약현실가능성이낮아짐에따라금리상승폭이확대되었습니다. 그러나금통위에서한은총재가정책공조를조건으로금리인하가능성에대해언급하고, 정부가구조조정에속도를냄에따라금리인하기대가높아지며금리상승분을반납하였습니다. 국제유가상승및글로벌위험자산강세에따라 4월 FOMC는매파적일것이란경계감이확산되며장단기스프레드한때확대되었으나, 예상보다완화적인회의결과에따라재차축소되었습니다. 신용스프레드는회사채캐리매력부각되며축소세를이어갔습니다. 5월채권시장은중기물을중심으로금리가소폭상승하는모습을보였습니다. 월초채권시장은한국은행과기재부가국책은행자본확충에공감대를형성하며, 금리인하기대감으로강세출발하였습니다. 그러나 5월금통위의만장일치기준금리동결, 매파적인 4월 FOMC 의사록공개로금리는상승반전하였습니다. 이후 KDI의경제성장률전망치하향조정과금리인하권고로기준금리인하기대감이재차확대되며금리상승폭을상당부분되돌렸습니다. 수익률곡선은장기물에대한견조한매수세로플래트닝되는모습을보였습니다. 신용스프레드는강보합세를띈가운데, AA 등급여전채가강세를이어갔습니다. 6월채권시장은금리가큰폭으로하락하는모습을보였습니다. 월초채권시장은 5월금통위의사록에서사실상금리인하소수론이있었다는것이확인되며강세출발하였습니다. 이후미국고용지표쇼크에의한 6월 FOMC 금리인상우려가완화, 6월금통위의만장일치기준금리인하단행으로금리하락세가유지되었습니다. 이후, 브렉시트투표가결로연내미국금리인상기대가축소되고, 각국중앙은행이완화적통화정책펼것이란기대감높아지며금리하락폭이확대되었습니다. 수익률곡선은브렉시트로인한경기하방우려확대로장기금리가큰폭으로하락하며플래트닝되는모습을보였습니다. 신용스프레드는기준금리인하, 브렉시트가결등의영향으로국고채금리하락폭이우량회사채하락폭상회하며소폭확대되었습니다. 4
향후전망및계획 [ 주식부문 ] 6월예상치못했던영국의브렉시트결정으로인한시장의변동성확대는각국정부의발빠른조치등으로 안정국면에접어들은것으로판단됩니다. 이번결정이오히려추가적인경기부양을위한재정정책확대및미국 금리인상지연을이끌어냈다는점에서주식시장에긍정적으로작용할것으로예상하고있습니다. 더욱이이번 유럽, 일본등선진시장의혼란으로글로벌투자자들의관심과자금흐름이신흥시장으로옮겨올가능성이높아진 점은매우주목할만한점으로판단됩니다. 선진국이더이상통화정책을통한부양이힘들어짐에따라 재정확대로가고있는점은신흥국의환율변동성을감소시킴으로서신흥국의재정정책여력이확대로이어져 금융위기이후이어져왔던선진국확대, 신흥국축소라는글로벌펀드플로우가반전될가능성이높아보입니다. 단기적으로외국인의매수세가이어진다면국내주식시장에서대형주의상승가능성이높은것은사실입니다. 다만, 저성장과수요부진이라는고질적인문제가해결되지않았다는점에서상승에대한눈높이는낮추어잡아야 할것으로판단됩니다. 금월포트폴리오는 2분기및 3분기실적호조가예상되는대형주의비중을추가적으로 확대할계획을가지고있습니다. 다만, 상승의한계를인식하고있는만큼목표수익률을낮게잡고, 트레이딩 차원에서접근할계획입니다. 2015년 7월고점이후중소형주의약세가지속되고있는상홥입니다. 전년중소형주의상승이밸류에이션 측면에서다소버블을만들었다는점은인정해야할것같습니다. 다만, 주가의하락세가많이진행되었고, 동기간 동안실적은개선되어왔기때문에전년에비해밸류에이션부담은많이해소되었다고판단하고있습니다. 국내 기관들의매도세도상당부문진행되어, 수급측면에서의부담도많이낮아진것으로보입니다. 이에따라 중소형주의상대적으로높은편입비중은당분간유지할계획입니다. 향후포트폴리오는인터넷 / 전자상거래, 바이오 / 제약, 신재생에너지등의성장산업의비중을추가적으로확대할 계획을가지고있습니다. 저성장이라는큰환경을변화시킬수있는것은기술혁신을통해서가능하다는판단 때문입니다. 이에따라포트폴리오에저평가실적호전주, 기술혁신형성장주의균형을맞출수있도록 노력하겠습니다. [ 채권부문 ] 7월채권금리는하락할전망입니다. 6월기준금리인하에도불구하고추가기준금리인하기대감이높은상황이며, 브렉시트찬성투표로인해미기준금리인상시기가늦춰질가능성높다고판단하여채권시장은강세기조를유지할것으로보입니다. 다만, 실제영국의 EU 탈퇴가진행되기까지최소 2년이상의시일이필요할것으로예상되며, 최근금리급락에따른절대금리레벨부담감으로강세폭은제한적일것으로전망합니다. 장투기관의견조한장기물매수세에힙입어일드커브는전월말대비큰폭으로 Flattening된상황입니다. 현재 310년스프레드는 20bp 초반수준에불과하나브렉시트현실화에따른글로벌불확실성증가하였고, 국고3년금리가기준금리를하회함에따라금리하락여지가있는장기물로매수세가확대될것으로예상되어일드커브는추가적으로 Flattening될전망입니다. 최근수개월동안크레딧스프레드가큰폭으로축소됨에따라크레딧물에대한캐리메리트가약화되었습니다. 향후브렉시트현실화에따른글로벌불확실성증대및추가기준금리인하기대감확대로유동성이풍부한국고 / 통안채에대한매수세가확대되며크레딧스프레드는확대될것으로전망합니다. 다만, 6월기준금리인하와추가기준금리인하기대로절대금리레벨이크게하락한상황이어서우량크레딧에대한캐리수요가지속되어크레딧스프레드의확대폭은제한적일것으로전망합니다. 브렉시트우려완화로월중조정장도래시듀레이션및장기물, 크레딧비중을확대할계획입니다. 5
2. 펀드개요 기본정보 펀드명하이실적포커스 30 증권투자신탁 1 호 [ 채권혼합 ] 펀드의종류 운용기간 자산운용회사 신탁업자 투자신탁 / 증권 ( 혼합채권 )/ 추가형 / 개방형 / 종류형 3 개월 (20160404 ~ 20160703) 하이자산운용 부산은행 위험등급 3 등급 ( 중간위험 ) 상품의특징 최초설정일 존속기간 금융투자협회펀드코드 일반사무관리회사 20070704 추가형 71157 SC 은행펀드서비스부 국민은행 KEB 하나은행 ( 하나 ) 신한은행부산은행대우증권대신증권유안타증권하이투자증권 HMC 투자증권 ( 구신흥 ) 신영증권대구은행하나금융투자유진투자증권미래에셋증권교보증권삼성증권우리은행 SK 증권한국투자증권현대증권기업은행삼성생명우리투자증권경남은행메리츠종합금융증권신한금융투자펀드온라인코리아동부증권 KB 투자증권 KTB 투자증권광주은행 LIG 투자증권 IBK 투자증권한국산업은행농협스탠다드차타드은행비엔케이투자증권이베스트투자증권 주식에 30% 이하, 채권에 90% 이하를투자하는혼합형상품. 해당상품은투자신탁재산의 70% 이상을국공채및우량채권위주의신용평가등급이우수한안전자산에투자하여안정적인운용성과를추구합니다. 또한, 투자신탁재산의 30% 미만에서 100% Bottomup 리서치를통해철저한상승여력위주의종목을선정하고, 선제적리스크관리를통해운용성과변동성을제어하여초과수익을추구하는상품입니다. 재산현황 ( 단위 : 원, %) ( 단위 : 원, %) 항목 전기말 당기말 증감률 종류 (Class) 별기준가격현황 금융투자협회펀드코드 전기말 당기말 증감률 자산총액 410,046,378,740 382,413,193,216 6.74 부채총액 1,140,994,761 5,694,163,927 399.05 순자산총액 408,905,383,979 376,719,029,289 7.87 기준가격 1,501.91 1,512.95 0.74 주 ) 기준가격이란투자자가집합투자증권을입금 ( 매입 ), 출금 ( 환매 ) 하는 경우또는분배금 ( 상환금포함 ) 수령시에적용되는가격으로펀드의 순자산총액을발행된수익증권총좌수로나눈가격을말합니다. 클래스 A 71158 클래스 C 71159 클래스 S AP204 클래스 F A3715 클래스 E AT276 클래스 P AY268 클래스 W AZ337 935.61 940.03 933.13 936.72 937.73 942.86 936.32 940.97 935.96 940.50 939.51 945.23 0.47 0.38 0.55 0.50 0.49 0.61 클래스 P B0096 934.91 939.08 0.45 주 ) 위당기말기준가격은결산부기준가격이며, 재투자기준가격은클래스 A(940.03) 클래스 C(936.72) 입니다. 분배금내역 ( 단위 : 백만원, 좌 ) 구분 분배금기준일분배금지급금액 분배후수탁고 기준가격 ( 원 ) 분배금지급전분배금지급후 하이실적포커스 30 1A 하이실적포커스 30 1CP 하이실적포커스 30 1C 하이실적포커스 30 1CW 하이실적포커스 30 CP2 하이실적포커스 30 1S 하이실적포커스 30 1CF 하이실적포커스 30 1CE 6
3. 수익률현황 기간수익률 ( 단위 : %) 구분 최근 3 개월최근 6 개월최근 9 개월최근 1 년최근 2 년최근 3 년최근 5 년 운용펀드 0.74 0.63 0.48 5.00 7.22 20.36 20.61 클래스 A 0.47 0.10 1.26 6.00 5.00 16.64 14.45 클래스 C 0.38 0.07 1.52 6.33 4.27 15.43 12.36 클래스 S 0.55 0.25 1.04 5.71 5.63 클래스 F 클래스 E 0.50 0.15 1.19 5.90 5.21 클래스 P 클래스 W 클래스 P 0.49 0.13 1.23 5.95 0.61 0.38 0.85 5.48 0.45 0.05 1.34 6.09 비교지수 0.66 1.33 1.48 0.15 3.74 9.06 11.47 비교지수 (Benchmark) = KOSPI 27% + KOBI120 73% * 위투자실적은과거성과를나타낼뿐미래의운용성과를보장하는것은아닙니다. 손익현황 구분 당기 전기 증권 파생상품 집합투주식채권어음자증권장내장외 부동산 실물자산 특별자산 1,086 1,908 56 38 2,268 2,016 57 2 기타 단기대출및예금 기타 ( 단위 : 백만원 ) 손익합계 4 156 2,862 1 324 521 4. 자산현황 자산구성현황 통화별구분 KRW 합계 주식 채권 증권 어음및기타증권 집합투자증권 장내 파생상품 장외 부동산 실물자산 특별자산 기타 단기대출및예금 ( 단위 : 백만원, %) 기타 자산총액 106,893 249,903 2,065 20,247 3,305 382,413 (27.95) (65.35) (0.54) (5.29) (0.86) (100.00) 106,893 249,903 2,065 20,247 3,305 382,413 (27.95) (65.35) (0.54) (5.29) (0.86) (100.00) ( ) 내는자산총액에대한비중. 다만클래스펀드인경우, 클래스운용펀드의투자비중을뜻함. 7
[ 전기 ] [ 당기 ] 주식 28.54 채권 66.61 어음 0.00 집합투자증권 0.51 파생상품 0.00 부동산 0.00 실물자산 0.00 특별자산 0.00 단기대출및예금 4.06 기타 0.28 0 10 20 30 40 50 60 70 주식 27.95 채권 65.35 어음 0.00 집합투자증권 0.54 파생상품 0.00 부동산 0.00 실물자산 0.00 특별자산 0.00 단기대출및예금기타 5.30 0.86 0 10 20 30 40 50 60 70 주 ) 위자산구성그래프는클래스운용펀드기준의구성현황입니다. 주요자산보유현황 ( 단위 : 주, 백만원,%) 구분종목명보유수량평가액 채권국고03001612(137) 20,000,000,000 20,188 채권국고027501909(144) 10,000,000,000 10,555 채권산금14신이30002112 10,000,000,000 10,147 채권주택금공MBS1335(13) 10,000,000,000 10,121 채권국고020001712(146) 10,000,000,000 10,119 채권산금15신이20612181 10,000,000,000 10,104 채권기업 ( 신 )1511이2A06 10,000,000,000 10,085 채권현대커머셜1961 10,000,000,000 10,072 채권신한은행2004이1.5B 10,000,000,000 10,063 채권현대캐피탈1439 10,000,000,000 10,059 비중 5.28 2.76 2.65 2.65 2.65 2.64 2.64 2.63 2.63 2.63 5. 펀드매니저 펀드매니저 성명 직위 운용중인다른펀드현황 펀드수운용규모 성과보수가있는펀드및일임계약현황 펀드수 운용규모 주요경력및운용내역 ( 단위 : 개, 백만원 ) 협회등록번호 박정원 부책임운용역 6 100,662 현 ) 하이자산운용주식운용본부, 우리투자증권, GS자산운용주식운용팀, 유리자산운용주식운용본부팀장 2109000988 이석원 책임운용역 34 490,968 고려대경제학 / 경영대학원 ING자산운용 (8.5년) 이스타투자자문 (0.8년) 한셋투자자문 (1년) 미래에셋자산운용 (1.5년) KB자산운용 (5.3년) 현하이자산운용주식운용본부 2109000499 조주현 책임운용역 11 1,843,008 6 834,716 성균관대학교경영학과, 제일투신운용리스크관리팀 ( 리스크관리 ), 현하이자산운용채권운용1팀장 01010040022 주 ) 성명이굵은글씨로표시된것이책임운용전문인력이며, ' 책임운용전문인력 ' 이란운용전문인력중투자전략수립및투자의사결정등에있어주도적이고핵심적인역할을수행하는자를말합니다. 8
펀드매니저변경내역 기간 운용전문인력 20100517 ~ 현재 조주현 20120510 ~ 현재 이석원 20130930 ~ 20131031 서범진 20131101 ~ 현재 박정원 6. 비용현황 보수및비용지급현황 펀드 하이실적포커스 30 증권투자신탁 1 호 [ 채권혼합 ] 클래스 A 클래스 C 클래스 S 클래스 F 클래스 E 자산운용사 구분 전기 당기 ( 단위 : 백만원,%) 금액비율금액비율주 1) 일반사무관리회사 기타비용주 2) 매매중개수수료 단순매매중개수수료 조사분석업무등서비스수수료 합계 5 0.00 5 0.00 120 0.03 23 0.01 143 0.03 95 0.02 증권거래세 213 0.05 153 0.04 자산운용사 239 292 0.14 271 16 0.01 15 일반사무관리회사 11 0.00 10 자산운용사 204 79 0.02 16 0.00 222 0.14 0.01 0.00 558 0.26 518 0.26 408 0.22 392 14 0.01 13 일반사무관리회사 9 0.00 9 자산운용사 3 196 0.22 0.01 0.00 635 0.35 611 0.35 1 0.06 1 0 0.01 0 일반사무관리회사 0 0.00 0 자산운용사 8 2 0.06 0.01 0.00 4 0.19 4 0.19 1 0.01 1 0.01 일반사무관리회사 0 0.00 자산운용사 13 10 0.13 13 13 1 0.01 1 일반사무관리회사 1 0.00 1 13 0.01 0.00 28 0.24 27 0.24 9
클래스 P 클래스 W 클래스 P 자산운용사 0 0 0.12 0 0 0.01 0 일반사무관리회사 0 0.00 0 자산운용사 0 하이실적포커스 30 증권투자신탁 1 호 [ 채권혼합 ] 0 0.12 0.01 0.00 1 0.25 1 0.25 0 0.01 0 일반사무관리회사 0 0.00 0 자산운용사 5 0 0.01 0.00 0 0.12 0 0.12 7 0.16 8 0 0.01 0 일반사무관리회사 0 0.00 0 5 0.16 0.01 0.00 13 0.29 13 0.29 주 1) 펀드의순자산평잔대비비율주 2) 기타비용이란회계감사비용, 증권등의예탁및결제비용등펀드에서경상적 / 반복적으로지출된비용으로서매매 / 중개수수료는제외한것입니다. 총보수비용비율 구분 총보수 비용비율 (A) 주 1) 매매 중개수수료비율 (B) 주 2) 전기당기전기당기 ( 단위 : 연환산, %) 합계 (A+B) 전기당기 운용펀드 0.00 0.00 0.14 0.10 0.14 0.10 클래스 A 1.06 1.06 0.14 0.10 1.19 1.15 클래스 C 1.41 1.41 0.14 0.10 1.54 1.50 클래스 S 0.76 0.76 0.14 0.10 0.89 0.85 클래스 F 0.54 0.14 0.68 0.00 클래스 E 0.96 0.96 0.14 0.10 1.09 1.05 클래스 P 1.01 1.01 0.14 0.10 1.14 1.11 클래스 W 0.51 0.51 0.14 0.10 0.64 0.60 클래스 P 1.16 1.16 0.14 0.10 1.29 1.25 주 1) 총보수 비용비율 (Total Expense Ratio) 이란운용보수등펀드에서부담하는 ' 보수 ' 와 ' 기타비용 ' 총액을순자산연평잔 ( 보수, 비용차감전기준 ) 으로나눈비율로서해당운용기간중투자자가부담한총보수, 비용수준을나타냅니다. 주 2) 매매 중개수수료비율이란매매 중개수수료를순자산연평잔액 ( 보수, 비용차감전기준 ) 으로나눈비율로서해당운용기간중투자자가부담한매매 중개수수료의수준을나타냅니다. 7. 투자자산매매내역 매매주식규모및회전율 매수 매도 수량금액수량금액 3 개월 매매회전율 ( 단위 : 주, 원,%) 연환산 1,133,941 39,671,882,692 3,234,837 50,976,104,017 45.09 182.88 매매회전율이란해당운용기간중매도한주식가액의총액을그해당운용기간중보유한주식의평균가액으로나눈비율을의미합니다. 매매회전율이높을경우매매거래수수료 (0.1% 내외 ) 및증권거래세 ( 매도시 0.3%) 발생으로실제투자자가부담하게되는펀드비용이증가합니다. 10
최근 3 분기매매회전율추이 20160404 ~ 20160703 45.09 20160104 ~ 20160403 59.16 20151004 ~ 20160103 48.19 ( 단위 : %) 11
8. 펀드용어정리 기준가격 펀드의매입, 환매및분배시적용되는가격으로, 기준가격은공고일전일의펀드순자산총액을그공고일전일의펀드수익증권총수량으로나누어 1,000 을곱한가격으로계산하고, 소수점셋째자리에서반올림합니다. 단위형 & 추가형집합투자기구 단위형집합투자기구는펀드의모집시기 ( 판매기간 ) 가한정되어있고그이후에는가입할수없는펀드이며, 추가형집합투자기구는이미설정된펀드에추가로자금납입이가능한펀드입니다. 투자신탁보수 펀드의운용및관리와관련된비용입니다. 즉재산을운용및관리해준대가로투자자가지불하는비용입니다. 통상연 % 로표시되며, 투자신탁보수에는집합투자업자보수, 보수, 신탁업자보수, 일반사무관리회사보수등이있습니다. 보수율은펀드마다다르게책정되는것이일반적입니다. 선취판매수수료 선취판매수수료는펀드가입시투자자가에지불하는비용입니다. 환매수수료 펀드에가입한후일정기간이내에환매할때투자자에게부과되는수수료로서부과된환매수수료는다시펀드재산에편입됩니다. 매매회전율 주식매매의빈도를나타내는지표입니다. 해당운용기간에매도한주식가액을같은기간에평균적으로보유한주식가액으로나누어산출하며, 주식매매의빈번한정도를나타내는지표라할 한국금융투자협회펀드코드 한국금융투자협회가투자자들이쉽게공시사항을조회하여활용할수있도록펀드에부여하는 5 자리의고유코드를말합니다. 모자형집합투자기구 운용하는펀드 ( 모펀드 ) 와이펀드에만투자하는펀드 ( 자펀드 ) 로구성된펀드형태를말합니다. 자펀드는모펀드에서발행한펀드지분을취득하여투자자는자펀드에가입하게됩니다. 모펀드와자펀드의집합투자업자는동일해야하며, 자펀드는모펀드가발행한펀드지분외의다른지분은취득할수없고, 자펀드만이이지분을취득할수있습니다. 종류형집합투자기구 통상멀티클래스펀드라하며, 하나의펀드안에서투자자그룹 ( 클래스 ) 별로서로다른판매보수와수수료체계를적용하는펀드를말합니다. 보수와수수료가달라클래스별로기준가격의차이는있지만각클래스는하나의펀드로통합운용되어자산운용및평가방법은동일합니다. 증권펀드 펀드재산의 50% 를초과하여증권 ( 주식, 채권등 ) 에투자하는펀드입니다. 주된투자대상의편입비율에따라주식형, 채권형, 혼합형으로구분됩니다. 단기금융펀드 (MMF) 펀드재산의전부를단기금융상품 ( 국공채, CD, CP 등 ) 에투자하는펀드를말합니다. 부동산펀드 펀드재산의 50% 를초과하여부동산 ( 부동산과관련된증권등포함 ) 에투자하는펀드를말합니다. 특별자산펀드 펀드재산의 50% 를초과하여특별자산 ( 증권및부동산을제외한금, 원자재등 ) 에투자하는펀드를말합니다. 혼합자산펀드 펀드를운용함에있어서증권, 부동산, 특별자산등투자대상의제한을받지않는펀드를말합니다. 집합투자업자 ( 자산운용회사 ) 펀드를운용하는회사를말합니다. 펀드 ( 은행, 증권사, 보험사등 ) 를통해투자자로부터모집한자금을실제주식등에투자, 운용하는회사입니다. ( 투자매매 / 중개업자 ) 펀드의판매등을주업무로하는회사이며, 투자자에게펀드를판매하는은행, 증권사, 보험사등이해당됩니다. 신탁업자 펀드재산을보관 관리하는회사를말합니다. 현행법상위탁받은투자자의자산을집합투자업자의고유재산과분리하여보관 관리하도록규정되어있습니다. 이에따라투자자의자산은안전하게보관 관리됩니다. 사무관리회사 집합투자업자의위탁을받아펀드의기준가산정등일반사무관리업무를담당하는회사를말합니다. 개방형 & 패쇄형집합투자기구 개방형집합투자기구는투자자가원하는경우언제든지환매가가능한펀드이며, 폐쇄형집합투자기구는중도환매를할수없는펀드입니다. 투자신탁 & 투자회사 투자신탁은집합투자업자와신탁업자간신탁계약체결에의해만들어지는펀드를말하며, 투자회사는설립자본금을바탕으로주식회사형태로만들어지는펀드를말합니다. 12
자산보관. 관리보고서 이보고서는집합투자기구재산을보관. 관리하는신탁업자가집합투자재산이적정하게운용되었는지여부등에관하여확인한내용을투자자에게제공하기위해 [ 자본시장과금융투자업에관한법률 ] 제 248 조제 1 항에따라작성되었습니다. * 신탁업자명 : 부산은행 * 문의가능전화번호 : 027586252 1. 집합투자기구의개요가. 집합투자기구명칭 : 하이실적포커스 30 증권투자신탁 1 호 ( 채권혼합 ) 하이실적포커스 30 증권투자신탁 1 호 ( 채권혼합 ) 종류 A 하이실적포커스 30 증권투자신탁 1 호 ( 채권혼합 ) 종류 C 하이실적포커스 30 증권투자신탁 1 호 ( 채권혼합 ) 종류 S 하이실적포커스 30 증권투자신탁 1 호 ( 채권혼합 ) 종류 CF 하이실적포커스 30 증권투자신탁 1 호 ( 채권혼합 ) 종류 CE 하이실적포커스 30 증권투자신탁 1 호 ( 채권혼합 ) 종류 CP2 하이실적포커스 30 증권투자신탁 1 호 ( 채권혼합 ) 종류 CW 하이실적포커스 30 증권투자신탁 1 호 ( 채권혼합 ) 종류 CP 나. 분류 : 증권집합 ( 채권혼합형 ) 투자기구다. 보관. 관리기간 : 2015.07.04 ~ 2016.07.03 ( 결산 ) 라. 집합투자업자 : 하이자산운용 마. 투자매매업자. 투자중개업자 : KTB 투자증권, 교보증권, 대신증권, KB 투자증권, 유안타증권, 신한금융투자, HMC 투자증권, NH 투자증권, 펀드온라인코리아, 하나금융투자, 하나은행, 메리츠종합금융증권, 한국투자증권, 미래에셋대우, 신영증권, 현대증권, 삼성증권, LIG 투자증권, BNK 투자증권, 이베스트투자증권, 우리은행, 유진투자증권, 한국산업은행, 대구은행, 광주은행경남은행, 국민은행, SC 은행, 한국산업은행, 신한은행, 삼성생명, 하이투자증권, 미래에셋증권, 중소기업은행, 농협은행, IBK 투자증권, 동부증권, SK 증권, 부산은행 2. 집합투자규약의주요변경사항 변경일자 변경사유 변경전 주요변경내용 변경후 집합투자업자는 아니하다. 집합투자업자는 아니하다. 1. 내지 3. ( 생략 ) 1. 내지 3. ( 현행과같음 ) 4. 투자신탁재산을 해당하는행위 4. 투자신탁재산을 해당하는행위 제 19 조 가. ( 생략 ) 가. ( 현행과같음 ) 20151123 ( 운용및 투자제한 ) 나. 사모집합투자기구 ( 사모집합투자기구에상당하는외국사모집합투자기구를포 나. 이투자신탁자산총액의 5% 를초과하여사모집합투자기구 ( 사모집합투자기구 함한다 ) 의집합투자증권에투자하는 에상당하는외국사모집합투자기구 행위 를포함한다 ) 의집합투자증권에투 자하는행위 ( 이하생략 ) ( 이하현행과같음 )
1 종류 A 수익증권, 종류 CP 수익증권및 종류 CP2 수익증권을제외한다른종류의수 이투자신탁은수익자가수익증권을환매하는 경우환매수수료를부과하지아니한다. 익증권은환매수수료를징구하며, 수익증권을환매하는경우 ( 제26조제2항단서의사유가발생하는경우에는그집합투자업자또는신탁업자를말한다 ) 는환매를청구한수익자가당해종류수익증권을보유한기간 ( 당해종류수익증권의매수일을기산일로하여환매시적용되는당해종류수익증권의기준가격적용일까지를말한다 ) 별로환매수수료를 20151123 제 41 조 ( 환매수수료 징구하여환매대금지급일의익영업일까지투자신탁재산에편입한다. 2 환매수수료는원본좌수에서발생한이익금 ( 재투자좌수에서발생한손익은제외한다, 이하본항에서 이익금 이라한다 ) 을기준으로다음에서정하는바와같이부과한다. 1. 90일미만 : 이익금의 70% 3 는제1항및제2항의규정에불구하고제51조에따른 수익증권통장거래약관 ( 종류 CP2 수익증권의경우에는 연금저축계좌설정약관 ) 에정한바에따라목적식투자고객등에대하여환매수수료의부과를면제할수있다. 1 내지 3 ( 생략 ) 1 내지 3 ( 현행과같음 ) 20151123 제 43 조 ( 신탁계약의 변경 ) 4 수익자는제2항에따른공시일부터 1월이 4 수익자는제2항에따른공시일부터 1월이내에에이의신청서를제출하고수익내에에이의신청서를제출하고수익증권의환매를청구할수있으며, 이경우제증권의환매를청구할수있다. 다만, 아 41조에불구하고환매수수료를징구하지아니니하다. 한다. 다만, 아니하다. 제 45 조 1 내지 2 ( 생략 ) 3 제 1 항제 2 호에따라신탁계약을해지하는경 1 내지 2 ( 현행과같음 ) < 삭제 > 20151123 ( 투자신탁의 해지 ) 우에는제 41 조에불구하고환매수수료를받지 아니한다. 4 제 1 항제 3 호 개별통지하여야한다. 5 제 1 항제 3 호 협의하여정한다. 3 제 1 항제 3 호 개별통지하여야한다. 4 제 1 항제 3 호 협의하여정한다. 3. 투자운용인력의변경 변경일자변경사유성명주요운용경력및기간 협회등록번호
4. 집합투자자총회의결의내용 일시안건집합투자증권총수출석의결권수결의결과 5. 이해관계인의거래의적격여부를확인한경우의그내용 성명 이해관계인 관계 거래의종류자산의종류거래금액적격여부 6. 회계감사인의선임. 교체. 해임에관한사항 선임일자회계감사인명계약기간감사보수계약방법 2008.04.01. 딜로이트안진회계법인, 삼일회계법인, 한영회계법인, 서일경영회계법인, 성도회계법인 자동연장 집합투자기구별순자산총액의 4.18/100,000 원 ( 단, 최고 385 만원, 최저 132 만원, 자산총액 50 억 ~100 억원이하최저보수 33 만원 ) 서면계약 7. 법제 247 조제 5 항각호의사항확인 투자설명서가법령 집합투자규약에부합하는지의여부 : 부합함 자산운용보고서의작성이적정한지여부 : 적정함 위험관리방법의작성이적정한지여부 : 집합투자재산의평가가공정한지의여부 : 공정함 집합투자재산의평가결과에따라기준가격이적정하게산출되었는지여부 : 적정함 집합투자업자의운용지시가법, 집합투자규약또는투자설명서에위반된경우신탁업자또는투자회사감독이사의시정요구및이에대한집합투자업자의이행명세 위배일자통보일펀드명 ( 펀드코드 ) 구분위배항목 2015.11.26 2015.11.30 하이실적포커스 30 증권투자신탁 1 호 ( 채권혼합 ) (0304200AG025) 약관 주식과집합투자증권에대한투자한도제한 한도 위반내용 결과 30% 이하 30.12% 집합투자증권의추가발행시기존투자자의이익을해칠염려가없는지여부 : 위반사유및운용사의견 주식매매로인한위반 ( 익영업일해소됨 ) 해소일자 2015.11.27 집합투자신탁재산별로미리정해진자산배분명세에따라매매결과가공정하게배분되었는지의여부 : 하이자산운용 는투자신탁재산에대한 사전자산배분기준 을내규로제정하여전산시스템으로관리하고있음 8. 그밖에투자자보호에필요한사항이투자신탁의운용및투자등에관한보다자세한사항은해당자산운용회사 홈페이지 (http://www.hiam.com) 를이용할수있습니다