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Daily * START=STrategic Analysis and Refreshing Thoughts 상품시장에대한기술적견해 : 유가셀링클라맥스근접 Focus 3p 참고 Technical Analyst 김영일.769.176 ampm1@daishin.com 15 년 1 월 16 일금요일 KOSPI 변동성을동반한빠른하락만나타나지않는다면 KOSPI 는 189p 내외에서중기저점을만들것. 상품지수장기지지선괴리율 1% 내외. 다만, 상품별로는저점시기다를것. 유가는셀링클라이맥스근접하고있는반면비철금속과농산물은상대적으로하락압력강함. 유가관련타이어주들과농산물관련음식료업종기술적관심 증시일정 p 1914.14.48 (.3%) 1/13 1/14 1/15 종가 1917.14 1913.66 1914.14 등락 -3.81-3.48.48 등락폭 -. -.18.3 거래량 ( 백만주 ) 338 97 66 거래대금 ( 십억원 ) 4,79 4,44 3,819 시가총액 ( 십억원 ) 1,153,155 1,15,996 1,151,311 주 : 거래량, 거래대금, 시가총액은보통주기준으로표시 KOSDAQ Chart Alarm 1p 15 일 KOSPI 는개인과기관, 기타법인의매수세에힘입어.3% 상승한 1,914.14 에거래마감 매매및자금동향 16p 581.39 7. (1.6%) 1/13 1/14 1/15 종가 571. 574.17 581.39 등락 -3.76 3.17 7. 등락폭 -.65.56 1.6 거래량 ( 백만주 ) 553 433 448 거래대금 ( 십억원 ),894,474,74 주 : 거래량, 거래대금, 시가총액은보통주기준으로표시 www.daishin.com

DAISHIN SECURITIES 주간증시일정 월화수목금 5 6 7 8 9 獨 1 월 CPI 美 ISM 비제조업지수 獨 1 월실업률 美주간신규실업수당청구건수 美비농업부분고용자수변동 ( 전기 :.6%, 발표 :.%) ( 전기 :59.3, 발표 :56.) ( 전기 :6.6%, 예상 :6.5%) ( 전기 :98K, 발표 :94K) ( 전기 :353K, 발표 :5K) 美 FOMC 의사록 美 1 월실업률 ( 전기 :5.8%, 발표 :5.6%) 中 1 월 PPI ( 전기 :-.7%, 발표 :-3.3%) 中 1 월 CPI ( 전기 :1.4%, 발표 :1.5%) 獨 11 월산업생산 ( 전기 :1.%, 발표 :-.5%) 1 13 14 15 16 日 11 월경상수지 ( 전기 :833.4B, 예상 :139.5B) 中 1 월수출 ( 전기 :4.7%, 예상 :6.%) 中 1 월수입 ( 전기 :-6.7%, 예상 :-6.%) 美주간신규실업수당청구건수 美 1 월 PPI ( 전기 :-.%, 예상 :-.4%) 日 1 월 PPI ( 전기 :.7%, 예상 :.1%) 日금통위 美 1 월 CPI ( 전기 :-.3%, 예상 :.7%) 美 1 월산업생산 ( 전기 :1.3%, 예상 :.%) 美 1 월미시간대기대지수 ( 전기 :93.6, 예상 :94.1) 19 1 3 日 11 월산업생산최종 美 1 월건축허가 日금정위 美주간신규실업수당청구건수 中 1 월 HSBC 제조업 PMI ( 전기 :-.6%, 예상 :--) ( 전기 :135K, 예상 :15K) 獨 1 월제조업 PMI 잠정 美 1 월주택착공건수 ( 전기 :18K, 예상 :14K) 獨 1 월 ZEW 서베이 ( 전기 :34.9, 예상 :--) EU ECB 회의 ( 전기 :49.6, 예상 :--) 美 1 월기존주택매매 ( 전기 :4.93M, 예상 :5.4M) 中 4 분기경제성장률 ( 전기 :7.3%, 예상 :7.%) 中 1 월산업생산 ( 전기 :7.%, 예상 :7.4%) 6 7 8 9 3 獨 1 월 IFO 기업환경 美 1 월내구재주문 美 1 월신규주택매매 美주간신규실업수당청구건수 美경제성장률 ( 전기 :15.5, 예상 :--) ( 전기 :-.7%, 예상 :--) 美 FOMC ( 전기 :438K, 예상 :--) 美 FOMC 美소비자기대지수 獨 1 월실업률 ( 전기 :6.5%, 예상 :--) ( 전기 :5.%, 예상 :--) 日 1 월실업률 ( 전기 :3.5%, 예상 :--) 日 1 월산업생산잠정 日 1 월 CPI ( 전기 :.4%, 예상 :--) 3 4 5 6 美 ISM 제조업지수 美 1 월제조업수주 美 ISM 비제조업지수 美주간신규실업수당청구건수 美비농업부분고용자수변동 ( 전기 :55.5, 예상 :--) 獨 1 월제조업 PMI 최종中 1 월 HSBC 제조업 PMI 최종 ( 전기 :-.7%, 예상 :--) ( 전기 :56., 예상 :--) ( 전기 :5K, 예상 :--) 美 1 월실업률 ( 전기 :5.6%, 예상 :--) 獨 1 월산업생산 ( 전기 :-.5%%, 예상 :--) 주 : 날짜는해당국의 Local Time 기준이며예상치는 Bloomberg 기준, K 는천, M 은백만을의미미국지표인경우전기대비, 다른국가들의경우전년동기대비데이터를나타냄

Daily 투자포커스 상품시장에대한기술적견해 : 유가셀링클라맥스근접 Technical Analyst 김영일 769-176 ampm1@daishin.com 안정세를나타내고있는 V-KOSPI 불안한외부변수로 KOSPI 레벨 - 다운스트레스가지속되고있다. 18 16 14 1 1 8 V-KOSPI 13 년이후평균 (13.98) 스트레스가커지는이유는 KOSPI가기술적으로아주중요한수준에서등락을나타내고있기때문이다. 현수준에서하락을멈추고상승세로전환한다면 11년 1월과 13년 7월과유사한패턴을만들며또다시 3~4개월안도랠리를진행할수있지만, 현재지지선을이탈한다면특별한지지선이없어하락속도가가팔라질수있기때문이다. 자료 : Wisefn, 대신증권리서치센터 필자는하락을멈추는첫번째가능성이높다고생각한다. ( 그림 1) 은 11 년이후 KOSPI 챠트인데, 기술적으로중요한포 인트는 197p, 189p, 177p 이다. 장기추세선이유지되고있는가운데하락쐐기형패턴이나타나고있다. 변동성을동반한빠른하락만나타나지않는다면 KOSPI 는 189p내외에서중기저점을만들것이다. 안정세를나타내고있는 V-KOSPI는 189p= 저점 을시사하고있다. 그림 1. KOSPI 중기지지선 189p 자료 : 대신증권, 대신증권리서치센터 3

DAISHIN SECURITIES 코스닥은장기저항선에근접하고있지만추가상승을이어갈전망이다. 코스닥은최근 6년간최고치인 588p까지 7p만을남겨두고있다. 장기저항선에근접한만큼가격부담도커지고있다. 하지만기술적지표는추가상승을예고하고있다. 긍정적인부분은거래대금증가이다. 장기저항선을돌파하기위해서는이전보다월등히많은거래가동반되어야한다. 1월거래대금은 13년이후최고치를기록하고있다. 아직종목확산이본격화되지않았다는부분도긍정적이다. ( 그림 ) 에서등락비율을보면이번주에 1을넘어서고있다. 종목확산이본격화되고있는만큼기술적저항선에대한부담에도코스닥은완만한상승을이어갈가능성이높다. 다만, 코스피와의상대적성과측면에서는 1월말에는코스닥비중을줄이고코스피비중을늘릴필요가있다. ( 그림 3) 의코스닥상대강도가부담스럽기때문이다. 그림. 장기저항선에도달한코스닥. 돌파시도이어질것 자료 : 대신증권. 대신증권리서치센터 그림 3. 코스닥상대강도 = 코스닥 / KOSPI 15 코스닥상대강도 (VS KOSPI) 1 115 11 15 1 95 9 85 8 *11 년 =1 자료 : Wisefn. 대신증권리서치센터 4

Daily 상품시장에대한기술적견해 상품시장의전반적인상황을판단하기위해 CRB Index를보자. 14년 4분기에지지선 ( 상승추세선 ) 을이탈하면서빠르게하락하고있다. 지지선이탈이후의미있는지지선은 9년에기록했던 p이다. 현수준과는 1% 의괴리가있다. 아직은하락속도가가팔라상품가격이빠르게상승쪽으로방향을틀기는쉽지않다. 하지만, 기술적으로추가하락은역발상투자자에게좋은기회가될수도있다. 그림 4. 상품가격장기지지선까지 1% 남아 5 CRB Index 45 4 35 3 5 *5 괴리율 (1%) 15 3.1 4.1 5.1 6.1 7.1 8.1 9.1 1.1 11.1 1.1 13.1 14.1 15.1 16.1 17. 대신증권리서치센터 다만, 상품별로는저점시기가달라질것으로예상한다. 작년 4분기이후 CRB지수하락의주요원인은원유에있었다. 이에따라 CRB지수가저점을형성하는과정에서원유를제외한다른상품들의하락압력이커질수있다. 상품에따른업종전략은달라질필요가있다. 그림 5. 원유를제외한상품들하락압력강해질듯 13 CRB Index WTI LMEX 1 11 1 9 8 7 6 5 *14 년 =1 91. 81.6 51.5 4 14.1 14. 14.3 14.4 14.5 14.6 14.7 14.8 14.9 14.1 14.11 14.1 15.1 15.. 대신증권리서치센터 5

DAISHIN SECURITIES 유가셀링클라이맥스근접하고있어 유가에대한기술적견해는 셀링클라이맥스에근접하고있다 이다. ( 그림 6) 은 WTI의장기챠트인데기술적으로중요한포인트는 53$ 과 4$ 이다. 53$ 은 7년초저점수준으로일차지지선이었는데 1월들어이수준을이탈했다. 유가는이수준을회복한이후본격적으로반등을나타낼것이다. 지금시점에서주목해야하는유가수준은 4$ 이다. 4$ 에는 13년이후형성된장기상승추세선 ( 로그챠트 ) 이위치해있어강한지지선이될전망이다. 그림 6. 장기상승추세선에근접하고있는 WTI 16 WTI( 주간 ) 8 53 4 4 3.1 4.1 5.1 6.1 7.1 8.1 9.1 1.1 11.1 1.1 13.1 14.1 15.1 16.1 17. 대신증권리서치센터 모멘텀측면에서도유가는중장기저점에근접하고있다. ( 그림 7) 은 WTI의전년동기대비상승률과 년전동기대비상승률인데중장기저점은지표저점수준에서만들어졌다. 특히 년전동기대비상승률저점과유가저점은유사했다. 년전동기대비상승률이 9년, 1년하단에도달한만큼 1분기중유가저점이나타날가능성이높다. 그림 7. 모멘텀측면에서도중장기저점근접가능성높아 15 전년동기대비상승률 년전동기대비상승률 1 5 (5) (1) 3.1 4.1 5.1 6.1 7.1 8.1 9.1 1.1 11.1 1.1 13.1 14.1 15.1 16.1. 대신증권리서치센터 6

Daily 유가가반등에나선다면에너지주들에대한투자심리가가장먼저개선될것이다. 하지만 V자반등을기대하기힘든만큼연속성을확신할수는없다. 낮은유가수준에서구조적으로이익이개선될수있는업종이더매력적이다. 일차적으로는운송업종이대상이지만유가하락과정에서기대감이주가에상당부분반영되며가격부담이커졌다. 이들에대해서는가격조정을이용한투자전략이유효할것이다. 주목하는업종은타이어이다. ( 그림 8) 은미셰린주가인데작년 4분기이후완만한상승흐름을나타내고있다. 유가가빠르게상승하지만않는다면운행거리가증가하여타이어교체주기가빨라질수있기때문이다. 이와함께상품가격이추가로하락할경우원재료인고무가격하락도플러스알파로작용할수있다. 그림 8. 타이어업체낮은유가수준에서성과좋아 14 MICHELIN (CGDE) 13 1 11 1 9 8 7 14.1 14. 14.3 14.4 14.5 14.6 14.7 14.8 14.9 14.1 14.11 14.1 15.1 15. 15.3. 대신증권리서치센터 7

DAISHIN SECURITIES 곡물가와비철가격상대적으로하락압력커져 농산물은 CRB지수내에서 4분기에디커플링을나타낸상품이다. 농산물은기후여건악화로일시적으로가격반등을기록했지만 1월중순이후 CRB 지수와커플링을재개하고있다. 작년농산물가격이상품내에서상대적으로덜빠졌었기때문에 CRB지수추가하락시상대적하락압력은커질수있다. 그림 9. 반등을마무리하고있는곡물가 13 옥수수소맥대두 1 11 1 9 8 *14 년 =1 7 6 14.1 14. 14.3 14.4 14.5 14.6 14.7 14.8 14.9 14.1 14.11 14.1 15.1 15.. 대신증권리서치센터 이와관련해서는국내음식료업종을관심있게볼필요가있다. 작년 4분기큰폭으로하락했던음식료업종은 1월들어상승반전을시도하고있다. 4분기주가을끌어내렸던원재료가상승이마무리되고있고, 약세를지속하던원달러환율도 1월들어강세로돌아서고있어투자심리가빠르게개선될수있다. 그림 1. 음식료업종곡물가하락과함께환율도우호적으로바뀌고있어 1,14 1,1 1,1 1,8 1,6 1,4 1, 1, 원달러환율 음식료업종 ( 우 ) 5, 4,5 4, 98 14.1 14. 14.3 14.4 14.5 14.6 14.7 14.8 14.9 14.1 14.11 14.1 15.1 15. 3,5. 대신증권리서치센터 8

Daily 상품시장내리스크가커질수있는상품은비철금속이다. ( 그림 11) 은 LMEX지수인데 1월들어강한지지선으로작용해오던 13년저점인 95p를이탈했다. 기술적으로레벨-다운을시도하고있는상황이다. 만약, 빠른시기 (1주일) 이내에 95p를회복한다면이번하락이 Fake가되어재상승을시도할수있지만, 회복에실패한다면하락압력이커질수있다. 비철금속가격하락압력이강해진다면비철금속을가공하는기업과비철금속을원재료로사용하는기업에관심을가져볼만한다. 그림 11. 레벨 - 다운을시도하고있는비철금속지수 5, LMEX 4,5 4, 3,5 3,,5, 95 * 현재 674 1,5 1, 165 5 3.1 4.1 5.1 6.1 7.1 8.1 9.1 1.1 11.1 1.1 13.1 14.1 15.1 16.1 17. 대신증권리서치센터 9

섬유의복비금속전기전자음식료화학의약품서비스업철강금속 KOSPI 의료정밀종이목재통신업증권기계건설업유통업보험업운수장비금융업운수창고전기가스은행 비금속섬유의복증권음식료운수창고통신업보험업전기전자전기가스서비스업의약품금융업 KOSPI 은행철강금속종이목재유통업의료정밀화학건설업기계운수장비 아모레 G GKL 현대모비스 아모레퍼시픽 S-Oil 한샘 CJ 제일제당 롯데제과 롯데칠성 LG 화학 현대글로비스 삼성에스디에스 삼성카드 KT&G 우리은행 삼성생명 기업은행 한국전력 POSCO 대우건설 섬유의복서비스업통신업화학음식료의약품운수창고기계종이목재 KOSPI 전기가스의료정밀유통업전기전자비금속운수장비보험업금융업증권건설업철강금속은행 화학음식료섬유의복의약품증권운수장비비금속종이목재전기전자통신업기계서비스업 KOSPI 유통업건설업철강금속금융업의료정밀보험업전기가스은행운수창고 DAISHIN SECURITIES Chart Alarm 1. 주가등락률 15 일 KOSPI 는개인과기관, 기타법인의매수세에힘입어.3% 상승한 1,914.14 에거래마감 장마감기준개인과기관, 기타법인은각각 83 억원, 478 억원, 1,348 억원순매수한반면, 외국인은,19 억원매도우위 국내증시 전일업종지수수익률 3 1-1 - -3 최근 5 일간업종지수수익률 6 4 - -4-6 -8-1 최근 5 일간대형주상승률상위 1 종목 최근 5 일간대형주하락률상위 1 종목 16 14 1 1 8 6 4-5 -1-15 - -5 주 : 대형주는 KOSPI 시총상위 1 종목임 최근 1 개월업종수익률 15 1 5-5 -1-15 주 : 대형주는 KOSPI 시총상위 1 종목임 연간업종수익률 1 8 6 4 - -4 1

부동산통신서비스유틸리티하드웨어음식료 & 담배헬스케어장비상업서비스제약바이오미디어가계생활용품반도체 & 장비소프트웨어자본재내구재 & 의류운송소재식품판매소비자서비스에너지다각화금융자동차 & 부품소매보험은행 반도체및장비소프트웨어미디어헬스케어장비제약바이오자동차 & 부품내구재 & 의류상업서비스가계생활용품은행음식료 & 담배소매소비자서비스자본재소재부동산운송식품판매에너지다각화금융통신서비스 그리스홍콩일본스위스독일프랑스네덜란드싱가포르나스닥스웨덴 S&P5 다우지수호주캐나다이탈리아유럽스페인영국 베트남인도사우디필리핀아르헨티나쿠웨이트중국말레이시아태국터키체코한국인도네시아대만멕시코남아공브라질러시아 유럽 북유럽 극동 태평양 EAFE 북미 선진시장 브릭스 아시아 신흥시장 남미 유럽 & 중동 동유럽 소재 금융 IT 경기소비재 산업재 에너지 유틸리티 필수소비재 통신서비스 헬스케어 Daily 해외증시 최근 5 일간 MSCI 지역지수등락률 최근 5 일간 MSCI 산업지수등락률 3 1-1 - -3-4 -5-6 1-1 - -3-4 -5 선진국 신흥시장 주 : EAFE 는유럽, 호주, 극동아시아지역임 최근 5 일간선진국주요증시등락률 최근 5 일간신흥시장주요국증시등락률 1 8 6 4 - -4 6 4 - -4-6 -8 주 : 그리스 (ASE), 스페인 (IBEX), 싱가포르 (STI), 홍콩 (HIS), 독일 (DAX), 캐나다 (S&P/TSX), 이탈리아 (MIB), 프랑스 (CAC), 유럽 (SX5P), 호주 (AS51), 네덜란드 (AEX), 인도 (SENSEX), 사우디 (SASEIDX), 필리핀 (PCOMP), 태국 (SET), 베트남 (VNINDEX), 쿠웨이트 (KWSEIDX), 인도네시아 (JCI), 브라질 (IBOV), 한국 (KOSPI), 아르헨티나 (MERVAL), 멕시코 (MEXBOL), 말레이시아 (KLCI), 터키 (XU1), 남아공 (TOP4), 중국 (SHCOMP), 대만 (TWSE), 체코 (PX), 러시아 (RTSI$) 최근 5 일간미국증시의업종지수등락률 최근 5 일간중국업종지수등락률 1-1 - -3-4 -5 15 1 5-5 -1 주 : S&P5 의업종지수임 주 : 상해 A 시장의종목들로구성된 S&P/CITIC 3 의업종지수임 11

DAISHIN SECURITIES. 상품가격 미국서부텍사스산원유 (WTI) 월인도분선물가격은전일대비 5.5% 상승한 48.48 달러에거래를마감 금값은 월인도분이전날종가보다 1 센트오른온스당 134.5 달러에거래를마침 CRB 상품가격과 LME 비철금속가격 발틱운임지수 (BDI) (p) 3,5 3,3 3,1,9,7 LME 비철금속지수 ( 좌 ) CRB 상품가격지수 ( 우 ),5 (p) 3 3 8 6 4 (p) 1,7 발틱운임지수 ( 건화물 ) 1,5 1,3 1,1 9 7 5 주 : LME 비철금속지수는알루미늄, 전기동, 납, 니켈, 주석, 아연의현물시세 주 : 케이프사이즈는 15 만 DWT 이상최대용량의벌크선임 국제유가 (WTI, 두바이유 ) 금, 은가격 ( 달러 / 배럴 ) 두바이유 ( 좌 ) ( 달러 / 배럴 ) 1 WTI유가 ( 우 ) 1 11 11 1 9 8 7 6 5 4 3 1 9 8 7 6 5 4 3 ( 달러 / 온스 ) 금 ( 좌 ) ( 달러 / 온스 ) 1,4 은 ( 우 ) 5 1,35 1,3 1,5 1, 1,15 1,1 15 1 5 DRAM 과 NAND 현물가격 철강가격 ( 달러 ) DDR3 4GB Reg-DIMM ( 좌 ) ( 달러 ) NAND: e-mmc 4GB ( 우 ) 3.1 41.5 3.8 39.5 37.5 3.6 35.5 3.4 33.5 3. ( 달러 / 톤 ) 55 53 51 49 47 45 CIS 열연강가격중국열연강가격 31.5 3. 43 1

Daily 나프타, 부타디엔가격 에틸렌, 프로필렌가격 ( 달러 ) 부타디엔 ( 한국 ) ( 좌 ) ( 달러 ) 1,8 나프타 ( 우 ) 1, 1,6 1,4 1, 1, 8 1, 8 6 6 4 4 ( 달러 /MT) 에틸렌 ( 한국 ) ( 좌 ) ( 달러 /MT) 프로필렌 ( 우 ) 1,58 1,4 1,48 1,38 1,8 1,18 1,8 98 88 78 1, 1, 8 6 4 밀, 옥수수가격 구리, 주석가격 ( 센트 /bu) 밀 ( 좌 ) ( 센트 /bu) 69 옥수수 ( 우 ) 4 64 59 54 49 44 4 38 36 34 3 ( 달러 /MT) 구리 ( 좌 ) ( 달러 /MT) 8, 주석 ( 우 ) 4, 7,5 7, 6,5 6, 5,5 5, 3,, 1,, 19, 18, 17, 니켈, 아연가격 알루미늄, 납가격 ( 달러 /MT) 니켈 ( 좌 ) ( 달러 /MT) 아연 ( 우 ),4 19,4 18,4 17,4 16,4 15,4 14,4 13,4,5,4,3,,1, 1,9 ( 달러 /MT) 알루미늄 ( 좌 ) ( 달러 /MT), 납 ( 우 ),4,3,1,,,1, 1,9 1,9 1,8 1,8 1,7 1,7 1,6 13

인도일본터키한국브라질필리핀남아공태국중국이집트홍콩타이완호주뉴질랜드싱가포르인도네시아아르헨티나말레이시아영국유로러시아 인도일본터키브라질태국중국필리핀홍콩남아공미국호주싱가포르이집트타이완뉴질랜드인도네시아말레이시아아르헨티나유로영국러시아 DAISHIN SECURITIES 3. 금융지표 환율 / 금리 / 리스크지표 15 일서울외환시장에서원달러환율은전날보다 1.1 원오른 183.3 원에장을마감 국고채 3 년물금리는전일대비.3%p 상승한.4% 에거래를마감 환율 주요국기준환율의 15 년절상률 ( 달러대비 ) 주요국기준환율의 15 년절상률 ( 원화대비 ) 4 - -4-6 -8-1 -1 4 - -4-6 -8-1 -1-14 원 / 달러, 원 / 엔 달러화지수와 JP 모건아시아통화지수 ( 원 / 달러 ) 원 / 달러 ( 좌 ) ( 원 / 엔 ) 1, 원 / 엔 ( 우 ) 11. 1,15 1,1 1,5 1, 95 9 1.5 1. 9.5 9. 8.5 8. (p) 1 118 116 114 11 11 JP 모건아시아통화지수 ( 좌 ) 달러화지수 ( 우 ) (p) 94 9 9 88 86 84 8 8 78 달러 / 유로, 엔 / 달러 중국위안화현선물 ( 달러 / 유로 ) 달러 / 유로 ( 좌 ) ( 엔 / 달러 ) 1.4 엔 / 달러 ( 우 ) 13 1.35 118 1.3 1.5 1. 1.15 113 18 13 ( 위안 ) 6.5 6. 6.15 6.1 중국위안 3 개월선물중국위안현물환 1.1 98 6.5 14

Daily 금리및리스크지표 국고채 3 년, CD 금리와장단기금리차 미국국채 1 년물, 년물과장단기금리차 (%p) 장단기금리차 ( 좌 ).5 국고채 3년 ( 우 ) CD금리 ( 우 ) 3..3.1 -.1 -.3.5. 1.5 1..5 (%p) 장단기금리차 ( 좌 ) 3. 미국채1년물 ( 우 ) 미국채년물 ( 우 ) 3..5. 1.5.5. 1.5 1..5 -.5. 1.. 신흥시장국채가산금리와한국 CDS 가산금리 스페인, 이탈리아 CDS 가산금리 (bp) 49 44 39 34 9 신흥시장국채가산금리 ( 좌 ) 한국 CDS 가산금리 ( 우 ) 4 (bp) 7 65 6 55 5 45 4 (bp) 18 16 14 1 1 8 6 4 스페인 CDS 가산금리이탈리아 CDS 가산금리 TED 스프레드 S&P5 지수와 VIX 지수 (%p).3.5..15.1.5. -.5 -.1 TED 스프레드 ( 좌 ) 리보금리 ( 우 ) T-Bill ( 우 ).3.5..15.1.5. (p),,15,1,5, 1,95 1,9 1,85 S&P5 지수 ( 좌 ) VIX 지수 ( 우 ) 1,8 (p) 8 3 18 13 8 15

DAISHIN SECURITIES 매매및자금동향 투자주체별매매동향 ( 유가증권시장 : 순매수금액 ) ( 단위 : 십억원 ) 구분 1/15 1/14 1/13 1/1 1/9 1월누적 15년누적 개인 9.1 71.9 7.1-1.9-81.6 54 54 외국인 -6.6-9.6-54.1-81.4 159. -548-548 기관계 4.5-83.6-37.9-11.7 77.8-88 -88 금융투자 14.9-14. 1. -1. -3.9-834 -834 보험 4.3 7. -7.7-3.1 1.1 86 86 투신 -7.4-15.6-75.7-8. 9.1 13 13 은행 1.9.8-4.4 -.9 6.8 8 8 기타금융.3-5.4-3.8.9 -.3-7 -7 연기금 -11. 69.7-151. 4.6 65.6 66 66 사모펀드 31.4-7.9-3.4-17. 19.8-19 -19 국가지자체 -1. 9.7-55.9-3. -9.3-8 -8 종목매매동향유가증권시장외국인기관 ( 단위 : 십억원 ) 순매수 금액 순매도 금액 순매수 금액 순매도 금액 LG 디스플레이 9.5 삼성전자 95.6 NAVER 39.9 POSCO 16.7 롯데케미칼 7.4 현대글로비스 19.1 현대글로비스 3.5 삼성생명 15.7 현대차 5.1 POSCO 1.9 현대모비스 8. 기아차 15.4 KT&G 5. LG 전자 11.7 제일모직 17.5 현대차 15. 우리은행 4.7 SK 이노베이션 11.1 삼성전자 1.4 삼성카드 9.5 아모레퍼시픽 4. 제일모직 9.3 한국전력 1. 대한항공 9. 금호석유 3.9 삼성중공업 9.3 SK C&C 7.5 우리은행 8. 코스맥스 3.9 현대모비스 9. SK 텔레콤 6.4 삼성물산 7.9 대한항공 3.9 삼성물산 9. 아모레 G 6. LG 전자 6.5 하나금융지주 3.6 한국전력 9.1 삼성에스디에스 6. KT&G 6.3 자료 : KOSCOM 코스닥시장 ( 단위 : 십억원 ) 외국인 기관 순매수 금액 순매도 금액 순매수 금액 순매도 금액 셀트리온 4.9 오성엘에스티 4.8 다음카카오 3.7 데브시스터즈 3.8 파트론.4 파라다이스.3 게임빌 6.5 OCI 머티리얼즈.4 웹젠.1 한국사이버결제 1.6 에스엠 4.9 메디톡스 1.5 인터플렉스 1.6 컴투스 1.6 컴투스 4.6 이오테크닉스 1.5 미디어플렉스 1.5 KG 이니시스 1.3 마크로젠 3.9 인바디 1.3 실리콘웍스 1.5 코나아이 1. 와이지엔터테인먼트 3.3 CJ 오쇼핑 1.3 에스엠 1.5 원익 IPS 1. 파라다이스 3. SBS 콘텐츠허브 1. 와이지엔터테인먼트 1.5 이지바이오 1.1 KG 이니시스 3. 뷰웍스 1. CJ 오쇼핑 1.3 오스템임플란트 1.1 한스바이오메드.3 엘엠에스 1.1 OCI 머티리얼즈 1.1 리홈쿠첸.9 산성앨엔에스. 케이엠더블유.9 자료 : KOSCOM 16

Daily 최근 5 일외국인및기관순매수, 순매도상위종목외국인 ( 단위 : %, 십억원 ) 기관 ( 단위 : %, 십억원 ) 순매수 금액 수익률순매도 금액 수익률 순매수 금액 수익률순매도 금액 수익률 현대증권 81.9 5. 삼성전자 184.8 1.5 현대모비스 88. 8.8 삼성에스디에스 18.1-11. 현대차 64.3-3.1 현대글로비스 1. -.3 NAVER 54.7 3.3 현대글로비스 15. -.3 LG 디스플레이 59.6 3.4 제일모직 55.5-6.3 삼성전기 44.9.6 현대증권 77.5 5. 하나금융지주.1.8 현대중공업 33.3-3.8 제일모직 35. -6.3 KT 43.. 아모레퍼시픽 17. 9.5 현대모비스 31.7 8.8 KCC 34.5 7.4 POSCO 3.3-5.5 기아차 17.1-1.7 대우조선해양 7.4 -.9 GKL 3.7 6.7 기아차 31. -1.7 NAVER 15.9 3.3 GS 건설 4.3-3.4 LG 유플러스 9.5 1.7 현대차 8.4-3.1 롯데케미칼 15.3 -.3 삼성엔지니어링 3.3-1.5 S-Oil 6.6 3.3 삼성물산 7.3 -.5 LG 생활건강 13.7. S-Oil 1.3 3.3 CJ 제일제당 6.4 4.7 롯데케미칼 6.1 -.3 SK 텔레콤 13.7.9 삼성전자우.7.5 아모레퍼시픽 6.1 9.5 우리은행 5.9-5.3 자료 : KOSCOM 자료 : KOSCOM 아시아증시의외국인순매수 ( 단위 : 백만달러 ) 구분 1/15 1/14 1/13 1/1 1/9 1 월누적 15 년누적 한국 -185.6-66.6-77.5-93. 166.3-511 -511 대만 -13.4-194.3 75.5-11. -18.9-773 -773 인도 -- -- 41. 41.8-4.7-31 -31 태국 -- -1.1-63.4-69.3-6.5-381 -381 인도네시아 -- -49.6-9.3-5.4 71. -71-71 필리핀 -- 47. 1.4 31.1 6.4 36 36 베트남 -.7.4-1.7.3 -.1 - - 주 : 대만외국인투자자순매수현황은 TWSE(Taiwan Stock Exchange) + GTSM(Gre Tai Securities Market) 의합산데이터임. GTSM 은우리나라의코스닥에해당되는 General Board 와프리보드역할을하는이머징스탁마켓등으로구분. 이머징스탁마켓은 General Board 로건너가기위한가교역할을수행, 각국증권거래소 Compliance Notice 본자료에수록된내용은당리서치센터가신뢰할수있는자료및정보로얻어진것이나정확성을보장할수없으므로어떠한경우에도본자료는고객의주식투자의결과에대한법적책임소재에대한증빙자료로사용될수없습니다. 자료작성일현재본자료에관련하여위애널리스트는재산적이해관계가없습니다. 본자료에는외부의부당한압력이나간섭없이애널리스트의의견을정확하게반영하였습니다. 동자료는기관투자가또는제 3 자에게사전제공한사실이없습니다. 17