1. 펀드의개요 기본정보 [ 적용법률 : 자본시장과금융투자업에관한법률 ] 펀드명칭 HDC법인가입용MMF2호 위험등급 5 등급 ( 매우낮은위험 ) 금융투자협회펀드코드 (AB630) 펀드의종류 투자신탁, 단기금융 (MMF), 추가개방, 일반형 최초설정일 2012.10.08 운용기간 2012.12.08 ~ 2013.01.07 자산운용회사 펀드재산보관회사 ( 신탁업자 ) 상품의특징 재산현황 HDC 법인가입용 MMF2 호 HDC 자산운용 한국증권금융 ( 단위 : 백만원, 백만좌, %) 펀드명칭항목전기말당기말증감률 자산총액 331,049 부채총액 순자산총액 존속기간추가형 ( 별도의존속기간이없음 ) 판매회사 현대증권외 13 개 일반사무관리회사 HSBC 펀드서비스 이투자신탁은단기유동성자산과만기가짧은채권등에투자하는법인가입전용상품으로고객의단기여유자금투자에적합한상품입니다. 42 331,007 392,126 10,534 381,591 18.45 25,099.93 15.28 기준가격 ( 주 ) 1,004.89 1,007.33 0.24 주 ) 기준가격이란투자자가집합투자증권을입금 ( 매입 ), 출금 ( 환매 ) 하는경우또는분배금 ( 상환금포함 ) 수령시에적용되는가격으로펀드의순자산총액을발행된수익증권총좌수로나눈가격을말합니다. 분배금내역 기준가격 ( 원 ) 분배금지급일분배금지급금액분배후수탁고비고분배금지급전분배금지급후 2. 운용경과및수익률현황 운용경과 1. 운용경과 ( 단위 : 백만원, 백만좌 ) 가중평균잔존만기 66.64 일, 괴리율 +0.007 수준으로양호 CP 및 ABCP 2,605 억매수및 300 억매도, 채권 428 억매수
2. 운용경과및수익률현황 투자환경및운용계획 1. 금리동향 12 월중채권시장은재정절벽해결기대와우려가혼재된가운데장단기금리스티프닝마감 월초,30 년물입찰이부진하게나타났으나호주기준금리인하, 김중수총재 " 통화정책탄력적으로대응 " 발언등으로 3 년이하국고채금리상승은제한되며장기물위주로금리상승 월중반, FOMC QE4 실시와재정절벽해결기대감, 유로존단일은행감독체제합의, 중국경기지표호조, 한은금통위를통해경기저점인식증가등으로위험자산선호나타나면서금리상승및스티프닝심화 월후반, 미하원재정절벽표결연기, 기재부내년성장률전망 1%p 하향, 한은 dovish 한 2013 년통화신용정책운영방향발표로금리인하기대감증가, 외인선물대규모매수등으로광공업지표호조에도금리하락 ( 국고 3 년기준 3bps 하락한 2.81%, 국고 5 년기준 6bps 상승한 2.97%, 국고 10 년기준 12bps 상승한 3.15% 마감 ) 2. 금리전망 펀더멘탈경기지표회복여부확인필요 11 월광공업생산은전년동월비 2.9%, 전월비 2.3% 상승. 평균가동률은 77.4% 로전월비소폭증가주요지표들이개선되는모습을보였고, 지난달감소했던서비스업생산과소매판매, 건설투자등도증가세보임동행지수순환변동치와선행지수순환변동치는전월비각각 +0.1p, +0.3P 기록하여 7 월이후처음으로동반상승 11 월소비자물가는전년비 1.4%, 전월비 0.2% 상승하며안정적인흐름유지 ( 연평균 2.2% 상승 ) 12 월수출은전년비 5.5% 감소한 450.97 억 $( 전월 478 억 $) 달성, 일평균수출액은전년비 7.6% 증가한 21 억 $ 기록하며글로벌경기및환율하락에도불구하고양호하며무역수지는 20.26 억 $ 흑자로 11 개월연속흑자지속, 아세안등신흥시장으로의수출확대와 IT 제품의수출증가로향후수출증가세가이어질것으로전망 통화정책 2013 년 1 분기추가인하기대감존재 한은은 GDP 성장률 2013 년 3.2% 2.8% 로조정, 2014 년 3.8% 전망유로지역재정위기지속, 미국재정절벽등의하방위험으로주요국의통화정책완화는지속될것으로보여이에대응하는기준금리인하가능성존재국내경제는완만한개선추세를보일것으로예상되지만성장세회복속도가더뎌 GDP 갭이마이너스를지속할것으로전망되며 1 분기에기준금리를인하할가능성존재 수급수급우호적 1 월국채발행계획은 5.7 조 ( 전월 6 조 ) 이며, 연간국채발행계획물량은 79.7 조로확정되어 ( 작년국고채발행실적 79 조 6665 억 ) 논란이되었던추가적인적자국채발행이백지화된점은우호적요인원화강세로외국인의원화채권투자메리트감소에대한논란이있으나 ECB 및美, 日양적완화지속되며신흥국통화강세는당분간유효할것으로전망되어여전히원화채권투자메리트존재다변화된외국인투자수요와풍부한국내기관의유동성등수요가공급을초과하는우호적인수급상황지속연말자금수요로인한환매가마무리되고 1 월새로운자금집행에따른채권수요증가전망 금리전망박스권등락전망 유로존 OMT 계획발표이후스페인과이탈리아국채금리하락, 그리스지원합의등으로유럽금융시장은안정되는모습이나, 실업률사상최고치경신, 각종심리지표기준치하회하는등저성장국면장기화양상미국은주택시장및경제주체심리가개선되는등회복여건이조성되고있으나재정절벽, 고용개선지연등하방위험이상존, 중국등신흥국은내수확대로성장세가점차회복될것으로보이나선진국하방위험이현실화될경우세계교역위축, 자본의급격한유출등으로동반둔화될우려 1 월채권시장은미국재정절벽에대한합의가진전되는모습을보이고있어위험자산선호가다소나타날것으로보이나, 우호적인수급과기준금리추가인하기대감등으로인해금리상단은제한될것으로전망 2 월에확대되었던장단기금리스프레드와크레딧스프레드는우호적수급, 기준금리인하기대감, 거래량확대로인해다소축소될것으로전망 < 종합전망및운용계획 > 월말인출자금의재유입및상반기중기준금리인하기대감등으로단기금리는빠른안정을보일것으로전망 연말환매가마무리되어펀드내중기물자산편입을통해수익률및괴리율개선을위한운용에중점. 수익률현황 20121008 최근 3 개월 20120708 최근 6 개월 20120408 최근 9 개월 20120108 최근 1 년 20110108 최근 2 년 20100108 최근 3 년 20080108 최근 5 년 HDC 법인가입용 MMF2 호 0.73 ( 비교지수대비성과 ) 비교지수 (0.04) 0.69 * 비교지수 : CALL 100
위투자실적은과거성과를나타낼뿐미래의운용성과를보장하는것은아닙니다. 손익현황 ( 단위 : 백만원 ) 증권파생상품특별자산부동산단기대출주식채권어음집합투장내장외실물자산기타및예금자증권 기타손익합계 전기 0 90 480 0 0 0 0 0 0 182 29 723 당기 0 165 539 0 0 0 0 0 0 153 29 828 3. 자산현황 자산구성현황 ( 단위 : 백만원,%) 증권파생상품특별자산통화별부동단기대출기타자산총액주식채권어음집합투자장내장외산실물자산기타및예금증권한국원 0 91,958 219,874 0 0 0 0 0 0 80,294 0 392,126 (1) 합계 (0.00) (23.45) (56.07) (0.00) (0.00) (0.00) (0.00) (0.00) (0.00) (20.48) (0.00) (100.00) 0 91,958 219,874 0 0 0 0 0 0 80,294 0 392,126 (0.00) (23.45) (56.07) (0.00) (0.00) (0.00) (0.00) (0.00) (0.00) (20.48) (0.00) (100.00) * ( ) : 구성비중 ** 차입주식 / 채권을보유하는경우일반주식 / 채권과함께주식 / 채권에평가액으로보여주나기타에서차감해줌으로써자산총액에는반영되지않습니다 자산별구성비중 [ 전기 ] 자산별구성비중 [ 당기 ] 파생상품특별자산채권집합투자증권주식어음부동산단기대출및예금기타 0 10 20 30 40 50 60 국가별 업종별투자비중 파생상품특별자산채권집합투자증권주식어음부동산단기대출및예금기타 0 10 20 30 40 50 60 국가별투자비중 ( 100.00% 한국 ) 0 50 100 * 본그래프는편입자산의발행국가기준으로작성되었습니다. ** 국가별투자비중의상위 15개국가를보여줍니다 환헤지에관한사항
[ 환헤지여부, 환헤지비용및효과등 ] ( 단위 :%) 투자설명서상의목표환헤지비율 기준일 (2013 년 01 월 07 일 ) 현재환헤지비율 주 ) 환헤지란환율변동으로인한외화표시자산의가치변동위험을선물환계약등을이용하여줄이는것을말하며, 환헤지비율은기준일현재펀드에서보유하고있는총외화자산의평가액대비, 환헤지규모를비율로표시한것을말합니다. 투자대상상위 10 종목 종목명 비중 종목명 ( 단위 :%) 1 단기대출및예금콜 _ 우리투자증권 ( 엘지 ) 7.65 6 채권와이즈모바일제일차13 2.56 2 단기대출및예금광주은행정기예금 5.14 7 채권에이스오토인베스트제18차12 2.56 3 단기대출및예금콜 _HMC투자증권( 구신흥 ) 5.10 8 채권에스모아제일차유동화19 4 채권토지개발357차3 2.67 9 어음삼성카드 CP 5 채권정금12변이010011081 2.56 10 어음지에스 CP 보다상세한투자대상자산내역은금융투자협회전자공시사이트의펀드분기영업보고서및결산보고서를참고하실수있습니다 ( 인터넷주소 http://dis.kofia.or.kr) 단, 협회전자공시사이트에서조회한분기영업보고서및결산보고서는본자산운용보고서와작성기준일이상이할수있습니다. 비중 주요자산보유현황 주식 ( 단위 : 주, 백만원,%) 종목보유수량평가금액비중비고 * 외화자산은비고에발행국가와업종이표기됩니다. 차입주식 ( 단위 : 백만원,%) 종목 차입수량 매도수량 보유잔량 평가액 ( 보유잔량 ) 채권 ( 단위 : 백만원,%) 종목 액면가액 평가금액 발행일 상환일 보증기관 신용등급 비중 토지개발357차3 10,000 10,472 20081023 20131023 AAA 2.67 정금12변이010011081 10,000 10,047 20121108 20131108 AAA 2.56 와이즈모바일제일차13 10,000 10,026 20121207 20130907 AAA 2.56 에이스오토인베스트제18차12 10,000 10,020 20121214 20130214 AAA 2.56 에스모아제일차유동화19 10,000 10,008 20121129 20130829 AAA 주 ) 채권ETF의경우수량의단위는일좌입니다. 차입채권 ( 단위 : 백만원,%) 종목 차입수량 매도수량 보유잔량 평가액 ( 보유잔량 ) 어음 ( 단위 : 백만원,%) 삼성카드 CP 지에스 CP 종목 액면가액 평가금액 발행일 상환일 보증기관 신용등급 비중 10,000 9,998 20130111 A1 10,000 9,998 20121217 20130111 A1
집합투자증권 ( 단위 : 백만원,%) 종목 종류 자산운용사 설정원본 ( 수량 ) 순자산금액 ( 평가금액 ) 비중 장내파생상품 ( 단위 : 계약수, 백만원 ) 종목명 매수 / 매도계약수미결제약정금액비고 장외파생상품 ( 단위 : 백만원 ) 종류거래상대방기초자산매수 / 매도만기일계약금액취득가격평가금액비고 부동산 ( 임대 ) ( 단위 : 백만원 ) 종류취득일취득가격평가금액보증금임대수입비고 부동산 ( 자금대여및차입 ) ( 단위 : 백만원, %) 종류 대여 ( 차입 ) 기관 계약일자대여 ( 차입 ) 대여 ( 차입 ) 금액금리 만기 ( 상환 ) 일 비고 특별자산 ( 단위 : 백만원 ) 종류취득일자취득가격평가금액비고 단기대출및예금 ( 단위 : 백만원,%) 종류 금융기관 취득일자 금액 금리 만기일 국내단기대출 우리투자증권 ( 엘지 ) 30,002 2.78 20130108 국내정기예금 광주은행정기예금 20121009 20,153 3.06 20130409 국내단기대출 HMC투자증권 ( 구신흥 ) 20,002 2.87 20130108 기타 ( 단위 : 백만원 ) 종류평가금액비고 4. 투자운용전문인력현황 투자운용인력 ( 펀드매니저 )
성명직위나이 서용진 ( 책임 ) 운용중인펀드현황 성과보수가있는펀드및일임계약운용규모 개수운용규모개수운용규모 ( 단위 : 개, 백만원 ) 협회등록번호 본부장 63년생 102 1,513,169 10 412,882 2109000152 주 ) 성명이굵은글씨로표시된것이책임운용전문인력이며, ' 책임전문인력 ' 이란운용전문인력중투자전략수립및의사결정등에있어주도적이고핵심적인역할을수행하는자를말합니다. 펀드의운용전문인력변경내역등은금융투자협회전자공시사이트의수시공시등을참고하실수있습니다. ( 인터넷주소 http://dis.kofia.or.kr) 단, 협회전자공시사이트가제공하는정보와본자산운용보고서가제공하는정보의작성기준일이상이할수있습니다 * 운용인력현황은 2012년 12월말기준입니다. 운용전문인력변경내역 기간 운용전문인력 운용수탁회사의주요정보와위탁업무의범위 펀드명 운용수탁회사명 소재국가명 위탁업무의범위 해외운용전문인력 펀드명 성명 직위 운용기간 주요경력및운용내역 5. 비용현황 총보수, 비용비율 HDC 법인가입용 MMF2 호 ( 단위 : 연환산,%) 당기 0.115 0.003 0.119 주1) 총보수 비용비율 (Total Expense Ratio) 이란운용보수등펀드에서부담하는보수와기타비용총액을순자산연평잔액 ( 보수 비용차감전기준 ) 으로나눈비율로서해당운용기간중투자자가부담한총보수 비용수준을나타냅니다. 주2) 매매 중개수수료비율이란매매 중개수수료를순자산연평잔액 ( 보수 비용차감전기준 ) 으로나눈비율로서해당운용기간중투자자가부담한매매 중개수수료의수준을나타냅니다. 전기 총보수 비용비율 (A) 0.115 매매 중개수수료비율 (B) 0.005 합계 (A+B) 0.120 보수및비용지급현황 ( 단위 : 백만원, 연환산,%) 전기당기금액비율금액비율 HDC법인가입용MMF2호자산운용사 10 0.040 12 0.040 성과보수내역 : 없음 판매회사 펀드재산보관회사 ( 신탁업자 ) 일반사무관리회사 보수합계 기타비용 12 2 2 27 1 0.050 0.110 15 3 3 32 0.050 0.110 0.005 2 0.005 매매 중개수수료 1 0.005 1 0.003 증권거래세 0 0.000 0 0.000 * 펀드의순자산총액대비비율 ** 금액은운용기간에발생한보수금액이며, 비율은순자산총액 ( 보수차감전 ) 평잔대비발생한보수금액을연율화한비율임 *** 기타비용이란회계감사비용, 증권등의예탁및결제비용등펀드에서경상적 반복적으로지출된비용으로서매매 중개수수료는제외한것입니다. **** 해외증권거래세의경우동세목만의구체내역을취득하는것이용이하지아니하여, 위증권거래세는대한민국에서부과하는국내증권거래세에한정하여기재합니다.
6. 투자자산매매내역 매매주식규모및회전율 매수매도매매회전율 ( 단위 : 백만원, 주,%) 수량금액수량금액해당기간연환산 * 매매회전율이높을경우매매거래수수료 (0.1% 내외 ) 및증권거래세 ( 매도시 0.3%) 발생으로실제투자자가부담하게되는펀드비용이증가합니다. * 해당운용기간중매도한주식가액의총액을그해당운용기간중보유한주식의평균가액으로나눈비율 * 주식, 주식예탁증서 (DR), ETF거래가포함되었습니다. 최근 3 분기매매회전율추이 2012.10.08 ~ 2013.01.07 2012.07.08 ~ 2012.04.08 ~ 주 ) 최근 3 분기매매회전율을기재 ( 단위 :%) 공지사항 이보고서는자본시장법에의해 HDC 법인가입용 MMF2 호의집합투자업자인 HDC 자산운용이작성하여신탁업자인한국증권금융의확인을받아판매회사를통해 ( 아래참조 ) 투자자에게제공됩니다. 각종보고서의확인 : HDC 자산운용 금융투자협회 http://www.hdcasset.com http://dis.fundservice.net 판매회사 : HDC법인가입용MMF2호 : HMC투자증권, KTB투자증권, LIG투자증권, NH농협증권, 메리츠증권, 부국증권, 비엔지증권, 신영증권, 아이엠투자증권 ( 구솔로몬 ), 에스케이증권, 유진투자증권, 유화증권, 이트레이드증권, 토러스투자증권, 한맥투자증권, 현대증권, 흥국증권