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얘원 궁
6 years ago
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2 Disclaimer 본자료는기관투자가와일반투자자들을대상으로실시되는 PRESENTATION에서의정보제공을목적으로 브이원텍 ( 이하 회사 ) 에의해작성되었으며이의반출, 복사또는타인에대한재배포는금지됨을알려드리는바입니다. 본 PRESENTATION에의참석은위와같은제한사항의준수에대한동의로간주될것이며제한사항에대한위반은관련증권거래법률에대한위반에해당될수있음을유념해주시기바랍니다. 본자료에포함된회사의경영실적및재무성과와관련된모든정보는기업회계기준에따라작성되었습니다. 본자료에포함된 예측정보 는개별확인절차를거치지않은정보들입니다. 이는과거가아닌미래의사건과관계된사항으로회사의향후예상되는경영현황및재무실적을의미하고, 표현상으로는 예상, 전망, 계획, 기대, (F) 등과같은단어를포함합니다. 위 예측정보 는향후경영환경의변화등에따라영향을받으며, 본질적으로불확실성 을내포하고있는바, 이러한불확실성으로인하여실제미래실적은 예측정보 에기재되거나암시된내용과중대한차이가발생할수있습니다. 또한, 향후전망은 PRESENTATION 실시일현재를기준으로작성된것이며현재시장상황과회사의경영방향등을고려한것으로향후시장환경의변화와전략수정등에따라변경될수있으며, 별도의고지없이변경될수있음을양지하시기바랍니다. 본자료의활용으로발생하는손실에대하여회사및각계열사, 자문역또는 REPRESENTATIVE들은그어떠한책임도부담하지않음을알려드립니다 ( 과실및기타의경우포함 ). 본문서는주식의모집또는매매및청약을위한권유를구성하지아니하며문서의그어느부분도관련계약및약정또는투자결정을위한기초또는근거가될수없음을알려드립니다.

3 01. Company Identity Contents 01. Company Overview 01. 회사개요 02. 성장연혁 03. 디스플레이적용공정 04. 주요제품 - LCD/OLED 압흔검사장비 - OLED FMM 검사장비 05. 경영성과 06. 국내외고객사네트워크 02. Core Competence 01. 자체개발머신비전핵심기술 02. 다양한영역에서활용가능 03. 압흔검사장비시장선도기업 04. 다양한고객및시장을통한매출안정성 03. Investment Points Appendix 01. 성장로드맵 02. 전방시장지속성장및투자확대 03. Flexible OLED 시장과함께성장지속 04. 중국LCD 투자에따른장비수요지속 05. 국내외고객사수주확대 06. 신규시장진출및장비다양화 VISION 01. 공모개요 02. 요약재무제표참고. 특허현황

4 01. Company Identity

5 01 Company Identity Global Machine Vision No.1 Technology Vision 인식기술 Machine 응용기술 독보적머신비전기술보유 글로벌고객네트워크 글로벌 NO.1 압흔검사장비 LCD OLED/FLEXIBLE 적용 2 차전지 /Solar 의료기기전방시장확장 V-ONE Tech I INVESTOR RELATIONS

6 01 Company Overview 01. 회사개요 02. 성장연혁 03. 디스플레이적용공정 04. 주요제품 - LCD/OLED 압흔검사장비 - OLED FMM 검사장비 05. 경영성과 06. 국내외고객사네트워크

7 01 회사개요 일반현황 CEO Profile CEO 김선중 한양대학교대학원졸업 대표이사 김선중 LG전자 코삼 글로벌링크 설립일 2006 년 5 월 30 일 브이원텍대표이사 사업장주소 경기도성남시분당구대왕판교로 660, A-710 ( 삼평동, 유스페이스 1) 조직도 대표이사 직원수 48 명 기업부설연구소 감사 자본금 29.2 억원 주요사업 LCD, OLED 검사장비제조산업용검사장비개발산업용 Machine Vision System 개발 SW1/2/3 영업 / 구매 / 생산총괄 제조기술영업구매 경영관리 회계 / 자금 / 인사 V-ONE Tech I INVESTOR RELATIONS

02 성장연혁 원천기술개발 기술확대를통한제품군다양화 국내외고객사확대적용디스플레이확대 중형 POL 검사기개발 3.5 Sec COG 본더개발 LCD패널의자동압흔검사장치개발 (COG/FOG/TAB용) 주식회사브이원텍설립 (2006.05.

8 02 성장연혁 원천기술개발 기술확대를통한제품군다양화 국내외고객사확대적용디스플레이확대 중형 POL 검사기개발 3.5 Sec COG 본더개발 LCD패널의자동압흔검사장치개발 (COG/FOG/TAB용) 주식회사브이원텍설립 ( ) 고속압흔검사기개발 대형 TAB/PCB 본더비전시스템개발 백라이트검사기개발 3D Display 관련비전시스템개발 LCD/OLED 압흔검사장비세계 M/S 1위 LCD/OLED 검사장비전문업체로성장 Flexible 디스플레이검사장비 국내외고객매출처확대및다양화 2차전지 /Solar/ 바이오등사업다각화 매출및영업이익추이 L 사 3D FPR 부착및검사시스템대량납품 OLED FMM 장비납품개시 LCD/OLED 압흔검사장비중국고객사대폭증가 S 사압흔검사시스템납품확대 압흔검사장비중국수출개시 압흔검사시스템및각종비전시스템판매 V-ONE Tech I INVESTOR RELATIONS

9 03 디스플레이적용공정 머신비전시스템을통한 LCD/OLED 디스플레이검사장비생산 OLED 적용공정 당사적용장비 TFT Array Evaporation (R.G.B) Encapsulation Polarizer Circuit & D IC FMM 제조및검사장비 Cleaner AOI POL 부착후 AOI 압흔검사장비 LCD 적용공정 TFT Array C/F LC Filling Assembly Polarizer Circuit & D IC BLU Assembly Cleaner AOI POL 부착후 AOI 압흔검사장비 V-ONE Tech I INVESTOR RELATIONS

10 04 주요제품 중소형 LCD/OLED 디스플레이검사장비생산 검사장비 검사시스템 OLED Rigid 압흔검사장비 Flexible 압흔검사장비 FMM S/W 및검사장비 Cleaner AOI 시스템 LCD 압흔검사장비 3D POL FPR 얼라인먼트및검사시스템 COG/FOG/TAB 본딩얼라인먼트시스템 2 차전지 Solar Bio 2차전지검사시스템 Solar 인쇄얼라인먼트시스템의료용 3D Scan 및 Simulator V-ONE Tech I INVESTOR RELATIONS

11 04 주요제품 LCD/OLED 압흔검사장비 머신비전시스템을통한패널의본딩의접착상태검사 압흔 / 얼라인검사 디스플레이패널 압흔 / Align 검사 도전볼의압착상태 Align 상태 [COG 영상 ] [FOG 영상 ] [TCP 영상 ] [ 정상적압착흔적 ] [ 과한압착흔적 ] [ 핵심기술경쟁력 ] 주요기술 브이원텍 타경쟁사 COG Align 검사 Line Scan 투과검사특허보유 Area 방식적용 FOG Align 검사 독자적조명사용 일반조명사용 압흔이미지 안정적이미지획득 설비진동에따른이미지모호 SW/HW 최적화 다년간검사경험을토대로최적화된조합 생산설비중심에따른검사장비경험부족 Flexible 대응 Flexible OLED 압흔검사기 80% 점유 경험부족 V-ONE Tech I INVESTOR RELATIONS

12 04 주요제품 OLED FMM 검사장비 압흔 / 얼라인검사 Full HD, UHD 급의고해상도 OLED의고정밀 FMM인장및 PPA검사 FMM 인장기 S/W PPA 검사장비 FMM 을인장하고 Pixel Pattern Hole 의위치를정교하게조정하여 Frame 에용접 *FMM : Fine Metal Mask FMM Hole 의위치, Pitch, CD 등을검사 *PPA : Pixel Position Accuracy [ 핵심기술경쟁력 ] 정밀제어기술 정밀위치측정알고리즘 최적화된인장알고리즘 V-ONE Tech I INVESTOR RELATIONS

13 05 경영성과 OLED 시장성장및고객사다양화로매출및이익지속증가 매출액및영업이익률 제품별매출비중 압흔검사장비 OLED Mask 관련기타 (OLED, 2 차전지, Solar) ( 단위 : 억원, %) Q % 8% 14% % 78% 14.2 OLED 분야매출비중 Q 95 OLED 기타 18.1% 21.8% 48.4% Q % 78.2% 51.6% V-ONE Tech I INVESTOR RELATIONS

14 06 국내외고객사네트워크 독보적머신비전기술력을바탕으로국내및해외고객사공급 국내외매출비중 수출 내수 38% 중소형제조사 41% % 62% V-ONE Tech I INVESTOR RELATIONS

15 02 Core Competence 01. 자체개발머신비전핵심기술 02. 다양한영역에서활용가능 03. 압흔검사장비시장선도기업 04. 다양한고객및시장을통한매출안정성

16 01 자체개발머신비전핵심기술 자체개발광학과영상인식소프트웨어알고리즘및 H/W 설계기술력보유 자체개발핵심기술 INSPECTION S/W VISION MACHINE MECHANICAL DESIGN MANUFACTURING ALIGNMENT S/W MACHINE CONTROL 고객에최적화된 장비및시스템개발 V-ONE Tech I INVESTOR RELATIONS

17 02 다양한영역에서활용가능 머신비전기술기반장비기업으로서다양한응용분야로확장용이 2 차전지 Flexible Cell 적층검사장비 Solar 압흔 /Align 검사장비 인쇄검사장비 OLED 압흔 LCD 검사장비 Vision Machine 3D 스캐너 의료장비 V-ONE Tech I INVESTOR RELATIONS

18 03 압흔검사장비시장선도기업 Flexible OLED 시장에서기술적차별화확대전망 LCD/OLED 압흔검사장비시장점유율 장비기술경쟁력 M/S 1 위 Flexible 주력고객사내 M/S 1 위 M/S 1 위 2016 브이원텍 64% 2014 브이원텍 44% * 자료 : 회사자체추정 LCD OLED Flexible V-ONE Tech I INVESTOR RELATIONS

19 04 다양한고객및시장을통한매출안정성 다양한고객및제품포트폴리오를통한안정적매출기반확보 장비 SW 시스템과장비 Product Mix 시스템 해외 국내 S 2 차전지 / Solar LCD 다양한고객기반 다양한매출기반 다양한적용분야 국내 L OLED / Flexible V-ONE Tech I INVESTOR RELATIONS

20 03 Investment Points 01. 성장로드맵 02. 전방시장지속성장및투자확대 03. Flexible OLED 시장과함께성장지속 04. 중국LCD 투자에따른장비수요지속 05. 국내외고객사수주확대 06. 신규시장진출및장비다양화 VISION

21 01 성장로드맵 머신비전 SW / HW 기술을기반으로적용시장다양화 성장성 GROWTH FACTOR 1 머신비전 S/W 개발 GROWTH FACTOR 2 검사장비개발 GROWTH FACTOR 3 2 차전지 / 3D 스캐너 2 차전지, Solar, 바이오등적용시장다양화 SW / HW 기술조합고도화를통한디스플레이시장내점유율확대 자체알고리즘개발을통한 S/W 전방시장 V-ONE Tech I INVESTOR RELATIONS

22 02 전방시장지속성장및투자확대 OLED 스마트폰증가에따른전방시장성장및 Flexible 투자시작 글로벌중소형디스플레이시장규모 국가별 OLED 투자전망 ( 단위 : 억달러 ) LCD OLED ( 단위 : 십억원 ) 한국중국대만일본 30, ,000 20,000 15, ,000 5, F 2018F 2019F 2020F F 2018F 2019F * 자료 : IHS * 자료 : 하이투자증권리서치센터 V-ONE Tech I INVESTOR RELATIONS

03 Flexible OLED 시장과함께성장지속 국내외패널제조기업 Rigid / Flexible OLED 투자시작 국내외 Rigid/Flexible 장비발주스케쥴 라인 Type 1Q 17 2Q 17 3Q 17 4Q 17 1Q 18 2Q 18 3Q 18 4Q 18 SDC A3 F A4 F AP3 R/F LGD P9 F M2 R/F Tianma

23 03 Flexible OLED 시장과함께성장지속 국내외패널제조기업 Rigid / Flexible OLED 투자시작 국내외 Rigid/Flexible 장비발주스케쥴 라인 Type 1Q 17 2Q 17 3Q 17 4Q 17 1Q 18 2Q 18 3Q 18 4Q 18 SDC A3 F A4 F AP3 R/F LGD P9 F M2 R/F Tianma Wuhan R/F Visionox VS X R/F EDO Shanghai2 R/F BOE B7 R/F CSOT T4 R/F * 자료 : 미래에셋대우리서치센터 Flexible 장비 Line-UP [ Flexible 압흔검사장비 ] [ FMM 인장기 S/W ] [ OLED MASK 검사장비 ] V-ONE Tech I INVESTOR RELATIONS

04 중국 LCD 투자에따른장비수요지속 중국 LCD 증설및수율개선투자로관련장비수요지속 LCD

중국중소형고객사수율개선투자 40,000 39,000 38,000 37,000 18

34,000 33,000 2015 2016E 2017E 2018E 2019E * 자료 :

24 04 중국 LCD 투자에따른장비수요지속 중국 LCD 증설및수율개선투자로관련장비수요지속 LCD 수급전망 압흔검사장비수요증가 Supply Demand ( 단위 : 천장, 8세대원장기준 ) 중국중소형고객사수율개선투자 40,000 39,000 38,000 37, 년까지타이트한공급 19 년부터균형 신규라인수율개선 중국중소형고객사 36,000 35,000 34,000 33, E 2017E 2018E 2019E * 자료 : 유안타증권리서치, V-ONE Tech I INVESTOR RELATIONS

LCD/OLED 압흔검사장비 800 700 600 500 400 300 중소형제조사 200

25 05 국내외고객사수주확대 국내외 OLED, Flexible 투자에따른장비수주증가전망 향후매출및수주전망 ( 단위 : 억원 ) 2 차전지, Solar 등 OLED Mask 관련 LCD/OLED 압흔검사장비 중소형제조사 F 2018F 2019F V-ONE Tech I INVESTOR RELATIONS

26 06 신규시장진출및장비다양화 머신비전기술을응용한다양한시장확대 2 차전지 Align 검사중요성증가에따른장비수요증가 2 차전지검사장비 Solar 검사장비 3D 스캐너 배터리폭발이슈에따라고정밀검사수요증가고정밀전극인쇄를통한태양전지및모듈효율성증가품질검사및 3D Simulation 다양한영역활용 2 차전지조립공정얼굴의윤곽을매우정밀하게촬영 Wafer 와 Mask Alignment Stack & Tacking Press 전극인쇄 수술전후의변화를 Simulation Cell Align 및검사 인쇄상태검사 다양한각도에서 3 차원예측 V-ONE Tech I INVESTOR RELATIONS

27 VISION 머신비전글로벌 No.1 기술기업으로다양한시장진출 해외시장개척글로벌화 디스플레이 (OLED / Flexible) 시장지위극대화 미국, 일본, 유럽의신규시장진입 적용분야및제품다변화 적용분야의다변화 신성장동력산업진입 핵심기술역량극대화 세계최고의머신비전기술 시장우위성지속 V-ONE Tech I INVESTOR RELATIONS

28 Appendix 01. 공모개요 02. 요약재무제표참고. 특허현황

29 01 공모개요 공모일정 주주구성 공모희망가액공모주식수공모예정금액액면가시가총액 ( 예정 ) 15,200원 ~ 17,700원 1,829,000주 278억원 ~ 324억원 500원 1,119억원 ~1,303억원 구분 주식수 지분율 보호예수 최대주주등 4,014, % 6개월 우리사주조합 162, % 예탁후 1년 우리사주조합 ( 공모배정분 ) 51, % 1년 개인주주 ( 최대주주등으로부터주식양수 ) 50, % 6개월 벤처금융 171, % 1개월 기타기관투자자 181, % 6개월 상장주선인의무인수분 54, % 3개월 기존주주 901, % - 공모주주 1,777, % - 합계 7,366, % - 수요예측일 6월 26일 ( 월 )~27일( 화 ) 청약예정일 7월 3일 ( 월 )~4일( 화 ) 상장예정일 7월 13일 ( 목 ) 대표주관회사 미래에셋대우 공모자금사용계획 구분 금액 ( 억원 ) 시설자금 84 연구개발 30 해외사업 20 신규사업 50 운영자금 40 합계 224 V-ONE Tech I INVESTOR RELATIONS

30 02 요약재무제표 재무상태표 손익계산서 ( 단위 : 백만원 ) ( 단위 : 백만원 ) 구분 Q 구분 Q 유동자산 28,703 25,918 12,279 매출액 9,536 23,670 11,115 비유동자산 5,904 5,560 3,993 매출원가 4,517 12,395 6,723 자산총계 34,607 31,478 16,272 유동부채 7,605 7,080 3,287 비유동부채 부채총계 8,078 7,555 3,951 자본금 2,924 2, 이익잉여금등 23,605 20,999 11,646 매출총이익 5,019 11,274 4,392 판매및관리비 708 2,439 2,020 영업이익 4,311 8,835 2,373 영업외수익 270 1, 영업외비용 1, 세전순이익 3,228 9,310 2,883 법인세비용 655 1, 자본총계 26,529 23,923 12,320 당기순손익 2,573 7,760 2,306 * 별도기준 V-ONE Tech I INVESTOR RELATIONS

31 참고. 특허현황 LCD 패널의자동압흔검사장치 ( , ) 자동압흔검사장치및방법 ( , ) 자동압흔검사장치및방법 ( , ) COG 접합부검사장치 ( , ) 본더의얼라인먼트장치및그제어방법 ( , ) 칩온글래스본딩검사장치 ( 국내 )( , ) Chip on glass bonding inspection apparatus( 대만 )(509237, ) Chip on glass bonding inspection apparatus( 대만 )( , ) Chip on glass bonding inspection apparatus( 중국 )( X, 출원중 ) V-ONE Tech I INVESTOR RELATIONS

32 주소 : 경기도성남시분당구대왕판교로 660, A 710( 삼평동, 유스페이스 1) Tel : ~1 I Fax : I 홈페이지 :

DISCLAIMER IPO PRESENTATION,. PRESENTATION...,,,,, E, F.,,., PRESENTATION,....

DISCLAIMER IPO PRESENTATION,. PRESENTATION...,,,,, E, F.,,., PRESENTATION,.... CONTENTS 01. Prologue 02. 03. 1. 04. 2. 05. Appendix 01 Prologue 01_ OLED 02_OLED 03_KPS 01 디스플레이메가트랜드 OLED Prologue I I 1.