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Daily * START=STrategic Analysis and Refreshing Thoughts 미국경기회복의수혜국, 멕시코 Global Radar 3p 참고 Strategist 오승훈.769.383 oshoon99@daishin.com Strategist 오승훈.769.383 oshoon99@daishin.com 년 월 일금요일 KOSPI 3년은위험자산별선택적선호가나타나선진국과신흥국증시간디커플링이진행된해였음. 년은신흥국내리커플링속도차를고려한선별적투자가필요한시점. 미국과밀접한경제구조를지닌멕시코는미국의경기회복수혜를직접적으로받는국가로주목할만한투자대상. 미국소매판매와멕시코총수출의탄력성은.8로미국소비심리개선에따른제조업중심의수출증대효과가기대됨. 국유화된석유개발사업과전기산업내민간사업자진입을허용하는정부의에너지개혁은자체성장동력으로작용할것. 멕시코의자금유입가능성또한유효함. 하한선에접근한주식형펀드로의유출강도는평균회귀성향에따라약화될전망. 일드갭수익률도기타남미국가대비높은수준이며상승추세에있어매력도가높음 97.59 -.83 (.6%) / / /3 종가 963.89 97. 97.59 등락. 6.53 -.83 등락폭.5.33.6 거래량 ( 백만주 ) 8 36 5 거래대금 ( 십억원 ) 3,83 3,3 3,56 시가총액 ( 십억원 ),,88,,68,,635 주 : 거래량, 거래대금, 시가총액은보통주기준으로표시 KOSDAQ 5.7 -.35 (-.7%) / / /3 종가 5.99 53.7 5.7 등락..8 -.35 등락폭.9. -.7 거래량 ( 백만주 ) 6 9 7 거래대금 ( 십억원 ),96,9,8 주 : 거래량, 거래대금, 시가총액은보통주기준으로표시 증시일정 p Chart Alarm 7p 3 일코스피는중국제조업지표의부진영향으로하락, 전일대비.6% 내린 97.59 에마감 파생시황 6p 매매및자금동향 3p www.daishin.com

DAISHIN SECURITIES 주간증시일정 월화수목금 3 5 6 7 美 월소매판매 美 월 PPI 美주간신규실업수당청구건수 美 월주택착공건수 ( 전기치 :.%, 발표치 :.%) EMU 월산업생산 ( 전기치 :.5%, 발표치 :3.%) ( 전기치 :-.%, 발표치 :.%) 韓 월실업률 ( 전기치 :.9%, 발표치 :3.%) 美베이지북 ( 전기치 :38K, 발표치 :36K) 美 월 CPI ( 전기치 :.%, 발표치 :.3%) 美 월 NAHB 주택시장지수 ( 전기치 :57, 발표치 :56) ( 전기치 :7K, 발표치 :999K) 美 월건축허가건수 ( 전기치 :7K, 발표치 :986K) 美 월산업생산 ( 전기치 :.%, 발표치 :.3%) 美 월설비가동률 ( 전기치 :79.%, 발표치 :79.%) 3 中 Q GDP EMU 월 ZEW 예상 日금정위 美주간신규실업수당청구건수 ( 전기치 :7.8%, 예상치 :7.6%) 中 월산업생산 ( 전기치 :.%, 예상치 :9.8%) 中 월고정자산투자 ( 전기치 :9.9%, 예상치 :9.8%) 中 월소매판매 ( 전기치 :3.7%, 예상치 :3.6%) ( 전기치 :68.3, 예상치 :--) 獨 월 ZEW 예상 ( 전기치 :6., 예상치 :6.) 日금정위 IMF 수정경제전망 ( 전기치 :36K, 예상치 :33K) 美 월기존주택판매 ( 전기치 :.9M, 예상치 :.95M) 美 월경기선행지수 ( 전기치 :.8%, 예상치 :.%) 韓 Q GDP ( 전기치 :3.3%, 예상치 :.%) 中 월 HSBC 제조업 PMI 예상 ( 전기치 :5.5, 예상치 :5.5) 7 8 9 3 3 美 월신규주택매매 ( 전기치 :6K, 예상치 :--) 獨 월 IFO 기업환경 ( 전기치 :9.5, 예상치 :--) 日 월수출 ( 전기치 :8.%, 예상치 :--) 日 월수입 ( 전기치 :.%, 예상치 :--) 美 월내구재주문 ( 전기치 :3.5%, 예상치 :--) 美 월 CS 주택가격 ( 전기치 :.5%, 예상치 :--) 英 Q GDP ( 전기치 :.9%, 예상치 :--) 美 FOMC 韓 월산업생산 ( 전기치 :.3%, 예상치 :--) 韓 월선행지수순환변동치 ( 전기치 :.7, 예상치 :--) 韓 월경상수지 ( 전기치 :6.3B, 예상치 :--) 美 FOMC 美주간신규실업수당청구건수美 Q GDP ( 전기치 :.%, 예상치 :--) 美 월미결주택매매 ( 전기치 :.%, 예상치 :--) 스페인 Q GDP ( 전기치 :.%. 예상치 :--) 美 월개인소득 ( 전기치 :.%, 예상치 :--) 美 월개인소비 ( 전기치 :.5%, 예상치 :--) EMU 월 CPI 예상 ( 전기치 :.8%, 예상치 :--) 中 월 HSBC 제조업 PMI 日 월 CPI ( 전기치 :.5%, 예상치 :--) 3 5 6 7 美 월 ISM 제조업지수 ( 전기치 :57., 예상치 :--) 美 월자동차판매 ( 전기치 :5.3M, 예상치 :--) 일中 월제조업 PMI ( 전기치 :5., 예상치 :--) 韓 월수출 ( 전기치 :7.%, 예상치 :--) 美 월제조업수주 ( 전기치 :.8%, 예상치 :--) 韓 월 CPI ( 전기치 :.%, 예상치 :--) 美 월 ADP 취업자변동 ( 전기치 :38K, 예상치 :--) 美 월 ISM 비제조업지수 ( 전기치 :53., 예상치 :--) EMU 월소매판매 ( 전기치 :.6%, 예상치 :--) 美주간신규실업수당청구건수美 월무역수지 ( 전기치 :-3.3B, 예상치 :--) ECB 회의 BOE 회의 美 월비농업취업자변동 ( 전기치 :7K, 예상치 :--) 美 월실업률 ( 전기치 :6.7%, 예상치 :--) 獨 월산업생산 ( 전기치 :3.5%, 예상치 :--) 3 中 월수출 ( 전기치 :.3%, 예상치 :--) 中 월수입 ( 전기치 :8.3%, 예상치 :--) 韓 월실업률 ( 전기치 :3.%, 예상치 :--) 주 : 날짜는해당국의 Local Time 기준이며예상치는 Bloomberg 기준, K 는천, M 은백만을의미미국지표인경우전기대비, 다른국가들의경우전년동기대비데이터를나타냄 美주간신규실업수당청구건수美 월소매판매 ( 전기치 :.%, 예상치 :--) EU 정상회담韓금통위 美 월산업생산 ( 전기치 :.3%, 예상치 :--) 美 월설비가동률 ( 전기치 :79.%, 예상치 :--) EMU Q GDP 성장률 ( 전기치 :-.%, 예상치 :--) 獨 Q GDP 성장률 ( 전기치 :.6%, 예상치 :--) EU 정상회담

Daily Global Radar 미국경기회복의수혜국, 멕시코 Strategist 오승훈 769-383 oshoon99@daishin.com 선별적투자매력도높은멕시코 3년선진국의저금리기조, 양적완화정책이유지됨에따라유동성은위험자산으로이동했다. 그러나위험자산별선택적선호가나타나선진국과신흥국증시간디커플링이진행되었다. 세계경제가위기국면을벗어나회복되는시점에서신흥국내리커플링속도차이를고려한선별적투자가필요하다. 신흥국가운데멕시코는미국과밀접한경제구조로인해선진경기회복의수혜를직접적으로받을수있는강점을지니며, 내부적으로에너지산업개방이라는자체동력을보유하고있어주목할만하다. 미국 S&P5과높은상관성 (년이후 년간상관계수 :.85) 을보여온멕시코주식시장도작년디커플링현상에서예외가아니었다. 작년초.95 에육박하던두증시간상관계수 (6일기준추산 ) 는 6월에 -.75 까지떨어졌고, 작년이후미국증시가 9.% 의수익률을보인반면멕시코지수는 3.8% 하락했다 [ 그림 ]. 하지만올해들어멕시코증시의디커플링현상이완화될것으로예상한다. ) 미국의소비심리개선에따른제조업생산증가, ) 에너지개정안통과에따른 FDI 유치가판단의근거이다. 그림. 3 년디커플링진행되었던멕시코주식시장그림. 미국소매판매, 멕시코총수출탄력성 :.8 멕시코 IPC 8,,9 S&P 5( 우 ) 6,,8,,7,,6,,5 38,, 36,,3 3,, 3,, 3,,...7....7. 3. 3. 3.7 3.., 대신증권리서치센터 y =.839x -.5958 R² =.673 ( 멕시코총수출, %) 5 () () (3) ( 미국소매판매, %) () 5-5 5, 대신증권리서치센터 3 제조업생산증가기대 먼저미국소비심리개선에따라멕시코수출이증대될것으로예상한다. 미국은멕시코총수출의 78% 를차지하는최대수출시장이므로멕시코경제에지대한영향을미친다. [ 그림 ] 는미국수요와멕시코무역간선형관계를나타낸것이다. Y를멕시코총수출 (YoY), X를미국소매판매 (YoY) 로정의할시 Y=.839X.5958의회귀식이도출된다. 즉, 두변수간탄력성은.8로미국소매판매가 % 증가한다면멕시코수출은.8% 늘어난다고해석된다. 해당식의설명력또한.67로통계적으로유의한수준이다. 3

DAISHIN SECURITIES 특히, 대미수출주요품목이자동차 (%) 와전자제품 (.6%) 임을고려하면제조업중심의수출증대를기대할수있다. 실제로멕시코제조업성장세의신호가나타나고있다. 3년 월까지멕시코총수출은전년동기대비.% 증가에그쳤지만제조업 ( 총수출의 83% 차지 ) 은.% 증가했다. 무역수지는 6.7 억달러적자로 년 (.7억달러적자 ), 년 (.6억달러흑자 ) 대비악화되었지만원유부문을제외한비원유부문무역수지는전반적으로개선되었다. 또한 월멕시코통계청제조업 PMI는 5. 로미국소매판매증가폭이확대된 월부터꾸준한상승추세를나타내고있다. 이러한점에서미국소비심리회복이진행될수록제조업은향후멕시코경제성장을견인할요소로판단된다. 그림 3. 미국경제와동조화되어온멕시코경제 그림. 멕시코외수, 내수기여도 (% YoY) 미국 8 멕시코 6 (%, %p) 8 6 외수내수경제성장률 - -6-8.3..7 3.3 3..7 5.3 5. 6.7 7.3 7. 8.7 9.3 9..7.3..7 3.3 - -6-8 7.3 7.9 8.3 8.9 9.3 9.9.3.9.3.9.3.9 3.3 3.9 자료 : CEIC, 대신증권리서치센터 주 : 내수는최종소비와총고정자본형성의합자료 : CEIC, 대신증권리서치센터 에너지개혁을통한자체성장동력보유 현재멕시코정부가추진계획중인에너지개혁은미국증시와의디커플링갭축소의트리거가될것으로예상한다. 석유의존형경제구조를지닌멕시코는작년원유수출증가폭둔화의영향으로 분기.6%, 분기.6%, 3분기.3% 성장해 년 3.9% 의성장률대비전반적으로저성장을나타냈다. 원유부문의무역수지가악화된원인은원유생산감소와내수수요증가로판단한다. 원유개발, 생산, 정제, 분배에이르는전과정을담당하는멕시코석유공사 (PEMEX) 는멕시코재정수입의 37%, 전체수출의 3% 를차지한다. 그러나국영기업이라는이유로원유부문의투자재원확보를소홀히해최근원유생산량은급격히줄어들었고, 생산성악화비판을받아왔다. 이에따라 월 일, 페냐니에토대통령은에너지개혁에관한법을선포했다. 해당법안을통해 938년이후정부가독점운영하였던석유개발사업에민간사업자의진입이허용되고, 96년이후국유화되었던전기산업내에서민간의전력생산및판매가가능해진다. 이로써연근해원유가고갈된시점에기술및자본을유치해심해유전, 셰일가스개발을통한석유생산량증가가이루어질것이다 (8년 8% 증가 ). 또한정부는에너지시장의확대로 8년과 5년에각각 %, % 의경제성장률제고효과가있을것으로전망하고있다. 99년북미자유무역협정 (NAFTA) 발효이후실행되는최대규모의경제개혁이될것으로예상되는만큼 FDI 증대를통한경기부양효과가기대된다.

Daily 그림 5. 년이후악화된원유부문무역수지 그림 6. 줄어드는원유생산량 원유부문 비원유부문전체수출 ( 좌 ) 3 8 6 ( 천배럴 ) 3,6 3, 7% 3, 3,,8,6 8% -, -, -3 3 5 6 7 8 9 3 자료 : 멕시코경제부 (INEGI), 대신증권리서치센터 -6, 8 9 3 8 5 자료 : PEMEX, 대신증권리서치센터 높은밸류에이션매력도, 유동성모멘텀 3년이후멕시코주식형펀드 (ETF 포함 ) 로 5.7천만달러가유입되었다. 연초이후 Tapering 이슈가처음거론되었던 5월 일까지누적유입액이 5.5 억달러임을감안하면이후급격한자금유출이진행됨을알수있다. 그러나유출강도는약화될것으로예상된다. [ 그림 7] 은멕시코주식형으로의주간유입강도이다. 년이후평균치 (.3%) 와표준편차 (.86%) 를이용해밴드상 / 하한선 ( 평균 ± 표준편차 ) 을설정했다. 그결과, 지난주 (.~.8) 유입강도가 -.3% 로하한선 -.6% 에근접했다. 평균회귀성향에따라앞으로유출강도가점차약화될것으로판단한다. 일드갭수익률또한매력적이다. 일드갭은 개월선행 PER의역수와 3년만기국고채금리간차로추산했다. 월멕시코의일드갭은.39% 로칠레 (.%), 브라질 (-3.7%), 아르헨티나 (.57%) 대비높은수준이다 [ 그림 8]. 즉, 통계적임계치와주식시장매력도를함께고려할때멕시코의자금유입가능성은유효하다고할수있다. 그림 7. 멕시코펀드로의점차약화된유출강도 그림 8. 남미국가들중높은일드갭나타내는멕시코 5% 유입강도 6 멕시코브라질칠레 % 5% % - -5% -6 % -8 3. 3. 3.3 3. 3.5 3.6 3.7 3.8 3.9 3. 3. 3.. 7.3 7.7 7. 8.3 8.7 8. 9.3 9.7 9..3.7..3.7..3.7. 3.3 3.7 3. 자료 : EPFR, 대신증권리서치센터 자료 : Thomson Reuters, 대신증권리서치센터 5

DAISHIN SECURITIES 파생시황 선물거래동향 구분 3월선물 6월선물 KOSPI KOSPI 시가 57.9 59.5 56.7 968.77 고가 58.5 59.5 56.75 969. 저가 5.5 56.5 53.7 97. 종가 5.6 56.5 53.7 97.59 전일대비 -3.5 -.9-3.3 -.83.8..3.6 거래량 ( 계약 ) 75,87 5 57,8,6 거래대금 ( 백만 ),7,879 6,7,77,9 3,38,935 미결제약정 9,65,9 전일대비 33 5 자료 : Koscom, 대신증권리서치센터 선물지수추이 8 선물지수 m.a m.a 7 6 5 3 3.5 3.6 3.7 3.8 3.9 3. 3. 3.. 자료 : Koscom, 대신증권리서치센터 괴리도 스프레드 구분 이론가격 괴리율 종가Basis 평균Basis 구분 종가 전일대비 거래량 최근월물 5.66.8.86.53 J3J6S.6.5 6 차근월물 56.3.9.5.8 J3J9S 3.. 프로그램매매동향 ( 단위 : 백만원,%) 구분 차익거래비차익거래전체매도매수순매수매도매수순매수매도매수순매수 비중 / 3,,953,933 5,38 5,559 6,78 53,38 59,53,86 5.9 / 9,36 5,78 6,8 6,8 783,793 68,97 6,85 89,57 85,389.96 /3,888,7,83 83,5 68,99 8,96 83,93 63,99 8,93.3 옵션거래동향 ( 단위 : 계약, 배,%) 역사적변동성 ( 단위 : %) 구분 CALL PUT 합계 P/C Ratio 당일 구분 당일 5w High 5w Low 거래량,8,65 96,6,99,8.9 일.8 6.95 7.87 거래대금,6 57,8 99,.9 3일 9.85 6.5 8.8 미결제약정 39,878 68,8 66,359.68 6일.5.59.8 내재변동성 3. 9일 8.66 8.9. 현선물베이시스추이 전일주체별프로그램매매..3... -. -. -.3 -. 이론베이시스괴리율 시장베이시스 9/3 9/5 / / /8 /5 / /8 /5 / /9 /6 /3 / /3 /8 /5 / 3..5..5..5. -.5..5 -. ( 억원 ) 차익비차익 5-5 5 - 투신보험금융투자국가. 지자체 외국인 연기금 자료 : KOSCOM, 대신증권리서치센터 자료 : KOSCOM, 대신증권리서치센터 6

Daily Chart Alarm. 주가등락률 3 일코스피는중국제조업지표의부진영향으로하락, 전일대비.6% 내린 97.59 에마감 외국인은 59 억원, 기관은 억원순매도했으며개인은 986 억원순매수 국내증시 전일업종지수수익률 최근 5 일간업종지수수익률. -.5..5 -. -.5 건설업기계종이목재은행서비스업의료정밀화학증권비금속음식료전기가스운수장비보험업 KOSPI 철강금속섬유의복금융업의약품유통업운수창고통신업전기전자 3 - -3-5 의료정밀기계운수장비화학건설업보험업종이목재전기전자 KOSPI 음식료서비스업의약품철강금속금융업비금속운수창고증권유통업전기가스섬유의복은행통신업 최근 5 일간대형주상승률상위 종목 최근 5 일간대형주하락률상위 종목 8 7 6 5 3 한국항공우주 GKL 아모레퍼시픽 한국타이어 호텔신라 현대모비스 삼성카드 한라비스테온공조 기아차 삼성엔지니어링 - -3-5 -6-7 -8 이마트 LG 유플러스 엔씨소프트 롯데제과 동부화재 SK 텔레콤 유한양행 신세계 KB 금융 하나금융지주 주 : 대형주는 KOSPI 시총상위 종목임 최근 개월업종수익률 5 5-5 의료정밀의약품비금속운수창고기계전기가스은행건설업종이목재화학음식료서비스업운수장비증권유통업보험업 KOSPI 섬유의복금융업철강금속통신업전기전자 주 : 대형주는 KOSPI 시총상위 종목임 연간업종수익률 3 - -3 의료정밀섬유의복비금속종이목재통신업서비스업운수장비유통업전기가스보험업은행의약품금융업 KOSPI 화학음식료전기전자기계철강금속건설업증권운수창고 7

DAISHIN SECURITIES 해외증시 최근 5 일간 MSCI 지역지수등락률 최근 5 일간 MSCI 산업지수등락률.5.5 선진국 신흥시장. -.5.5..5 -.5 -. 태평양 EAFE 유럽 북유럽 극동 선진시장 북미 아시아 신흥시장 동유럽 브릭스 유럽 & 중동 남미 소재 금융 IT 경기소비재 산업재 에너지 유틸리티 필수소비재 통신서비스 헬스케어 주 : EAFE 는유럽, 호주, 극동아시아지역임 최근 5 일간선진국주요증시등락률 최근 5 일간신흥시장주요국증시등락률 - -3-5 캐나다나스닥이탈리아스웨덴유럽스위스프랑스 S&P5 영국네덜란드다우지수독일일본호주홍콩스페인싱가포르그리스 5 3 - 베트남아르헨티나필리핀인도네시아쿠웨이트남아공중국체코태국인도사우디러시아터키대만한국말레이시아멕시코브라질 주 : 그리스 (ASE), 스페인 (IBEX), 싱가포르 (STI), 홍콩 (HIS), 독일 (DAX), 캐나다 (S&P/TSX), 이탈리아 (MIB), 프랑스 (CAC), 유럽 (SX5P), 호주 (AS5), 네덜란드 (AEX), 인도 (SENSEX), 사우디 (SASEIDX), 필리핀 (PCOMP), 태국 (SET), 베트남 (VNINDEX), 쿠웨이트 (KWSEIDX), 인도네시아 (JCI), 브라질 (IBOV), 한국 (KOSPI), 아르헨티나 (MERVAL), 멕시코 (MEXBOL), 말레이시아 (KLCI), 터키 (XU), 남아공 (TOP), 중국 (SHCOMP), 대만 (TWSE), 체코 (PX), 러시아 (RTSI$) 최근 5 일간미국증시의업종지수등락률 최근 5 일간중국업종지수등락률 3 - -3 은행하드웨어유틸리티상업서비스부동산제약바이오소프트웨어에너지음식료 & 담배미디어소재자본재다각화금융통신서비스헬스케어장비운송자동차 & 부품소비자서비스반도체 & 장비소매보험가계생활용품내구재 & 의류식품판매 8 6 - -6-8 미디어소비자서비스부동산다각화금융상업서비스소프트웨어식품판매자본재통신서비스소재가계생활용품헬스케어장비음식료 & 담배소매내구재 & 의류운송에너지은행자동차 & 부품제약바이오반도체및장비 주 : S&P5 의업종지수임 주 : 상해 A 시장의종목들로구성된 S&P/CITIC 3 의업종지수임 8

Daily. 상품가격 미국서부텍사스산원유 (WTI) 3 월인도분선물가격은전일대비.85% 상승한 96.73 달러에거래를마감 금값은 월인도분이전날종가보다.3% 내린온스당 38.6 달러에거래를마침 CRB 상품가격과 LME 비철금속가격 발틱운임지수 (BDI, BCI) LME비철금속지수 ( 좌 ) 3,3 CRB상품가격지수 ( 우 ) 3 95 3, 9 3, 85 8 3, 75,9 7 65,8 6 주 : LME 비철금속지수는알루미늄, 전기동, 납, 니켈, 주석, 아연의현물시세,9 발틱운임지수 ( 건화물 ) 발틱운임지수 ( 케이프사이즈 ), 3,9 3,,9,,9, 9 주 : 케이프사이즈는 5 만 DWT 이상최대용량의벌크선임 국제유가 (WTI, 두바이유 ) 금, 은가격 ( 달러 / 배럴 ) 두바이유 ( 좌 ) ( 달러 / 배럴 ) WTI유가 ( 우 ) 5 5 5 95 5 9 85 8 ( 달러 / 온스 ) 금 ( 좌 ) ( 달러 / 온스 ),5 은 ( 우 ) 6,,35,3,5 8, 6,5,,5 DRAM 과 NAND 현물가격 철강가격 ( 달러 ) DDR3 Gb 333MHz ( 좌 ) ( 달러 ).7 NAND 6Gb MLC ( 우 ) NAND 3Gb MLC ( 우 ) 3.8.6 3.6.5 3.. 3..3 3...8..6.. ( 달러 / 톤 ) 57 56 55 5 53 5 5 5 CIS 열연강가격중국열연강가격 9

DAISHIN SECURITIES 나프타, 부타디엔가격 에틸렌, 프로필렌가격 ( 달러 ) 부타디엔 ( 한국 ) ( 좌 ) ( 달러 ),8 나프타 ( 우 ),,6,, 98, 96 9, 9 8 9 6 88 86 8 8 ( 달러 /MT) 에틸렌 ( 한국 ) ( 좌 ) ( 달러 /MT) 프로필렌 ( 우 ),9,5,3,,,39,39,3,37,9,35,,33,9,3,,9 밀, 옥수수가격 구리, 주석가격 ( 센트 /bu) 밀 ( 좌 ) ( 센트 /bu) 73 옥수수 ( 우 ) 53 68 63 58 53 39 5 9 7 5 3 ( 달러 /MT) 구리 ( 좌 ) ( 달러 /MT) 8, 주석 ( 우 ) 5, 7,5 7, 6,5 6, 8,, 3,,,, 9, 니켈, 아연가격 알루미늄, 납가격 ( 달러 /MT) 니켈 ( 좌 ) ( 달러 /MT) 아연 ( 우 ),,9,,, 3,9,9 3,,8,9,7 ( 달러 /MT) 알루미늄 ( 좌 ) ( 달러 /MT), 납 ( 우 ),,95,9,3,85,,8,75,,7,,65,6,9

Daily 3. 금융지표 환율 / 금리 / 리스크지표 3 일서울외환시장에서원달러환율은전날보다 6.5 원오른 73.9 원에장을마감 국고채 3 년물금리는전날대비.7%p 하락한.9% 에거래를마감 환율 주요국기준환율의 년절상률 ( 달러대비 ) 주요국기준환율의 년절상률 ( 원화대비 ) - -3-5 -6-7 뉴질랜드일본영국인도네시아중국홍콩인도이집트브라질태국유로타이완싱가포르호주말레이시아한국필리핀러시아남아공터키아르헨티나 3 - -3-5 뉴질랜드일본영국인도네시아중국미국홍콩인도이집트브라질태국호주유로타이완싱가포르말레이시아필리핀남아공터키아르헨티나 원 / 달러, 원 / 엔 달러화지수와 JP 모건아시아통화지수 ( 원 / 달러 ) 원 / 달러 ( 좌 ) ( 원 / 엔 ), 원 / 엔 ( 우 ). JP 모건아시아통화지수 ( 좌 ) 달러화지수 ( 우 ) 8,5,,5.5..5. 9.5 8 6 83 8 8 8 79, 9. 78 달러 / 유로, 엔 / 달러 중국위안화현선물 ( 달러 / 유로 ) 달러 / 유로 ( 좌 ) ( 엔 / 달러 ). 엔 / 달러 ( 우 ) 6.38.36.3.3 98 96 ( 위안 ) 6.3 6.5 6. 6.5 6. 6.5 중국위안 3 개월선물중국위안현물환.3 9 6.

DAISHIN SECURITIES 금리및리스크지표 국고채 3 년, CD 금리와장단기금리차 미국국채 년물, 년물과장단기금리차 (%p) 장단기금리차 ( 좌 ).5 국고채 3년 ( 우 ) CD금리 ( 우 ).3. -. -.3 -.5 3.7 3.6 3.5 3. 3.3 3. 3. 3..9.8.7.6.5. (%p) 장단기금리차 ( 좌 ) 3. 미국채년물 ( 우 ) 미국채년물 ( 우 ). 3.5.8 3..6.5...5...5.. 신흥시장국채가산금리와한국 CDS 가산금리 스페인, 이탈리아 CDS 가산금리 (bp) 신흥시장국채가산금리 ( 좌 ) (bp) 39 한국 CDS 가산금리 ( 우 ) 38 37 9 36 8 35 3 7 33 6 3 3 5 3 (bp) 35 3 5 5 스페인 CDS 가산금리이탈리아 CDS 가산금리 TED 스프레드 S&P5 지수와 VIX 지수 (%p) TED 스프레드 ( 좌 ).3 리보금리 ( 우 ) T-Bill ( 우 )..35.5.3.5...5.5..5..,9 S&P5지수 ( 좌 ) VIX지수 ( 우 ),85,8,75 8,7 6,65,6,55,5

Daily 매매및자금동향 투자주체별매매동향 ( 유가증권시장 : 순매수금액 ) ( 단위 : 십억원 ) 구분 /3 / / / /7 월누적 년누적 개인 99. -75. -5.7-3. 7.5,379,379 외국인 58.3 9.5. -6.3-95.7-68 -68 기관계 -38.8 9.8 59. 7.9.3-85 -85 금융투자 5..5..8.3,73,73 보험 3.5. 36. 8.6 7. 38 38 투신 8. 33..8 9. 3. 37 37 은행 -7. -3. -5.8. 5.8 37 37 기타금융 -.5.9.9 -.5. 7 7 연기금 7. 8. 3.7.8 9. 8 8 사모펀드 -. -9.7 3.8.3 8.3 국가지자체 -.8 3... -.6 - - 종목매매동향유가증권시장외국인기관 ( 단위 : 십억원 ) 순매수 금액 순매도 금액 순매수 금액 순매도 금액 SK 텔레콤 5.9 현대차 8.6 대림산업 39.5 삼성전자. 삼성화재 3.6 SK 하이닉스 6. 현대모비스 8.7 SK 텔레콤 6.5 LG 디스플레이. POSCO 5.6 SK 이노베이션 8. KB 금융. 오리온 7. 현대모비스 7. 현대차 7.6 SK 하이닉스 6.8 현대미포조선 6.7 대림산업 5. CJ. 삼성화재 5. 현대중공업 6.7 SK 이노베이션.3 기아차.9 대우조선해양 8.9 LG 하우시스 6. KT. 한국항공우주 9.6 현대상선 7.7 한국타이어 6. 삼성 SDI.7 LG 전자 9. 현대위아 7. 삼성전자 5.3 CJ. BS 금융지주 5.9 오리온 6. NAVER.7 신한지주 9. POSCO 5.8 한국타이어 5. 자료 : KOSCOM 코스닥시장 ( 단위 : 십억원 ) 외국인 기관 순매수 금액 순매도 금액 순매수 금액 순매도 금액 CJ 오쇼핑 8.9 파트론 5. 한글과컴퓨터 6.7 CJ 오쇼핑 5. CJ E&M 7.3 성광벤드.8 에스에프에이 5. 인터파크.7 루멘스 5. 우전앤한단.9 AP 시스템.9 SK 브로드밴드. GS 홈쇼핑. 차바이오앤.8 유진테크.5 리노공업. 서울반도체.3 인프라웨어.7 KH 바텍.3 서부 T&D. 내츄럴엔도텍 3.6 TPC.6 코나아이. 아미코젠.9 SK 브로드밴드 3. 한글과컴퓨터.5 파트론.9 메디톡스.8 에스에프에이 3. 하이비젼시스템.5 차바이오앤.5 선데이토즈.8 메디톡스 3. 솔브레인.5 루멘스. GS 홈쇼핑.7 원익 IPS.9 위닉스. 조이시티. 내츄럴엔도텍. 자료 : KOSCOM 3

DAISHIN SECURITIES 최근 5 일외국인및기관순매수, 순매도상위종목외국인 ( 단위 : %, 십억원 ) 기관 ( 단위 : %, 십억원 ) 순매수 금액 수익률순매도 금액 수익률 순매수 금액 수익률순매도 금액 수익률 삼성전자 9.8.5 기아차 5.5 6. 기아차 3.9 6. SK 텔레콤 87.3-3.6 LG 디스플레이 57.8. 삼성중공업 67.8 3.8 대림산업 59..6 SK 하이닉스 8.7.7 대우조선해양 57. -. 대림산업 63.9.6 삼성중공업 5.8 3.8 KB 금융 6. -3.3 SK 텔레콤 56.6-3.6 현대차 58.9.5 현대모비스 5.6 3. 대우조선해양 6.7 -. 현대중공업 8.8.6 신한지주 5.3.3 현대차 8.9.5 삼성전자 36.3.5 삼성화재.. POSCO.8 -. 호텔신라 33..5 현대중공업 8.6.6 삼성엔지니어링.9. 현대모비스 37.5 3. 신한지주 33..3 삼성화재 6.8. 오리온. -.6 SK 이노베이션 35.. LG 전자 33..8 제일모직. -.9 KB 금융 7. -3.3 삼성전기 33..6 고려아연 3..3 오리온. -.6 현대미포조선 3.9 -.3 LG 5.7 -.3 삼성전기 5..6 한국전력 9.3.3 자료 : KOSCOM 자료 : KOSCOM 아시아증시의외국인순매수 ( 단위 : 백만달러 ) 구분 /3 / / / /7 월누적 년누적 한국 -89.6 8. 3.5. -75.5-77 -77 대만 35.3 86. 5.5.5 35.5,3,3 인도 -- 6.6. 65..5 3 3 태국 56.5-6. -9.3 6.5 8.5 9 9 인도네시아 8.6 3.8 3.6 6.7.8 39 39 필리핀 6.8-3.3 5. 5. -7.7 3 3 베트남 5.8. 9.7.7.8 69 69 주 : 대만외국인투자자순매수현황은 TWSE(Taiwan Stock Exchange) + GTSM(Gre Tai Securities Market) 의합산데이터임. GTSM 은우리나라의코스닥에해당되는 General Board와프리보드역할을하는이머징스탁마켓등으로구분. 이머징스탁마켓은 General Board로건너가기위한가교역할을수행, 각국증권거래소 Compliance Notice 본자료에수록된내용은당리서치센터가신뢰할수있는자료및정보로얻어진것이나정확성을보장할수없으므로어떠한경우에도본자료는고객의주식투자의결과에대한법적책임소재에대한증빙자료로사용될수없습니다. 자료작성일현재본자료에관련하여위애널리스트는재산적이해관계가없습니다. 본자료에는외부의부당한압력이나간섭없이애널리스트의의견을정확하게반영하였습니다. 동자료는기관투자가또는제3자에게사전제공한사실이없습니다.