Industry Weekly Report 엔터테인먼트 주가등락률 종목명 1W 2W 1M 강원랜드 -.8-4.1-2. GKL -3.1-4.9-3.7 파라다이스 -4.7-4.7-4.7 CJ CGV -8. -12.4-1.1 제이콘텐트리 -3. -3.2.7 에스엠.7.7 1.6 와이지엔터 -1.4 -.6 1.8 모두투어 2. -3.3.4 CJ E&M -. -4.7 9.4 엔터테인먼트 Biweekly 실적시즌앞두고전반적으로약세 Oct 17, 216 - 소분류별 2 주간주가상승률 : 카지노 -4.6%, 영화 -7.8%, 연예.%, 여행 -3.3%, 미디어 -4.7% - 전반적으로약세를보임. 3Q16 실적시즌이다가오면서평균적으로 PER 이높은엔터테인먼트업종에대한관심이줄어들었기때문인것으로판단. 사드이슈로이미투자심리가좋지않은상황에서실적에대한불확실성까지더해진것이주가약세의원인. 영화업종은실적컨센서스가낮아지고있지만국내시장안정성과해외시장성장성에대한가능성은여전하다고전망되어낙폭과대인것으로판단. - Top Picks: CJ CGV(Buy, TP 16 만원 ): 해외 CGV 성장기대제이콘텐트리 (Buy, TP 8, 원 ): 메가박스실적성장 < 카지노 > 기저효과숫자로확인중 - 9 월 GKL VIP -1.7% yoy, 파라다이스 VIP -4.3% yoy < 영화 > 3Q 성수기효과기대 - 9 월영화관객수 -13.% yoy < 연예 > 해외시장진출및확대가능성점검필요 - 젝스키스 ' 세단어 ' 가온차트 2 관왕..16 년만의쾌거 ( 스타뉴스 ) < 여행 > 해외여행객증가지속 - 9 월모두투어이용객 28.8% yoy < 미디어 > 광고시장변화수혜지속 - 1/14 삼시세끼어촌편 3 방송시작 업종소분류 2 주간변동률 2. 2 주간변동률. -2. -4. 운송 / 엔터테인먼트정유석 3771-931, cys4@iprovest.com -6. -8. -1. 카지노영화연예여행미디어, 주 : 커버리지종목기준
1. 카지노 [ 도표 1] 업종동향및뉴스 2 주간주가동향 GKL -3.1%, 파라다이스 -4.7%, 강원랜드 -.8% 8 월외국인입국자수.6% yoy, 중국인 7.2% yoy, 일본인 1.7% yoy 9 월인천국제공항출입국자수 26.6% yoy, 중국 2.6% yoy, 일본 47.7% yoy 9 월 GKL VIP 방문객 -1.7% yoy, 파라다이스 VIP 방문객 -4.3% yoy( 제주포함 ) 투자포인트 GKL(1149 KS) 중국인입국자수증가에의한실적회복기대 파라다이스 (3423 KQ) VIP 감소폭둔화, 회복기대감유효 [ 도표 2] GKL 주가동향 [ 도표 3] 파라다이스주가동향 GKL 파라다이스 2, 17, 2, 16, 24, 24, 23, 23, 16, 1, 1, 22, 14, 22, 9/13 9/2 9/27 1/4 1/11 14, 9/13 9/2 9/27 1/4 1/11 [ 도표 4] 중국인입국자수 [ 도표 ] 일본인입국자수 중국인입국자 일본인입국자 1, 3 2 1 8 2 2 2 1 6 1 1 1 4 1 2 - - '1.1 '1.3 '1. '1.7 '1.9 '1.11 '16.1 '16.3 '16. '16.7-1 '1.1 '1.3 '1. '1.7 '1.9 '1.11 '16.1 '16.3 '16. '16.7-1 자료 : 문화체육관광부, 교보증권리서치센터 2 Research Center
[ 도표 6] GKL 드롭액 [ 도표 7] 파라다이스드롭액 ( 제주포함 ) ( 십억원 ) GKL 드롭액 ( 십억원 ) 파라다이스드롭액 1,4 4 6 6 1,2 3 4 1, 8 6 2 1 4 3 2 4-1 2-2 2-2 1-4 1Q1 2Q1 3Q1 4Q1 1Q16 2Q16-3 '1.1 '1.4 '1.7 '1.1 '16.1 '16.4 '16.7-6 [ 도표 8] GKL 방문객 (VIP) [ 도표 9] 파라다이스방문객 (VIP, 제주포함 ) GKL VIP 파라다이스 VIP 2 6 2 8 1 4 1 6 4 1 2 1 2-2 -2-4 '1.1 '1.4 '1.7 '1.1 '16.1 '16.4 '16.7-4 '1.1 '1.4 '1.7 '1.1 '16.1 '16.4 '16.7-6 [ 도표 1] 인천공항출입국데이터 ( 중국 ) [ 도표 11] 인천공항출입국데이터 ( 일본 ) 중국 일본 1,4 12 1, 7 1,2 1, 8 6 4 2 1 8 6 4 2-2 -4 8 6 4 2 6 4 3 2 1 '1.1 '1.4 '1.7 '1.1 '16.1 '16.4 '16.7-6 '1.1 '1.4 '1.7 '1.1 '16.1 '16.4 '16.7-1 자료 : 인천국제공항, 교보증권리서치센터 3 Research Center
[ 도표 12] 강원랜드주가동향 [ 도표 13] 강원랜드드롭액 41, 강원랜드 ( 십억원 ) 1,8 강원랜드드롭액 16 4, 1,7 14 12 39, 1,7 1 8 38, 1,6 6 37, 1,6 4 2 36, 9/13 9/2 9/27 1/4 1/11 1, 1Q1 2Q1 3Q1 4Q1 1Q16 2Q16 [ 도표 14] 강원랜드방문객 [ 도표 1] 강원랜드홀드율 강원랜드방문객 강원랜드홀드율 9 8 24 8 7 6 8 4 23 7 3 7 2 1 6 1Q1 2Q1 3Q1 4Q1 1Q16 2Q16 22 1Q1 2Q1 3Q1 4Q1 1Q16 2Q16 4 Research Center
2. 영화 [ 도표 16] 주가동향및뉴스 2 주간주가동향 CJ CGV -8.%, 제이콘텐트리 -3.% 9 월영화관객수 -16.6% yoy, 영화산업매출액 -1.% yoy, 3Q16 영화관객수 -.9% yoy, 영화산업매출액 1.7% yoy, 9 월중국영화관객수 -28.7% yoy, 영화산업매출액 -33.1% yoy, 투자포인트 CJ CGV(7916 KS) 중국영화시장확대에대한수혜지속 제이콘텐트리 (3642 KQ) 적자사업부정리와메가박스지분확대로실적개선 [ 도표 17] CJ CGV 주가 [ 도표 18] 제이콘텐트리주가 CJ CGV 제이콘텐트리 9, 3,8 8, 3,8 3,7 8, 3,7 7, 3,6 7, 3,6 3, 6, 9/13 9/2 9/27 1/4 1/11 3, 9/13 9/2 9/27 1/4 1/11 [ 도표 19] 영화관객수 [ 도표 2] 영화산업매출액 ( 백만명 ) 영화관객수 ( 십억원 ) 영화산업매출액 3 3 3 2 2 1 1 4 3 2 1-1 -2 2 2 1 1 4 3 2 1-1 -2 '1.1 '1.4 '1.7 '1.1 '16.1 '16.4 '16.7-3 '1.1 '1.4 '1.7 '1.1 '16.1 '16.4 '16.7-3 자료 : 영화진흥위원회, 교보증권리서치센터 Research Center
[ 도표 21] 영화라인업개봉일 작품명 배급사 구분 감독 주연 1 월 일 맨인더다크 UPI 외화 페데알바레즈 딜런미네트외 6 일 그물 NEW 한화 김기덕 류승범, 이원근 죽여주는여자 CGV 아트하우스 한화 이재용 윤여정, 전무송 13 일 춘몽 스톰 한화 장률 한예리, 양익준외 럭키 쇼박스 한화 이계벽 유해진, 이준 걷기왕 CGV 아트하우스 한화 백승화 심은경, 박주희 인페르노 UPI 외화 론하워드 톰행크스 2 일 미스터캣 리틀빅 외화 배리소넨필드 케빈스페이시, 제니퍼가너 햄릿고스트 시네마리퍼블릭 외화 위커헤인스 위커헤인스,, 크리에이전도우 26 일 닥터스트레인지 디즈니 외화 스콧데릭슨 베네딕트컴버베치 쿠보와전설의악기 UPI 외화 트래비스나이트 샤를리즈테론, 매튜매커너히 자료 : CJ CGV, 교보증권리서치센터, 주 : 배급사사정에따라달라질수있음 6 Research Center
3. 연예 [ 도표 22] 주가동향및뉴스 2 주간주가동향에스엠.7%, 와이지엔터 -1.4% 젝스키스 ' 세단어 ' 가온차트 2 관왕..16 년만의쾌거 ( 스타뉴스 ) YG " 남태현심리적건강문제악화 위너한시적활동중단 "( 뉴스핌 ) 샤이니 ' 원오브원 ' 으로 ' 엠카운트다운 ' 1 위트로피받았다 ( 쿠키뉴스 ) 투자포인트 에스엠 (411 KQ) 중국시장본격진출가시화단계, NCT 데뷔효과기대 와이지엔터테인먼트 (12287 KQ) 화장품, 외식사업등신사업과본업과의시너지기대 [ 도표 23] 에스엠주가 [ 도표 24] 와이지엔터주가 에스엠 와이지엔터테인먼트 3, 34, 29, 33, 29, 33, 28, 32, 28, 32, 27, 31, 27, 31, 26, 3, 26, 9/13 9/2 9/27 1/4 1/11 3, 9/13 9/2 9/27 1/4 1/11 [ 도표 2] 주간디지털차트 9/2~1/1 1/2~1/8 순위제목 / 가수제작순위제목 / 가수제작 1 2 숨박효신 우주를줄게볼빨간사춘기 하드캐리 3 GOT7 내가저지른사랑 4 임창정내가설렐수있게 에이핑크자료 : 가온차트, 교보증권리서치센터 글러브엔터테인먼트 1 쇼파르뮤직 2 JYP Entertainment 3 NH EMG 4 플랜에이엔터테인먼트 세단어젝스키스 숨박효신우주를줄게볼빨간사춘기 1 of 1 샤이니내가저지른사랑임창정 YG Entertainment 글러브엔터테인먼트 쇼파르뮤직 SM Entertainment NH EMG 7 Research Center
4. 여행 [ 도표 26] 주가동향및뉴스 2 주간주가동향모두투어 2.% 8 월해외여행객증가율 12.% yoy 9 월모두투어이용객 28.8% yoy 1~12 월모두투어예약률 1.9%, 16.%,.1% yoy 투자포인트 모두투어 (816 KQ) 여행산업바닥, 모두투어리츠성장 [ 도표 27] 모두투어주가 [ 도표 28] 모두투어이용객 모두투어 모두투어이용객 29, 2 6 29, 28, 28, 27, 27, 26, 2 1 1 4 3 2 1 26, 9/13 9/2 9/27 1/4 1/11 '1.1 '1.4 '1.7 '1.1 '16.1 '16.4 '16.7 [ 도표 29] 출국자수 ( 승무원포함 ) 해외여행객 2, 3 2, 3 2 1, 2 1, 1 1 '1.1 '1.3 '1. '1.7 '1.9 '1.11 '16.1 '16.3 '16. '16.7 8 Research Center
[ 도표 3] 모두투어점유율 [ 도표 31] 모두투어예약률 모두투어점유율 모두투어예약률상승률 12 2 11 1 1 1 9 '1.1 '1.3 '1. '1.7 '1.9 '1.11 '16.1 '16.3 '16. '16.7 '16.1 '16.11 '16.12 9 Research Center
. 미디어 [ 도표 32] 주가동향및뉴스 2 주간주가동향 CJ E&M -.% 9 월 CJ E&M 평균광고단가.8% mom( 최고가기준 ) 8 월 CJ E&M 시청률 -.1%p mom 1/14 삼시세끼어촌편 3 방송시작 투자포인트 CJ E&M(1396 KQ) 광고시장변화 ( 케이블 TV, 디지털광고시장확대 ) 수혜 [ 도표 33] CJ E&M 주가 [ 도표 34] CJ E&M 광고단가 8, CJ E&M ( 천원 /1초) 14, MON TUE WED THU FRI SAT SUN 7, 12, 7, 6, 6, 1, 8, 6, 4,, 2,, 9/13 9/2 9/27 1/4 1/11 '14.1 '14.4 '14.7 '14.1 '1.1 '1.4 '1.7 '1.1 '16.1 '16.4 '16.7 [ 도표 3] 시청률 [ 도표 36] 시장점유율 CJ E&M Total tvn 6. KBS2 MBC SBS. 4. 3. 2. 1. 11. 1. 9. 8. 7. CJ E&M. '14.1 '14.4 '14.7 '14.1 '1.1 '1.4 '1.7 '1.1 '16.1 '16.4 '16.7 6. '14.1 '14.4 '14.7 '14.1 '1.1 '1.4 '1.7 '1.1 '16.1 '16.4 '16.7 1 Research Center
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