2013 년 5 월 30 일목요일 I Research Center KOSPI KOSDAQ 2,001.20 (+14.98p, +0.75%) 585.69 (-0.07p, -0.01%) Equity 코스피, 외국인매수로 2000p 상회 - 투자유망종목 현대차 (005380), SK 하이닉스 (000660), 삼성전기 (009150) SK C&C(034730), 호텔신라 (008770), 한솔테크닉스 (0047) Fixed Income 전일미금리상승영향으로급등 Chart Book 원 / 달러환율, 전일대비 6.0 원상승한 1,132.9 원마감
Market Review 코스피, 외국인매수로 2000p 상회 국내증시 수급동향 경제 산업 기업 아시아증시 특징주 [KOSPI] 코스피는외국인순매수에힘입어두달만에 2000p선회복. 전일대비 14.98p(+0.75%) 상승한 2,001.20p 로마감. 업종별로는건설업 (+2.05%), 의료정밀 (+1.91%), 증권 (+1.85%) 등을포함하는대부분의업종이상승한가운데, 통신업 (-4.32%), 전기가스 (.97%), 섬유의복 (-1.19%) 등은하락 [KOSDAQ] 코스닥지수는전일대비 0.07p(-0.01%) 하락한 585.69p 마감 [ 외국인 ](+3,918억): 1거래일만에순매수전환 / 선물 (+6,930 억 ): 3거래일연속순매수 [ 기관 ](-667억): 연기금 (+129억), 투신 (-796억 ), 금융투자 (-203억)/ [ 개인 ](-2,896 억 ) [ 프로그램 ](+1,291 억 ): 차익 (+62억 ) / 비차익 (+1,229 억 ) 니혼게이자이신문에따르면구로다하루히코일본은행총재가세계경제는글로벌금융위기의영향에서완전히벗어나지못하고있다고발언. 이번위기는신흥국중심이었던과거와달리선진국에서신흥국으로확산되고있으며금융시스템재건을위해각국의자본이동규제와금융규제, 금융기관감독이라는과제를검토해야한다고주장 28일신용평가사무디스가미국은행권에대한신용등급전망을 2008년이후유지했던 부정적 에서 안정적 으로수정. 지속적인영업환경개선과위태로운경제로인한하방위험감소를수정배경으로언급. 또한무디스는미국경제가내년까지 1.5~2.5% 의속도로성장하고실업률은 7% 로하락할것으로전망. 이러한경기회복이은행들의부실자산정리와신용도높은자본확충에도움이될것으로전망 [ 중국상하이 ] 상해종합지수는전일미국지표개선으로수출증가에대한기대감이커지며상승. 전일대비 2.70p(+0.12%) 상승한 2,324.02p 로마감 [ 일본닛케이 ] 일본증시는엔화가치등락에따라불안한양상을보이다가강보합으로마감. 전일대비 14.48p(+0.%) 상승한 14,326.46p 로마감 [ 기타아시아 ] 홍콩항셍 (-1.61%), 대만가권 (+0.90%) STX그룹주 : STX팬오션이산업은행에인수될것이라는기대감이반영되며 STX(0118), STX팬오션 (028670), STX조선해양 (067250), STX중공업 (071970) 등동반강세 민간발전사 : 원전가동중단과관련해여름철전력난우려가중. 민간발전사들의반사이익기대로 SK(003600), GS(078930), 지역난방공사 (071320) 등강세 1
투자유망종목 투자전략부 현대차 (005380.KS) SK하이닉스 (000660.KS) 218,500 34,550 195,500 29,800 추천일 기준가 전일종가 수익률 추천일 기준가 전일종가 수익률 5/27 204,000 208,500 +2.21% 5/27 31,400 32,000 +1.91% 기저효과와환율안정화, 신공장정상화로실적개선기대해외공장증설과신차출시로인해성장동력회복될전망 스마트폰시장확대에따른모바일 DRAM 수요증가 1분기에이어 2분기에도실적호조세이어질것으로전망 삼성전기 (009150.KS) SK C&C (034730.KS) 5,000 112,500 90,800 97,300 추천일 기준가 전일종가 수익률 추천일 기준가 전일종가 수익률 5/27 95,600 98,500 +3.03% 5/27 2,500 3,000 +0.49% 기판사업부및 OMS사업부호조로 2분기실적호전기대엔저에도불구사업포트폴리오개선으로수익성개선전망 작년 4분기기확보된수주및두자릿수 OPM 회복긍정적엔카와의합병으로온라인판매시너지기대 호텔신라 (008770.KS) 한솔테크닉스 (0047.KS) 69,300 32,0 59,800 26,000 추천일 기준가 전일종가 수익률 추천일 기준가 전일종가 수익률 5/27 63,000 63,200 +0.32% 5/27 27,950 28,600 +2.33% 동화면세점지분투자로원가개선등시너지기대중국인인바운드증가로매출성장지속 LED산업턴어라운드와무선충전기신규사업본격화기대계절적수요증가와인버터판매증가로실적개선예상 투자유망종목포트폴리오는주간단위 ( 매주월요일 ) 로교체됩니다주 : 수익률은추천일이후수익률 Compliance Notice 본자료를작성한담당자는자료의작성과관련하여외부의압력이나부당한간섭을받지않았으며, 본인의의견을정확하게반영하여신의성실하게작성하였습니다 본자료는기관투자가등제 3 자에게사전제공한사실이없습니다. 당사는자료작성일현재해당회사의지분을 1% 이상보유하고있지않습니다 본자료를작성한담당자는현재해당회사의유가증권을보유하고있지않습니다. 2
Fixed Income 이미선 3771-7724 miseon.lee@hanafn.com 전일미금리상승영향으로급등 표 1. 현물시장 구분 CD 통안 1년 통안 2년 국고 3년 국고 5년 국고 년 국고 30년 회사 AA- BBB- (3Y) Data 8.75 266 2.73 2.75 2.85 3.04 3.30 3.12 8.75 Chg +0.11 +0.08 +0.09 +0.11 +0.12 +0. +0.09 +0.11 +0.11 표 2. 파생시장 구분 KTB 3 / 저평거래량미결제 KTB / 저평 IRS (3Y) CRS (3Y) Spread (3Y) Basis (3Y) US Y Data 6.28 / -6 306,261 269,172 116.90 / -5 2.7375 1.3500-1.25-138.75 2.1688 Chg 6 / -2 +191,989-6,141-3 / +1 +0.0975-0.0200-1.25-11.75 +0.1634 그림 1. Yield Curve 전주대비 Chg.( 우 ) 1 Month ago (%) (bp) 현재 3.30 20 3.20 15 3. 14 15 3.00 11 11 2.90 2.80 2.70 2.60 5 2.50 2.40 0 통안1Y 국고3Y 국고5Y 국고Y 국고20Y 국고30Y 자료 : 민평3사, 하나대투증권 그림 2. 크레딧스프레드 (bp) 회사 AA- - 국고3년 ( 좌 ) (bp) 140 회사 BBB- - 국고3년 ( 우 ) 730 120 700 0 670 80 640 60 40 6 20 580.5.11 11.5 11.11 웅ㅇ 12.5 12.11 13.5 자료 : 인포맥스, 하나대투증권 표 3. 주요일정 5/28( 화 ) 5/29( 수 ) 5/30( 목 ) 5/31( 금 ) 6/3( 월 ) 美 3 월 S&P CS 주택가격지수 (148.65, 2 월 146.62) 美 1Q GDP 잠정치 (E 2.5%, 3 월 2.5%) 美 4 월개인소득 (E 0.2%, 3 월 0.2%) 유로존 5 월 PMI 제조업지수 (E --, 4 월 46.7) 美 5 월소비자기대지수 (76.2, 4 월 69.0) 美 4 월미결주택매매 (E 1.6%, 3 월 1.5%) 美 4 월개인소비 (E 0.1%, 3 월 0.2%) 美 5 월 ISM 제조업지수 (E 50.5, 4 월 50.7) 韓 4 월광공업산업생산 (*E 0.3%, 3 월.0%) 美 4 월 PCE 디플레이터 (E 0.8%, 3 월 1.0%) 中 5 월 HSBC PMI 제조업지수 (E --, 4 월 50.4) 韓 4 월경기선행순환변동치 (*E 99.4, 3 월 99.5) 美 5 월미시건대소비심리 (E 83.9, 4 월 76.4) 韓 5 월소비자물가 (*E 1.3%, 4 월 1.2%) 中 5 월 PMI 제조업지수 (6/1) (E 50.0, 4 월 50.6) 韓 5 월수출 (6/1) (*E 1.0%, 4 월 0.4%) 韓 5 월수입 (6/1) (*E -0.5%, 4 월 -0.5%) 중소기업진흥공단 5Y 2.90% 1천억낙찰 재정증권 1 조입찰 주 : 괄호안은블룸버그예상치 (E), 전월순, 한국시간기준, *: 하나대투증권전망치, 아시아 YoY, 미국 MoM 자료 : Bloomberg, 본드웹, Infomax, 하나대투증권 3
시장지표 유가증권시장지표 ( 단위 : P,%, 종목수, 원 ) 구 분 5/29( 수 ) 5/28( 화 ) 5/27( 월 ) 5/24( 금 ) 5/23( 목 ) 5/22( 수 ) KOSPI 2,001.20 1,986.22 1,979.97 1,973.45 1,969.19 1,993.83 등락폭 14.98 6.25 6.52 4.26-24.64 12.74 이동평균 20일 1,971.32 1,968.29 1,966.21 1,964.79 1,962.88 1,960.36 60일 1,965.16 1,965.36 1,966.03 1,966.43 1,966.87 1,967.55 등락종목 상승 ( 상한 ) 462 (22) 518 (17) 421 (5) 421 (5) 235 (6) 452 (6) 하락 ( 하한 ) 352 (0) 301 (0) 386 (2) 386 (2) 603 (0) 351 (2) 거래량 ( 만주 ) 36,263 31,141 25,607 27,355 34,294 32,645 거래대금 ( 억원 ) 47,535 39,049 29,832 37,152 46,462 45,339 투자심리도 ( 일 ) 70 70 70 60 60 70 시가총액 ( 조 ) 1163 1155 1147 1147 1145 1159 코스닥시장지표 ( 단위 : P,%, 종목수, 원 ) 구분 5/29( 수 ) 5/28( 화 ) 5/27( 월 ) 5/24( 금 ) 5/23( 목 ) 5/22( 수 ) KOSDAQ 585.69 585.76 577.56 574.06 569.34 574.25 등락폭 -0.07 8.2 3.5 4.72-4.91 1.56 이동평균 등락종목 20 일 570.74 569.87 568.85 567.95 567.43 566.68 60 일 556.54 555.73 554.90 554.16 553.40 552.70 상승 ( 상한 ) 437 (6) 598 (7) 550 (8) 550 (8) 263 (8) 526 (7) 하락 ( 하한 ) 485 (3) 328 (0) 368 (2) 368 (2) 665 (1) 381 (0) 거래량 ( 만주 ) 48,077 50,496 40,944 44,988 50,390 45,032 거래대금 ( 억원 ) 22,206 24,960 20,317 21,460 24,897 22,804 투자심리도 ( 일 ) 80 80 70 60 50 60 시가총액 ( 조 ) 132 132 130 130 129 130 주요관심데이터 자금동향 금리동향 ( 단위 : 억원,%) 구 분 5/29( 수 ) 5/28( 화 ) 5/27( 월 ) 5/24( 금 ) 5/23( 목 ) 5/22( 수 ) 고객예탁금 182,226 182,303 187,089 183,864 182,325 ( 증감 ) -77-4,786 3,225 1,539-1,116 순수주식형펀드잔고 9,918 9,633 909,343 908,944 912,077 ( 증감 ) 285 1,290 399,133-459 회사채수익률 (3년) 3.12 3.01 2.98 2.99 2.98 2.98 국고채수익률 (3 년 ) 2.75 2.64 2.61 2.61 2.61 2.61 원 / 달러 1132.90 1126.90 1122.40 1127.40 1128.70 1114.00 환율 엔 / 달러 2.23 1.91 1.03 1.72 2.13 2.61 원 /0엔 18.19 15.78 11.96 18.34 15.16 85.66 국제유가 WTI(U$/ 배럴 ) 94.57 95.01 94.15 94.15 94.25 94.28 반도체가격 DDR3 1GB (128Mx8)1333MHz 1.05 1.05 1.05 1.05 1.05 1.05 NAND 32Gb 4Gx8 MLC 3.57 3.57 3.57 3.57 3.56 3.54 국제유가 : 서부텍사스중질유의 1 개월선물종가 반도체가격 : DRAMeXchange 평균가 4
선물 옵션시장동향 KOSPI200 선물시장지표 ( 단위 : P, 계약, 억원 ) 구 분 5/29( 수 ) 5/28( 화 ) 5/27( 월 ) 5/24( 금 ) 5/23( 목 ) 5/22( 수 ) 최근월물지수 261.55 259.70 258.19 257.80 257.15 260. 등락폭 1.85 1.00 0.34 0.65-2.95 1.00 거래량 197,094 165,289 178,900 178,900 217,040 132,901 미결제약정 118,766 111,888 111,878 111,878 111,842 113,836 KOSPI200 260.92 258.59 258.19 257.32 256.66 260.19 Basis( 선물-현물 ) 0.63 1.11 0.48 0.48 0.49-0.09 프로그램매매 차익 62 94 443 71 64 193 비차익 1,229-222 695-814 -2,3 2,323 당일순매수 1,291-128 1,138-742 -2,674 2,516 차익거래잔고 ( 매도 ) 51,226 49,935 49,887 50,4 50,081 49,861 차익거래잔고 ( 매수 ) 95,9 94,619 94,474 94,232 95,193 95,394 KOSPI200 선물옵션매매동향 선물투자주체별매매동향 ( 단위 : 계약 ) 구분 외국인 개인 증권 투신 보험 은행 전일순매수 5,294-2,152,879 200-65 -190 1주일순매수 7,982-7,638 289-1,275-175 85 만기일후 -,517 1,041-157 9,360-2,128-53 옵션투자주체별매매동향 구분 Call 거래량거래대금거래량거래대금 Put ( 단위 : 천계약, 억원 ) 전일 1 주일만기후전일 1 주일만기후전일 1 주일만기후전일 1 주일만기후 외국인 133 122 182 114 135 88-55 55 135-48 -61-184 개인 -216-69 85-66 -117-138 199 182 256 21 19 38 증권 76-66 -248-51 -17 62-134 -226 30 31 50 186 최근월선물과외국인선물누적순매수 선물가격 ( 좌 ) 외국인누적 ( 우 ) ( 만계약 ) 300 1 290 0-1 280-2 270-4 260-5 250-6 -7 240-8 230-9 12.1 12.3 12.5 자료 : Koscom 프로그램매수 매도차익거래잔고 ( 조원 ) ( 조원 ) 매도차익잔고매수차익잔고 13 순매수차익잔고 ( 우 ) 7 12 5 11 3 9 1 8 7-1 6 5 4-5 12.1 12.4 12.7 12. 13.1 13.4 자료 : Koscom 5
국내수급 업종별매매동향 고객예탁금 신용융자 ( 조원 ) 고객예탁금 ( 좌 ) 신용융자 ( 우 ) ( 조원 ) 24 8 주식형 혼합형수익증권잔고 ( 조원 ) 순수주식형 ( 좌 ) 주식혼합형 ( 우 ) ( 조원 ) 130 15 22 20 18 16 14 12 7 6 5 4 120 1 0 90 14 13 12 11.1.7 11.1 11.7 12.1 12.7 13.1 3 80.1.7 11.1 11.7 12.1 12.7 13.1 9 유가증권시장누적순매수동향 코스닥시장누적순매수동향 ( 조원 ) 70 50 기관 외국인 개인 30-0 -50 09.1 09.7.1.7 11.1 11.7 12.1 12.7 13.1 ( 조원 ) 기관 외국인 개인 7 6 5 4 3 2 1 0-1 -2 09.1 09.7.1.7 11.1 11.7 12.1 12.7 13.1 외국인업종별매매동향 기관업종별매매동향 전기전자운수장비서비스업화학건설업철강금속유통업보험업기계통신업은행섬유의복운수창고의약품비금속종이목재의료정밀증권전기가스음식료 -2-2 -44-91 -128 273 247 183 175 27 120 137 20 19 15 13 4 3 1,259 1,491-500 0 500 1,000 1,500 2,000 전기전자음식료보험업증권운수창고건설업의료정밀비금속은행운수장비기계종이목재섬유의복의약품유통업철강금속통신업화학서비스업전기가스 -821-2 -15-182 -71-51 -241-252 07 135 120 57 3 28 41 0 766 ( 억원 ) -1,000-500 0 500 1,000 자료 : Koscom 6
해외증시동향 미국 ( 다우 & 나스닥 ) 유럽 ( 독일 & 영국 ) 다우 ( 좌 ) 나스닥 ( 우 ) 15800 15400 15000 14600 14200 13800 13400 13000 12600 12200 11800 3700 3600 3500 3400 3300 3200 30 3000 2900 2800 2700 독일 ( 좌 ) 영국 ( 우 ) 8700 8400 80 7800 7500 7200 6900 6600 6300 6000 7000 6800 6600 6400 6200 6000 5800 5600 5400 아시아 Ⅰ ( 일본 & 중국 ) 일본 ( 좌 ) 중국 ( 우 ) 아시아Ⅱ ( 인도 & 베트남 ) 500 3200 000 일본 ( 좌 ) 중국 ( 우 ) 17000 16000 9500 15000 14000 9000 13000 12000 8500 100 000 8000 9000 11.4 11.7 11. 12.1 12.4 8000 3000 2500 2800 2400 2600 2300 2400 2200 19000 2200 20 2000 2000 1900 22000 인도 ( 좌 ) 베트남 ( 우 ) 200 20000 18000 17000 16000 530 5 490 470 450 430 4 390 370 350 주요증시동향 ( 단위 : %) 미국 유럽 아시아 구분전일종가전일대비 (1D) 전주대비 (1W) 전월대비 (1M) 12 년말대비 다우 (INDU) 15,409.39 0.69 0.14 3.99 17.59 S&P500 (SPX) 1,660.06 0.63-0.55 4.17 16.40 나스닥 (CCMP) 3,488.89 0.86-0.38 5.50 15.54 독일 (DAX) 8,480.87 1.16 0. 7.71 11.41 영국 (UKX) 6,762.01 1.62-0.62 4.71 14.65 프랑스 (CAC) 4,050.56 1.39 0.36 4.70 11.25 일본 (NKY) 14,326.46 0. -8.32 3.19 37.82 중국 (SHCOMP) 2,324.02 0.12 0.94 6.71 2.42 홍콩 (HIS) 22,554.93-1.61.04-0.11-0.45 대만 (TWSE) 8,337.90 0.91-0.73 3.84 8.29 인도 (SENSEX) 20,147.64-0.07 0.43 3.92 3.71 러시아 (RTSI) 1,366.70-2.32-6.51-1.50 -.50 베트남 (VNINDEX) 515.09-0.24 2.56 8.55 24.50 한국 (KOSPI) 2,001.20 0.75 0.37 3.12 0.21 한국 (KOSDAQ) 585.69-0.01 1.99 3.05 18.01 주 1) 미 / 유럽증시 - 화요일 ~ 금요일 : 전전일종가기준, 월요일 : 전일종가기준 7
매크로변수 상품시장동향 한국국고채 5 년 미국국채 5 년금리 (%) (%) 한국국채 5년 ( 좌 ) 미국채 5년 ( 우 ) 1.2 3.4 3.2 3.0 2.8 2.6 1.0 0.8 0.6 원 / 달러 엔 / 달러환율 ( 원 ) ( 엔 ) 원달러환율 ( 좌 ) 엔달러환율 ( 우 ) 1160 1140 1120 10 80 60 5 0 95 90 85 80 2.4 0.4 40 75 국제유가 CRB 상품가격지수 LME 금속지수 ($) 120 WTI 두바이 320 CRB( 좌 ) LME( 우 ) 3700 1 0 3 300 3600 3500 3400 90 80 290 280 270 3300 3200 30 3000 70 260 2900 벌크선운임지수 반도체가격 BDI BPI BCI 3000 2500 2000 1500 00 500 0 ($) D램 ( 좌 ) 낸드 ( 우 ) ($) 1.16 3.7 1.08 1.00 0.92 0.84 0.76 0.68 0.60 3.6 3.5 3.4 3.3 3.2 3.1 3.0 2.9 2.8 자료 : Bloomberg 8
경제지표 Calendar 한정숙 3771-7595 suehan@hanafn.com 5/20( 월 ) 5/21( 화 ) 5/22( 수 ) 5/23( 목 ) 5/24( 금 ) 美 4 월기존주택매매 (4.97M, 3 월 4.94M) 日 4 월수출 / 수입 (3.8%,3 월 1.1%/9.4%,3 월 5.6%) 日 5 월기준금리 (0.%, 4 월 0.%) 유로존 5 월 PMI 제조업지수 F (47.8, 4 월 46.7 美 4 월신규주택매매 (454K, 3 월 444K) 中 5 월 HSBC PMI 제조업 F (49.6, 4 월 50.4) 5/27( 월 ) 5/28( 화 ) 5/29( 수 ) 5/30( 목 ) 5/31( 금 ) 美 3 월 S&P CS 주택가격지수 (148.65, 2 월 146.62) 美 5 월소비자기대지수 (76.2, 4 월 69.0) 美 1Q GDP 잠정치 (E 2.5%, 3 월 2.5%) 美 4 월미결주택매매 (E 1.6%, 3 월 1.5%) 韓 4 월광공업산업생산 (*E 0.3%, 3 월.0%) 韓 4 월경기선행순환변동치 (*E 99.4, 3 월 99.5) 美 4 월개인소득 (E 0.2%, 3 월 0.2%) 美 4 월개인소비 (E 0.1%, 3 월 0.2%) 美 4 월 PCE 디플레이터 (E 0.8%, 3 월 1.0%) 美 5 월미시건대소비심리 (E 83.9, 4 월 76.4) 中 5 월 PMI 제조업지수 (6/1) (E 50.0, 4 월 50.6) 韓 5 월수출 (6/1) (*E 1.0%, 4 월 0.4%) 韓 5 월수입 (6/1) (*E -0.5%, 4 월 -0.5%) 6/3( 월 ) 6/4( 화 ) 6/5( 수 ) 6/6( 목 ) 6/7( 금 ) 유로존 5 월 PMI 제조업지수 (E --, 4 월 46.7) 유로존 4 월생산자물가 (E --, 3 월 -0.2%) 유로존 1Q GDP 확정치 (E --, 이전치 -0.2%) 유로존 6 월 ECB 기준금리 (E 0.50, 5 월 0.50%) 美 5 월비농업부분고용자수 (E 163K, 4 월 165K) 美 5 월 ISM 제조업지수 (E 50.5, 4 월 50.7) 유로존 4 월소매판매 (E --, 5 월 -0.1%) 美 5 월실업률 (E 7.5%, 4 월 7.5%) 中 5 월 HSBC PMI 제조업지수 (E --, 4 월 50.4) 美 5 월 ADP 취업자변동 (E 170K, 4 월 119K) 中 5 월수출 (8) (E --, 4 월 14.7%) 韓 5 월소비자물가 (*E 1.3%, 4 월 1.2%) 美 5 월 ISM 비제조업지수 (E 53.2, 4 월 53.1) 中 5 월수입 (8) (E --, 4 월 16.8%) 中 5 월소비자 / 생산자물가 (9) (E --, 4 월 2.4%/E --, 4 월 -2.6%) 中 5 월소매판매 (9) (E --, 4 월 12.8%) 中 5 월산업생산 (9) (E --, 4 월 9.3%) 中 5 월고정자산투자 (9) (E --, 4 월 20.6%) 韓 1Q GDP 잠정치 (*E 1.5%, 이전치 1.5%) 6/( 월 ) 6/11( 화 ) 6/12( 수 ) 6/13( 목 ) 6/14( 금 ) 中 5 월신규위안대출 (~15) (E --, 4 월 792.9B) 日 6 월 BOJ 기준금리 (E --, 5 월 0.%) 유로존 4 월산업생산 (E --, 3 월 1.0%) 美 5 월소매판매 (E --, 4 월 0.1%) 유로존 5 월생산자물가 (E --, 4 월 -0.1%) 中 5 월 M2 (E --, 4 월 16.1%) 韓 6 월 BOK 기준금리 (E --, 4 월 2.50%) 美 5 월생산자물가 (E --, 4 월 -0.7%) 日 1Q 확정치 (E --, 이전치 3.5%) 美 5 월산업생산 (E --, 4 월 -0.5%) 주 : 1) 괄호안은예상치 (E), 전월순, 한국시간기준 (*E) 는당사추정치. 2) 유로권, 북미는전월대비 (PCE 디플레이터는전년동월대비 ), 아시아는전년동월대비기준자료 : Bloomberg, 하나대투증권 9