2013 년 3 월 일목요일 I Research Center KOSPI KOSDAQ 2,020.4 (+4.13p, +0.20%) 44.36 (+0.40p, +0.0%) Equity 코스피, 단기급등부담에강보합 - 투자유망종목 MDS 테크 (086960), 대림산업 (000210), LG 디스플레이 (034220) CJ CGV(09160), 조이맥스 (10130), 빙그레 (00180) Fixed Income 미증시강세영향으로금리상승 Chart Book 원 / 달러환율, 전일대비 4.40 원하락한 1,082.60 원
Market Review 코스피, 단기급등부담에강보합 국내증시 수급동향 경제 산업 기업 아시아증시 특징주 [KOSPI] 코스피지수는전일다우지수가사상최고치를경신하면서급등세로출발, 오후들어우리군대가북한에대해경계태세를격상했다는소식에상승폭줄임. 전일대비 4.13p(+0.20%) 상승한 2,020.4p 마감. 업종별로는의료정밀 (+2.31%), 종이목재 (+1.29%), 은행 (+1.08%) 등이상승하였고, 운수창고 (-1.43%), 운수장비 (-0.61%) 업종은하락마감 [KOSDAQ] 전일대비 0.40p(+0.0%) 상승한 44.36p 마감 [ 외국인 ](+28 억 ): 4거래일연속순매수 / 선물 (-2,04 억 ): 3거래일연속순매도 [ 기관 ](+604 억 ): 연기금 (+608억 ), 투신 (-300억 ), 금융투자 (+10 억 )/ [ 개인 ](-81 억 ) [ 프로그램 ](+984 억 ): 차익 (+382억 ) / 비차익 (+601억 ) 재닛옐런 Fed 부의장은 4일 양적완화규모를줄이거나부양기조를후퇴시켜서는안된다 며양적완화기조를이어가겠다는뜻을다시확인 지난달주식및채권시장에외국인자금이 조원유입 ( 주식 1조,80억원, 채권 3조,20 억원 ). 주식시장에유입된중국자금은 1조 2,380 억원으로사상최대순매수기록. 중국은 11월부터 4개월간 3조원순매수. 중국에이어영국 (4,49 억원 ), 독일 (3,60 억원 ) 의순매수가컸음 IMF는스페인금융부문구조조정에대한분기보고서에서 자본이부족한은행에대한정화작업막바지단계나타내고있으며핵심적인개혁작업이채택되거나설계가끝났다 고설명. 금융개혁노력이순조롭게진행되고있다고진단 [ 중국상하이 ] 상해종합지수는중국정부가경제성장을부양할것이라는기대감이어지며이틀연속상승, 전일대비 20.8p(+0.90%) 상승한 2,34.18p 로마감 [ 일본닛케이 ] 닛케이지수는일본은행을비롯한각국중앙은행들이경기부양정책유지할것이라는예상과미경제지표호조등으로전일대비 248.82p(+2.13%) 상승한 11,932.2p 마감 [ 기타아시아 ] 홍콩항셍 (+0.96%), 대만가권 (+0.22%) 조선주 : LNG선수주본격화와일반상선수주증가에따른업황회복기대로강세. 미국 LNG 수출승인이후 LNG선발주증가전망. 또한벌크선, 컨테이너선등일반상선발주증가로글로벌신조선수주량도회복세. 현대중공업 (00940), 대우조선해양 (042660), 현대미포조선 (010620), STX조선해양 (0620) 등강세 1
투자유망종목 투자전략부 MDS 테크 (086960.KQ) 대림산업 (000210.KS) 18,000 106,000 14,00 92,000 3/4 1,600 1,100-3.21% 3/4 96,00 94,300-2.48% 차량인포테인먼트, 국방 / 항공관련 SW 실적가시권. 전장부품개발관련 SW 매출증가기대 주가할인요소해소기대. 정책규제완화에따른국내주택경기회복과상반기해외수주가시화기대 LG 디스플레이 (034220.KS) CJ CGV (09160.KS) 33,600 46,300 29,000 40,000 3/4 30,0 31,000 +1.4% 3/4 42,100 41,400-1.66% 1 분기를바닥으로 2 분기부터실적개선전망. W-OLED, 플렉서블 OLED 상용화로디스플레이시장지배력강화전망 국내외블록버스터영화출시지속으로관객수증가세. 베트남, 중국등해외부분은실적가시화로적자폭감소기대 조이맥스 (10130.KQ) 빙그레 (00180.KS) 42,00 10,000 34,00 130,000 3/4 3,000 3,80-3.11% 3/4 136,00 133,000-2.6% 최근출시한윈드러너가애플앱스토어에서매출 1 위를차지하면서모바일게임부문성장기대 투자유망종목포트폴리오는주간단위 ( 매주월요일 ) 로교체됩니다 주 : 은이후 한류의영향으로한국제품선호도가높아지면서중국유제품시장에서점유율확대예상 Compliance Notice 본자료를작성한담당자는자료의작성과관련하여외부의압력이나부당한간섭을받지않았으며, 본인의의견을정확하게반영하여신의성실하게작성하였습니다 본자료는기관투자가등제 3 자에게사전제공한사실이없습니다. 당사는자료작성일현재해당회사의지분을 1% 이상보유하고있지않습니다 본자료를작성한담당자는현재해당회사의유가증권을보유하고있지않습니다. 2
Fixed Income 미증시강세영향으로금리상승 표 1. 현물시장 구분 CD 통안 1년 통안 2년 국고 3년 국고 년 국고 10 년 국고 30 년 회사 AA- BBB- (3Y) Data 2.82 2.63 2.6 2.64 2. 2.96 3.20 2.99 8.9 Chg - +0.01 +0.02 +0.01 +0.02 +0.03 +0.01 +0.02 +0.02 표 2. 파생시장 구분 KTB 3 / 저평 거래량 미결제 KTB 10 / 저평 IRS (3Y) CRS (3Y) Spread (3Y) ( Basis (3Y) ( US 10Y Data 106.63 / -3 2,188 314,88 11.62 / -2 2.682 1.8300 4.2-8.2 1.9012 Chg -8 / -2 +1,423 +64-22 / -2 +0.0200 +0.0400 +1.00 +2.00 +0.0206 그림 1. Yield Curve 그림 2. 크레딧스프레드 (%) 3.40 3.30 3.20 3.10 3.00 2.90 2.80 2.0 2.60 전주대비 Chg.( 우 ) 1 Month ago (bp) 현재 20 1 10 0 (2) (1) (1) (2) (1) () () (10) (1) (20) 통안1Y 국고3Y 국고Y 국고10Y 국고20Y 국고30Y (bp) 회사 AA- - 국고3년 ( 좌 ) 140 회사 BBB- - 국고3년 ( 우 ) 120 100 80 60 40 20 10.3 10.9 11.3 11.9 웅ㅇ 12.3 12.9 13.3 (bp) 30 00 60 640 610 80 자료 : 민평 3 사, 하나대투증권 자료 : 인포맥스, 하나대투증권 표 3. 주요일정 3/( 화 ) 3/6( 수 ) 3/( 목 ) 3/8( 금 ) 3/11( 월 ) 유로존 1 월소매판매 (1.2%, 12 월 -0.8%) 유로존 4Q GDP 잠정치 (E -0.6%, 이전치 -0.6%) 유로존 3 월 ECB 기준금리 (E 0.%, 2 월 0.%) 美 2 월비농업부분고용자수 (E 160K 1 월 1K) 中 2 월신규위안대출 (~1) (E 0.0B, 1 월 100.0B) 美 2 월 ISM 비제조업지수 (6.0, 1 월.2) 美 2 월 ADP 취업자변동 (E 10K, 1 월 192K) 日 3 월 BOJ 기준금리 (E --, 1 월 0.10%) 美 2 월실업률 (E.9%, 12 월.9%) 中 2 월 M2(~1) (E 14.9%, 1 월 1.9%) 中 2 월수출 / 수입 (E.6%,1 월 2.0%/E-8.2%,1 월 28.8%) 中 2 월소비자 / 생산자물가 (9) (E3.0%,1 월 2.0%/E-1.%,1 월 -1.6%) 中 2 월산업생산 / 소매판매 (9) (E10.3%,12 월 10.3%/E--,12 월 1.2%) 中 2 월고정자산투자 (9) (E 20.6%, 12 월 20.6%) 日 4Q GDP 잠정치 (E --, 이전치 -0.4%) 국고 63D 1 조 천억 2.0% 통안 2Y 2 조 2 천억 2.6% 국고 Y 1 조 6 천억입찰 주 : 괄호안은블룸버그예상치 (E), 전월순, 한국시간기준, *: 하나대투증권전망치, 아시아 YoY, 미국 MoM 자료 : Bloomberg, 본드웹, Infomax, 하나대투증권 3
시장지표 유가증권시장지표 ( 단위 : P,%, 종목수, 원 ) 구 분 3/6( 수 ) 3/( 화 ) 3/4( 월 ) 2/28( 목 ) 2/2( 수 ) 2/26( 화 ) KOSPI 2,020.4 2,016.61 2,013.1 2,026.49 2,004.04 2,000.01 등락폭 4.13 3.46-13.34 22.4 4.03-9.1 이동평균 20일 1,98.84 1,984.46 1,981.2 1,98.96 1,9.86 1,93.4 60일 1,983.60 1,982.1 1,980.90 1,99.6 1,98.03 1,96.1 등락종목 상승 ( 상한 ) 41 (2) 4 (2) 312 () 69 (6) 463 (1) 340 (4) 하락 ( 하한 ) 382 (2) 33 (1) 484 (1) 23 (0) 34 (1) 480 (2) 거래량 ( 만주 ) 39,142 49,194 3,44 42,196 41,0 43,341 거래대금 ( 억원 ) 40,444 38,198 43,814 41,962 3,299 3,949 투자심리도 (10일) 60 60 60 0 0 0 시가총액 ( 조 ) 110 1168 1166 113 1160 118 코스닥시장지표 ( 단위 : P,%, 종목수, 원 ) 구 분 3/6( 수 ) 3/( 화 ) 3/4( 월 ) 2/28( 목 ) 2/2( 수 ) 2/26( 화 ) KOSDAQ 44.36 43.96 3.38 3.8 33.36 28.6 등락폭 0.4 6.8 1.1 2.1 4.8 1.29 이동평균 20일 20.83 18.6 16.64 14.96 13.30 11.90 60일 06.1 06.02 0.2 04.64 03.98 03.34 등락종목 상승 ( 상한 ) 461 (13) 91 (8) 406 (16) 2 (8) 39 (8) 39 (9) 하락 ( 하한 ) 462 (1) 339 (2) 19 (4) 361 (0) 36 (0) 46 (2) 거래량 ( 만주 ) 48,06 4,09 3,209 40,8 46,393 43, 거래대금 ( 억원 ) 23,382 24,196 18,149 21,291 21,382 19,449 투자심리도 (10일) 80 80 80 80 80 80 시가총액 ( 조 ) 121 121 119 119 118 11 주요관심데이터 자금동향 ( 단위 : 억원,%) 구 분 3/6( 수 ) 3/( 화 ) 3/4( 월 ) 2/28( 목 ) 2/2( 수 ) 2/26( 화 ) 고객예탁금 181,440 18,222 12,109 19,936 18,422 ( 증감 ) -84 10,11 -,82 -,48 9,133 순수주식형펀드잔고 92,63 92,14 928,042 926,136 926,106 ( 증감 ) 249-2,28 1,906 30 34 금리동향 회사채 (3년) 2.99 2.9 2.98 2.99 2.98 3.00 국고채 (3년) 2.64 2.63 2.63 2.63 2.63 2.6 원 / 달러 1082.60 108.00 1093.20 1083.00 1084.40 1088.00 환율 엔 / 달러 93.19 93.06 93.46 92.42 91.8 92.02 원 /100엔 1161.1 1168.06 1169.0 111.82 1181.2 1182.3 국제유가 WTI(U$/ 배럴 ) 90.83 90.82 90.12 92.0 92.6 92.63 반도체가격 DDR3 1GB (128Mx8)1333MHz 0.8 0.84 0.83 0.81 0.81 0.81 NAND 32Gb 4Gx8 MLC 3.16 3.16 3.16 3.16 3.16 3.16 국제유가 : 서부텍사스중질유의 1 개월선물종가 반도체가격 : DRAMeXchange 평균가 4
선물 옵션시장동향 KOSPI200 선물시장지표 ( 단위 : P, 계약, 억원 ) 구 분 3/6( 수 ) 3/( 화 ) 3/4( 월 ) 2/28( 목 ) 2/2( 수 ) 2/26( 화 ) 최근월물지수 26.0 26.0 266. 269.10 266.1 266.30 등락폭 0.00 0. -2.3 2.9-0.1-1.10 거래량 20,103 20,9 16,40 183,884 14,160 18,101 미결제약정 120,930 123,191 124,10 12,820 121,22 120,844 KOSPI200 26.2 266.4 266.14 268.01 26.04 264.68 Basis( 선물-현물 ) 0.2 0.96 0.61 1.09 1.11 1.62 프로 차익 382 192-6 3,243 1 1,49 그램 비차익 601 9 129 2,21 464-1,640 매매 당일순매수 984 202 62,964 1,016-181 차익거래잔고 ( 매도 ) 3,63 2,9 2,6 2, 2,968 3,032 차익거래잔고 ( 매수 ) 102,86 101,892 101,64 102,2 99,8 98,93 KOSPI200 선물옵션매매동향 선물투자주체별매매동향 ( 단위 : 계약 ) 구분 외국인 개인 증권 투신 보험 은행 전일순매수 -1,86 294 1,460-6 62 96 1주일순매수 -1,024 2,26 6-31 4-34 만기일후 -9,10 1,84 -,22-631 26 1,318 옵션투자주체별매매동향 구분 ( 단위 : 천계약, 억원 ) Call Put 거래량 거래대금 거래량 거래대금 전일 1주일 만기후 전일 1주일 만기후 전일 1주일 만기후 전일 1주일 만기후 외국인 28-49 91 24-238 8 6-10 -24-6 개인 18 26 34-93 -10 201 286 86 8-14 -3 증권 -6-23 -343 0 62-3 -363-83 12 6 1 최근월선물과외국인선물누적순매수 선물가격 ( 좌 ) 외국인누적 ( 우 ) ( 만계약 ) 280 1 2 0 20 26-1 260-2 2-3 20-4 24 240-23 -6 230 - 자료 : Koscom 프로그램매수 매도차익거래잔고 ( 조원 ) ( 조원 ) 매도차익잔고매수차익잔고 13 순매수차익잔고 ( 우 ) 12 11 10 3 9 1 8-1 6-3 4 - 자료 : Koscom
국내수급 업종별매매동향 고객예탁금 신용융자 ( 조원 ) 고객예탁금 ( 좌 ) 신용융자 ( 우 ) ( 조원 ) 24 8 22 20 18 16 14 12 10 10.1 10. 11.1 11. 12.1 12. 13.1 6 6 4 4 3 주식형 혼합형수익증권잔고 ( 조원 ) 순수주식형 ( 좌 ) 주식혼합형 ( 우 ) ( 조원 ) 130 1 120 110 100 90 10.1 10. 11.1 11. 12.1 12. 13.1 14 13 12 11 10 9 유가증권시장누적순매수동향 ( 조원 ) 0 기관 외국인 개인 0 30 10-10 -30-0 09.1 09. 10.1 10. 11.1 11. 12.1 12. 13.1 코스닥시장누적순매수동향 ( 조원 ) 기관 외국인 개인 6 4 3 2 1 0-1 -2-3 09.1 09. 10.1 10. 11.1 11. 12.1 12. 13.1 외국인업종별매매동향 기관업종별매매동향 전기전자전기가스서비스업건설업철강금속은행섬유의복유통업기계의약품의료정밀비금속종이목재음식료증권통신업운수창고보험업운수장비화학 -4 - -8-32 - -3-301 -0 1 1 48 34 19 19 1 4 3 3 94 ( 억원 ) -1,000-00 0 00 1,000 1,00 전기전자통신업화학보험업은행종이목재증권의약품의료정밀비금속기계전기가스건설업음식료섬유의복철강금속유통업운수장비운수창고서비스업 -1-4 -8-1 -21-24 -11 - -29-141 -243 8 12 128 49 42 1 2 38 686 ( 억원 ) -400-200 0 200 400 600 800 자료 : Koscom 6
해외증시동향 미국 ( 다우 & 나스닥 ) 유럽 ( 독일 & 영국 ) 14600 다우 ( 좌 ) 나스닥 ( 우 ) 3400 800 독일 ( 좌 ) 영국 ( 우 ) 6600 14200 13800 13400 13000 12600 12200 3300 3200 3100 3000 2900 2800 8000 00 000 600 6000 6300 6000 00 400 11800 200 00 100 아시아 Ⅰ ( 일본 & 중국 ) 아시아 Ⅱ ( 인도 & 베트남 ) 1200 일본 ( 좌 ) 중국 ( 우 ) 200 21000 인도 ( 좌 ) 베트남 ( 우 ) 10 12000 1100 11000 1000 10000 900 9000 800 2400 2300 2200 2100 2000 20000 19000 18000 1000 16000 490 40 40 430 410 390 30 8000 1900 1000 30 주요증시동향 ( 단위 : %) 미국 유럽 아시아 구분 전일대비 (1D) 전주대비 (1W) 전월대비 (1M) 12 년말대비 다우 (INDU) 14,23. 0.89 2.4 2.69 8. S&P00 (SPX) 1,39.9 0.96 2.86 2.9.9 나스닥 (CCMP) 3,224.13 1.32 3.02 2.9 6.8 독일 (DAX),80.31 2.32 3.60 3.04 3.39 영국 (UKX) 6,431.9 1.36 2.8 2.96 9.06 프랑스 (CAC) 3,8.19 2.09 4.6 3.48 4.01 일본 (NKY) 11,932.2 2.13 6.03.9 14.9 중국 (SHCOMP) 2,34.18 0.90 1.4-3.33 3.44 홍콩 (HIS) 22,.84 0.96 0.89-3.83 0.3 대만 (TWSE),90.30 0.22 0.66 0.34 3.26 인도 (SENSEX) 19,264.4 0.63 0.9-2.46-0.84 러시아 (RTSI) 1,3.30 0.9 0.31-4.9 0.4 베트남 (VNINDEX) 41.09 1.94 1.1-2.34 13.86 한국 (KOSPI) 2,020.4 0.20 0.83 3.46 1.19 한국 (KOSDAQ) 44.36 0.0 2.06 8.9 9.68 주 1) 미 / 유럽증시 - 화요일 ~ 금요일 : 전기준, 월요일 : 기준
매크로변수 상품시장동향 한국국고채 년 미국국채 년금리 한국국채 년 ( 좌 ) 미국채 년 ( 우 ) (%) (%) 원 / 달러 엔 / 달러환율 ( 원 ) 원달러환율 ( 좌 ) 엔달러환율 ( 우 ) ( 엔 ) 1.4 1200 100 3.8 3.6 1.2 9 3.4 1.0 110 90 3.2 3.0 0.8 1100 8 2.8 0.6 80 2.6 0.4 100 12.3 12. 12. 12.9 12.11 13.1 13.3 12.3 12. 12. 12.9 12.11 13.1 13.3 국제유가 CRB 상품가격지수 LME 금속지수 ($) WTI 두바이 CRB( 좌 ) LME( 우 ) 130 340 3800 120 110 320 3600 3400 100 300 90 3200 80 280 3000 0 12.3 12. 12. 12.9 12.11 13.1 13.3 벌크선운임지수 260 12.3 12. 12. 12.9 12.11 13.1 13.3 반도체가격 2800 3000 200 2000 100 1000 00 BDI BPI BCI ($) D램 ( 좌 ) 낸드 ( 우 ) ($) 0.89 0.86 0.83 0.80 0. 0.4 0.1 0.68 0.6 3. 3.4 3.3 3.2 3.1 3.0 2.9 0 12.3 12. 12. 12.9 12.11 13.1 13.3 자료 : Bloomberg 0.62 12.3 12. 12. 12.9 12.11 13.1 13.3 2.8 8
경제지표 Calendar 한정숙 31-9 suehan@hanafn.com 2/2( 월 ) 2/26( 화 ) 2/2( 수 ) 2/28( 목 ) 3/1( 금 ) 中 2 월 HSBC PMI 제조업 F (0.4, 1 월 2.3) 美 12 월 S&P 주택가격지수 (14.9, 11 월 14.1) 유로존 1 월소비자물가 (-1.0%, 12 월 0.4%) 유로존 2 월 PMI 제조업지수 (4.9, 1 월 4.8) 美 1 월신규주택매매 (43K, 12 월 38K) 美 1 월미결주택매매 (4.%, 12 월 -1.9%) 美 4Q GDP 잠정치 (0.1%, 이전치 0.1%) 韓 1 월광공업산업생산 (.3% 12 월 -0.%) 韓 1 월선행지수순환변동치 (99.8, 12 월 100.0) 美 1 월개인소득 / 개인소비 (-3.6%,12 월 2.6%/0.2%,12 월 0.1%) 美 1 월 PCE 디플레이터 (1.2%, 12 월 1.4%) 美 2 월미시건대소비심리 (.6, 1 월 3.8) 美 2 월 ISM 제조업지수 (4.2, 1 월 3.1) 中 2 월 PMI 제조업 /HSBC PMI (0.1, 1 월 0.4/0.4, 1 월 2.3) 韓 2 월수출 / 수입 (-8.6%,1 월 10.9%/-10.%,1 월 3.9%) 3/4( 월 ) 3/( 화 ) 3/6( 수 ) 3/( 목 ) 3/8( 금 ) 유로존 1 월생산자물가 (0.6%, 12 월 -0.2%) 유로존 1 월소매판매 (1.2%, 12 월 -0.8%) 유로존 4Q GDP 잠정치 (E -0.6%, 이전치 -0.6%) 유로존 3 월 ECB 기준금리 (E 0.%, 2 월 0.%) 美 2 월비농업부분고용자수 (E 160K 1 월 1K) 韓 2 월소비자물가 (1.4%, 1 월 1.%) 美 2 월 ISM 비제조업지수 (6.0, 1 월.2) 美 2 월 ADP 취업자변동 (E 10K, 1 월 192K) 日 3 월 BOJ 기준금리 (E --, 1 월 0.10%) 美 2 월실업률 (E.9%, 12 월.9%) 中 2 월수출 / 수입 (E.6%,1 월 2.0%/E-8.2%,1 월 28.8%) 中 2 월소비자 / 생산자물가 (9) (E3.0%,1 월 2.0%/E-1.%,1 월 -1.6%) 中 2 월산업생산 / 소매판매 (9) (E10.3%,12 월 10.3%/E--,12 월 1.2%) 中 2 월고정자산투자 (9) (E 20.6%, 12 월 20.6%) 日 4Q GDP 잠정치 (E --, 이전치 -0.4%) 3/11( 월 ) 3/12( 화 ) 3/13( 수 ) 3/14( 목 ) 3/1( 금 ) 中 2 월신규위안대출 (~1) (E 0.0B, 1 월 100.0B) 유로존 1 월산업생산 (E --, 12 월 0.%) 美 2 월소매판매 (E 0.4%, 1 월 0.1%) 美 2 월생산자물가 (E 0.%, 1 월 0.2%) 유로존 2 월소비자물가 (E --, 1 월 -1.0%) 中 2 월 M2(~1) (E 14.9%, 1 월 1.9%) 韓 2 월수출물가지수 (E --, 1 월 -8.1%) 韓 3 월 BOK 기준금리 (E --, 2 월 2.%) 美 2 월소비자물가 (E 0.4%, 1 월 0.0%) 韓 2 월수입물가지수 (E --, 1 월 -10.6%) 美 2 월산업생산 (E 0.2%, 1 월 -0.1%) 美 3 월미시건대소비심리 F (E --, 2 월.6) 3/18( 월 ) 3/19( 화 ) 3/20( 수 ) 3/21( 목 ) 3/22( 금 ) 美 3 월 NAHB 주택시장지수 (E --, 2 월 46) 韓 2 월생산자물가 (E --, 1 월 -1.6%) 美 2 월주택착공 (E --, 1 월 890K) 美 2 월건축허가 (E --, 1 월 904K) 유로존 3 월 PMI 제조업지수 F (E --, 2 월 4.9) 美 2 월기존주택 / 경기선행 (E --, 1 월 4.92M/ E --, 1 월 0.2%) 中 3 월 HSBC PMII 제조업 F (E --, 2 월 0.4) 日 2 월수출 / 수입 (E--,1 월 6.4%/E--,1 월.3%) 주 : 1) 괄호안은예상치 (E), 전월순, 한국시간기준 (*E) 는당사추정치. 2) 유로권, 북미는전월대비 (PCE 디플레이터는전년동월대비 ), 아시아는전년동월대비기준자료 : Bloomberg, 하나대투증권 9