년 5월 2일 월요일 Strategist 신중호 투자전략 전병하 02. 37798447 02. 37798633 jh.shin@ebestsec.co.kr byunghajeon@ebestsec.co.kr Comment 전주 주요 자산별 수익률(.4.25~29): 질적 상승의 부족 국가: 수익률 높은 국가들의 특징이 펀더멘털 개선보다는 이벤트 모멘텀에 의한 단순 급등현상일 가능성. 브라질 중심의 남미지역 상승주도. 호세프 대통령의 탄핵 후 시장친화적인 부통령 정부가 들어설 것이라는 전망에 주가상승, 헤알화 랠리. 반대로 일본은 주요 경제지표 부진으로 BOJ의 추가 부양책이 있을 것이라는 시장의 예상과 달리 BOJ의 추가 정책부재로 증시 급락. 한편, 말레이시아 국부펀드 '원말레이시아개발(1 Malaysia Development Berhad 1MDB)'이 74억 링깃(약 2조1600억원) 상당의 이슬람 채권 2건에대해 연쇄 디폴트를 일으킴. 이로 인해 말레이시아 링깃화와 주가가 하락리스크에 노출 기타자산: 표면적으로는 은, WTI 등의 리스크 온 및 인플레 자산상승과 금, 엔화 등의 리스크 오프 및 디플레 자산이 동시에 발생함. 이런 혼전의 상황을 정리한다면 엔화강세에 따른 달러화 약세로 볼 수 있음. WTI, 블룸버그 컨센을 통해 사우디 중심의 OPEC 생산량이 늘어났을 것이라는 의견도 부각되는 상황이었지만, 달러약세가 WTI 상승의 원인으로 작용. Gold/Silver ratio가 2000년 이후 최고점에 도달하면서 Silver의 상대매력 부각, 달러약세에 의한 인플레 헷지수요 증가. 백금, 글로벌 생산량의 60%를 차지하는 남아공의 랜드화가 강세를 띄면서 눈에 띄게 가격 상승. 한편 World bank, 백금이 년 귀금속 가격하락을 주도할 것이라고 전망. 대두유, 3대 대두 수출국인 아르헨티나의 건조한 기후가 홍수 피해로 인한 우려를 완화시켰으며 재고 우려로 인한 수요감소가 더해져 가격 하락 Fund flow 동향: 혼전, 꾸준히 자금유입되는 자산은 Alternative 주요자산 ETF 자금흐름을 보면 주식과 원자재에서 자금유출, 주식에서는 4주만에 순유출, 원자재는 3주연속 자금유출세. 반면 Bond ETF로는 자금유입으론 전환. 꾸준히 자금유입이 발생하는 자산은 Altervative EQUITY: 지역별로 순유출 강도가 큰 곳은 선진유럽과 아시아, 그리고 동북아시아지역. 중남미는 3주만에 순유출 발생. 이런상황에서도 자금유입이 지속되는 지역은 북미와 동남아. 순유입 강도(AUM대비 Fund flow): 아르헨> 태국> 남아공> 호주> 캐나다, 순유출강도: 프랑스>필리핀>독일>>멕시코 BOND: 인플레헷지와 이머징 채권ETF로의 자금유입이 지속된 가운데 장기채ETF로 6주만에 자금순유입. FOMC의 Dovish한 스탠스가 표출된 것이 주요모멘텀. 반면, 정크쪽에서는 자금유출 COMMODITY: 에너지ETF에서 3주연속 자금유출이 전체 원자재 ETF에 영향을 주고 있음. 산업금속으로 자금유입은 지속되고는 있으나 강도는 둔화. 귀금속으로 3주만에 순유입. 귀금속 내에서도 은과 희귀금속(팔라듐, 플라티늄)으로 자금유입 대체: 리츠와 Alternative ETF로 자금유입은 꾸준. Alter에선 QAI(IQ Hedge MultiStrategy Tracker ETF)로 자금유입이 강하게 발생.(자산배분: 투자등급회사채 23.2%, 단기채 14.7%로 채권 중심의 전략) 주간 상위 10 유입강도(Fund flow/aum) 주간 하위 10 유출강도(Fund flow/aum) 아르헨티나 브라질헤알 태국 Live Stock 2.87 2.53 17.01 19.36 15.74 6.09 6.06 4.16 유로 프랑스 엔화 필리핀 남아공 2.40 3.19 독일 호주 2.16 2.67 Energy(Comdty) 농작물 1.51 2.56 Consumer Dis Allterm Bond 1.33 2.02 Industrial 캐나다 1.05 1.99 정크 EM(기타국가) 0.97 1.96 Consumer Stap 0 5 10 15 20 25 18.0 16.0 14.0 12.0 10.0 8.0 6.0 4.0 2.0 0.0 Compliance Notice 본 자료에 기재된 내용들은 작성자 본인의 의견을 정확하게 반영하고 있으며 외부의 부당한 압력이나 간섭 없이 작성되었음을 확인합니다(작성자: 신중호, 전병하). 본 자료는 고객의 증권투자를 돕기 위한 정보 제공을 목적으로 제작되었습니다. 본 자료에 수록된 내용은 당사 리서치본부가 신뢰할만한 자료 및 정보를 바탕으로 작성한 것이나, 당사가 그 정확성이나 완전성을 보장할 수 없으므로 참고자료로만 활용하시기 바라며 유가 증권 투자시 투자자 자신의 판단과 책임하에 최종결정을 하시기 바랍니다. 따라서 본 자료는 어떠한 경우에도 고객의 증권투자결과에 대한 법적 책임소재의 증빙자료로 사용될 수 없습니다. 본 자료는 당사의 저작물로서 모든 저작권은 당사에게 있으며 어떠한 경우에도 당사의 동의 없이 복제, 배포, 전송, 변형될 수 없습니다.
0502(월) 2. Performance (Main index & ETF) 지역 및 국가 수익률 상위 10위 지역 및 국가 수익률 하위 10위 기준일: 4/29 브라질 5.24 6.47 일본 라틴 3.95 4.85 그리스 유럽 2.02 2.99 나스닥 멕시코 1.90 2.90 인도네시아 러시아 1.78 2.84 말레이시아 남아공 1.77 2.51 싱가폴 이태리 1.60 2.39 대만 캐나다 1.36 2.39 포르투갈 1.21 1.88 프론티어 0.84 (%) (%) 1.86 선진시장 0.0 1.0 2.0 3.0 4.0 5.0 6.0 Strategy (스타일 & 가치 & 성장) ETF 수익률 7.0 6.0 5.0 4.0 3.0 2.0 1.0 0.0 섹터 수익률 소형 성장주 2.47 (%) 대형 성장주 1.75 중형 성장주 1.73 소형주(미국) 1.43 대형주(미국) 1.41 대형 가치주(SPDR) 1.28 중형주(미국) 1.06 대형 가치주(iShares) 0.69 (%) 0.23 0.33 0.44 0.70 1.02 0.69 0.65 에너지 필수소비재 소재 경기민감재(미국) 산업재(미국) 통신 금융주 EM 대형주 소형 가치주 EM Dividend 대형 배당주 중형 가치주 EM 소형주 우선주 0.43 0.41 0.25 0.14 0.07 0.18 0.38 7.07 2.89 3.02 3.23 1.13 1.13 S&P 지방은행 S&P 은행 헬스케어/바이오테크 테크놀로지 반도체 바이오테크 3.0 2.5 2.0 1.5 1.0 0.5 0.0 0.5 1.0 자산 수익률 상위 10위 8.0 7.0 6.0 5.0 4.0 3.0 2.0 1.0 0.0 1.0 2.0 자산 수익률 하위 10위 은 5.27 4.81 천연가스 WTI 5.02 3.76 주택건설 금 4.89 3.65 희귀금속 엔화 4.84 3.11 부동산(홈빌딩) 옥수수 4.53 2.84 클린에너지 상품(Aggregate) 3.70 2.23 달러 팔라듐 3.26 2.10 태양광 농산물 2.58 1.66 레버리지 채권 유로 2.02 1.16 커피 이머징통화 1.45 (%) (%) 0.72 통화캐리트레이드 0.0 1.0 2.0 3.0 4.0 5.0 6.0 6.0 5.0 4.0 3.0 2.0 1.0 0.0
0502(월) 3. 신규상장 ETF ETF Description: FTSE 이머징 인덱스에서 각기 다른 5가지(밸류, 모멘텀, 사이즈, 변동성, 퀄리티) Factors로 EM Stocks에 편중. 일반적으로 高 밸류, 모멘텀, 퀄리티인 동시에 낮은 변동성, 사이즈의 기업에 편중되며, 이외 기업은 제외. 상장일자: 0419 발행사: Deutsche Bank 가격 : 24.91$ (금요일 종가 기준) AUM : $2.49M 추적 지수: FTSE Emerging Comprehensive Factor Net Tax Index 보수비용비율 / 평균 스프레드 : 0.50% / 0.21% 자료: ETF.COM, 이베스트투자증권 리서치센터 Deutsche Xtrackers FTSE Emerging Comprehensive Factor ETF 기준일: 4/29 TOP Holdings 종목명 SGX Nifty 50 Brait SE SPAR Group Ltd Hyprop Investments Limited LiteOn Technology Corp BM&FBovespa SA Resilient REIT Ltd Bidvest Group Ltd Pick n Pay Stores Ltd Tatneft PAO TOP Asset Allocation 비중 자산명 비중 7.60% 주식 92.39% 1.68% 현금 및 기타자산 7.61% 1.44% 0.92% 0.89% 0.85% 0.84% 0.76% 0.66% 0.65% TOP Country Weights 4% 러시아 4% 태국 4% 말레이 7% 칠레 3% 멕시코 9% 브라질 9% 남아공 15% 11% 타이완 12% 남아공 타이완 브라질 멕시코 말레이시아 러시아 태국 칠레 국가 남아공 타이완 브라질 멕시코 말레이시아 러시아 태국 비중 14.74% 12.14% 11.49% 8.90% 8.73% 6.80% 4.37% 3.77% 3.59% 칠레 3.07%
0502(월) 3. 신규상장 ETF ETF Description: 팩터 접근법을 통해 가치 상승한 아태 지역 선진국 First Trust RiverFront Dynamic Asia Pacific ETF 기준일: 4/29 주식을 추구하는 액티브 펀드 RiverFront의 재량권을 통해 환노출된 포트폴리오의 100%를 hedge up 할 수 있으며, 또한 투자비중 20%를 EM과 아태 외 지역에 투자 가능 상장일자: 0413 발행사: First Trust 가격 : 51.21$ (금요일 종가 기준) AUM : $25.89M 추적 지수: 없음 보수비용비율 / 평균 스프레드 : 0.83% / 0.26% 자료: ETF.COM, 이베스트투자증권 리서치센터 TOP Holdings TOP Asset Allocation 종목명 비중 자산명 비중 USD/JPY FWD 0513 000000010 USD Commonwealth Bank of Australia Westpac Banking Corp Mitsui Fudosan Co Ltd Mitsubishi Estate Co Ltd BHP Billiton Ltd Wesfarmers Ltd Toyota Motor Corp Westfield Corp Sumitomo Realty & Development Co., Ltd 42.46% 주식 100.51% 8.10% 현금 및 기타자산 0.51% 4.66% 3.90% 3.79% 2.76% 2.52% 2.43% 2.41% 2.32% TOP Country Weights 뉴질랜드 1% 캐나다 1% 1% 7% 싱가포르 1% 일본 호주 국가 일본 호주 비중 59.56% 29.43% 7.40% 캐나다 1.48% 호주 29% 일본 59% 캐나다 뉴질랜드 뉴질랜드 싱가포르 0.99% 0.96% 0.68% 싱가포르
0502(월) 3. 신규상장 ETF 최근 신규상장 ETF 기준일: 4/29 상장 일자 ETF 이름 Ticker 상장 거래소 AUM 평균거래량 보수비율 평균스프레드 분류 4/20/ ishares Sustainable MSCI Global Impact ETF MPCT Nasdaq $14.56M $18.7K 0.49% 0.14% 글로벌 마켓 4/20/ Amplify Online Retail ETF IBUY Nasdaq $2.45M $48.68K 0.65% 0.24% 글로벌 리테일 4/19/ Guggenheim Large Cap Optimized Diversification ETF OPD $2.51M $6.05K 0.40% 0.17% US 라지캡 4/19/ Sprott BUZZ Social Media Insights ETF BUZ $2.47M $217.65K 0.75% 0.14% 미국 시장 4/19/ Deutsche Xtrackers FTSE Emerging Comprehensive Factor ETF DEMG NYSE Arca $2.49M $6.28K 0.50% 0.21% EM 시장 4/19/ Global X Catholic Values ETF CATH Nasdaq $2.49M $116.02K 0.29% 0.21% US 라지캡 4/14/ SPDR DoubleLine Emerging Markets Fixed Income ETF EMTL Bats $46.36K 0.65% 0.29% EM 브로드마켓 4/14/ SPDR DoubleLine Short Duration Total Return Tactical ETF STOT Bats $98.4K 0.45% 0.08% 글로벌 단기 브로드마켓 4/14/ First Trust RiverFront Dynamic Developed International ETF RFDI Nasdaq $25.84M $671.42K 0.83% 0.24% DM 마켓 4/14/ First Trust RiverFront Dynamic Asia Pacific ETF RFAP Nasdaq $25.89M $25.43K 0.83% 0.26% 아태선진국 마켓 4/14/ First Trust RiverFront Dynamic Europe ETF RFEU Nasdaq $25.89M $89.33K 0.83% 0.29% 유럽선진국 마켓 4/07/ WisdomTree Emerging Markets Dividend Fund DVEM Bats $2.59M $66.77K 0.32% 0.13% 이머징 마켓 4/07/ WisdomTree International Quality Dividend Growth Fund IQDG Bats $2.56M $3.78K 0.38% 0.13% 선진국 Ex US 4/07/ Direxion Daily Energy Bear 1X Shares ERYY NYSE Arca $2.26M 0.45% US 에너지주 4/07/ Direxion Daily Financial Bear 1X Shares FAZZ NYSE Arca $2.38M 0.45% US 금융주 4/07/ Direxion Daily Technology Bear 1X Shares TECZ NYSE Arca $2.62M 0.45% US 테크놀러지 4/05/ REX Gold Hedged FTSE Emerging Markets ETF GHE NYSE Arca $2.65M 0.65% 성과 목표 4/05/ REX Gold Hedged S&P 500 ETF GHS NYSE Arca $2.61M 0.48% 성과 목표 4/04/ JPMorgan Diversified Return International Currency Hedged ETF JPIH NYSE Arca $25.22M $1.38M 0.49% 0.34% 선진국 Ex US 4/04/ JPMorgan Diversified Return Europe Currency Hedged ETF JPEH NYSE Arca $25.37M $1.4M 0.49% 0.34% 유럽 선진국 4/04/ Dhandho Junoon ETF JUNE NYSE Arca $6.24M $50.52K 0.75% 0.25% 미국 시장 3/29/ John Hancock Multifactor Consumer Staples ETF JHMS NYSE Arca $5.04M $162.48 0.50% 0.15% US 경기주 ex소비 3/29/ John Hancock Multifactor Energy ETF JHME NYSE Arca $5.48M $10.47K 0.50% 0.16% 미국 에너지주 3/29/ John Hancock Multifactor Industrials ETF JHMI NYSE Arca $5.11M $160.65 0.50% 0.17% 미국 산업주 3/29/ John Hancock Multifactor Materials ETF JHMA NYSE Arca $5.37M $1.16K 0.50% 0.17% 미국 기본자재 3/29/ John Hancock Multifactor Utilities ETF JHMU NYSE Arca $4.94M $161.52 0.50% 0.15% 미국 유틸리티 3/23/ Victory CEMP Emerging Market Volatility Wtd ETF CEZ Nasdaq $7.67M $253.24K 0.50% 0.40% EM 라지캡 3/18/ First Trust Dorsey Wright Dynamic Focus 5 ETF FVC Nasdaq $46.36M $2.06M 0.79% 0.16% 글로벌 마켓 3/10/ PowerShares DWA Tactical MultiAsset Income Portfolio DWIN Nasdaq $32.71M 0.69% 자산배분형 3/09/ PureFunds Drone Economy Strategy ETF IFLY NYSE Arca $2.66M 0.75% 0.31% 글로벌 항공우주 3/09/ PureFunds Video Game Tech ETF GAMR NYSE Arca $2.64M 0.75% 0.23% 완구 및 오락 3/08/ SPDR SSgA Gender Diversity Index ETF SHE NYSE Arca $271.29M $286.6K 0.20% 0.08% 미국 라지캡 3/04/ Goldman Sachs ActiveBeta Europe Equity ETF GSEU NYSE Arca $34.92M $223.2K 0.25% 0.17% 유럽 선진국 3/04/ Goldman Sachs ActiveBeta Japan Equity ETF GSJY NYSE Arca $32.27M $203.32K 0.25% 0.15% 일본 마켓 3/02/ Vanguard International Dividend Appreciation ETF VIGI Nasdaq $32.9M $1.17M 0.25% 0.16% 글로벌 Ex US 3/02/ Vanguard International High Dividend Yield ETF VYMI Nasdaq $22.34M $751.26K 0.30% 27.00% 글로벌 고배당 2/25/ Janus Small Cap Growth Alpha ETF JSML Nasdaq $2.74M $46.84K 0.50% 0.43% 미국 스몰캡 2/25/ Janus Small/Mid Cap Growth Alpha ETF JSMD Nasdaq $2.8M $30.73K 0.50% 0.32% 미국 EMG 2/24/ WisdomTree CBOE S&P 500 PutWrite Strategy Fund PUTW NYSE Arca $6.46M $279.09K 0.38% 0.16% 미국 라지캡 2/23/ Pacer Global High Dividend ETF PGHD BATS $5.47M $147.17K 0.60% 0.34% 선진국 라지캡 2/23/ Cambria Sovereign High Yield Bond ETF SOVB NYSE Arca $4.03M $99.13K 0.59% 0.45% 고배당 고정수입 2/22/ UBS AG FI Enhanced Global High Yield ETN FIHD NYSE Arca $53.67M 1.65% 선진국 고배당 자료: ETF.COM, 이베스트투자증권 리서치센터
0502(월) 4. 상장폐지 ETF 폐지 일자 ETF 이름 최근 상장폐지 ETF Ticker AUM 분류 기준일: 4/29 비고 0127 Credit Suisse XLinks Commodity Benchmark ETN CSCB $267.35K 원자재 브로드마켓 0201 Etracs 2X Monthly Leveraged Long Alerian MLP Infrastructure ETN MLPL $127.16M US MLPs 0201 Etracs 2x Monthly Leveraged S&P MLP Index ETN MLPV $13.14M US MLPs 0224 Janus Equal Risk Weighted Large Cap ETF ERW $2.4M US 라지캡 0318 Proshares Managed Futures Strategy FUTS $7.02M 절대수익 0302 ETFS Physical WM Basket Shares WITE $15.05M 귀금속 0323 Direxion Value Line Small and MidCap High Dividend ETF VLSM $2.25M US 시장확대 0323 Direxion Value Line Mid and LargeCap High Dividend ETF VLML $2.38M US 고배당 0323 Direxion Value Line Conservative Equity ETF VLLV $1.29M US 마켓 0325 ALPS Sector Leaders ETF SLDR $1.08M US 라지캡 0325 ALPS Sector Low Volatility ETF SLOW $1.35M US 라지캡 0325 ALPS STOXX Europe 600 ETF STXX $5.4M 선진유럽 마켓 0325 Global Commodity Equity ETF CRBQ $15.91M 글로벌 천연자원 0310 Recon Capital FTSE 100 ETF UK $1.0M 라지캡 0311 Maxis Nikkei 225 ETF NKY $44.32M 일본 캡 만기도래 ishares ibonds Mar Corporate ETF IBDA $65.53M US 단기등급 기업 YTM 감소 예정 만기도래 ishares ibonds Mar Corporate ExFinancials ETF IBCB $34.83M US 단기등급 기업 YTM 감소 예정 0411 Highland HFR Equity Hedge ETF HHDG $1.92M 절대수익 0411 Highland HFR Global ETF HHFR $2.76M 절대수익 0411 Highland HFR EventDriven ETF DRVN $2.48M 절대수익 0429 Horizons Korea KOSPI ETF HKOR $1.63M 한국 마켓 폐지 예정 DB Commodity Long ETN DPU $394.8K 원자재 브로드마켓 매매거래 정지 0418 Global X GF China Bond ETF CHNB $18.29M 준국채 자료: ETF.COM, 이베스트투자증권 리서치센터
0502(월) 5. Weekly Top 10 Creations & Redemptions Top 10 Creations Top 10 Redemptions Ticker Fund Name Net Flows Rank Ticker Fund Name Net Flows ARGT FTSE Argentina 20 ETF 19.36% 1 XRT SPDR S&P Retail ETF 19.53% LSTK Pure Beta Livestock ETN 18.80% 2 FXE CurrencyShares Euro Currency Trust 15.89% BZF Dreyfus Brazilian Real Fund 17.01% 3 PEJ Dynamic Leisure & Entertainment Portfolio 11.69% FMAT MSCI Materials Index ETF 15.47% 4 XME SPDR S&P Metals & Mining ETF 9.32% SOYB Soybean Fund 9.26% 5 KIE SPDR S&P Insurance ETF 8.06% XOP SPDR S&P Oil & Gas Exploration & Production ETF 6.69% 6 RIGS RiverFront Strategic Income Fund 7.06% IEO ishares U.S. Oil & Gas Exploration & Production ETF 5.55% 7 PEZ DWA Consumer Cyclicals Momentum 6.35% PEK Market Vectors China ETF 5.24% 8 FXY CurrencyShares Japanese Yen Trust 6.13% ITA ishares U.S. Aerospace & Defense ETF 4.74% 9 EWQ ishares MSCI France ETF 6.09% SPHD S&P 500 High Dividend Portfolio 4.56% 10 VPU Utilities ETF 5.72% 주요자산별 Fund Flow 추이 (04/22 기준) Equity(좌) Bond(우) 120,000 100,000 80,000 60,000 40,000 20,000 0 20,000 40,000 15/01 15/02 15/03 15/04 15/05 15/06 15/07 15/08 15/09 15/10 15/11 15/12 16/01 16/02 16/03 16/04 16/05 50,000 45,000 40,000 35,000 30,000 25,000 20,000 15,000 10,000 5,000 0 14,000 Commodities(좌) Currency(우) 800 12,000 600 10,000 400 8,000 6,000 4,000 200 0 2,000 200 0 400 2,000 15/01 15/02 15/03 15/04 15/05 15/06 15/07 15/08 15/09 15/10 15/11 15/12 16/01 16/02 16/03 16/04 16/05 REITS(좌) Alternatives(우) 5,000 4,000 3,000 2,000 1,000 0 1,000 2,000 15/01 15/02 15/03 15/04 15/05 15/06 15/07 15/08 15/09 15/10 15/11 15/12 16/01 16/02 16/03 16/04 16/05 600 1,800 1,600 1,400 1,200 1,000 800 600 400 200 0 200
0502(월) 6. 5. ebest Weekly ETF Top Univers 10 Creations Fund Flow & Redemptions Asset Overview Net flow Aum 4주간 (%AUM) 10주 11주 Fund Flow(%AUM) 16년 3월 Equity 4,904.49 1,399,658 0.35 0.28 0.31 0.51 0.19 0.01 0.17 0.22 0.04 0.05 Bond 352.23 157,140 0.22 0.81 0.44 0.07 0.17 0.23 0.61 0.01 0.13 0.52 Commodities 749.52 53,069 1.41 2.84 0.11 1.48 0.18 0.97 0.44 0.84 0.79 0.18 Currency 378.33 2,604 14.53 4.01 0.33 6.82 6.44 0.07 10.23 0.02 2.32 2.49 REITS 460.98 55,680 0.83 0.44 0.79 0.63 0.79 0.62 0.73 0.56 0.60 0.15 Alternatives 111.78 6,134 1.82 0.75 0.45 0.49 0.69 1.83 1.11 0.47 0.60 1.00 12주 13주 14주 15주 16년 4월 16주 17주 18주 Region & Country DM EM 국가 Net flow Aum 4주간 (%AUM) 10주 11주 Fund Flow(%AUM) 16년 3월 DM지역지수 1,113.38 140,937 0.79 0.27 0.94 0.40 0.03 0.14 0.38 0.01 0.30 0.11 북미 5,808.78 857,922 0.68 0.07 0.53 0.60 0.17 0.06 0.19 0.43 0.02 0.03 DM 유럽 1,966.13 30,981 6.35 1.59 2.77 1.41 0.76 0.95 1.35 2.02 1.05 1.83 DM 아시아 1,881.30 31,672 5.94 1.24 2.35 1.07 0.91 1.10 2.53 1.55 1.36 0.48 DM 합계 3,074.74 1,061,512 0.29 0.00 0.41 0.45 0.08 0.10 0.09 0.24 0.02 0.01 EM지역지수 1,800.69 81,768 2.20 1.70 1.27 2.90 1.25 0.69 0.29 0.29 0.65 0.94 동북아시아 400.49 14,704 2.72 0.23 0.98 0.02 0.50 0.45 0.64 0.30 0.78 0.98 동남아시아 176.67 9,654 1.83 2.11 1.82 2.68 1.03 0.99 0.46 0.38 0.83 0.20 중남미 197.16 4,626 4.26 12.60 3.90 2.41 0.04 4.47 0.78 2.03 3.16 0.22 EM(기타국가) 48.98 2,643 1.85 3.57 2.54 0.68 0.97 0.15 0.82 0.42 2.39 0.97 EM 합계 0.01 129 1.52 1.92 1.41 2.40 1.07 0.82 0.11 0.30 0.51 0.59 미국 5,701.76 855,338 0.67 0.07 0.50 0.59 0.16 0.07 0.19 0.43 0.01 0.03 캐나다 107.02 2,585 4.14 1.80 11.87 3.80 0.79 0.46 0.81 0.71 1.39 1.05 영국 63.70 2,151 2.96 1.23 2.15 1.41 1.23 1.43 2.95 프랑스 29.88 396 7.55 6.58 6.71 5.00 1.27 6.09 독일 650.40 10,347 6.29 1.57 2.97 1.42 0.85 0.91 1.27 2.05 1.05 3.19 스페인 1,216.91 17,399 6.99 1.71 3.00 1.50 0.70 0.97 1.69 1.78 1.25 이탈리아 31.03 821 3.78 0.68 0.34 0.11 0.77 4.44 0.12 포르투갈 0.00 25 2.07 그리스 4.08 239 1.71 0.18 0.48 0.79 0.62 0.91 0.75 일본 2,009.60 27,818 7.22 1.34 2.67 1.39 1.35 1.35 3.02 1.84 1.68 0.68 호주 86.15 1,516 5.68 2.68 3.95 5.59 2.09 1.23 0.79 1.22 2.16 10.58 1,807 0.59 0.83 0.96 0.58 싱가폴 52.73 531 9.94 0.87 2.65 3.43 3.41 2.72 한국 0.00 3,701 1.14 3.30 1.32 1.87 0.86 400.49 8,498 4.71 0.07 0.22 1.16 0.26 0.22 1.10 0.52 1.35 1.71 대만 0.00 2,506 0.47 2.33 1.12 2.12 인도네시아 18.78 640 2.93 10.28 7.09 4.87 0.74 0.71 1.43 0.18 1.85 0.52 필리핀 16.07 307 5.24 8.83 4.10 1.94 5.08 0.60 1.17 4.16 베트남 0.00 326 0.83 0.42 말레이시아 39.70 325 12.22 3.19 10.02 1.82 9.65 2.64 2.98 6.12 태국 20.54 339 6.06 6.86 5.05 11.87 2.14 5.20 0.93 2.03 2.02 2.87 인도 113.73 7,717 1.47 1.15 1.00 2.43 0.87 0.71 0.38 0.24 0.58 0.34 브라질 208.12 3,035 6.86 11.50 4.20 0.93 5.91 2.87 3.88 0.18 아르헨티나 14.56 51 28.37 20.12 11.69 4.20 4.02 3.93 5.84 19.36 멕시코 25.52 1,539 1.66 14.24 3.08 5.33 1.84 2.33 0.37 1.45 1.08 러시아 60.11 2,199 2.73 2.04 2.26 1.27 0.45 1.73 0.98 0.51 2.87 0.69 남아공 11.12 444 2.51 13.51 4.16 2.78 4.08 11.03 2.40 12주 13주 14주 15주 16년 4월 16주 17주 18주
0502(월) 5. Weekly Top 10 Creations & Redemptions Style & Sector 상품/통화/채권/대체 Style Sector Commodity Currency Bond Net flow Aum 4주간 (%AUM) 10주 11주 Fund Flow(%AUM) 16년 3월 Value 2,301.56 217,977.86 1.06 0.29 0.57 1.19 0.23 0.34 0.18 0.14 0.17 0.17 Growth 2,147.69 149,646.62 1.44 0.09 0.24 0.46 0.77 0.63 0.69 0.03 0.36 0.42 Cyclical 667.29 122,945.44 0.54 0.37 0.45 0.87 0.28 0.87 0.42 0.33 0.50 0.68 Defensive 331.33 73,416.21 0.45 0.52 0.47 1.11 1.30 0.44 1.06 0.66 0.60 0.23 Energy 712.36 39,078.57 1.82 1.12 0.51 1.53 0.91 0.97 0.77 0.32 0.64 0.64 Materials 190.49 17,837.04 1.07 1.17 1.12 2.37 0.97 0.28 0.04 0.03 0.97 0.02 Industrial 415.93 12,749.28 3.26 2.10 0.51 1.83 1.27 0.29 1.12 2.33 1.89 2.02 Consumer Dis 660.29 17,220.86 3.83 0.32 1.24 0.58 1.31 1.36 2.04 1.30 0.54 2.56 Consumer Stap 683.28 19,182.18 3.56 0.27 0.63 1.36 0.40 1.17 0.69 0.42 1.97 1.96 Health care 223.95 36,612.01 0.61 0.37 1.77 2.87 2.57 2.46 0.53 1.39 1.04 0.42 Financial 231.24 28,389.78 0.81 3.94 1.89 1.70 0.17 2.59 0.17 1.02 0.01 1.55 Tech 8.80 36,059.69 0.02 0.25 0.03 0.47 0.76 1.23 1.14 0.08 0.08 1.28 Telecom 147.35 2,512.76 5.86 5.98 1.95 2.08 1.32 1.99 3.73 0.64 0.83 0.64 Util 19.36 15,109.26 0.13 0.49 1.27 0.18 0.38 2.27 2.38 0.59 3.13 0.08 Energy(Comdty) 461.86 5,319.90 8.68 1.42 4.80 1.80 2.19 1.55 2.04 3.87 3.35 2.67 산업금속 12.19 166.85 7.31 1.71 1.67 0.53 4.86 4.69 4.31 1.35 1.46 0.07 귀금속 383.64 46,315.73 0.83 3.48 0.68 1.91 0.44 0.93 0.20 0.48 0.61 0.08 농작물 73.66 1,018.98 7.23 0.66 2.22 1.30 0.81 0.15 2.01 0.39 3.91 1.51 Soft 10.53 227.84 4.62 0.16 0.15 0.82 2.81 2.55 1.61 0.15 2.43 0.73 Live Stock 0.39 19.68 2.00 1.52 0.04 0.32 2.48 7.45 0.82 2.55 2.53 달러 129.73 1,120.70 11.58 6.72 0.00 10.62 13.01 1.08 9.55 0.54 1.45 0.26 유로 66.71 307.47 21.70 20.61 11.56 5.07 7.23 15.74 엔화 145.82 281.48 51.80 8.01 2.94 34.43 20.65 6.06 파운드 0.36 49.71 0.72 3.65 0.74 0.02 0.03 스위스프랑 0.00 165.09 2.87 2.93 스웨덴크로나 0.00 24.07 캐나다달러 3.91 215.77 1.81 3.43 1.75 싱가폴달러 0.00 3.66 호주달러 0.00 179.56 2.11 2.11 EM FX 1.78 53.58 3.33 10.61 9.82 3.33 0.02 0.02 위안 5.01 73.00 6.86 6.46 6.87 인도루피 0.00 11.81 브라질헤알 2.96 17.45 16.97 17.01 Carry Trade 41.55 101.00 41.14 4.84 0.00 0.00 41.14 Allterm Bond 1,864.55 73,077.66 2.55 1.29 0.78 0.65 0.68 0.64 0.16 0.44 0.60 1.33 단기채 992.75 36,003.67 2.76 3.56 0.42 2.42 1.36 1.13 1.30 0.38 0.60 0.51 중기채 519.22 28,602.16 1.82 2.15 0.03 0.34 0.72 1.23 1.80 0.19 0.18 0.39 장기채 704.81 19,456.90 3.62 0.77 1.60 2.31 0.21 0.30 0.51 1.21 2.50 0.60 회사채 1,743.56 71,403.66 2.44 1.40 1.34 1.33 0.12 0.57 0.96 0.38 0.70 0.38 정크 873.63 36,708.91 2.38 7.28 0.95 4.87 0.84 2.80 1.38 0.39 0.64 1.99 EM Bond 756.01 11,656.89 6.49 5.85 2.97 2.82 2.69 2.16 2.27 3.06 0.31 0.71 인플레헷지 Bond 1,091.84 25,002.47 4.37 2.67 0.75 0.89 0.30 0.88 2.31 0.84 0.35 0.82 REITs 460.98 55,679.68 0.83 0.44 0.79 0.63 0.79 0.62 0.73 0.56 0.60 0.15 Alternatives Multi Asset 92.10 4,234.78 2.17 0.24 0.32 0.09 0.42 2.32 0.88 0.38 0.62 0.27 Alternative 19.68 1,898.98 1.04 0.51 0.13 0.40 1.10 0.49 0.23 0.08 0.01 0.73 12주 13주 14주 15주 16년 4월 16주 17주 18주
0502(월) 7. 주요 ETF Region & Country 지역 GLOBAL 국가 EM 미국 유럽 유럽 문제아 선진 원자재 동북 아시아 선진 아시아 동남&남 아시아 그외 EM Ticker 2Q16 10월 11월 12월 1월 2월 3월 4월 13주 14주 15주 16주 17주 18주 전세계 ACWI 99.5 93.1 135.3 331.1 259.0 55.0 전세계(ex US) VEU 164.6 161.1 271.9 203.6 285.6 39.2 106.9 0.1 0.1 66.0 40.8 선진시장 EFA 500.6 1,016.7 2,995.3 유럽 VGK 319.1 0.1 15.0 122.8 279.4 698.2 96.4 0.1 39.5 57.8 0.0 0.0 이머징 EEM 691.0 584.5 377.7 1,690.7 4,570.8 653.0 916.6 496.5 203.8 418.8 아시아 AAXJ 40.4 38.8 107.3 200.9 53.3 유럽 GUR 2.3 2.2 16.1 2.5 2.6 16.1 라틴 ILF 30.8 107.3 33.8 9.6 47.7 57.4 6.1 44.2 12.3 13.4 MENA GAF 6.2 4.8 프론티어 FM 14.1 19.1 24.2 26.1 다우 DIA 88.1 298.4 670.1 537.2 144.7 204.7 80.6 148.2 71.9 94.7 203.2 126.0 162.3 S&P500 SPY 2,673.5 516.4 5,604.1 1,335.4 3,779.2 2,916.4 196.5 2,400.2 2,296.5 2,977.5 1,615.2 857.3 952.9 나스닥 QQQ 977.8 702.4 447.9 2,036.5 888.7 408.5 1,523.4 537.3 952.2 794.6 2.5 434.7 539.3 러셀2000 IWM 700.0 2,400.9 726.6 117.0 1,780.1 970.4 609.5 127.1 781.0 623.1 793.0 124.1 680.4 영국 EWU 17.2 158.3 21.2 80.9 137.3 94.7 28.1 31.0 63.7 독일 EWG 354.9 288.1 184.3 124.3 510.3 371.7 421.7 97.7 69.0 88.5 166.6 프랑스 EWQ 10.2 10.2 4.8 19.0 29.9 5.0 24.8 스페인 EWP 55.3 72.1 71.3 204.2 45.1 43.5 56.4 8.3 30.1 26.3 이태리 EWI 151.0 19.0 140.0 96.4 36.9 5.4 36.3 36.3 포르투갈 PGAL 1.5 6.7 0.5 0.4 0.5 그리스 GREK 1.0 5.7 14.7 8.7 5.5 4.6 4.1 1.4 2.1 1.9 캐나다 EWC 100.3 25.0 35.0 35.8 261.7 413.4 107.4 20.9 11.9 20.9 18.9 37.6 30.0 호주 EWA 83.4 29.3 59.8 3.1 3.2 202.7 86.2 81.6 31.2 18.6 11.9 19.7 35.9 FXI 17.5 250.4 43.2 27.0 62.8 206.7 362.2 80.5 60.7 49.2 50.9 103.8 158.4 일본 EWJ 205.5 72.9 129.9 614.0 834.9 1,215.2 1,534.7 160.5 216.7 612.5 275.3 253.6 273.7 한국 EWY 0.6 10.5 100.9 52.5 18.7 291.6 57.2 31.4 대만 EWT 98.6 331.9 53.2 424.7 69.4 144.9 27.5 52.0 EWH 148.5 46.7 115.0 184.8 316.8 31.1 10.6 10.6 싱가폴 EWS 4.4 2.1 27.1 9.6 32.2 18.4 52.7 14.1 18.2 18.6 15.9 인도 EPI 24.9 54.5 113.7 113.8 25.0 81.6 30.7 22.8 7.9 인도네시아 EIDO 40.1 7.0 0.3 16.4 121.6 108.9 20.2 4.8 4.6 7.1 1.2 11.9 3.5 말레이시아 EWM 44.7 21.8 14.1 15.4 64.7 39.7 5.1 27.7 8.6 10.0 21.2 필리핀 EPHE 19.9 11.9 15.3 28.2 16.3 45.7 16.1 14.7 1.8 3.6 12.5 태국 THD 0.3 3.3 9.1 5.9 9.3 86.5 20.5 6.7 16.7 3.1 6.7 6.9 10.1 베트남 VNM 16.5 2.3 23.7 10.5 13.3 4.3 1.4 아르헨티나 ARGT 4.8 5.5 3.2 5.3 14.2 16.5 1.9 1.9 3.2 11.4 브라질 EWZ 70.0 1.2 290.5 82.5 508.2 208.1 160.3 85.6 128.5 5.9 러시아 RSX 121.9 25.9 62.7 40.6 10.6 69.7 75.9 10.3 38.5 21.6 64.7 10.4 멕시코 EWW 47.8 40.9 113.0 118.9 1.7 298.6 25.5 27.2 35.9 5.3 21.4 16.3 남아공 EZA 52.5 17.1 50.8 19.6 36.5 101.7 11.1 15.8 42.5 11.1 4Q15 1Q16 Fund Flow(백만달러) Recent 6 Weeks
0502(월) 7. 주요 ETF Style & Sector 스타일 MARKET CAP. DIVIDEND 2Q16 10월 11월 12월 1월 2월 3월 4월 13주 14주 15주 16주 17주 18주 대형주(미국) OEF 319.2 13.7 178.3 62.8 59.8 117.0 67.8 27.4 31.9 44.8 4.4 9.3 18.1 중형주(미국) MDY 714.8 97.8 321.0 429.6 0.1 501.0 167.5 241.0 151.0 180.5 149.6 262.3 110.1 소형주(미국) IWM 700.0 2,400.9 726.6 117.0 1,780.1 970.4 609.5 127.1 781.0 623.1 793.0 124.1 680.4 EM 대형주 IEMG 938.5 499.5 1,215.1 65.5 139.8 431.7 255.1 176.6 EM 소형주 DGS 19.1 7.4 81.8 19.7 16.8 대형 배당주 SDY 52.0 150.8 498.4 628.4 64.1 109.7 192.9 3.7 16.0 51.7 72.1 44.7 28.4 EM Dividend DEM 43.4 45.0 86.4 14.4 30.6 27.7 27.7 우선주 PFF 310.2 558.6 103.9 80.9 104.6 451.2 551.4 40.6 147.6 7.5 243.4 186.7 117.2 변동성 VIX VXX 323.1 55.9 95.4 269.1 0.2 732.5 520.0 179.1 183.0 76.6 243.7 47.2 114.9 가치/성장 가치 성장 섹터 Ticker 대형 가치주 IWD 1,126.8 495.4 1,075.0 1,364.2 137.6 322.2 215.9 49.5 44.5 10.1 138.8 132.2 45.0 중형 가치주 IWS 81.8 287.8 124.9 107.2 57.2 49.0 50.4 42.3 3.5 14.1 25.1 3.6 65.0 소형 가치주 IWN 127.9 60.3 180.0 110.7 19.9 4.7 78.5 73.6 38.2 33.3 대형 성장주 IWF 121.0 824.5 1,053.7 1,319.3 268.8 294.7 341.9 60.3 29.9 60.1 166.2 25.4 중형 성장주 IJK 177.1 41.4 65.6 248.3 81.1 23.6 65.0 0.0 8.3 0.3 73.6 소형 성장주 IWO 32.9 230.3 81.0 293.5 62.5 72.5 146.2 110.2 26.6 126.2 20.5 0.1 20.6 에너지 XLE 11.8 9.0 586.1 564.1 313.7 96.2 167.9 75.9 196.9 149.4 25.8 280.4 68.7 에너지(up) XOP 227.9 102.6 290.1 227.9 185.9 330.0 242.5 324.3 127.7 364.5 150.9 122.4 130.4 Gold Miner GDX 470.0 154.9 2.9 184.6 25.0 254.3 574.0 57.6 69.2 168.5 237.5 13.4 154.7 소재 XLB 24.5 59.3 15.9 9.1 66.4 134.0 127.4 105.8 31.7 9.3 16.1 63.7 68.8 산업재(미국) XLI 304.7 40.7 941.9 47.9 336.0 97.5 227.2 144.8 43.6 8.2 265.4 242.5 272.3 경기민감재(미국) XLY 661.6 233.7 53.3 636.6 141.8 23.2 290.7 137.1 267.5 80.6 67.9 71.5 270.2 필수소비재 XLP 584.6 459.5 151.2 679.6 446.9 596.4 864.8 99.3 116.4 37.6 102.8 352.2 348.1 헬스케어/바이오테크 XLV 269.2 352.1 31.2 188.4 650.6 1,007.6 910.4 28.0 24.7 275.1 17.3 142.9 355.3 금융주 XLF 242.3 683.2 781.1 1,247.2 662.4 361.7 238.0 112.3 216.9 168.3 269.5 76.6 272.8 테크놀로지 XLK 400.0 622.9 367.0 1,181.8 0.9 478.7 102.8 181.2 347.3 261.7 26.4 13.9 445.1 통신 XTL 8.3 8.5 2.9 5.7 유틸리티 XLU 74.0 890.6 90.7 810.7 638.1 71.0 112.4 9.9 182.7 245.7 9.7 406.1 125.6 반도체 SMH 103.5 87.8 169.7 22.7 39.0 71.7 86.0 62.5 98.6 19.2 120.3 46.1 31.0 바이오테크 IBB 513.9 39.5 358.9 190.6 165.7 496.7 10.9 425.8 33.9 73.2 330.3 257.8 83.6 S&P 은행 KBE 38.6 40.6 89.5 124.7 1.4 12.6 40.6 21.9 0.0 4.5 21.4 39.3 96.7 S&P 지방은행 KRE 173.9 291.7 15.0 258.5 120.9 423.2 138.8 87.7 492.5 203.7 23.0 9.0 71.3 4Q15 1Q16 Fund Flow(백만달러) Recent 6 Weeks
0502(월) 7. 주요 ETF REIT/상품/BOND/FX 부동산 상품 채권 통화 환경 Ticker 4Q15 1Q16 2Q16 Recent 6 Weeks 10월 11월 12월 1월 2월 3월 4월 13주 14주 15주 16주 17주 18주 REIT VNQ 680.7 440.7 494.4 540.8 24.3 670.1 791.8 139.9 565.9 424.3 66.2 50.6 8.0 부동산 IYR 3.9 440.1 288.7 57.6 611.5 454.5 365.0 197.4 328.9 151.6 131.8 430.9 31.2 부동산(홈빌딩) XHB 15.9 92.0 132.2 118.0 70.5 67.0 99.3 21.3 18.8 10.5 63.8 19.0 20.2 주택건설 ITB 72.5 63.8 40.5 179.5 133.0 99.0 147.6 49.0 13.5 24.3 43.5 99.7 38.2 상품(Aggregate) DBC 8.4 35.0 151.7 23.5 5.1 51.5 1.3 59.5 7.8 46.3 11.2 25.8 WTI USO 283.1 890.5 278.4 904.9 374.1 598.9 499.0 88.5 75.2 114.2 233.1 174.2 140.4 천연가스 UNG 46.2 73.0 17.0 18.8 67.9 51.4 8.4 39.9 5.4 2.0 6.9 3.5 금 GLD 192.7 1,315.8 415.5 959.2 4,185.5 1,700.4 599.1 188.8 222.6 0.9 217.2 299.9 34.7 은 SLV 72.0 65.0 2.0 115.6 35.8 321.9 74.3 5.9 56.1 56.0 45.8 23.7 40.3 농산물 DBA 16.9 4.2 110.1 20.1 12.0 29.1 66.2 4.2 20.3 24.9 20.9 구리 JJC 0.6 0.2 0.4 1.4 4.6 1.1 2.7 7.5 7.9 0.5 1.9 1.2 0.1 기초금속 DBB 8.0 4.7 25.6 11.2 7.1 2.6 7.5 7.5 희귀금속 REMX 0.8 1.3 0.6 0.8 0.8 팔라듐 PALL 3.3 7.8 10.7 7.2 2.9 0.2 2.8 2.8 3.0 커피 CAFE 0.2 0.1 0.2 0.0 0.2 0.1 0.1 옥수수 CORN 1.2 1.1 1.6 1.1 0.0 1.5 2.1 1.5 Total AGG 987.0 2,645.2 734.3 793.9 963.1 1,742.4 940.0 318.8 374.9 33.2 143.9 221.0 431.6 단기채 BSV 120.5 16.0 374.4 239.6 240.7 496.1 32.3 24.1 16.1 8.1 16.0 24.1 중기채 IEF 377.3 868.2 223.4 1,369.1 559.7 219.0 507.2 65.5 297.4 232.3 22.1 32.8 109.8 장기채 TLT 285.3 540.2 93.5 1,671.8 1,249.9 222.4 835.9 107.9 273.6 146.4 236.8 465.1 116.6 고수익 JNK 2,700.8 761.0 686.9 200.9 461.7 1,757.2 233.6 86.0 425.0 16.7 225.2 104.5 158.2 인플레이션 TIP 166.6 77.8 538.8 220.6 538.3 912.6 939.7 22.7 102.6 516.0 148.4 45.6 206.8 이머징 EMB 85.7 431.7 126.2 218.7 184.3 1,329.9 430.4 219.6 175.7 33.0 309.0 44.5 67.0 달러 UUP 50.0 124.8 0.4 200.5 85.7 8.4 14.6 148.8 14.8 4.9 4.9 14.6 유로 FXE 93.0 453.2 468.6 53.1 38.0 43.4 66.7 16.4 22.2 44.5 엔화 FXY 16.1 106.2 39.9 102.3 49.3 12.7 145.8 8.6 96.9 39.8 9.0 파운드 FXB 7.6 7.1 위안 CYB 5.0 4.8 4.9 5.0 5.0 5.0 5.0 이머징통화 CEW 3.5 5.2 11.8 4.9 5.0 0.1 1.8 5.3 5.3 1.8 통화캐리트레이드 DBV 4.6 4.6 4.7 41.5 41.5 태양광 TAN 5.0 4.5 41.5 12.2 1.8 3.7 9.5 1.8 1.9 3.8 2.0 물 PHO 18.4 10.1 0.7 9.6 8.8 8.7 8.7 2.2 1.1 8.7 클린에너지 PBW 1.4 0.6 0.5 0.4 0.7 0.4 0.2 1.0 0.2 Fund Flow(백만달러)