215. 9. 8 투자전략 Economist/Strategist 전지원 2) 3787-5231 jiwon@kiwoom.com 역발상 투자자들의 진입시점 중국 증시의 변동성 완화될 전망 KOSPI 업종별 등락률 2 1-1 -2 의료정밀 운수장비 운수창고 비 금 속 전기가스 의 약 품 종이목재 기 계 음 식 료 건 설 업 은행 유 통 업 섬유의복 화 학 증권 전기전자 금 융 업 철강금속 보험 통 신 업 Korea Market Indices 주요지수 및 수급(pt,%) Close 9/7 9/4 9/3 KOSPI 1,883.22 -.15-4 +.2 대형주 1,734.97 -.24 -.9 +.19 중형주 2,696.27 +.27-3.85 -.8 소형주 2,37.85 +.6-2.85 +.11 개인(억원) -22 +2,41 +1,423 외국인(억원) -2,853-231 -1,29 기관(억원) +2,677-2,225-46 거래대금(십억원) +3,785-93 +64-39 KOSDAQ 648.8 -.25-4.1 +.3 KOSPI 2 선물 227.3. -2.2 +.5 시장 베이시스 -.1 -.6 -.9 프로그램(억원) -192-1,549-2,887 차익PR순매수(억원) +67-648 -958 선물 순매수(외국인/계약) -359 +1,117-2,13 Money Flow(억원) Close(D-1) 9/4 9/3 9/2 고객예탁금 29,17-2,582-9,531-1,338 신용융자 (거래소) 32,57 +148 +332-139 미수금 1,47-84 +239 +99 국내 주식형 펀드 688,184 +321 +375 +439 국내 공모(전체) 562,824 +344 +4 +437 국내 공모(Active) 384,73 +6 +271 +359 국내 사모 125,361-23 -25 +3 해외 주식형 펀드 239,758-3 +96-7 채권형 펀드 842,824 +63-2,969-6,637 MMF 1,149,982-3,179 +23,9 +13,345 본 자료는 투자자의 증권투자를 돕기 위하여 당사 고객에 한 하여 배포되는 자료로서 어떠한 경우에도 복사되거나 대여 될 수 없습니다. 본 조사자료에 수록된 내용은 당사 리서치센터가 신뢰할 만한 자료 및 정보로부터 얻어진 것이나, 당사는 그 정 확성이나 안전성을 보장할 수 없습니다. 따라서, 어떠한 경우 에도 본 자료는 고객의 증권투자의 결과에 대한 법적 책임소 재에 대한 증빙자료로 사용할 수 없습니다. 중국 증시, 신용잔고 청산 마무리 구간에 진입 현재 글로벌 금융시장 측면의 불안요인은 크게 Fed 통화정책에 대한 불확실성과 중국 주식시장의 변동성 확대현상으로 요약할 수 있다. 9월 FOMC를 앞두고 형성될 관망세 속 제한된 거래환경은 일시적인 변동성 확대를 야기할 수 있다. 하지만 9월 FOMC 이후에는 기준금리 인상이 단행되거나 혹은 12월 금리인상이 기정 사실화되면서 불확실성이 해소될 것을 감안하면, 글로벌 금융시장의 변동성은 9월 FOMC를 기점으로 완화될 것이다. 또한 최근 상하이거래소의 신용잔고가 6,62억 위안, 상하이종합지수 시가총액 대비 2.3% 수준으로 낮아졌다. 이러한 수준은 중국 증시의 상승랠리가 형성되었던 연초 이전 수준이다. 상하이종합지수 5일 표준편차는 상하이종합지수 시총대비 신용잔고 비중이 2.3% 수준을 상회하면서 급격히 확대되었다. 따라서 9월 FOMC를 앞두고 변동성이 확대된다면, 이는 공포와 싸우는 역발상 투자자들의 진입기회로 활용될 가능성이 높아 보인다. 상하이거래소 시총대비 신용잔고 비중 추이 상하이종합지수(좌) 5,5 상하이거래소 시총대비 신용잔고 비중(우) 4.5 5, 4. 4,5 4, 3. 3,5 2. 3, 2,5 2,.5 1,5. 11 12 13 14 15 16 자료: Bloomberg 상하이종합지수 5일 표준편차 추이 상하이종합지수 5일 표준편차(좌) 5 4.5 상하이거래소 시총대비 신용잔고 비중(우) 4. 4 3. 3 2 2. 1.5. 11 12 13 14 15 16 자료: Bloomberg
Market Review 해외시장 마감지수 전일대비 등락률 마감지수 전일대비 등락률 국내 KOSPI 1883.22-2.82 -.15 금리 국고채(3년) 1.65.1.55 KOSPI 2 227.31 -.59 -.26 미 국채(1년) 2.12.. KOSDAQ 648.8-1.65 -.25 환율 원/달러 123.7 1.3.86 아시아 니케이 1786.47 68.31.38 원/1엔 19.47 7.4.7 대만 가권 7986.56-14.4 -.18 엔/달러 119.28.29.24 인도 센섹스 24893.81-38.9-1.22 달러/유로 1.117.21.19 상해 종합 38.42-79.75-2 상품가격 WTI(Spot) 46.5 -.7 - 미국 DOW JONES 1612.38-272.38-1.66 Baltic Dry Index 876 1.11 NASDAQ 4683.92-49.58-5 DRAM 2GB 256Mx8 DDR3 1.36.. S&P 5 1921.22-29.91-3 NAND FLASH 64GB MLC 9.. S&P 5 업종별 등락률.5. 심호 3 업종별 등락률 -1-2 -3 -.5 - 통신 필수 소비재 소재 유틸리티 금융 에너지 산업재 경기 소비재 IT 헬스케어 -4-5 정보기술 헬스캐어 *S&P5 등락률은 9월 4일 종가기준 뉴욕증시 마감시황 유럽증시, 전일 급락에 따른 매수세 유입되며 상승 미 증시는 노동절을 맞아 휴장했다. IMF 크리스틴 리가르드 총재는 美 연준이 금리 인상 중국증시 마감시황 결정을 서두르지 말하야 한다고 밝혔다. 추후 번복 가능성이 낮다는 확신을 가졌을 때 인 상해야 한다고 주장했다. 한편 독일의 7월 산업생산은 전월비.7% 상승했으며 시장예상 치를 소폭 하회했으나, 전월 수정치 대비 상승 전환해 내수 회복 기대감이 확대됐다. 전일 급락에 따른 매수세 유입되며 유로 주요 증시는 상승 마감했다. 금융업 중심 대형주 부진으로 하락 7일 상하이종합지수는 전일대비 2% 하락한 3,8.42pt로 마감했다. 증시는 소폭 하락 개장 후 반등 했으나, 은행주의 급락 영향에 하락 마감했다. 증시는 장 초반 전승절 이벤 트 마감에 따른 항공제조 및 군수업종의 차익매물이 출회되며 하락기조가 지속됐다. 장 중 IT 관련 테마주 급등 영향에 지수는 반등했으나, 은행, 보험, 전력, 등 대형주의 매도압력 확대로 낙폭이 확대됐다. 상장은행사의 215년 반기 매출 부진 영향으로 투자심리가 위축 됐다. 한편 중국 언론은 국유기업 개혁 확정안이 곧 발표될 것이라 전했다. 국유자산감독 관리위원회의 개혁안이 중앙 심의를 통과, 이른 시일 내에 발표 및 추진 될 것으로 밝혔 다. 중국 외환보유액이 939억 달러 감소하며 월간 최대 감소폭을 기록했다. 위안화 절하 대응을 위한 외환시장 개입으로 분석되며, 4개월 연속 감소했다. 소재 경기소비재 에너지 통신 필수소비재 산업재 유틸리티 금융 2
Market Data 증시 주변자금 동향 (8.31 ~ 9.4) (단위: 억원) 구분 14년 말 8/31 9/1 9/2 9/3 9/4 고객예탁금 158,425 29,153 222,558 221,22 211,689 29,17 (증감) -13,853 +13,45-1,338-9,531-2,582 신용융자 (거래소) 25,333 31,548 31,717 31,577 31,99 32,57 증시 (증감) +144 +168-139 +332 +148 주변자금 신용융자 (코스닥) 25,374 32,635 32,828 33,8 32,991 33,238 (증감) +4 +193 +18-17 +247 미수금 1,176 1,41 1,216 1,315 1,554 1,47 (증감) +68-194 +99 +239-84 국내 주식형 수익증권 696,257 687,978 687,49 687,489 687,863 688,184 (증감) +157-929 +439 +375 +321 국내 공모 주식형 수익증권(Index펀드 포함) 596,362 562,757 561,643 562,8 562,479 562,824 (증감) -45-1,114 +437 +4 +344 국내 공모 주식형 수익증권(Active) 45,875 382,875 383,383 383,742 384,13 384,73 (증감) +477 +58 +359 +271 +6 국내 사모 주식형 수익증권 99,894 125,221 125,46 125,49 125,384 125,361 (증감) +22 +185 +3-25 -23 해외 주식형 수익증권 24,49 239,519 239,735 239,665 239,761 239,758 수익증권 (증감) +1,5 +216-7 +96-3 잔고 동향 주식혼합형 수익증권 13,768 94,797 92,335 94,844 94,874 95,37 (증감) +145-2,462 +2,59 +3 +433 해외 주식혼합형 수익증권 28,76 29,43 29,512 29,59 29,489 29,446 (증감) -71 +18-3 -19-43 채권혼합형 수익증권 272,773 35,751 39,134 36,323 36,448 37,5 (증감) +153 +3,383-2,811 +125 +556 채권형 수익증권 75,984 843,998 852,366 845,729 842,76 842,824 (증감) +93 +8,368-6,637-2,969 +63 MMF 843,316 1,117,486 1,116,726 1,13,71 1,153,161 1,149,982 (증감) -43,791-761 +13,345 +23,9-3,179, 제로인 외국인, 기관 순매수/순매도 상위종목 (9.7) KOSPI 외국인 순매수/순매도 동향 (단위: 억원) KOSPI 기관 순매수/순매도 동향 (단위: 억원) 순위 순매수 순매도 순매수 순매도 순위 종목명 거래대금 종목명 거래대금 종목명 거래대금 종목명 거래대금 1 아모레G 85 삼성전자 556 1 삼성전자 51 SK 125 2 현대글로비스 71 현대차 249 2 현대차 428 메리츠종금증권 7 3 한미사이언스 69 SK텔레콤 233 3 삼성에스디에스 26 삼성생명 63 4 한미약품 64 SK 214 4 현대위아 21 현대엘리베이 58 5 하나투어 5 LG화학 156 5 TIGER 차이나A레버리지 182 한국항공우주 57 6 한국항공우주 45 아모레퍼시픽 153 6 기아차 171 하나투어 52 7 롯데케미칼 44 TIGER 2 131 7 TIGER 2 13 한미사이언스 43 8 메리츠종금증권 34 KB금융 11 8 SK텔레콤 123 현대상선 39 9 현대엘리베이 33 KODEX 2 12 9 현대모비스 19 현대백화점 33 1 BGF리테일 32 호텔신라 12 1 현대글로비스 99 삼성증권 32 KOSDAQ 외국인 순매수/순매도 동향 (단위: 억원) KOSDAQ 기관 순매수/순매도 동향 (단위: 억원) 순위 순매수 순매도 순매수 순매도 순위 종목명 거래대금 종목명 거래대금 종목명 거래대금 종목명 거래대금 1 인터파크홀딩스 37 CJ오쇼핑 42 1 CJ E&M 54 다음카카오 45 2 메디톡스 36 DMS 32 2 와이지엔터테인먼트 34 창해에탄올 38 3 에스엠 3 아스트 23 3 파티게임즈 16 컴투스 38 4 대화제약 27 흥국에프엔비 22 4 CJ프레시웨이 12 메디톡스 35 5 에이치엘비 23 서울반도체 14 5 CJ오쇼핑 11 바이로메드 31 6 액토즈소프트 22 다음카카오 12 6 유진기업 11 씨젠 3 7 코오롱생명과학 21 유진기업 12 7 비츠로셀 11 이지바이오 26 8 위메이드 21 컴투스 11 8 피에스케이 1 쿠첸 25 9 바이로메드 2 다날 1 9 메디포스트 1 로엔 23 1 씨젠 19 한국정보인증 9 1 골프존 1 에스엠 23 3
Technical Approach 전고점 돌파종목 (단위: 원) 상한가 종목 (단위: 원) KOSPI 전일 종가 KOSDAQ 전일 종가 KOSPI 전일 종가 KOSDAQ 전일 종가 없음 로보스타 13,85 없음 없음 아이팩토리 2,375 비츠로셀 15,15 비트컴퓨터 8,67 유비벨록스 19,55 주: 전일 종가가 3개월 이내 최고종가인 종목 중 주가등락율 상위 종목 주: 최근 1일 중 첫 상한가 기록 종목 이격 확대종목 (단위: %) 단기 골든크로스 발생종목 (단위: 원) KOSPI 이격도 KOSDAQ 이격도 KOSPI 전일 종가 KOSDAQ 전일 종가 삼양홀딩스 72 부방 37 삼부토건 4,14 블루콤 16,15 조광피혁 76 대화제약 71 남성 1,73 하이쎌 1,4 삼양사 81 흥국에프엔비 74 두산중공업 19,6 엠씨넥스 26,15 현대리바트 84 포티스 75 쌍용양회 21,3 씨그널엔터테인먼트그 3,3 아이에스동서 85 바이로메드 75 삼성에스디에스 272,5 이상네트웍스 12,7 크라운제과 86 C&S자산관리 77 대덕GDS 9,45 애강리메텍 2,32 LG생명과학 87 펩트론 77 삼화전기 4,5 데브시스터즈 28,3 삼광글라스 88 인선이엔티 78 티에이치엔 1,7 옴니시스템 2,86 현대엘리베이 88 SK컴즈 8 한국전자홀딩스 1,35 유비쿼스 14, 오뚜기 88 국보디자인 8 한국철강 49,95 랩지노믹스 31,5 주: 2일 이격도 기준 이격확대(이격도 98% 이하) 상위 종목 주: 5일 이평선이 2일 이평선을 돌파한 종목 중 주가등락율 상위 종목 Stochastic Slow 신호 발생종목 (단위: %) 거래 급증종목 (단위: %) KOSPI Slow %K KOSDAQ Slow %K KOSPI 거래증감률 KOSDAQ 거래증감률 동원시스템즈 25 마제스타 21 두산중공업 323.11 알서포트 447.83 현대글로비스 299.85 로보스타 43.61 쌍용양회 299.3 갤럭시아컴즈 385.92 현대위아 216.97 대한뉴팜 364.59 삼성에스디에스 156.43 마제스타 299.65 서연 156.39 비츠로셀 277.23 영원무역 147.9 아이팩토리 267.92 LG상사 144.24 유진기업 223.4 한국단자 123.86 인터플렉스 223.11 모토닉 113.68 한국정보통신 227 주: Slow %K가 2% 선을 상향 돌파하는 종목 주: 전일 3%이상 주가상승 종목 중 2일 평균대비 5%이상 거래증가 종목 외국인 지분율 확대종목 (단위: %) 기관 매수세 유입 종목 (단위: %) KOSPI 외국인 지분율 KOSDAQ 외국인 지분율 KOSPI 주가 등락율 KOSDAQ 주가 등락율 없음 엑세스바이오 11.85 무학 7.11 비츠로셀 9.78 에스엠 11.64 현대위아 7.1 케이사인 7.11 현대글로비스 6.27 블루콤 5.56 화신 5.47 덕산네오룩스 4.64 한라홀딩스 4.96 와이지엔터테인먼트 4.21 영원무역 4.85 대봉엘에스 3.48 한국단자 4.4 삼기오토모티브 3.46 서연 3.73 엠씨넥스 3.16 LG상사 3.38 대양전기공업 2.93 삼성SDI 3.6 SKC코오롱PI 2.93 주: 2 거래일 대비 외국인 지분율 3% 이상 확대 종목 주: 최근 1일 중 7일이상 기관 순매수 유입 종목 중 수익률 상위종목 4
공매도 현황 (1개월) (단위: 주, 원) 종목명 기간 공매도 거래량/ 기간 평균 평균가 공매도량 현재가 거래량 기간 총 거래량 공매도 가격 대비율 대우건설 18,479,663 4,598,266 24.88 6,358 6,14-3.42 S-Oil 7,389,597 1,73,642 23.42 59,57 56,8-3.82 한온시스템 3,74,44 857,933 22.94 37,37 35, -6.18 현대중공업 6,111,277 1,233,69 2.19 9,676 91,7 1.13 영풍 21,688 4,137 19.8 1,314,857 1,273, -3.18 GS건설 11,939,626 2,199,677 18.42 23,6 23,2.61 두산인프라코어 4,53,177 7,443,46 18.37 6,78 6,2-7.57 삼성중공업 38,624,646 6,98,486 17.89 11,343 1,95-3.46 고려아연 88,223 134,17 16.59 487,5 47, -9 KCC 1,114,844 184,12 16.52 384,95 378, -1.79 두산중공업 8,596,736 1,417,831 16.49 18,583 19,6 5.47 CJ대한통운 1,149,49 185,895 16.18 172,833 174,5.96 오뚜기 269,527 41,413 15.37 1,41,48 913, -12.3 현대차 15,986,259 2,335,148 14.61 146,31 152, 3.89 에스원 2,321,927 338,785 14.59 88,876 89,3.48 POSCO 4,984,737 79,17 14.23 185,5 181,5-2.16 롯데쇼핑 4,225,75 593,916 14.5 253,571 28,5 1.62 삼성SDI 7,256,142 99,113 13.65 82,57 87,6 6.75 아모레퍼시픽 5,978,327 87,552 11 364,738 331,5-9.11 삼성전기 1,879,268 1,432,42 13.17 56,55 62,9 11.32 기아차 3,928,11 4,43,557 13.7 46,4 49,8 7.33 LG전자 18,67,929 2,362,152 12.69 41,881 43,2 3.15 오리온 529,687 67,177 12.68 94,952 92, -2.23 삼성엔지니어링 7,22,87 882,464 17 25,824 26,2 1.46 모토닉 354,78 43,98 12.42 11,157 11,45 2.62 두산 1,525,928 184,876 12.12 96,748 95,3 - 삼성화재 2,643,731 318,851 12.6 263,24 256, -2.67 농심 98,966 18,968 11.99 352,119 363,5 3.23 삼성정밀화학 1,572,423 188,497 11.99 34,381 34,7.93 SKC 3,869,324 459,77 11.88 36,924 36,35-5 제일기획 7,795,11 92,368 11.81 17,867 17,4-2.61 CJ 2,64,876 243,69 11.8 288,24 274,5-4.7 롯데케미칼 3,84,393 425,874 11.19 235,19 242, 2.9 유한양행 836,567 93,388 11.16 246,69 243,5-1.29 LG디스플레이 36,712,389 4,61,89 16 22,695 25,5 1.38 삼성전자 6,549,962 724,62 16 1,112,238 1,112, -.2 한화테크윈 11,387,821 1,256,772 14 32,381 31,35-3.18 넥센타이어 8,78,443 937,961 1.68 14,229 14,95 5.7 한화케미칼 28,589,21 3,41,54 1.64 18,4 17,7-1.89 강원랜드 12,268,53 1,281,334 1.44 42,583 41,4-2.78 5
대차잔고 증가 상위 2개 종목 (단위: 주, 백만원) 종목명 비중 당일체결 당일상환 잔고증감 당일잔고 당일잔고금액 종가 팬오션 1,8, - 1,8, 8,24,178 39,238 4,89 미래산업 4.3 84,572 2, 82,572 18,927,559 6,851 362 한화생명 1.6 968,72 39,439 659,263 14,21,395 18,525 7,74 신성통상 7.8 632,3-632,3 11,237,848 15,91 1,415 하나금융지주 3.7 723,294 216,727 56,567 1,813,731 285,482 26,4 맥쿼리인프라 1.3 5, - 5, 4,447,24 35,39 7,94 유안타증권 7.2 447,32-447,32 14,47,511 56,765 3,94 삼성중공업 24.7 592,636 154,99 437,727 57,48,117 624,676 1,95 에넥스 4.2 43, - 43, 2,55,413 13,654 5,45 호텔신라 22.7 335,597 29,275 36,322 8,95,13 975,98 19,5 CJ씨푸드 4.5 35,9-35,9 1,613,457 6,679 4,14 KB금융 3.6 649,629 35,831 298,798 13,867,413 474,265 34,2 현대건설 3.8 363,684 65,138 298,546 4,258,15 133,67 31,25 하이트진로 12.7 299,968 61,417 238,551 8,896,984 193,954 21,8 금호타이어 14.3 273,399 41,75 231,649 22,613,491 142,12 6,28 동양생명 246,9 15,6 23,49 2,666,522 36,931 13,85 SK네트웍스 6.2 365,738 135,395 23,343 15,487,547 1,823 6,51 제일기획 4. 288,534 65,663 222,871 4,539,323 78,984 17,4 SH에너지화학 9.1 22, - 22, 1,72,96 13,647 1,355 더존비즈온 7. 25,516 2,64 23,452 2,78,421 39,282 18,9 대차잔고 비중 상위 2개 종목 (단위: 주, 백만원) 종목명 비중 당일체결 당일상환 잔고증감 당일잔고 당일잔고금액 종가 현대상선 33.4 581,92 766,125-184,25 68,21,419 518,33 7,6 OCI 27.1 3,258 24,524 5,734 6,453,745 495,647 76,8 코스맥스 26.4 2,73 2,44-367 2,375,459 465,589 196, 삼성엔지니어링 24.9 6,728 21,295-14,567 9,974,418 261,329 26,2 삼성중공업 24.7 592,636 154,99 437,727 57,48,117 624,676 1,95 호텔신라 22.7 335,597 29,275 36,322 8,95,13 975,98 19,5 GS건설 2 88,339 57,754 3,585 15,283,888 354,586 23,2 LG생명과학 2.2 77,592 4,543 73,49 3,344,46 171,883 51,4 SK케미칼 17.4 2,31 13,44 7,266 3,627,38 235,49 64,8 NHN엔터테인먼트 16.9 12,64-12,64 3,311,824 185,13 55,9 두산인프라코어 16.7 275,84 299,84-24,756 34,595,621 214,492 6,2 에이블씨엔씨 16.5 1,23 732 291 2,316,587 67,875 29,3 한진중공업 16.5 29,89 56,929-27,39 16,85,759 66,476 3,945 현대중공업 16.4 197,954 8,41 189,913 12,475,197 1,143,975 91,7 디와이 16.2 2, 462 19,538 3,344,61 18,696 5,59 동국제강 15.1 59,54 47,727 11,777 14,357,491 93,36 6,48 금호타이어 14.3 273,399 41,75 231,649 22,613,491 142,12 6,28 하나투어 13.9 29,866 45 29,821 1,617,37 223,188 138, 대우조선해양 13.6 352,96 32,888 32,18 26,17,775 169,896 6,53 한화테크윈 12.7 61,8 18,876 43,24 6,757,13 211,832 31,35 6
KOSPI vs KOSDAQ 업종별 기관 vs 외국인 순매수 2,3 2,1 KOSPI(좌) KOSDAQ(우) 8 7 (억원) 1,5 1, 5 외국인 순매수 기관 순매수 1,9 6-5 1,7 1,5 5 4-1, 의약품 음식료품 건설업 운수창고 기계 전기가스업 증권 은행 보험 철강및금속 통신업 유통업 운수장비 화학 금융업 전기전자 자료: 증권선물거래소 자료: 증권선물거래소 업종별 일별 등락률 2 1-1 매수차익잔고 vs 매도차익잔고 (조원) 13 11 9 7 매도차익잔고 매수차익잔고 -2 의료정밀 운수장비 운수창고 비 금 속 전기가스 의 약 품 종이목재 기 계 음 식 료 건 설 업 은행 유 통 업 섬유의복 화 학 증권 전기전자 금 융 업 철강금속 보험 통 신 업 자료: 증권선물거래소 5 3 자료: 증권선물거래소 MSCI G7 vs MSCI 이머징 MSCI G7 1,7 MSCI 이머징 1,55 1,4 1,25 1,1 95 8 65 다우존스 vs 나스닥 다우존스(좌) 19,5 나스닥(우) 18, 16,5 15, 13,5 12, 1,5 9, 5,5 5, 4,5 4, 3,5 3, 2,5 2, 닛케이 225 vs 대만 가권 상하이 A vs 뭄바이 SENSEX 3 (엔) 닛케이 225(좌) 상하이 A(좌) 22, 대만 가권(우) 1,7 6, 뭄바이 SENSEX 3(우) 2, 1, 5,4 18, 9,3 4,8 16, 4,2 14, 8,6 3,6 12, 7,9 3, 1, 7,2 2,4 8, 6,5 1,8, 36, 33, 3, 27, 24, 21, 18, 15, 7
원/달러 vs 원/1엔 엔/달러 vs 달러/유로 (원) 원/달러(좌) 1,3 원/1엔(우) 1,25 1,2 1,15 1,1 1,5 1, 95 (원) 1,6 1,5 1,4 1,3 1,2 1,1 1, 9 8 (엔) 엔/달러(좌) 13 달러/유로(우) 12 11 1 9 8 7 (달러) 1.4 1.3 1.2 1.1 미 국채 수익률 2년 vs 1년 국고채 수익률 3년 vs 회사채 AA-수익률 3년 미 국채 수익률(2년,좌) 미 국채 수익률(1년,우) 4.5 1.2 4..9 3..6 2..3. 국고채 수익률(3년,좌) 5. 회사채 AA- 수익률(3년,우) 6 4.5 5 4. 4 3. 3 2. 2 1 CRB 상품지수 vs WTI 금 선물가격 vs 달러지수 36 32 28 24 2 16 CRB 상품지수(좌) WTI(우) ($/bbl) 12 1 8 6 4 ($/oz) 2,1 1,9 1,7 1,5 1,3 1,1 금(좌) 달러지수(우) 15 1 95 9 85 8 75 12 2 9 7 DRAM2 1GB vs NAND FLASH 32GB MLC LME 전기동 3M vs LME 아연 3M ($) DDR3 2Gb 256Mx8 1333 MHz (좌) 3. NAND FLASH 64GB MLC(우) 2. '13/1 '13/9 '14/5 '15/1 '15/9, ($) 5.6 5.3 5. 4.7 4.4 4.1 3.8 3.2 ($/ton) LME 전기동 3M(좌) 11, LME 아연 3M(우) 1, 9, 8, 7, 6, 5, 4, ($/ton) 2,9 2,6 2,3 2, 1,7 1,4 8